【正文】 +4+5+6+7+8） （ 2） 可變成本 （ 1+2） 11 經(jīng)營成本 （ ） 工程造價管理 第五章 建設(shè)工程項目投資決策階段工程造價管理 銷售收入及銷售稅金及附加估算表 序號 項 目 投產(chǎn)期 達產(chǎn)期 合計 3 4 5 6 …… 1 銷售收入 產(chǎn)品 A銷售收入 單價 銷售量 產(chǎn)品 B銷售收入 單價 銷售量 .... 2 銷售稅金及附加 營業(yè)稅 消費稅 城市建設(shè)維護稅 教育費附加 資源稅 工程造價管理 第五章 建設(shè)工程項目投資決策階段工程造價管理 五、固定資產(chǎn)投資貸款還本付息估算 （一）還本付息的資金來源 貸款還本付息的資金來源主要包括可用于歸還借款的利潤、固定資產(chǎn)折舊、無形資產(chǎn)及遞延資產(chǎn)攤銷費和其它還款資金來源。 工程造價管理 第五章 建設(shè)工程項目投資決策階段工程造價管理 財務(wù)評價的內(nèi)容與評價指標(biāo) 評價內(nèi)容 基本報表 評價指標(biāo) 靜態(tài)指標(biāo) 動態(tài)指標(biāo) 盈利能力分析 全部投資現(xiàn)金流量表 全部投資回收期 財務(wù)內(nèi)部收益率 財務(wù)凈現(xiàn)值 自有投資現(xiàn)金流量表 財務(wù)內(nèi)部收益率 財務(wù)凈現(xiàn)值 損益表 投資利潤率 投資利稅率 資本金利潤率 償債能力分析 資金來源與資金運用表 借款償還期 資產(chǎn)負(fù)債表 資產(chǎn)負(fù)債率 流動比率 速動比率 外匯平衡分析 財務(wù)外匯平衡表 不確定分析 盈虧平衡分析 盈虧平衡產(chǎn)量 盈虧平衡生產(chǎn)能力利用率 敏感性分析 靈敏度 不確定因素的臨界值 風(fēng)險分析 概率分析 NPV≥0的累計概率 定性分析 工程造價管理 第五章 建設(shè)工程項目投資決策階段工程造價管理 項目財務(wù)評價指標(biāo) 動態(tài)評價指標(biāo) 靜態(tài)評價指標(biāo) 靜態(tài)投資回收期 借款償還期 財務(wù)比 投資利潤率 投資利稅率 資本金利潤率 速動比例 流動比例 資產(chǎn)負(fù)債率 動態(tài)投資回收期 財務(wù)凈現(xiàn)值 財務(wù)評價指標(biāo)體系之一： 內(nèi)部收益率 工程造價管理 第五章 建設(shè)工程項目投資決策階段工程造價管理 財務(wù)評價指標(biāo)體系之二： 項目財務(wù)評價指標(biāo) 時間性指標(biāo) 價值性指標(biāo) 比例性指標(biāo) 借款償還期 投資回收期 財務(wù)凈現(xiàn)值 財務(wù)內(nèi)部收益率 投資利潤率 投資利稅率 資本金利潤率 資產(chǎn)負(fù)債率 速動比例 流動比例 工程造價管理 第五章 建設(shè)工程項目投資決策階段工程造價管理 全部投資的現(xiàn)金流量表 （單位：萬元） 序 號 年 份 內(nèi) 容 建設(shè)期 生產(chǎn)期 1 現(xiàn)金流入 1 2 3 4 5 6 銷售收入 回收固定資產(chǎn)余值 回收流動資金 2 現(xiàn)金流出 固定資產(chǎn)投資 流動資金投資 經(jīng)營成本 銷售稅金及附加 所得稅 3 凈現(xiàn)金流量 4 折現(xiàn)系數(shù) （ i＝ ％ ） 5 折現(xiàn)凈現(xiàn)金流量 6 累計折現(xiàn)凈現(xiàn)金流量 計算指標(biāo)：所得稅前： 財務(wù)內(nèi)部收益率 FIRR= 財務(wù)凈現(xiàn)值 FNPV(i= %)= 投資回收期 Pt= 所得稅后： FIRR= FNPV(i= %)= Pt= 工程造價管理 第五章 建設(shè)工程項目投資決策階段工程造價管理 自有資金投資的現(xiàn)金流量表 單位 （ 萬元 ） 序 號 內(nèi) 容 建設(shè)期 生產(chǎn)期 1 現(xiàn)金流入 1 2 3 4 5 6 銷售收入 回收固定資產(chǎn)余值 回收流動資金 2 現(xiàn)金流出 自有資金 借款本金償還 借款利息支出 經(jīng)營成本 銷售稅金及附加 所得稅 3 凈現(xiàn)金流量 （ 12） 4 折現(xiàn)系數(shù) （ i＝ ％ ） 5 折現(xiàn)凈現(xiàn)金流量 6 累計折現(xiàn)凈現(xiàn)金流量 計算指標(biāo)：財務(wù)內(nèi)部收益率 FIRR= 財務(wù)凈現(xiàn)值 FNPV(i= %)= 工程造價管理 第五章 建設(shè)工程項目投資決策階段工程造價管理 損 益 表 單位：萬元 序號 項 目 投產(chǎn)期 達產(chǎn)期 3 4 5 6 7 8 1 產(chǎn)品銷售收入 2 銷售稅金及附加 3 總成本費用 4 利潤總額 5 所得稅 （ 33％ ） 6 稅后利潤 （ 45） 7 盈余公積金 8 應(yīng)付利潤 9 未分配利潤 （ 678910） 10 累計未分配利潤 工程造價管理 第五章 建設(shè)工程項目投資決策階段工程造價管理 資金來源與運用表 單位：萬元 序號 項目 建設(shè)期 生產(chǎn)期 1 2 3 4 5 6 1 1. 1 1. 2 1. 3 1. 4 1. 5 1. 6 1. 7 1. 8 1. 9 資金來源 利潤總額