【正文】 ? 《關(guān)于進(jìn)一步做好上市公司公平信息披露工作的 通知》，上交所， ? 《上市公司董事會(huì)秘書(shū)考核辦法》上交所， 2020 ? 《關(guān)于加強(qiáng)上市證券公司監(jiān)管的規(guī)定》，證監(jiān)會(huì)， 2020 年修訂 （二）上市券商投資者關(guān)系管理的現(xiàn)狀 建立投資者關(guān)系管理制度和組織體系 ? 均制定了《信息披露事務(wù)管理制度》和《投資者關(guān)系管理制度》，有的還制定了《年報(bào)工作制度》、《年報(bào)信息披露重大差錯(cuò)責(zé)任追究制度》、《接待和推廣工作制度》、《董事會(huì)審計(jì)委員會(huì)年報(bào)工作規(guī)程》、《獨(dú)立董事年報(bào)工作制度》、《外部單位報(bào)送信息管理制度》等配套規(guī)章制度。 ? 部分券商也采取了各種措施積極應(yīng)對(duì)限售股解禁流通，并在公司收購(gòu)、整合過(guò)程中及時(shí)披露信息。 ? 2020年，在證券時(shí)報(bào)主辦的 “首屆中國(guó)最受投資者歡迎上市公司網(wǎng)站評(píng)選 ”中，長(zhǎng)江證券、中信證券獲得中國(guó)最受投資者歡迎上市公司網(wǎng)站，國(guó)元證券獲得中國(guó)上市公司最佳信息披露網(wǎng)站。 ? 證券業(yè)是典型的周期性行業(yè)，上市券商再融資規(guī)模一般較大，而再融資往往直接受到市場(chǎng)影響，只有持續(xù)性地做好做細(xì)日常投資者關(guān)系管理工作，讓投資者認(rèn)可公司戰(zhàn)略、內(nèi)在價(jià)值和發(fā)展前景，才會(huì)為再融資的順利進(jìn)行創(chuàng)造有利條件。 ? 董事會(huì)辦公室專門設(shè)立了投資者關(guān)系崗位，負(fù)責(zé)日常投資者關(guān)系管理工作，設(shè)立投資者咨詢電話，主動(dòng)聽(tīng)取投資者的意見(jiàn)、建議，解答投資者問(wèn)題。 公共關(guān)系 建立并維護(hù)與監(jiān)管機(jī)構(gòu)、證券交易所、行業(yè)協(xié)會(huì)、媒體以及其他上市公司和相關(guān)機(jī)構(gòu)之間良好的公共關(guān)系 ；在涉訟、重大重組、關(guān)鍵人員的變動(dòng)、股票交易異動(dòng)以及經(jīng)營(yíng)環(huán)境重大變動(dòng)等重大事項(xiàng)發(fā)生后配合公司相關(guān)部門提出并實(shí)施有效處理方案，積極維護(hù)公司的公共形象。 ? 要適當(dāng)逐步增加有關(guān)公司戰(zhàn)略、市場(chǎng)潛力、企業(yè)文化、風(fēng)險(xiǎn)管理、信息技術(shù)及財(cái)務(wù)信息等方面信息披露范圍和力度，更加準(zhǔn)確把握投資者的信息需求，全面、及時(shí)地向投資者介紹目前經(jīng)營(yíng)亮點(diǎn)、困難，擬采取的措施及未來(lái)發(fā)展?jié)摿Φ?，使投資者對(duì)公司有更加全面的了解，樹(shù)立良好的資本市場(chǎng)形象，贏得投資者的尊重和信任，堅(jiān)定投資者長(zhǎng)期投資信心。 ? 公司應(yīng)避免在公司網(wǎng)站上刊登傳媒對(duì)公司的有關(guān)報(bào)告以及分析師對(duì)公司的分析報(bào)告。 ? 分析師會(huì)議、業(yè)績(jī)說(shuō)明會(huì)或路演活動(dòng)如不能采取網(wǎng)上公開(kāi)直播方式，公司可以邀請(qǐng)新聞媒體的記者參加，并作出客觀報(bào)道。在此階段舉辦網(wǎng)上路演，將有助于投資者深刻了解公司基本面的深刻變化，以及對(duì)公司未來(lái)成長(zhǎng)的深遠(yuǎn)影響。 ? 咨詢電話應(yīng)有專人負(fù)責(zé)，并保證在工作時(shí)間電話有專人接聽(tīng)和線路暢通。 ? 總經(jīng)理辦公室負(fù)責(zé)公司宣傳和媒體關(guān)系管理，統(tǒng)一宣 傳及輿論監(jiān)測(cè)等工作，設(shè)置專門崗位進(jìn)行媒體關(guān)系管理和媒體監(jiān)測(cè)，有計(jì)劃、有預(yù)案主導(dǎo)媒體和媒體信息的發(fā)布。加強(qiáng)與股東單位的溝通互動(dòng)，增強(qiáng)其長(zhǎng)期持有公司股票意愿。 ? 例：招商銀行 2020 年投資者關(guān)系管理工作簡(jiǎn)況 ? 報(bào)告期內(nèi)，共接待境內(nèi)外各類投資者來(lái)訪 205 家次，參加了 38 場(chǎng)境內(nèi)外著名投資銀行、證券公司主辦的投資推介會(huì)；針對(duì)業(yè)績(jī)報(bào)告的公布，舉辦了業(yè)績(jī)推介會(huì) 4 場(chǎng)，并開(kāi)展了全球和境內(nèi)路演 2 次，本公司管理團(tuán)隊(duì)與境內(nèi)外機(jī)構(gòu)投資者舉行了近百場(chǎng)會(huì)議。 ? 上市券商在把投資者關(guān)系管理部門 /團(tuán)隊(duì)設(shè)置在董秘 辦內(nèi)的同時(shí)，應(yīng)當(dāng)在人員配備上保持其獨(dú)立性，重要人員要專門從事投資者關(guān)系管理工作，并給予系統(tǒng)化的培訓(xùn)。 ? ——摘自招商銀行 2020 年年報(bào) 第四章 基礎(chǔ)和保障 ——券商投資者關(guān)系管理的組織與實(shí)施 （一）券商投資者關(guān)系管理的制度建設(shè) 券商投資者關(guān)系管理制度體系： 類別 主要內(nèi)容 投資者關(guān)系工作制度 投資者關(guān)系管理制度 、投資者管理管理人員行為規(guī)范等 信息管理制度 包括 信息披露事務(wù)管理制度 、內(nèi)幕信息知情人登記制度、信息保密制度、信息隔離墻制度、年報(bào)工作制度、重大信息內(nèi)部報(bào)告制度、年報(bào)信息披露重大差錯(cuò)責(zé)任追 究制度、信息管理應(yīng)急機(jī)制、控股子公司信息披露管理制度等 股權(quán)管理制度 股東名冊(cè)管理、股權(quán)質(zhì)押登記制度、股權(quán)轉(zhuǎn)讓登記制度、股利政策和股息派發(fā)，董監(jiān)高人員持股變動(dòng)報(bào)告制度 危機(jī)公關(guān)制度 危機(jī)公關(guān)的原則、組織機(jī)構(gòu)、新聞發(fā)言人制度、危機(jī)公關(guān)的基本步驟 例：光大證券與中信證券投資者關(guān)系管理工作制度 （二）券商投資者關(guān)系管理的組織建設(shè) ? 投資者關(guān)系管理的主體 A：溝通團(tuán)隊(duì) 領(lǐng)導(dǎo)團(tuán)隊(duì) ——董事長(zhǎng)、董事、總經(jīng)理、董事會(huì)秘書(shū)（ *IRO） ? 董事長(zhǎng)是投資者關(guān)系工作的第一責(zé)任人 ? 董事是投 資者關(guān)系工作的重要責(zé)任者 ? 總經(jīng)理在董事長(zhǎng)的授權(quán)下從事較為重大的投資者關(guān)系活動(dòng) ? 董事會(huì)秘書(shū)是投資者關(guān)系工作的主管負(fù)責(zé)人 例：中信證券 2020 年年報(bào)外部聯(lián)系方式 專題：董事會(huì)秘書(shū)的主要職責(zé) 例：董事會(huì)秘書(shū)的 IRM工作培訓(xùn)職責(zé) 專題：董秘考核 例：光大證券的 IRM工作的主體規(guī)定 執(zhí)行團(tuán)隊(duì) ——投資者關(guān)系管理部門 ? 證券事務(wù)代表 ? “一專多能 ” 的復(fù)合型人才 ? 加強(qiáng)投資者關(guān)系管理人員的培訓(xùn) ? 專項(xiàng)培訓(xùn)和日常培訓(xùn) ? 公司內(nèi)部培訓(xùn)與交流、同業(yè)交流與調(diào)研、投資者關(guān)系業(yè)界交流、廣泛征求意見(jiàn)和建議 專題：證券事務(wù)代表 IRM工作人員的素質(zhì)技能要求 例：廣發(fā)證券 IRM工作人員素質(zhì)技能要求 例：招商證券 IRM工作人員素質(zhì)技能要求 券商 IRM工作者的素質(zhì)技能要求： 全面了解掌握公司各方面情況； 具備良好的知識(shí)結(jié)構(gòu)，熟悉公司治理、財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)等相關(guān)法律、法規(guī)和證券市場(chǎng)的運(yùn)作機(jī)制； 具有良好的溝通和協(xié)調(diào)能力； 具有良好的品行，誠(chéng)實(shí)信用，具有高度責(zé)任感； 有較強(qiáng)的寫作能力，能夠撰寫各類公告及信息披露稿件。 ? 公司還安排專人每天及時(shí)關(guān)注外界對(duì)于公司的各種報(bào)導(dǎo)和新聞，在第一時(shí)間報(bào)告公司，并立 即向相關(guān)部門進(jìn)行情況核實(shí)。 ? 定期對(duì)投資者、分析師提出的各種問(wèn)題和意見(jiàn)進(jìn)行歸納分析整理，并作為完善和提升投資者關(guān)系管理的有效參考依據(jù)。 例：中信證券的媒體關(guān)系工作 ? 為做好新聞宣傳和輿論引導(dǎo)工作，公司加強(qiáng)了自身宣傳和媒體關(guān)系工作，完善了工作機(jī)制。 ? 公司有必要在事前對(duì)相關(guān)的接待人員給予有關(guān)投資者關(guān)系及信息披露方面必要的培訓(xùn)和指導(dǎo)。 ? 網(wǎng)上業(yè)績(jī)說(shuō)明會(huì) ? 每次定期報(bào)告發(fā)布后向投資者舉辦業(yè)績(jī)說(shuō)明會(huì)，是發(fā)達(dá) 資本市場(chǎng)上市公司的普遍做法，現(xiàn)在被國(guó)內(nèi)眾多業(yè)績(jī)優(yōu)良、發(fā)展規(guī)范的藍(lán)籌公司以 “網(wǎng)上業(yè)績(jī)說(shuō)明會(huì) ”的形式加以發(fā)揚(yáng)。 ? 公司可事先通過(guò)電