某銀行標(biāo)準(zhǔn)法市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)資本計(jì)量簡介-免費(fèi)閱讀
【正文】 債券案例 一家銀行在報(bào)表日交易賬戶持有如下債券： 我國商業(yè)銀行發(fā)行的浮動(dòng)利率債券，市值為 1333萬元，剩余期限為 8年，下一個(gè)重新定價(jià)日距報(bào)表日為 5個(gè)月，息票率為 8%； 美國政府固定利率債券，市值為 7500萬元，剩余期限為 2個(gè)月，息票率為 7%； 美國公用企業(yè)發(fā)行的固定利率債券，市值為 2023萬元空頭，剩余期限為 5年，息票率為 4%。 資本要求：同一基礎(chǔ)工具每項(xiàng)期權(quán)對(duì)應(yīng)的伽馬效應(yīng)值相加得出每一基礎(chǔ)工具的凈伽馬效應(yīng)值。對(duì)于賣出期權(quán)合約的銀行，應(yīng)采用得爾塔＋(deltaplus)方法。 交易賬戶的股票風(fēng)險(xiǎn) 特定風(fēng)險(xiǎn)資本要求 一般市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)資本要 求 股票 多頭之和 空頭之和 總頭寸 總頭寸的 8% 凈頭寸 凈頭寸的 8% 資本要求 1 100 0 100 8 100 8 16 2 100 25 125 10 75 6 16 3 75 100 175 14 25 2 16 股票風(fēng)險(xiǎn)資本要求計(jì)算示例 第 II 部分股票市場(chǎng)中國以外 (注 (1))項(xiàng) 目 項(xiàng)目類型 頭寸 中國 美國1. 多 0 0普 通 股 空 0 02. 多 0 0可轉(zhuǎn)換債券 空 0 03. 多買賣股票承諾 空4. 多 0 0股票掉期（注（2）） 空 0 05. 多 0 0與股指有關(guān)的期貨 空 0 06. 多與單只股票有關(guān)的期貨 空7. 多 0 0與股指有關(guān)的期權(quán)(注 (3)) 空 0 08. 多 0 0與單只股票有關(guān)的期權(quán)(注 (3)) 空 0 09. 多其 他 空多 0 0合計(jì) 空 0 0.(A)0 0風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重8% 8%特殊風(fēng)險(xiǎn)資本要求0 0(B)0 0風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重8% 8%一般市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)資本要求0 00 0凈多頭或凈空頭股票風(fēng)險(xiǎn)資本要求總額股票風(fēng)險(xiǎn) (交易賬戶 )計(jì)算總頭寸(多頭加空頭)股票風(fēng)險(xiǎn)資本 (工作表 ) 商品風(fēng)險(xiǎn) ? 商品風(fēng)險(xiǎn)的資本要求，是為了識(shí)別因商品價(jià)格變動(dòng)而產(chǎn)生損失的風(fēng)險(xiǎn)。加總出以人民幣計(jì)價(jià)的全部外匯多頭與空頭。 ? 一般市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)資本要求包括三部分： （ 1）每時(shí)段內(nèi)加權(quán)多頭和空頭頭寸可相互對(duì)沖的部分所對(duì)應(yīng)的垂直資本要求； （ 2）不同時(shí)段間加權(quán)多頭和空頭頭寸可相互對(duì)沖的部分所對(duì)應(yīng)的橫向資本要求； （ 3）交易賬戶的加權(quán)凈多頭或凈空頭頭寸所對(duì)應(yīng)的資本要求。 交易賬戶劃分 交易賬戶利率風(fēng)險(xiǎn) 特殊風(fēng)險(xiǎn) ? 特殊風(fēng)險(xiǎn)的資本要求，是為了防范單個(gè)證券的價(jià)格因發(fā)行人的原因而出現(xiàn)的不利波動(dòng)。1 標(biāo)準(zhǔn)法市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)資本計(jì)量簡介 2023年 5月 市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)及市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)資本 ? 市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)是指商業(yè)銀行因市場(chǎng)價(jià)格變動(dòng)而導(dǎo)致表內(nèi)外頭寸損失的風(fēng)險(xiǎn)，市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)的資本要求是指商業(yè)銀行為抵御因市場(chǎng)價(jià)格變動(dòng)導(dǎo)致表內(nèi)外頭寸損失的風(fēng)險(xiǎn)而計(jì)提的資本。 ?按照銀監(jiān)會(huì)規(guī)定， 合格
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