【正文】 ? 共有 12個模塊：生產(chǎn)、投資、財政、信貸、企業(yè)、事業(yè)、居民、國際、消費、價格、就業(yè)和總供求。 四、中國宏觀經(jīng)濟(jì)計量模型的案例分析 ⒈ 總體特征 （ 1）總體上的供給導(dǎo)向 ? 供給導(dǎo)向的模塊結(jié)構(gòu)關(guān)系； ? 主要方程的供給導(dǎo)向； ? 部分方程的需求導(dǎo)向或者供需雙導(dǎo)向。 現(xiàn)期利潤的消費邊際傾向 , 而前期利潤的邊際消費傾向 。 ? 較高外生性程度的缺點：需要較大的樣本容量 、預(yù)測外生變量值的困難 。 ? 討論：集中決策方式對宏觀計量經(jīng)濟(jì)模型的總體結(jié)構(gòu)和個體結(jié)構(gòu)都將產(chǎn)生影響。 ? 對傳統(tǒng)宏觀計量經(jīng)濟(jì)模型的設(shè)定理論的主要批判源于 20世紀(jì) 70年代初期。 ? 模型檢驗表明絕對收入假設(shè)可以用來描述我國農(nóng)業(yè)居民的消費行為。 ? 估計中的問題有哪些？ 共線性問題？ 隨機(jī)解釋變量問題？ ⒉ 各種消費函數(shù)模型向一般形式的推導(dǎo) ? “示范性 ” 相對收入假設(shè)消費函數(shù)模型已具有相同的統(tǒng)計形式。 ? 那么一個實際問題就是如何計量“類商品”的數(shù)量與價格。 ⑵ 截面數(shù)據(jù)作樣本時的最小二乘法 V r p b p r b Ii i i i j j iji? ? ? ?? ?V a bIi i i i? ? ? ?? , ? ( , , , )a b i ni i ? 1 2 ?r i ni ( , , , )? 1 2 ?i n? 1 2, , ,?? 利用截面上價格相同，寫成： ?對模型采用普通最小二乘法進(jìn)行估計，得到： ?然后利用參數(shù)之間的關(guān)系計算 : * 四、交叉估計 ⒈ 問題的提出 ? 收入和價格兩類變量對商品需求量的影響是不同的。 ? 由 4個參數(shù)估計量求原模型的 5個參數(shù)估計量，必須外生給定 δ 。 ? 需求函數(shù)與消費函數(shù)是兩個完全不同的概念。 ? 其中實質(zhì)上的邊界生產(chǎn)函數(shù)為： ?Yln ln ln ln? ? ? ?Y A K L? ?ln ( ) ln ln ( )Y a K L u? ? ? ? ? ?? ? ? ?ln ? ( ?) ? ln ? lnY a K L? ? ? ?? ? ?? ( ?) ?a a? ? ?? ? 作為 的值，代入得到。 ⑵ 中性技術(shù)進(jìn)步 ? 假設(shè)在生產(chǎn)活動中除了技術(shù)以外，只有資本與勞動兩種要素，定義兩要素的產(chǎn)出彈性之比為相對資本密集度，用 ω表示。 ? ? d K LK L d MP MPMP MPL KL K( / )( / ) ( / )( / )? 要素替代彈性是描述生產(chǎn)行為的重要參數(shù)，求得要素替代彈性是生產(chǎn)函數(shù)的重要應(yīng)用。用于描述投入要素對產(chǎn)出量的影響程度。 消費函數(shù)模型 ?167。 宏觀計量經(jīng)濟(jì)模型 167。 MP f KMP f LKL??? ?? ?//?? 邊際產(chǎn)量不為負(fù)。 ? 要素替代彈性不為負(fù)。即 : ? ? E EL K/ ? 如果技術(shù)進(jìn)步使得 ω越來越大，即勞動的產(chǎn)出彈性比資本的產(chǎn)出彈性增長得快，則稱之為 節(jié)約勞動型技術(shù)進(jìn)步 ；如果技術(shù)進(jìn)步使得 ω越來越小，即勞動的產(chǎn)出彈性比資本的產(chǎn)出彈性增長得慢，則稱之為 節(jié)約資本型技術(shù)進(jìn)步 ；如果技術(shù)進(jìn)步前后 ω不變，即勞動的產(chǎn)出彈性與資本的產(chǎn)出彈性同步增長，則稱之為 中性技術(shù)進(jìn)步 。于是所要求的邊界生產(chǎn)函數(shù)為： ))ln?ln?)?(((l n)?ln(l niiiiiLKaYMa xYYMa x?????????? ? ? ?? ?Y e K La ? ?????將 : 邊界生產(chǎn)函數(shù)即是平均生產(chǎn)函數(shù)向上平移了 。為什么？ ? 單方程需求函數(shù)模型和需求函數(shù)模型系統(tǒng) 哪類更符合需求行為理論？ ⑵ 單方程需求函數(shù)模型是經(jīng)驗的產(chǎn)物 ? 與需求行為理論不符 ? 經(jīng)常引入其他因素 ? 參數(shù)的經(jīng)濟(jì)意義不明確 ⑶ 需求函數(shù)模型系統(tǒng)來源于效用函數(shù) ? 由效用函數(shù)在效用最大化下導(dǎo)出，符合需求行為理論 ? 只包括收入和價格 ? 參數(shù)有明確的經(jīng)濟(jì)意義 ⒉ 從效用函數(shù)到需求函數(shù) ⑴ 從直接效用函數(shù)到需求函數(shù) ? 直接效用函數(shù)為 ： U u q q q n? ( , , , )1 2 ?q p Iiini?? ?1? 預(yù)算約束為 ： ? 在預(yù)算約束下使效用最大，即得到需求函數(shù)模型。 q p I St t t t t? ? ? ? ??? ? ? ? ?0 1 2 3 1? 常用于估計的模型形式 ⒋ 非耐用品的狀態(tài)調(diào)整模型 ? Houthakker和 Taylor于 1970年建議 。 為什么？ ? 商品需求量和收入之間存在長期關(guān)系；而價格水平一般只對商品需求量具有短期影響。 ⒉ 大類商品的數(shù)量與價格 ⑴ 以購買支出額度量數(shù)量、以價格指數(shù)度量價格 例如： V R b I Ri i i jjni? ? ? ???( )1??模型是否滿足 0階齊次性條件？ q q iil???1p p q qi iiliil?? ?? ?1 1⑵ 對于具有相同計量單位的類商品的處理 ⑶ 對于具有不同計量單位的類商品的處理 p p q p p qi i iili iil?? ?? ?(( ) ) ( )1 1q p q pi iil???1?一種經(jīng)驗處理方法，缺少理論支持 167。 ? “ 不可逆性 ” 相對收入假設(shè)消費函數(shù)模型推導(dǎo)過程中僅忽略收入的兩期滯后量的影響。說明目前我國農(nóng)民的消費仍然由收入決定，所以欲啟動農(nóng)村消費市場以拉動經(jīng)濟(jì)增長，必須研究如何提高農(nóng)民的收入。 影響宏觀經(jīng)濟(jì)計量模型設(shè)定的幾個因素 （ 1）宏觀經(jīng)濟(jì)環(huán)境對模型設(shè)定的影響 ? 需求不足和供給不足是兩類不同的宏觀經(jīng)濟(jì)環(huán)境。 （ 3）經(jīng)濟(jì)核算體系對模型設(shè)定的影響 ? 宏觀計量經(jīng)濟(jì)模型是在一定的核算體系基礎(chǔ)是建立起來的。 模型分解性程度的決定 ? 指部門的分解。由此可見 , 現(xiàn)期工資收入是消費的一個決定性因素。 （ 2）集中決策與分散決策并存 例如： ? 關(guān)于投資模塊的設(shè)計 ? 關(guān)于價格模塊的設(shè)計 （ 3）以 SNA體系為主，兼顧少數(shù) MPS體系指標(biāo) ? 總體上的 SNA體系 ? 少數(shù) MPS指標(biāo)的方程 ? 數(shù)據(jù)收集和整理方面的困難 （ 4）較高的分解性程度 ? 經(jīng)濟(jì)中結(jié)構(gòu)性問題突出 （ 5）虛變量的普遍應(yīng)用 ? 政策在經(jīng)濟(jì)活動中的作用； ? “奇異點”的較多存在。 ? 模型共包含 256個方程，其中隨機(jī)方程 102個，衡等方程 154個；模型包括 256個內(nèi)生變量和 41個外生變量。 （ 2）一個模型示例 ? “ 中國宏觀計量經(jīng)濟(jì)模型 CEMT1”總體結(jié)構(gòu)框圖。 C I WP Y ? K WG 0 . 5 3 6 0 0 . 2 7 1 0 . 5 3 6 0 . 1 9 2 1 . 0 2 4 G 1 . 3 2 3 0 1 . 3 5 8 2 . 3 2 3 0 . 9 6 5 5 . 1 2 3 T 0 . 5 6 9 0 0 . 3 3 3 1 . 5 6 9 1 . 2 3 7 6 . 5 6 4 可見 , 各政策變量的投資均衡乘數(shù)為 0, 因為在均衡情況下 , 資本存量不變 , 沒有投資發(fā)生； 政府支出對收入的長期影響乘數(shù)是 , 而短期乘數(shù)是 , 即 80%的影響是當(dāng)期發(fā)生的。 例如分析消費方程 , 工資收入是私人工資和政府工資之和 , 其消費邊際傾向是 , 即工資增加 1美元 , 消費就增加 。 ? 較高外生性程度的優(yōu)點：控制模型規(guī)模 、減少方程設(shè)定誤差 、方便于政策模擬和多方案計算 。 ? 討論：分散決策方式對宏觀計量經(jīng)濟(jì)模型的總體結(jié)構(gòu)和個體結(jié)構(gòu)都將產(chǎn)生影響。 ? 對于同樣的研究對象，不同的研究者只要對理論假設(shè)理解不同，仍然可以建立不同的模型。 ? 兩種假設(shè)導(dǎo)致不同的政策選擇。 ? 各種消費函數(shù)模型，除絕對收入假設(shè)消費函數(shù)外，都可以近似表達(dá)為這種形式。 ? 在采用例如線性支出系統(tǒng)這樣的聯(lián)立方程模型時，必須對商品和服務(wù)進(jìn)行分類，因為不可能將成千上萬種商品和服務(wù)單獨建立模型。即完成了模型的估計。 ? 必須反過來求得原模型中的每個參數(shù)估計量，才有明確的經(jīng)濟(jì)意義。 q f I p p pi i n? ( , , , , , )1 ? ?? 特定情況下可以引入其他因素。哪個方法更合理？ ⒉ CES生產(chǎn)函數(shù)模型及其改進(jìn)型的估計 ? 假設(shè)？ ? 誤差？ ??? ??? mLKAY ??? ?? )( 21ln ln l n ( )Y A K Lm? ? ? ?? ?? ? ?? ? ?1 2ln ln ln ln ( l n ( ))Y A m K m L m KL? ? ? ? ?? ? ? ? ? ?1 2 12 1 2 2Z X X X? ? ? ? ?? ? ? ? ?0 1 1 2 2 3 3⒊ VES生產(chǎn)函數(shù)的估計 Y AK L b c Kc mcc m? ?? ?? ?( ) ( )( ( ) )11 11 ?ln ln ln l n ( )Y A m c K cm c L b c K? ? ? ? ? ? ? ?1 1 1 ?ln( ) ln( ) ( )L b c K L K Z? ? ? ? ? ?1 ? ?Z L KL( ) ln ( )? ? ?? ? ? ? 0ln ln ln ln ( )Y A m c K cm c L c m bc KL? ? ? ? ? ? ? ?1 1 1 2 ?Z X X X? ? ? ? ?? ? ? ? ?0 1 1 2 2 3 3⒋ 二級 CES生產(chǎn)函數(shù)模型的估計 ? 二級 CES生產(chǎn)函數(shù)為： Y a K a EY A b Y b LKEKEm? ?? ?? ? ?? ? ?( )( )1 21 21 111? ?? ???? 由第 2級函數(shù)展開取近似，得到： ln ln ln ln ( l n ( ))Y A b m Y b m L mb b Y LKE KE? ? ? ? ?1 2 12 1 2 2? ?? 由第 1級函數(shù)展開取近似，得到： ln ln ln ( l n ( ))Y a K a E a a KEKE ? ? ?1 2 12 1 1 2 2?? 代入前式，得到： ??? ???????22121221112122111))( l n ())( l n (lnlnlnlnlnLKbbmEKaambLmbEmabKmabAYZ X X X X X? ? ? ? ? ? ?? ? ? ? ? ? ?0 1 1 2 2 3 3 4