【正文】 及有限合伙企業(yè)不得作為債券的合格投資者；（二）采用專業(yè)融資擔(dān)保公司為債券擔(dān)保的，承銷機(jī)構(gòu)應(yīng)在盡職調(diào)查過程中，核查擔(dān)保公司業(yè)務(wù)資質(zhì)、經(jīng)營狀況及擔(dān)保風(fēng)險等相關(guān)情況，與擔(dān)保公司所在地?fù)?dān)保機(jī)構(gòu)監(jiān)管部門進(jìn)行事先溝通，盡職調(diào)查報告中應(yīng)包含相關(guān)核查、溝通說明；（三）承銷機(jī)構(gòu)應(yīng)對債券融資規(guī)模、預(yù)期利率水平與企業(yè)財務(wù)狀況的匹配性進(jìn)行專項核查，盡職調(diào)查報告中應(yīng)包含相關(guān)核查說明；（四）中證報價規(guī)定的其他事項。由于發(fā)行人未及時補(bǔ)足預(yù)備用于交換的股票或者預(yù)備用于交換的股票發(fā)生司法凍結(jié)等原因，導(dǎo)致投資者換股失敗的，由發(fā)行人承擔(dān)所有責(zé)任。取得證券承銷業(yè)務(wù)資格的證券公司、中國證券金融股份有限公司及中國證監(jiān)會認(rèn)可的其他機(jī)構(gòu)非公開發(fā)行債券可以自行銷售。第八章 業(yè)務(wù)管理發(fā)行人、承銷機(jī)構(gòu)、增信機(jī)構(gòu)、合格投資者、相關(guān)專業(yè)機(jī)構(gòu)及其相關(guān)人員違反本指引或報價系統(tǒng)其他相關(guān)規(guī)定的，中證報價可以按照相關(guān)業(yè)務(wù)規(guī)則進(jìn)行業(yè)務(wù)管理。情節(jié)嚴(yán)重的，中證報價可以暫停部分或全部業(yè)務(wù)權(quán)限，或在一定期限內(nèi)暫停受理該承銷機(jī)構(gòu)的其他產(chǎn)品業(yè)務(wù)申請。債券轉(zhuǎn)讓中存在以下情形的，中證報價可以采取適當(dāng)措施或認(rèn)定轉(zhuǎn)讓無效：（一）違反本指引或報價系統(tǒng)相關(guān)業(yè)務(wù)規(guī)則的；（二）受讓主體不符合合格投資者標(biāo)準(zhǔn)的；（三）轉(zhuǎn)讓后債券實際持有人數(shù)超過二百人的；（四）中證報價規(guī)定的其他情形。參與人違反法律法規(guī)的，由相關(guān)自律組織移交中國證監(jiān)會及其他有權(quán)機(jī)構(gòu)依法查處。，適用本辦法。、實際控制人應(yīng)當(dāng)誠實守信，發(fā)行人的董事、監(jiān)事、高級管理人員應(yīng)當(dāng)勤勉盡責(zé)，維護(hù)債券持有人享有的法定和債券募集說明書約定的權(quán)利。、受托管理人、資信評級機(jī)構(gòu)等信息披露義務(wù)人應(yīng)當(dāng)及時、公平地履行信息披露義務(wù)，所披露的信息必須真實、準(zhǔn)確、完整，不得有虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或者重大遺漏。，由登記結(jié)算機(jī)構(gòu)按其業(yè)務(wù)規(guī)則辦理。－2－第三章 轉(zhuǎn)讓服務(wù)，應(yīng)當(dāng)向本所提交下列文件，并在掛牌轉(zhuǎn)讓前與本所簽訂轉(zhuǎn)讓服務(wù)協(xié)議：（一）債券掛牌轉(zhuǎn)讓申請書；（二）債券募集說明書、財務(wù)報告和審計報告、法律意見書、債券持有人會議規(guī)則、受托管理協(xié)議、擔(dān)保文件（如有）、評級報告（如有）、發(fā)行結(jié)果公告等發(fā)行文件；（三）債券實際募集數(shù)額的證明文件；（四）承銷機(jī)構(gòu)（如有）出具的關(guān)于本次債券符合掛牌轉(zhuǎn)讓條件的意見書；（五）登記結(jié)算機(jī)構(gòu)的登記證明文件；（六）本所要求的其他文件。，并確保債券掛牌轉(zhuǎn)讓符合本所相關(guān)規(guī)定。，并可以根據(jù)本所相關(guān)規(guī)則進(jìn)行債券質(zhì)押式回購融資。，本所可以根據(jù)本辦法以及本所其他規(guī)定、發(fā)行人的申請或?qū)嶋H情況，決定債券停牌與復(fù)牌事項。，本所終止提供債券轉(zhuǎn)讓服務(wù)：（一）發(fā)行人發(fā)生解散、責(zé)令關(guān)閉、被宣告破產(chǎn)等情形；（二）債券持有人會議同意終止該債券在本所轉(zhuǎn)讓，且向本所提出申請，并經(jīng)本所認(rèn)可；（三）債券到期前2個交易日或者依照約定終止；（四）法律、行政法規(guī)、規(guī)章規(guī)定或本所認(rèn)為應(yīng)當(dāng)終止提供債券轉(zhuǎn)讓服務(wù)的其他情形。、屬于臨時性商業(yè)秘密或者具有本所認(rèn)可的其他情形的，及時披露可能會損害其利益或者誤導(dǎo)投資者，且符合以下條件的，信息披露義務(wù)人可以向本所申請暫緩披露，并說明暫緩披露的理由和期限：（一）擬披露的信息未泄漏；（二）有關(guān)內(nèi)幕信息知情人已書面承諾保密；（三）債券交易未發(fā)生異常波動。，且不公布也不會導(dǎo)致債券市場價格重大變動的，或者認(rèn)為根據(jù)國家有關(guān)法律法規(guī)不得披露的事項，應(yīng)當(dāng)向本所報告，并陳述不宜披露的理由；經(jīng)本所同意，可不予披露。，不得以有關(guān)事項存在不確定性或者需要保密等為由不履行報告或回復(fù)本所問詢的義務(wù)。因故無法按時披露的，應(yīng)當(dāng)提前披露定期報告延期披露公告，說明延期披露的原因，以及是否存在影響債券償付本息能力的情形和風(fēng)險。重大事項包括：（一）發(fā)行人經(jīng)營方針、經(jīng)營范圍或生產(chǎn)經(jīng)營外部條件等發(fā)生重大變化；（二）債券信用評級發(fā)生變化；（三）發(fā)行人主要資產(chǎn)被查封、扣押、凍結(jié)；（四）發(fā)行人發(fā)生未能清償?shù)狡趥鶆?wù)的違約情況；（五）發(fā)行人當(dāng)年累計新增借款或者對外提供擔(dān)保超過上年末凈資產(chǎn)的20%；（六）發(fā)行人放棄債權(quán)或者財產(chǎn)，超過上年末凈資產(chǎn)的百分之十；（七）發(fā)行人發(fā)生超過上年末凈資產(chǎn)10%的重大損失；（八）發(fā)行人作出減資、合并、分立、解散及申請破產(chǎn)的決定；（九）發(fā)行人涉及重大訴訟、仲裁事項或者受到重大行政處罰；（十）保證人、擔(dān)保物或者其他償債保障措施發(fā)生重大變化；（十一）發(fā)行人情況發(fā)生重大變化導(dǎo)致可能不符合公司債券掛牌條件；（十二）發(fā)行人涉嫌犯罪被司法機(jī)關(guān)立案調(diào)查，發(fā)行人董事、－7－ 監(jiān)事、高級管理人員涉嫌犯罪被司法機(jī)關(guān)采取強(qiáng)制措施；（十三）發(fā)行人的實際控制人、控股股東、三分之一以上的董事、三分之二以上的監(jiān)事、董事長或者總經(jīng)理發(fā)生變動；董事長或者總經(jīng)理無法履行職責(zé)；（十四）其他對投資者作出投資決策有重大影響的事項。跟蹤評級報告應(yīng)當(dāng)同時向發(fā)行人和本所提交，并由發(fā)行人和資信評級機(jī)構(gòu)及時向市場披露。，披露付息或本金兌付等有關(guān)事宜。贖回完成后，發(fā)行人應(yīng)當(dāng)及時披露債券贖回的情況及其影響。、行政法規(guī)、規(guī)章、其他規(guī)范性文件、本辦法及本所其他規(guī)定，對信息披露義務(wù)人的信息披露文件進(jìn)行完備性核對，對其內(nèi)容的真實性不承擔(dān)責(zé)任。發(fā)行人無法按時償付債券本息時，增信機(jī)構(gòu)和其他具有償付義務(wù)的機(jī)構(gòu)，應(yīng)當(dāng)按照規(guī)定或約定及時向債券持有人履行償付義務(wù)。受托管理人應(yīng)當(dāng)勤勉盡責(zé)，按照規(guī)定或者約定公正履行受托管理職責(zé)，保護(hù)債券持有人的利益。職責(zé)范圍應(yīng)當(dāng)至少包括：（一）持續(xù)關(guān)注和調(diào)查了解發(fā)行人的經(jīng)營狀況、財務(wù)狀況、資信狀況、募集資金使用情況，以及可能影響債券持有人重大權(quán)益的事項，并召集債券持有人會議；（二）發(fā)行人為債券設(shè)定增信措施的，受托管理人應(yīng)當(dāng)在債券發(fā)行前或者債券募集說明書約定的時間內(nèi)取得債券增信的相關(guān)權(quán)利證明或者其他有關(guān)文件，予以妥善保管；并持續(xù)關(guān)注和調(diào)查了解增信機(jī)構(gòu)的資信狀況、擔(dān)保物狀況、增信措施的實施情況，以及影響增信措施實施的重大事項；（三）持續(xù)督導(dǎo)發(fā)行人履行信息披露義務(wù)；（四）持續(xù)監(jiān)督發(fā)行人募集資金的使用情況；（五）至少每年向市場披露一次受托管理事務(wù)報告；（六）勤勉處理債券持有人與發(fā)行人之間的談判或者訴訟事－10－務(wù)；（七）發(fā)現(xiàn)影響發(fā)行人償債能力的重大事項，或者預(yù)計發(fā)行人不能按期償付債券本息時，應(yīng)當(dāng)及時調(diào)查了解，要求并督促發(fā)行人及時采取相應(yīng)的償債保障措施和依法申請法定機(jī)關(guān)采取財產(chǎn)保全等維護(hù)債券持有人利益的措施；（八）發(fā)行人無法按期償付債券本息時，應(yīng)當(dāng)及時調(diào)查了解，要求并督促發(fā)行人、增信機(jī)構(gòu)等及時落實相應(yīng)的償債措施和履行相關(guān)償付義務(wù)，并可以接受全部或者部分債券持有人的委托，以自己名義代表債券持有人參與談判、提起民事訴訟、參與重組或破產(chǎn)的法律程序；（九）法律、行政法規(guī)、部門規(guī)章、其他規(guī)范性文件本所相關(guān)業(yè)務(wù)規(guī)則和受托管理協(xié)議約定的其他職責(zé)。發(fā)行人、增信機(jī)構(gòu)及承銷機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)配合受托管理人履行受托管理人職責(zé)，積極提供調(diào)查了解所需的資料、信息和相關(guān)情況，維護(hù)投資者合法權(quán)益。債券持有人會議規(guī)則應(yīng)當(dāng)公平、合理。見證律師對會議的召集、召開、表決程序、出席會議人員資格和有效表決權(quán)等事項出具法律意見書。具體擔(dān)保物范圍、初始擔(dān)保比例、維持擔(dān)保比例、追加擔(dān)保機(jī)制以及違約處臵等事項由當(dāng)事人協(xié)商并在募集說明書中進(jìn)行約定；（四）可交換債券發(fā)行結(jié)束之日起6個月后，債券持有人方可按照募集說明書約定選擇是否交換為預(yù)備用于交換的股票；（五）可交換債券具體換股期限、換股價格的確定、調(diào)整及修正機(jī)制等事項應(yīng)當(dāng)由當(dāng)事人協(xié)商并在募集說明書中進(jìn)行約定；（六）本所其他相關(guān)規(guī)定。、保險公司等金融機(jī)構(gòu)發(fā)行的債券，包括次級債券、一年以內(nèi)還本付息的短期債券等，還應(yīng)當(dāng)符合相關(guān)監(jiān)管部門的規(guī)定。，情節(jié)嚴(yán)重的，本所可以實施以下紀(jì)律處分：（一）通報批評；（二）公開譴責(zé)；（三）本所規(guī)定的其他紀(jì)律處分。－15－ 本所對監(jiān)管對象實施的紀(jì)律處分、監(jiān)管措施或者記入誠信檔案的其他事項，可以予以公布。第八章 附 則 本辦法所稱不少于、以上含本數(shù)，超過不含本數(shù)。第二條 非公開發(fā)行并擬在上海證券交易所（以下簡稱“本所”）掛牌轉(zhuǎn)讓的公司債券（含一年以下的短期公司債券），發(fā)行人、承銷機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)在發(fā)行前向本所提交掛牌轉(zhuǎn)讓申請文件，由本所確認(rèn)是否符合掛牌條件。第五條 本所對非公開發(fā)行公司債券掛牌條件的確認(rèn)工作遵循公平、公正、公開原則，并實行雙人雙審、集體決策、書面反饋，并公布確認(rèn)流程、進(jìn)度、結(jié)果等信息，接受社會監(jiān)督。第八條 為非公開發(fā)行公司債券提供服務(wù)的承銷機(jī)構(gòu)及相關(guān)中介機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)具備相應(yīng)資質(zhì)，嚴(yán)格遵守執(zhí)業(yè)規(guī)范和監(jiān)管規(guī)則，勤勉盡責(zé)履行盡職調(diào)查和核查職責(zé)，按規(guī)定出具核查意見，并就相關(guān)法律義務(wù)與責(zé)任作出承諾和聲明。發(fā)行人、承銷機(jī)構(gòu)可以根據(jù)自身情況和發(fā)行需求，制定更高的投資者適當(dāng)性管理要求，并在募集說明書中披露。第三章 確認(rèn)流程第十二條 本所接收發(fā)行人、承銷機(jī)構(gòu)提交的掛牌轉(zhuǎn)讓申請文件后，在2個工作日內(nèi)對申請文件是否齊全和符合形式要求進(jìn)行核對。第十四條 本所受理申請文件后，確定兩名工作人員進(jìn)行審議。第十七條 首次書面反饋意見在受理之日起10個工作日內(nèi)，通過本所電子申報系統(tǒng)，送達(dá)發(fā)行人、承銷機(jī)構(gòu)，特殊情況除外?；貜?fù)延期時間最長不得超過15個工作日。第二十三條 如無特殊情況，相關(guān)工作人員應(yīng)當(dāng)在發(fā)行人、承銷機(jī)構(gòu)提交反饋意見回復(fù)后5個工作日內(nèi)，就反饋意見回復(fù)及申請文件修改情況，再次提交審議會集體討論，并確定書面補(bǔ)充反饋意見。第二十五條 審議會意見為“通過”的，本所向發(fā)行人出具符合掛牌條件的相關(guān)文件。第四章 特殊事項第二十七條 審議過程中，發(fā)生下列情形之一的，本所可以中止審議并通知發(fā)行人、承銷機(jī)構(gòu)：（一）發(fā)行人因正當(dāng)理由主動要求中止審議的；（二）發(fā)行人因涉嫌違法違規(guī)，被有權(quán)機(jī)關(guān)立案調(diào)查或偵查尚未終結(jié)，對其非公開發(fā)行公司債券是否符合掛牌條件可能產(chǎn)生不利影響的；（三）發(fā)行人、承銷機(jī)構(gòu)、增信機(jī)構(gòu)（如有）及其他中介機(jī)構(gòu)被主管部門采取限制參與債券發(fā)行相關(guān)業(yè)務(wù)活動、責(zé)令停業(yè)整頓、指定其他機(jī)構(gòu)托管或接管等監(jiān)管措施，尚未解除的；（四）發(fā)行人和承銷機(jī)構(gòu)未及時回復(fù)且未按規(guī)定申請延期回－6－ 復(fù)，或者在延期恢復(fù)期限內(nèi)仍不能提交回復(fù)文件的；（五）發(fā)行人的財務(wù)報告、相關(guān)資質(zhì)許可等申請文件已超過有效期，且短期內(nèi)難以重新提交的；（六）本所收到涉及非公開發(fā)行公司債券掛牌轉(zhuǎn)讓申請的相關(guān)舉報材料并需要進(jìn)一步核查的；（七）本所認(rèn)為需要中止審議的其他情形。經(jīng)核查，未發(fā)現(xiàn)所舉報事項影響非公開發(fā)行公司債券掛牌條件的，本所恢復(fù)審議并通知發(fā)行人、承銷機(jī)構(gòu)；經(jīng)核查所舉報事項影響掛牌條件或存在違法違規(guī)行為等情形的，本所按照有關(guān)規(guī)定進(jìn)行處理。第三十二條 發(fā)行人及其董事、監(jiān)事和高級管理人員及其他相關(guān)人員存在下列情形的，本所可以實施相關(guān)監(jiān)管措施：（一）提交的申請文件不符合相關(guān)規(guī)定或存在嚴(yán)重質(zhì)量問題、內(nèi)容存在明顯錯誤、遺漏、前后表述不一致；（二）披露或報送信息存在虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或者重大遺漏；（三）未向規(guī)定范圍的合格投資者發(fā)行或未盡合格投資者核查義務(wù)；（四）其他違反相關(guān)法律法規(guī)、監(jiān)管部門規(guī)定、本所業(yè)務(wù)規(guī)則、募集說明書約定或其所作承諾等情形。相關(guān)行為構(gòu)成違法違規(guī)的，本所移交中國證監(jiān)會或其他有權(quán)機(jī)構(gòu)依法查處。第三十七條 本指引由本所負(fù)責(zé)解釋。三、按照原規(guī)定在本所轉(zhuǎn)讓的中小企業(yè)私募債券、中小企業(yè)可交換私募債券、證券公司短期公司債券、證券公司次級債券以及并購重組私募債券，發(fā)行人與承銷機(jī)構(gòu)、受托管理人、資信評級機(jī)構(gòu)、會計師事務(wù)所等專業(yè)機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)按照本辦法在信息披露、債券持有人權(quán)益保護(hù)等方面的相關(guān)規(guī)定，履行相關(guān)職責(zé)和義務(wù)。特此通知附件：深圳證券交易所非公開發(fā)行公司債券業(yè)務(wù)管理暫行辦法深圳證券交易所 2015年5月29日 深圳證券交易所非公開發(fā)行公司債券業(yè)務(wù)管理暫行辦法第一章 總則第一條 為規(guī)范非公開發(fā)行公司債券業(yè)務(wù),維護(hù)債券市場秩序, 保護(hù)投資者合法權(quán)益,根據(jù)中國證券監(jiān)督管理委員會(以下簡稱“中 國證監(jiān)會”)《公司債券發(fā)行與交易管理辦法》(以下簡稱《“ 管理辦法》”)等有關(guān)法律、行政法規(guī)、部門規(guī)章以及深圳證券交易所(以下簡稱“本 所”)相關(guān)業(yè)務(wù)規(guī)則,制定本辦法。第三條 本所為債券的轉(zhuǎn)讓及信息披露提供服務(wù)。除本辦法另有 規(guī)定外,債券僅限于合格投資者范圍內(nèi)發(fā)行和轉(zhuǎn)讓,持有同次債券的 合格投資者合計不得超過二百人。第七條 發(fā)行人及其董事、監(jiān)事、高級管理人員、控股股東、實際控制人、專業(yè)機(jī)構(gòu)及其相關(guān)人員等信息披露義務(wù)人、增信機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng) 遵守有關(guān)法律、行政法規(guī)、部門規(guī)章、規(guī)范性文件、本辦法和本所其他相關(guān)規(guī)定,自覺接受本所對其實施的自律監(jiān)管。第十一條 證券公司應(yīng)當(dāng)建立完備的投資者適當(dāng)性管理制度,對投資者適當(dāng)性實施前端控制,核實投資者提交材料的真實性,全面評 估投資者對債券的風(fēng)險識別和承受能力,充分揭示風(fēng)險,與其簽署風(fēng) 險認(rèn)知書,并于為投資者開通合格投資者相關(guān)認(rèn)購及交易權(quán)限的當(dāng)日 通過本所固定收益品種業(yè)務(wù)專區(qū)向本所報備合格投資者名單,但直接 持有或者租用本所交易單元的合格投資者除外。第十四條 發(fā)行人申請其債券在本所轉(zhuǎn)讓的,應(yīng)當(dāng)提交以下材料，并在轉(zhuǎn)讓前與本所簽訂轉(zhuǎn)讓服務(wù)協(xié)議:(一)債券轉(zhuǎn)讓申請書。第十六條 發(fā)行人、專業(yè)機(jī)構(gòu)、增信機(jī)構(gòu)及其相關(guān)人員應(yīng)當(dāng)確保 向本所提交或者出具的文件內(nèi)容真實、準(zhǔn)確、完整,不存在虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或者重大遺漏,并確保提交的電子件、傳真件、復(fù)印件等 與原件一致。發(fā)行人公告的文件存在虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或者重大遺漏,致 使投資者遭受損失的,發(fā)行人應(yīng)當(dāng)承擔(dān)賠償責(zé)任。本所在收 到完備的轉(zhuǎn)讓申請材料后,在五個交易日內(nèi)作出是否同意轉(zhuǎn)讓的決定。債券回購業(yè)務(wù)相關(guān)規(guī)則,由本所另行規(guī)定。債券轉(zhuǎn)讓實行當(dāng)日回轉(zhuǎn)。意向申報不承擔(dān)成交義務(wù),意向申報指令可以撤銷。定價申報每筆成交的轉(zhuǎn)讓數(shù)量 或轉(zhuǎn)讓金額,應(yīng)當(dāng)滿足債券轉(zhuǎn)讓的最低限額要求。本所對約定號、證券代碼、買賣方向、價格、數(shù)量等各項要素均匹配的 成交申報進(jìn)行成交確認(rèn)。第三十條 本所在交易時間內(nèi)通過交易系統(tǒng)即時公布債券轉(zhuǎn)讓 的報價信息和成交信息。當(dāng)日無成交的,以前收盤價為當(dāng)日收盤價。(四)其他對債券持有人權(quán)益有重大影響的情形。(三)未按照本辦法相關(guān)規(guī)定及時履行信息披露義務(wù)或者已披露的信息不符合本辦法