【正文】 超 額儲備 的 現(xiàn) 金找一個出路，以 優(yōu) 化企 業(yè) 的 資產(chǎn)結 構。星期五 會計學 35 案例 1:榮華實業(yè)（ 600311） 2023年資產(chǎn)負債表單位：元資產(chǎn) 金額 比例 (%) 負債和所有者權益 金額 比例（(%)貨幣資金 419 短期借款 193 741 應收賬款 198 057 應付賬款 167 669 其他應收款 61 776 預收賬款 1 119 預付賬款 29 958 應付工資 3 750 存貨 34 181 應付福利費 5 439 流動資產(chǎn)合計 324 393 應交稅金 15 300 固定資產(chǎn)原價 475 266 其他應交款 117 減：累計折舊 126 512 其他應付款 9 347 固定資產(chǎn)凈值 348 754 預提費用 17 478 固定資產(chǎn)凈額 348 754 流動負債合計 413 962 在建工程 822 137 實收資本 260 000 固定資產(chǎn)合計 1 170 892 資本公積 619 407 無形資產(chǎn) 16 648 盈余公積 46 982 未分配利潤 171 581 所有者權益合計 1 097 971 總計 1 511 934 100 總計 1 511 934 1002023/3/5榮 華實業(yè)資產(chǎn)負債 率只有 15%， 為 何 資 金會如此 緊 缺呢？榮 華實業(yè) 主 業(yè) 是淀粉及其副 產(chǎn) 品、 飼 料、包裝材料、塑料制品的生 產(chǎn) 、批 發(fā) 零售， 這 些 產(chǎn) 品 競 爭都非常激烈，毛利率非常低，幾乎是全行 業(yè) 虧 損 ，但是近幾年榮 華實業(yè) 的 業(yè)績還不 錯 ，上市以來 歷 年的收入及 凈 利 潤 如下表所示：216。133 22961 45085 44478 5934 37338 82114 47星期五 會計學 38案例 1：結論榮 華實業(yè)這 幾年收入一直在 元左右徘徊， 凈 利也在 52023/3/5977萬元，向榮 華 味精有限公司 銷 售淀粉乳 3650 19107產(chǎn)生利潤占主營業(yè)務利潤比例% % % % %2023/3/5 這 種 現(xiàn) 象的背后存在大量 資產(chǎn) 不是 優(yōu)質資產(chǎn) ，已 變 成劣 質資產(chǎn) 的可能。榮 華實業(yè) 目前 資 金 匱 乏，卻容忍如此巨 額 （近 3億 元）的 應 收款 項 存在， 這說 明什么？ 說 明大量 資產(chǎn) （收入）有虛增之嫌。171 41星期五 會計學 41 案例 1：結論 套取資金： 下表是榮 華實業(yè) 上市以來在建工程及固定 資產(chǎn) 原 值 數(shù)據(jù)。 000萬元，在 這 13億 固定 資產(chǎn) 及在建工程背后，或表 現(xiàn)為資產(chǎn) 虛構，或以投 資 名 義 套取募集 資 金；從上述數(shù)據(jù)可以看出，近兩年來，價 值 8億 多元的在建工程基本停滯，而從榮 華實業(yè)財務報 表我 們發(fā)現(xiàn) 所有固定 資產(chǎn) 及在建工程都沒有用于抵押，那么榮 華為 何不以此作抵押向 銀 行融 資 呢？ 為 何放著 8個多 億 的 資產(chǎn) 在曬太陽？萬元 2023年末 2023年末 2023年末 2023年末 2023年末 2023年末在建工程 7332 82149 445272023/3/5403萬元， 544萬元。2023/3/514% 7%短期投資 106 2234% 811 星期五 會計學 44 案例 2：現(xiàn)金結構分析現(xiàn) 金充裕的公司從容 進 行 資 本運作大量的 資產(chǎn) 以 貨幣 的形式存在，我 們預測 企 業(yè) 下一步的 財務 行為 會 選擇 兩條路：一是 進 行收 購 兼并使用 現(xiàn) 金；二是大比例分配 現(xiàn) 金股利或者 進 行股份回 購 ， 總 之，是需要消耗現(xiàn) 金，以 優(yōu) 化企 業(yè) 的 資產(chǎn)結 構。并且，由于 貨幣資 金占比大幅度下降， 資產(chǎn)結 構得到 優(yōu) 化， 總資產(chǎn)收益率也有 較 大提高。911168976269884 100% 資產(chǎn)總計 13563714 %短期投資 短期投資固定資產(chǎn) 2260276573 100%華銀電力貨幣資金 570860270919918 % 上海電力貨幣資金 781,537, % 固定資產(chǎn) 12,946,315, 100% 資產(chǎn)總計 27,555,662, % 粵電力A貨幣資金 1,481,104, % 固定資產(chǎn) 13,177,481, 100% 資產(chǎn)總計 24,629,209, % 樂山電力貨幣資金 591,794, 52% 固定資產(chǎn) 759,707, 100% 資產(chǎn)總計 2,369,258,（ 1）容易 變現(xiàn) ；（ 3）以盈利 為 目的。所支付價款中包含的已宣告發(fā)放的現(xiàn)金股利或債券利息，單獨為應收項目。星期五 會計學 53持有期間的股利或利息 收到買價中已宣告但尚未發(fā)放的現(xiàn)金股利或利息借：銀行存款 貸：應收股利 應收利息 持有期間才 宣告 的股利或利息借：應收股利 （被投資單位宣告發(fā)放的現(xiàn)金股利 投資持股比例） 應收利息（資產(chǎn)負債表日計算的應收利息） 貸：投資收益2023/3/5 借： 交易性金融資產(chǎn) —— 公允價值變動 20 貸：公允價值變動損益 202023/3/5其他 資 料如下：（ 1） 2023年 1月 5日，收到 該債 券 2023年下半年利息 20230元；（ 2） 2023年 6月 30日， 該債 券的公允價 值為 1150000元（不含利息）；（ 3） 2023年 7月 5日，收到 該債 券半年利息；（ 4） 2023年 12月 31日， 該債 券的公允價 值為 1100000元（不含利息）；（ 5） 2023年 1月 5日，收到 該債 券 2023年下半年利息；（ 6） 2023年 3月 31日，甲企 業(yè) 將 該債 券出售，取得價款1180000元（含 1季度利息 10000元）。已宣告但尚未發(fā)放的現(xiàn)金股利或已到付息期但尚未領取的利息，應當確認為應收項目。星期五 會計學 63第四節(jié) 可供出售金融資產(chǎn)及其會計處理一、定義二、初始計量三、會計處理2023/3/5星期五 會計學 65二、可供出售金融資產(chǎn)的確認和計量初始計量 債券投資 按公允價值和交易費用之和計量（其中，交易費用在 “可供出售金融資產(chǎn)— 利息調整 ”科目核算）。持有至到期投資轉為可供出售金融資產(chǎn)可供出售金融資產(chǎn)按公允價值計量，公允價值與賬面價值的差額計入資本公積。可供出售金融 資產(chǎn)為可供出售金融資產(chǎn)借：可供出售金融 資產(chǎn)貸 ：持有至到期投 資— 公允價 值變動 （或借方） 資 本公 積 — 其他 資 本公 積 （或在借方）000股，每股市價 15元，手 續(xù)費 30乙公司至 206年 12月 31日仍持有 該 股票。030000－ 15 298 000　 　 投 資 收益　 　 　 　 2000　 　 　 　 　 　 　 　 000? 【 例題 4】? 2023年 12月 1日， A公司從證券市場上購入 B公司的股票作為可供出售金融資產(chǎn)。? 要求：編制上述有關業(yè)務的會計分錄。應 收利息 （包含的已到付息期但尚未 領 取的 債 券利息）貸 ： 銀 行存款可供出售金融 資產(chǎn) －公允價 值變動? （ 2）減 值損 失 轉 回? 借：可供出售金融 資產(chǎn) －公允價 值變動貸 ： 資產(chǎn) 減 值損 失將持有至到期投資重分類－成本、公允價 值變動 、利息 調 整、 應計 利息 000元，票面年利率 為 4%， 實際 利率 為 3%，利息每年末支付，本金到期支付。000　　　　　 — 利息 調 整　 　 貸 ： 銀 行存款 　　　　 1＋ － 40＝ 140借： 資 本公 積 —— 其他 資 本公 積 　 192023/3/5（一）到期日固定、回收金額固定或可確定（二）有明確意圖持有至到期（三）有能力持有至到期（四）到期前處置或重分類對所持有剩余非衍生金融資產(chǎn)的影響企 業(yè) 將持有至到期投 資 在到期前 處 置或重分 類 ，通常表明其 違 背了將投 資 持有到期的最初意 圖 。如果 處 置或重分 類為 其他 類 金融 資產(chǎn) 的金 額 相 對 于 該類 投 資 （即企 業(yè) 全部持有至到期投 資 ）在出售或重分 類 前的 總額較 大， 則 企 業(yè) 在 處 置或重分 類 后 應 立即將其剩余的持有至到期投 資 重分 類為 可供出售金融 資產(chǎn) 。2023/3/5 票面利率＝市場利率 平價購買 票面利率 市場利率 溢價購買 票面利率 市場利率 折價購買注：溢價折價的實質溢價：是為了將來多收利息而事先付出的代價折價：是對以后少收利息的事先補償。應 收利息： 10000012％ 6/12＝ 6000? ③ 折價 購 入 債 券的核算（假定不考 慮費 用）例 3：甲企 業(yè) 2023/1/1購 入乙企 業(yè) 當日 發(fā) 行的 3年期到期一次 還 本付息 債 券，票面利率 12%， 債 券面值 100000元，甲企 業(yè) 按 97000折價 購 入。000萬元的 債 券。216。甲公司將 該債 券作 為 持有至到期投 資 核算。A． B． 216。 持有至到期投資－利息調整（或在借方）? （ 2）分期付息、一次還本債券投資，購買時折價，期末計算利息同時攤銷折價借：應收利息 貸：投資收益資產(chǎn)負債 表日 計 算利息? 借：資產(chǎn)減值損失? 貸：持有至到期投資 減 值 準 備? 對持有至到期投資、貸款和應收款項等金融資產(chǎn)確認減值損失后，如有客觀證據(jù)表明該金融資產(chǎn)價值已恢復，且客觀上與確認該損失后發(fā)生的事項有關（如債務人的信用評級已提高等），原確認的減值損失應當予以轉回，計入當期損益?！?利息 調 整（可能在借方）? ? 【 例題 3】? A公司于 2023年 1月 2日從證券市場上購入 B公司于2023年 1月 1日發(fā)行的債券，該債券四年期、票面年利率為 4%、每年 1月 5日支付上年度的利息，到期日為 2023年 1月 1日，到期日一次歸還本金和最后一次利息。假定按年計提利息。(1)期末 (4)=期初 (4)+(3)07年 1/2 0 0 08年 1/1 40 09年 1/1 40 10年 1/1 40 100010年 1/1 120 ? （ 3） 2023年 12月 31日應確認的投資收益 =5%= 萬元，“ 持有至到期投資 — 利息調整 ” =。初始計量 按 公允價值和交易費用之和 計量（其中，交易費用在 “持有至到期投資 — 利息調整 ”科目核算。處置 處置時，售價與賬面價值的差額計入 投資收益 。（ 2）持有至到期投資、貸款和應收款項按攤余成本計量，資產(chǎn)負債表日按攤余成本和實際利率計算確定利息收入。星期五 會計學 115在上市公司的實際操作中，曾出現(xiàn)同一 IPO限售股會計處理卻不同的案例。中國 證監(jiān) 會有關人士指出， 對 IPO限售股的會 計處 理仍以 對 被投 資單 位是否具有重大影響 為 界 線 ，重大影響以下的，在初次 認 定時 作 為長 期股 權 投 資 采用成本法核算，在股票掛牌上市之日 轉為 可供出售金融 資產(chǎn) 核算，采用公允價 值計 量。2023年上半年將 虧損 45006000萬元。萬元以上，稱：主要原因是公司于 元 /元 年 8日 購 回的 4232023年 7月 10日，經(jīng)中國證券監(jiān)督管理委員會證監(jiān)發(fā)行字 [2023]97號文件批準，于 2023年 7月 13日向社會公開發(fā)行人民幣普通股（ A股） 6000萬股。此外，公司持有的興業(yè)銀行股份 7621萬股， 07年 2月興業(yè)銀行在上交所掛牌上市，上述股份于 08年 2月 5日解禁后可上市流通。報告期，公司收到興業(yè)銀行分紅 萬元，出售股票收益 萬元，全部計入當期利潤總額。星期五 會計學 122第六節(jié) 應收款項 應 收款 項 是企 業(yè) 從事生 產(chǎn)經(jīng)營 活 動 和非生 產(chǎn)經(jīng)營 活 動 所取得的 債權 。 《企業(yè)會計準則 22號 —— 金融工具的確認和計量》將其定義為：金融工具，是從其他單位收取現(xiàn)金或其他金融資產(chǎn)的合同權利。星期五 會計學 124（二）應收賬款的計價入賬時間：符合收入準則中的 5個確認收入的條件。： 是企業(yè)為了促銷而給予客戶的價格優(yōu)惠。(1)總價法?基本作法：? 將 未扣減 現(xiàn) 金折扣前的金 額 ，作 為應 收 帳款的入 帳 金