【正文】 碼相機市場從 1998年起一直保持了較高的增長速度 , 中國市場的發(fā)展速度高于國際市場，但是中國 市場的整體成熟程度遠遠滯后于國際市場，在國際市場中比重較低 信息來源 :IDC， PwC分析 % % 14% % % % % 0 10 20 30 40 50 0 20% 40% 60% 80% 100% 120% 140% 1998 1999 2023 2023 2023 2023 2023 2023 百萬臺 年增長率 全球數(shù)碼相機市場預測 % % % % 0 10 20 30 40 50 60 70 0 20% 40% 60% 80% 100% 1999 2023 2023 2023 2023 萬臺 年增長率 中國數(shù)碼相機市場預測 ? 2023年一些傳統(tǒng)品牌如 Olympus 和 Kodak的數(shù)碼相機在發(fā)達國家的銷售量已經(jīng)超過了傳統(tǒng)相機，而且這種趨勢會 進一步加強 數(shù)碼相機 市場容量與增長 行業(yè)與市場分析 全球經(jīng)濟受美國經(jīng)濟影響放慢 以 2023年為例，中國的數(shù)碼相機市場僅占全球市場的 1% 27 169。 2023 PricewaterhouseCoopers 機 密 VGA數(shù)碼相機 在美國于 2023年開始市場逐步萎縮，價格也逐漸下滑 美國 VGA市場變動情況(1998 2023年 ) 信息來源 :IDC， PwC分析 數(shù)碼相機 細分市場分析 (VGA) 行業(yè)與市場分析 47 32 29 % % % % % % 0 10 20 30 40 50 60 1998 1999 2023 2023 2023 2023 2023 2023 萬臺 年增長率 美國 VGA價格變動情況(1998 2023年 ) 0 100 200 300 400 500 600 1998 1999 2023 2023 2023 2023 2023 2023 美元 年復合價格跌幅 =10% 31 169。 2023 PricewaterhouseCoopers 機 密 越來越多的廠商開始重視 2MP市場，高價位的 2MP在未來的幾年內(nèi)將保持高速增長，而且其價格下滑幅度較為平緩 美國 2MP市場變動情況(1999 2023年 ) 信息來源 :IDC， PwC分析 數(shù)碼相機 細分市場分析 (2MP) 行業(yè)與市場分析 美國 2MP價格變動情況(1999 2023年 ) 美元 百萬臺 0 200 400 600 800 1999 2023 2023 2023 2023 2023 2023 年復合價格跌幅 =% % % % % 38% % 0 1 2 3 4 5 6 7 1999 2023 2023 2023 2023 2023 2023 年增長率 34 169。尤其SVGA在技術(shù)方面的壁壘更低一些 ?數(shù)碼相機不存在政策方面的限制 ?數(shù)碼相機在資金方面的要求與筆記本電腦相比也不是太大 行業(yè)的進入壁壘 ?數(shù)碼相機的生產(chǎn)商 1999年為 12家，2023年迅速增加到 28家，主要是國內(nèi)和韓國廠商 ?目前的數(shù)碼相機生產(chǎn)商有傳統(tǒng)光學相機的生產(chǎn)商，也有 IT企業(yè)利用自己數(shù)字技術(shù)優(yōu)勢向該領(lǐng)域延伸，如Sony品牌，還有生產(chǎn)光存儲的奧美加、萬勝，生產(chǎn)掃描儀的Microtek 等，新進入市場的廠商一般先從低端產(chǎn)品切入市場 行業(yè)內(nèi)的生產(chǎn)商 信息來源 : CCID、 PwC分析 36 169。 ?在數(shù)碼相機市場上，知名品牌大多數(shù)屬于傳統(tǒng)的相機品牌，但是也有 IT企業(yè)利用自己數(shù)字技術(shù)優(yōu)勢向該領(lǐng)域延伸，如Sony品牌，還有生產(chǎn)光存儲的奧美加、萬勝，生產(chǎn)掃描儀的 Microtek 等，新進入市場的廠商一般先從低端產(chǎn)品切入市場 ?在數(shù)碼相機的低端產(chǎn)品市場，由于市場吸引力比較高，并且進入壁壘相對較 低，所以新進入者很多，競爭很激烈，并且價格戰(zhàn)可能是進行市場競爭重要手段，推動產(chǎn)品價格水平的下降 全球 PointandShoot數(shù)碼相機市場集中度 (2023年 ) 信息來源 :IDC， PwC分析 評論 數(shù)碼相機的行業(yè)集中度較高，市場競爭激烈，其領(lǐng)導者主要為傳統(tǒng)品牌，現(xiàn)有不少其它行業(yè)的廠商以低端產(chǎn)品切入這個市場 數(shù)碼相機 行業(yè)的競爭環(huán)境 競爭特性 0% 5% 10% 15% 20% 25% 30% 0% 10% 20% 30% 40% 50% 60% 70% 80% 90% 21% % % % % 21% 42% 59% 72% 80% Olympu Sony Fijifilm Kodak Nikon CR5=% 39 169。 2023 PricewaterhouseCoopers 機 密 亞太地區(qū)的智能手持設(shè)備市場上，個人助理市場需求以 %的年復合增長率增長，到 2023年將達1954萬部，平均價格將會降到 195美元，而 PC助理的市場將只有 65萬部，平均價格在 549美元 PC助理和個人助理 市場容量和增長及市場價格 55 639 627 617 605 573 549 0 100 200 300 400 500 600 700 2023 2023 2023 2023 2023 2023 500 520 540 560 580 600 620 640 660 PC 助理 平均售價 單位：千部 單位： $ 19548 235 234 224 215 206 195 0 5000 10000 15000 20230 25000 2023 2023 2023 2023 2023 2023 0 50 100 150 200 250 個人助理 平均售價 單位：千部 單位： $ 亞太地區(qū) PC助理市場及價格預測 亞太地區(qū)個人助理市場及價格預測 信息來源： IDC 43 169。 而市場的前四名共占約65%的市場銷量 個人助理 行業(yè)的競爭環(huán)境 % 聯(lián)想 % 3 Com % Leo % 惠普 % IBM % 海信 % 長城 % 方正 % 其它 ?聯(lián)想和海信是國家 863重點支持的項目個人助理項目 ?有 PC 廠商背景的聯(lián)想、方正、長城、惠普 和 IBM都已有很強的品牌認知度 ? 由于 3Com的非中文操作系統(tǒng)和對于中國市場的反映，使其失去在中國的市場地位 ?惠普和康柏將會不斷提供更多產(chǎn)品系列滿足市場 中國市場個人助理主要廠商市場份額 (1999年 ) 競爭特性 信息來源： IDC 評論 46 169。有 PC廠商背景的廠商在個人助理市場上的知名度很強 ? 手持設(shè)備的重量、功能特點和價格定位是決定移動手持設(shè)備的三大要素 ? 平板電腦的市場定位應(yīng)向更加明確的產(chǎn)品細分發(fā)展，可以考慮向三個方向發(fā)展，即市場規(guī)模大、價格低的個人助理，規(guī)模小、價格低的專業(yè)化產(chǎn)品和功能全面的高端應(yīng)用產(chǎn)品，否則將很難有生存的空間 平板電腦市場分析的要點包括 49 169。 2023 PricewaterhouseCoopers 機 密 總體來說由于 TFTLCD面板的諸多優(yōu)點，預計 2023 2023年間全球 TFTLCD面板產(chǎn)量和產(chǎn)值的年復合增長率將分別達到 39%和 17% TFTLCD面板 市場基本情況 行業(yè)與市場分析 ?節(jié)省空間 (厚度薄 ) ?重量輕 ?耗電量少 ?有利環(huán)保和用戶身體健康 (無輻射 ) ?畫面顯示質(zhì)量好、穩(wěn)定 ?抗干擾性強 ?亮度較高、實際可視面積大 ?價格貴 (35倍 ) TFTLCD與 CRT的比較 信息來源：臺灣工研院 ITIS 0 2023 4000 6000 8000 10000 1999 2023 2023 2023 2023 0 50 100 150 200 產(chǎn)量 (萬片 ) 產(chǎn)值 (億美元 ) 全球大型 TFTLCD面板市場增長趨勢 (1999 2023年 ) 52 169。由于廠商的大力推廣， 17和 18英寸的價格會進一步下 跌 說明 行業(yè)與市場分析 53 169。 2023 PricewaterhouseCoopers 機 密 大尺寸 TFTLCD面板行業(yè)自 1993年起共經(jīng)歷過 3次景氣循環(huán)，呈階段式階梯發(fā)展態(tài)勢，每次供求關(guān)系的轉(zhuǎn)換都是由于價格下調(diào)刺激需求的增加或生產(chǎn)技術(shù)的提高和生產(chǎn)能力的增加從而帶動了新的需求 TFTLCD面板 行業(yè)概況 行業(yè)與市場分析 1993年 日本廠商進入 1995年 韓國廠商進入 1998年 亞洲金融危機 1999年 臺灣廠商進入 1996年 1997年 2023年 2023年 供大于求 供不應(yīng)求 ?韓國廠商進入行 業(yè)，產(chǎn)能大幅增加 ?筆記本電腦主要采用 STNLCD， TFTLCD配置率不高，市場需求不高 ?價格大幅下調(diào) ?筆記本電腦主流機種開始采用 12..1英寸 TFTLCD面板，導致市場需求大增 供大于求 ?日韓廠商相繼擴大產(chǎn)能，而筆記本電腦增長速度放慢 供不應(yīng)求 ?筆記本主流機朝更大尺寸面板靠攏 ?金融危機使廠商無力投資新的生產(chǎn)線，供給量停滯甚至減少 供大于求 ?有臺灣廠商進入行業(yè)，現(xiàn)有臺灣廠商開出新生產(chǎn)線 ?面板跌破制造成本，生產(chǎn)商停止擴增計劃 產(chǎn)能 /規(guī)模 第一次循環(huán) 第二次循環(huán) 第三次循環(huán) 56 169。吉林通海的生產(chǎn)線是 1998年從日本全套引進的國際 90年代末先進水平的生產(chǎn)線，主要生產(chǎn) 品 信息來源： IDC、 上海電子信息庫 58 169。 2023 PricewaterhouseCoopers 機 密 TFTLCD面板 行業(yè)進入壁壘 競爭特性 資本 技術(shù)含量 TFTLCD 上游原材料 經(jīng)營規(guī)模 ? 價格的波動會造成銷售利潤上的風險 ? 而由于成本競爭考慮，大型化面板產(chǎn)能規(guī)劃已不可避免，因此設(shè)廠成本愈來愈高 ? 能不能上規(guī)模是 TFT產(chǎn)品能否成功的關(guān)鍵因素 ? TFT的價格下降趨勢使得生產(chǎn)廠商必需擴大規(guī)模 ? 產(chǎn)品制造涉及光學、半導體、電機、化工、材料等各項領(lǐng)域，上下游所需技術(shù)層面極 廣，技術(shù)障礙頗高 ? 密切注意新技術(shù)、新產(chǎn)品誕生，不但要關(guān)注日、韓兩國不斷推出的新技術(shù) /產(chǎn)品，還有歐美等國采用完全不同的顯示原理推出的新技術(shù)和新產(chǎn)品 ? 其原材料橫跨光電、半導體、印刷制造等領(lǐng)域，種類多且領(lǐng)域不同，占產(chǎn)品成本約 60%70%左右，因此廠商一定要確保原料來源及控制成本 TFTLCD屬于高風險高投入的行業(yè)，行業(yè)的進入壁壘較高 60 169。 2023 PricewaterhouseCoopers 機 密 工程服務(wù)類產(chǎn)品有許多不同于產(chǎn)品分銷的特點，最大的不同在于對用戶提供增值服務(wù)的能力 工程和系統(tǒng)集成服務(wù)有別于消費 /商用類分銷產(chǎn)品 消費 /商用類分銷產(chǎn)品 工程及系統(tǒng)集成類 目標客戶 分銷商 /零售商 /最終用戶 系統(tǒng)集成商 /工程甲方 提供的產(chǎn)品 多為單獨產(chǎn)品，產(chǎn)品 標準化程度高 為多種產(chǎn)品的組合，需要按 不同工程定制 利潤來源 以產(chǎn)品硬件利潤為主 售后服務(wù)為輔 增值服務(wù)利潤常常大于硬件利潤 供應(yīng)商 通常比較單一 需要協(xié)調(diào)復雜的供應(yīng)商體系 銷售方式 多針對下游渠道；資金回 籠迅速，依賴市場宣傳 多針對工程甲方，資金周期長 依賴行業(yè)案例 客戶的特點 種類多樣化 常常帶有行業(yè)特點 64 169。 2023 PricewaterhouseCoopers 機 密 評論 多數(shù)專業(yè)機構(gòu)認為世界智能卡市場的年增幅在 30%~35%，中國市場則在 40%~ 50%。因此 WBT不可能完全取代 PC ? 目前美國的 WBT市場屬于較為成熟的市 場，其 WBT產(chǎn)品約占商用 PC的 20%。 2023 PricewaterhouseCoopers 機 密 ? LE