換算風(fēng)險(xiǎn)暴露的管理講義課件-全文預(yù)覽
【正文】 、 墨西哥比索 加元 日元 A W 資產(chǎn) 現(xiàn)金 Ps1420 CD1200 165。但不符合實(shí)際，因?yàn)槔蛹俣ǎ捎玫默F(xiàn)行匯率和各子公司建立時(shí)的最初匯率一致，即匯率沒(méi)有隨時(shí)間而發(fā)生變化。按 ＄ ，加拿大子公司賬簿上的金額為＄ 240000。按 ＄ ，墨西哥子公司賬簿上的金額為＄ 120230。105/＄ ） =＄ 1202300）。105=W800 圣得西公司（母公司） 墨西哥子公司 加拿大子公司 合并資產(chǎn)負(fù)債表 資產(chǎn) 現(xiàn)金 ＄ 1500 ＄ 430 ＄ 960 ＄ 2890 應(yīng)收賬款 2100① 848⑤ 1200⑥ 4148 存貨 5000 1879 2023 8879 對(duì)墨西哥子公司的投資 ② 對(duì)加拿大子公司的投資 ③ 固定資產(chǎn)凈額 12023 3394 4480 19874 總資產(chǎn) ＄ 35792 負(fù)債與所者權(quán)益 應(yīng)付賬款 ＄ 3000 ＄ 358① ＄ 1360 ＄ 4718 應(yīng)付票據(jù) 4000④ 1273 1840 7113 長(zhǎng)期負(fù)債 9000 2121 1840 12961 普通股 5000 ② ③ 5000 留存收益 6000 ② ③ 6000 負(fù)債與素有者權(quán)益 ＄ 35792 ①公司內(nèi)部貸款：＄ 2500000＄ 400000[=Ps1320230/（ ＄ ） ]=＄ 2100000。按 ，墨西哥子公司賬簿上的金額為 396000比索。按 165。它反映在母公司賬簿上的價(jià)值是 2400000美元，他等于按匯率 ＄ （ 4500000比索）和留存收益（3420230比索）之和。每家子公司都采用當(dāng)?shù)刎泿庞涃~，各自的記賬貨幣同時(shí)也是他們的職能貨幣。 案例：圣得西體育用品公司 ? 圣得西（ Sundance）體育用品公司是美國(guó)一家生產(chǎn)高質(zhì)量體育用品的公司，其主要生產(chǎn)包括高爾夫、網(wǎng)球、和其他球拍，此外，他還生產(chǎn)槌球、羽毛球等場(chǎng)地體育設(shè)備。這時(shí)可以將企業(yè)的現(xiàn)金以及等價(jià)物轉(zhuǎn)移出去，或者轉(zhuǎn)換成硬貨幣，這樣以避免可能的折算損失。常用的外匯衍生工具主要是外匯遠(yuǎn)期合約，建立了外匯遠(yuǎn)期合約之后，可以降低企業(yè)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)的風(fēng)險(xiǎn)，以及向海外投資活動(dòng)的外匯風(fēng)險(xiǎn)。企業(yè)可以使財(cái)務(wù)報(bào)表中各項(xiàng)資產(chǎn)和負(fù)債的外匯折算風(fēng)險(xiǎn)盡可能相互抵消，重新安排會(huì)計(jì)受險(xiǎn)額，使其折算風(fēng)險(xiǎn)頭寸為零。 第一，如果子公司采用當(dāng)?shù)刎泿庞涃~，而該貨幣又不是其職能貨幣，則需要使用其職能貨幣重新計(jì)量。 ? 申報(bào)貨幣是指跨國(guó)公司編制合并財(cái)務(wù)報(bào)表時(shí)所采用的貨幣。 ? ⑵在合并財(cái)務(wù)報(bào)中反應(yīng)與美國(guó)公認(rèn)會(huì)計(jì)原則相一致的各合并主體的以功能貨幣計(jì)量的財(cái)務(wù)結(jié)果及其關(guān)系。如果存貨按歷史成本來(lái)計(jì)價(jià)，則換算風(fēng)險(xiǎn)與在貨幣和非貨幣法下的折算風(fēng)險(xiǎn)相同；如果存貨按市價(jià)來(lái)計(jì)價(jià)，那么換算風(fēng)險(xiǎn)則要把存貨給加上。其換算風(fēng)險(xiǎn)一般用貨幣性資產(chǎn)與負(fù)債的的外幣差額來(lái)衡量，具體表示為貨幣性資產(chǎn)與負(fù)債的差額與匯率波動(dòng)幅度的乘積來(lái)表示。在這個(gè)方法下，折算風(fēng)險(xiǎn)用折算后的流動(dòng)資產(chǎn)與折算后的流動(dòng)負(fù)債的差額來(lái)表示，即將流動(dòng)資產(chǎn)和負(fù)債用當(dāng)前匯率折算，兩者之差就是企業(yè)面臨的折算風(fēng)險(xiǎn)。 外幣換算方法 ①流動(dòng)和非流動(dòng)項(xiàng)目法 ②貨幣和非貨幣項(xiàng)目法 ③時(shí)態(tài)法 ④現(xiàn)行匯率法 ? (1)在流動(dòng)和非流動(dòng)項(xiàng)目法下：指將資產(chǎn)和負(fù)債項(xiàng)目分為流動(dòng)項(xiàng)目和非流動(dòng)項(xiàng)目，流動(dòng)資產(chǎn)和流動(dòng)負(fù)債按照當(dāng)前匯率折算，非流動(dòng)資產(chǎn)和非流動(dòng)負(fù)債按取得或形成這些項(xiàng)目時(shí)的歷史匯率折算。非貨幣性項(xiàng)目是指那些以物質(zhì)形態(tài)存在的資產(chǎn)負(fù)債，例如存貨、固定資產(chǎn)、長(zhǎng)期投資等。這種方法下折算風(fēng)險(xiǎn)與在貨幣和非貨幣法下基本相同，主要在于對(duì)存貨的不同判斷。 《 FASB52》的目標(biāo) ? ⑴提供總體上與匯率變動(dòng)對(duì)企業(yè)現(xiàn)金流量和所有者權(quán)益產(chǎn)生的預(yù)期經(jīng)濟(jì)影響相一致的信息。但是，在某些情況下，職能貨幣可能是其母公司本國(guó)的貨幣，或是某第三國(guó)的貨幣。 ? 按照《 FASB52》，換算過(guò)程包括兩步。目前主要有三種措施： ? 。企業(yè)根據(jù)外幣折算風(fēng)險(xiǎn)暴露的大小建立相應(yīng)的外匯衍生工具合約，從而規(guī)避外匯折算風(fēng)險(xiǎn)。當(dāng)記賬貨幣貶值時(shí)，如果所持有的現(xiàn)
教學(xué)課件相關(guān)推薦
鄂ICP備17016276號(hào)-1