【正文】 望無(wú)窮，但是資源有限”，我們手頭上可以運(yùn)用的資源，總是沒(méi)辦法滿(mǎn)足人性的貪婪，所以“設(shè)定目標(biāo)”，通過(guò)資產(chǎn)配置、階段理財(cái)?shù)鹊炔呗?，區(qū)分輕重緩急，將有助于讓有限的資源發(fā)揮最大的效果，以滿(mǎn)足我們的需求。 　　如果投資大獲成功，投資報(bào)酬率亮眼，這固然值得慶賀，就算是這樣我們也必須靜下心來(lái)，理性地剖析其中原因，到底是運(yùn)氣好還是抉擇正確，如果下次投資機(jī)會(huì)再來(lái)的話，我們能否獲得更佳的報(bào)酬率，是不是要投入更多的資金？ 　　如果投資失敗，我們不能怨天尤人，而應(yīng)該分析到底錯(cuò)在哪里？是對(duì)大盤(pán)走勢(shì)分析錯(cuò)誤？聽(tīng)信不實(shí)消息？風(fēng)險(xiǎn)控管不佳還是其它無(wú)法控制的因素？ 　　只要每次遭逢投資失利之后，都能夠嚴(yán)格地找出犯錯(cuò)的理由，相信下次再度遭遇類(lèi)似情景的時(shí)候，就知道應(yīng)該提出哪些預(yù)防措施了。 　　也許這樣的操作會(huì)讓你偶爾蒙到一兩次，但從長(zhǎng)遠(yuǎn)來(lái)看，你的整體獲利絕對(duì)得不償失。耐心等待、明辨風(fēng)險(xiǎn)是你必須建立的觀念，不是說(shuō)這些數(shù)據(jù)與信息不重要，但是你要對(duì)這些數(shù)據(jù)抱著懷疑的態(tài)度，并且隨時(shí)檢查準(zhǔn)確度。 　　“學(xué)會(huì)做一個(gè)有耐心的投資人”絕對(duì)是邁向成功致富必修的功課。 　　不過(guò)大多數(shù)的投資人普遍來(lái)說(shuō)比較欠缺耐心，總認(rèn)為低買(mǎi)高賣(mài)不斷來(lái)回操作股票比較容易賺到錢(qián)，因此，投資的周轉(zhuǎn)率相當(dāng)高，甚至把應(yīng)該長(zhǎng)期投資的基金都當(dāng)成股票短期進(jìn)出?！币陨系拿枋鍪悄愕膶?xiě)照嗎？ 危言聳聽(tīng)，投資怯步《35歲前要上的33堂理財(cái)課》中信出版社作者：曾志堯　　投資理財(cái)其實(shí)是每個(gè)人都具備的基本能力，但是要啟發(fā)這個(gè)基本的天性，仍要通過(guò)有計(jì)劃性的訓(xùn)練，身體力行，才有機(jī)會(huì)投資致富，達(dá)到財(cái)務(wù)自由的理想境界。 　　在我投資理財(cái)數(shù)十年的歷程中，我自己曾經(jīng)犯過(guò)錯(cuò)誤，我也看過(guò)其他投資人身陷困境，幾經(jīng)思考，我歸納出幾個(gè)常見(jiàn)投資失敗的原因：自律不夠強(qiáng)、決策不夠效率、忘記失敗經(jīng)驗(yàn)、投資標(biāo)的分散、自信太滿(mǎn)、選擇不熟悉標(biāo)的、不明白自己的風(fēng)險(xiǎn)屬性等等。實(shí)際上，很多投資專(zhuān)家都經(jīng)歷了兩次以上空頭與多頭市場(chǎng)的洗禮與磨練，“十年生聚、十年教訓(xùn)”幾乎是每一個(gè)投資達(dá)人必經(jīng)的修煉。 畫(huà)一張財(cái)富地圖，通往財(cái)務(wù)自由《35歲前要上的33堂理財(cái)課》中信出版社作者：曾志堯　　理財(cái)是處理錢(qián)的方法，不是要一直賺錢(qián)，只有建立自己的投資地圖，清楚所在位置與終點(diǎn)站，才不會(huì)迷失于人性的弱點(diǎn)當(dāng)中。比較短期績(jī)效會(huì)讓理財(cái)目的失焦，以購(gòu)買(mǎi)基金來(lái)說(shuō)，我建議基民盡量觀察該基金一年以上的績(jī)效表現(xiàn)，至于新推出的產(chǎn)品，更不可忘記與同類(lèi)型基金相互比較風(fēng)險(xiǎn)報(bào)酬率，做為進(jìn)場(chǎng)參考。因此只要縮小范圍，學(xué)習(xí)專(zhuān)注，不論股票還是其它金融商品，哪怕是自己居住地方的小生意、房地產(chǎn)，找出最適合你自己的致富方式，也可以成功！ 　　以投資大師巴菲特為例，他2006年初因?yàn)榭纯彰涝?，結(jié)果虧損不少，慘遭市場(chǎng)取笑，不過(guò)他不以為意，可見(jiàn)投資大師都會(huì)看錯(cuò)時(shí)機(jī)，一般人又怎么可能不犯錯(cuò)，但重點(diǎn)在于“專(zhuān)注”二字，巴菲特便堅(jiān)持不碰科技類(lèi)股，哪怕指數(shù)不斷飆高，他也依然不為所動(dòng)。 盲點(diǎn)三 四處胡亂投資，根本不清楚損益《35歲前要上的33堂理財(cái)課》中信出版社作者：曾志堯　　還有一類(lèi)投資人堅(jiān)信：“撿到籃子里的都是好菜！”我們常見(jiàn)一種“貪心”的投資客，他把投資標(biāo)的列出來(lái)，數(shù)十檔不同性質(zhì)的股票琳瑯滿(mǎn)目，他的邏輯是只要有一檔賺到就夠了，但是實(shí)際上一個(gè)人哪里有能力、時(shí)間跟精神了解每一檔股票當(dāng)中的學(xué)問(wèn)呢？而且要把全部的漲跌都計(jì)算進(jìn)來(lái)才能反映真正的損益。這種高度依賴(lài)口耳相傳的投資模式，怎么能夠得到有價(jià)值的信息？無(wú)怪乎大多數(shù)的股民、基民與投資人，常常望股興嘆了。 　　舉個(gè)例子來(lái)說(shuō)，2003年到2006年，雖然中國(guó)股市漲幅超過(guò)四倍，但是海外市場(chǎng)的漲幅也頗為驚人。 　　以目前中國(guó)經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)的成長(zhǎng)速度與變化，再加上中國(guó)市場(chǎng)崛起與國(guó)際化程度愈來(lái)愈高，地處全球消費(fèi)商品與高科技產(chǎn)業(yè)供應(yīng)鏈生產(chǎn)基地的中國(guó)市場(chǎng)，在人民幣將要升值的前提下，企業(yè)應(yīng)對(duì)匯率變化的能力必須提高，由此產(chǎn)生的不確定因素也可能隨之增加。引言《35歲前要上的33堂理財(cái)課》中信出版社作者：曾志堯　　股市里有句老話說(shuō)：當(dāng)賣(mài)菜的大娘都在談?wù)摴善钡臅r(shí)候，我們也就該趕快撤離股市了?！　】上У氖俏矣^察到人們最容易犯的錯(cuò)誤是專(zhuān)注于收益率的比較，對(duì)相匹配的風(fēng)險(xiǎn)則視而不見(jiàn)或關(guān)注甚少。 　　16至30分，穩(wěn)健型投資人，可承受中度風(fēng)險(xiǎn)。投資性向分析藉由詢(xún)問(wèn)問(wèn)題了解投資人該資金的運(yùn)用期限、對(duì)投資風(fēng)險(xiǎn)的忍受度、相對(duì)投資報(bào)酬率的情形、過(guò)去的投資經(jīng)驗(yàn)、投資金額的大小等等，藉以了解投資人的基本資料后，以此為投資人做個(gè)人投資組合的建議及規(guī)劃簡(jiǎn)易測(cè)量法：我屬于哪一類(lèi)型？《35歲前要上的33堂理財(cái)課》中信出版社作者：曾志堯　　通過(guò)簡(jiǎn)易的測(cè)驗(yàn)，我們有助于了解自己的風(fēng)險(xiǎn)屬性，我引用各家銀行最常拿來(lái)測(cè)驗(yàn)客戶(hù)的五個(gè)問(wèn)題，讓你們做做看，投資屬性很快就會(huì)揭曉了： 　??？ 　　 5分 　　—39歲 4分 　　—49歲 3分 　　—59歲 2分 　　 1分 　　？ 　　 5分 　　 4分 　　 3分 　　 2分 　　 1分 　　： 　　 5分 　　 3分 　　 1分 　?。?　　，所以可以承擔(dān)因市場(chǎng)價(jià)格波動(dòng)所造成的較大投資風(fēng)險(xiǎn) 5分 　　，所以可以承擔(dān)一些因市場(chǎng)價(jià)格波動(dòng)所造成的短期風(fēng)險(xiǎn)投資 4分 　　 3分 　　，投資報(bào)酬率低一些沒(méi)關(guān)系 2分 　　，愿意接受較低的投資報(bào)酬率，而不愿意承受資產(chǎn)虧損的風(fēng)險(xiǎn) 1分 　?。ァＭ顿Y屬性與理財(cái)成敗之間的關(guān)系《35歲前要上的33堂理財(cái)課》中信出版社作者：曾志堯　　銀監(jiān)會(huì)已經(jīng)再三表示金融機(jī)構(gòu)在銷(xiāo)售金融商品或推薦各類(lèi)投資產(chǎn)品給客戶(hù)之前，一定要了解客戶(hù)的投資屬性，不可以販賣(mài)不符合客戶(hù)需求的產(chǎn)品，更不可以夸大投資產(chǎn)品的績(jī)效，其目的就是要保護(hù)投資人的基本權(quán)益并告知投資人潛藏的投資風(fēng)險(xiǎn)，以免發(fā)生投資期望與實(shí)際獲利出現(xiàn)太大的落差。雖然美國(guó)次級(jí)房貸風(fēng)暴并未直接波及到中國(guó)金融業(yè)，但是海外市場(chǎng)的QDII就不能置身事外了。 　　我記得2007年的時(shí)候，書(shū)報(bào)攤有幾本很暢銷(xiāo)的財(cái)經(jīng)雜志，在封面就寫(xiě)道“QDII時(shí)代來(lái)臨、買(mǎi)A股不如買(mǎi)QDII”很多金融機(jī)構(gòu)都大力地在做QDII與港股直通車(chē)的營(yíng)銷(xiāo)活動(dòng)，因此，QDII產(chǎn)品一面世，就很快地?zé)徜N(xiāo)告罄。對(duì)照在投資方面，膽小的人害怕賠錢(qián)，所以顯得保守謹(jǐn)慎；大膽的人想要多賺一點(diǎn)，所以變得冒險(xiǎn)，還有中庸的人則采取穩(wěn)健的方式，追求穩(wěn)定成長(zhǎng)。 　　我也不鼓勵(lì)白天有工作，晚上還兼職，因?yàn)楝F(xiàn)代人除了公務(wù)員之外，幾乎個(gè)個(gè)工作繁忙，都要加班，就算下了班也很難跟工作完全脫離，如果你把它分得那么清楚，可能代表你對(duì)工作的付出不夠多，那么老板為什么要器重你呢？ 　　話說(shuō)回來(lái)，怠惰的人無(wú)法認(rèn)真工作，抱持能混則混的心態(tài)，嘴里念的不外乎懷才不遇，心里想的無(wú)非是快點(diǎn)發(fā)薪，生活過(guò)得肯定不愉快。 　　如果你在每一筆錢(qián)都沒(méi)有浪費(fèi)的情形下，還是確實(shí)難以開(kāi)源節(jié)流，我建議你不妨投資自己吧，提升自己的學(xué)識(shí)，多培養(yǎng)與訓(xùn)練自己的做事能力，在公司當(dāng)中建立不可取代的地位，超過(guò)同輩，那么你的投資報(bào)酬率還是相當(dāng)高的。坦伯頓（John Templeton）告訴投資人致富的方法里，曾經(jīng)提到成功與儲(chǔ)蓄息息相關(guān)，要利用復(fù)利效應(yīng)的神奇魔力，就必須先懂得儉樸，所以必須挪出一半的薪水，作為個(gè)人在投資理財(cái)時(shí)候的第一桶金。 　　“錢(qián)賺錢(qián)”比“人賺錢(qián)”還要迅速簡(jiǎn)單的關(guān)鍵即在于“復(fù)利”效果，這個(gè)被愛(ài)因斯坦稱(chēng)為比原子彈還要具有威力的工具，簡(jiǎn)單地說(shuō)就是“利上加利”，其計(jì)算公式是：本利和＝本金（1＋利率）n（n：期數(shù)）。如果你是穩(wěn)健保守的投資人，不妨購(gòu)買(mǎi)十大藍(lán)籌股，例如：鞍鋼股份、工商銀行、建設(shè)銀行、中信證券、中國(guó)平安、萬(wàn)科A、保利地產(chǎn)、貴州茅臺(tái)、中興通訊、寶鋼。qian賺錢(qián)，自動(dòng)賺錢(qián)的方法《35歲前要上的33堂理財(cái)課》中信出版社作者：曾志堯　　死薪水要變活，唯有靠?jī)?chǔ)蓄，根據(jù)我的觀察，你只要遵守“收入－存款＝支出”的法則，每個(gè)月累積五百、一千，活儲(chǔ)也好、零存整取也好，然后就可以選擇股票、基金等投資工具，開(kāi)始“錢(qián)賺錢(qián)”。列儂等人，由于相關(guān)作品的版權(quán)轉(zhuǎn)售，他們的后人每年仍可領(lǐng)到上億人民幣的收入，真的是死人比活人更會(huì)賺錢(qián)！ 　還記得你畢業(yè)踏入社會(huì)第一份工作的薪資嗎？根據(jù)一份最近幾年大學(xué)畢業(yè)生簽約的薪資調(diào)查報(bào)告，目前大學(xué)畢業(yè)生的第一份工作的薪資持續(xù)下降，一般在2000左右。 　　“錢(qián)該怎么賺？”這個(gè)問(wèn)題，比起微積分、三角函數(shù)來(lái)更能讓人想破腦袋。舉例來(lái)說(shuō)，現(xiàn)年30歲的你預(yù)計(jì)在30年后退休，并備妥400萬(wàn)元的退休金，若現(xiàn)在就開(kāi)始每個(gè)月用700元進(jìn)行投資，并將這700元投資在一種（或數(shù)種）年報(bào)酬率在15％以上的投資工具，30年后就能達(dá)到你的退休目標(biāo)。實(shí)際上，理財(cái)給家庭增加財(cái)富的重要性，遠(yuǎn)遠(yuǎn)大于單純工作賺錢(qián)。然而更遠(yuǎn)的以后，股市是不是依然牛氣逼人呢？面對(duì)世界經(jīng)濟(jì)放緩等影響，中國(guó)股市充滿(mǎn)種種可能，就2008年來(lái)說(shuō)，股市會(huì)不會(huì)是牛市的延續(xù)？奧運(yùn)會(huì)是不是股市的分水嶺？是該持股待漲還是該波段操作？股指期貨的推出會(huì)有什么影響……中國(guó)股市勢(shì)必將面臨震蕩的挑戰(zhàn)錢(qián)進(jìn)銀行，只會(huì)愈來(lái)愈少！《35歲前要上的33堂理財(cái)課》中信出版社作者：曾志堯　　日本的趨勢(shì)專(zhuān)家大前研一在其新書(shū)《M型社會(huì)》中提出驚人的觀察結(jié)論，他表示“新經(jīng)濟(jì)”浪潮改變了經(jīng)濟(jì)社會(huì)結(jié)構(gòu)，代表富裕與安定的中產(chǎn)階級(jí)，目前正在快速消失，其中大部分向下淪為中、下階級(jí)，導(dǎo)致各國(guó)人口的生活方式，從倒Ｕ型轉(zhuǎn)變?yōu)镸型社會(huì)。雖然社會(huì)養(yǎng)老保險(xiǎn)一般是城鄉(xiāng)老年人在養(yǎng)老保障上的首選，但社會(huì)的力量畢竟有限，急劇增長(zhǎng)的老齡化壓力已使政府的負(fù)擔(dān)越來(lái)越重，“養(yǎng)”和“醫(yī)”的問(wèn)題也已經(jīng)越來(lái)越迫切，大部分老年人也越來(lái)越不愿意選擇依靠子女養(yǎng)老?？瓷先ハ喈?dāng)高的工資漲幅，其實(shí)上班族能夠得到的部分微乎其微，絕大部分都集中在高收入人群，正是應(yīng)了“貧者愈貧，富者愈富”的馬太效應(yīng)。而2007年，已有一百多萬(wàn)的應(yīng)屆畢業(yè)生無(wú)法實(shí)現(xiàn)當(dāng)期就業(yè)。而世界經(jīng)濟(jì)放緩，勢(shì)必將給中國(guó)經(jīng)濟(jì)帶來(lái)影響，例如外需的下降有可能影響中國(guó)的出口貿(mào)易，同時(shí)也給就業(yè)帶來(lái)更大壓力。安穩(wěn)守財(cái)?shù)臅r(shí)代已經(jīng)過(guò)去了！《35歲前要上的33堂理財(cái)課》中信出版社作者：曾志堯　　當(dāng)然，你可以大聲地抗議：“不懂理財(cái)又怎樣，以前爸媽都這樣過(guò)來(lái)了，難道我不可以如法炮制老一輩的經(jīng)驗(yàn)嗎！”或者你會(huì)說(shuō)：“錢(qián)夠用就好，反正老了之后，我回到鄉(xiāng)下種田，照樣活得很快樂(lè)??！” 　　沒(méi)錯(cuò)！每個(gè)人都有選擇生活方式的自由，但是我不得不提醒你，安穩(wěn)守財(cái)?shù)臅r(shí)代已經(jīng)過(guò)去了！今天的你，隨時(shí)可能遭遇失業(yè)、通脹、金融危機(jī)等各種不可預(yù)測(cè)的狀況！到時(shí)候如果你手頭一無(wú)所有，流落街頭也根本不算奇怪！ 　　第一個(gè)警訊：全球經(jīng)濟(jì)堪憂 　　2007年，世界經(jīng)濟(jì)在顛簸中度過(guò)不安的一年，次貸危機(jī)不僅給歐美大型金融機(jī)構(gòu)帶來(lái)重創(chuàng)，更為整個(gè)信貸和證券市場(chǎng)帶來(lái)了信心危機(jī)。過(guò)去那種靠死薪水，等退休的日子已經(jīng)不復(fù)存在。不管是在中國(guó)內(nèi)地，臺(tái)灣或者是日本、韓國(guó)，巨大的工作壓力都正一步一步擠壓已經(jīng)喘不過(guò)氣來(lái)的上班族。但是，關(guān)于“金錢(qián)”這檔事，除了老生常談的“要節(jié)儉、不要亂花錢(qián)”，或者很抽象地畫(huà)個(gè)大餅：“我要當(dāng)大老板，賺很多錢(qián)”之外，有誰(shuí)會(huì)指點(diǎn)你該怎么運(yùn)用呢？ 　　“你不理財(cái)、財(cái)不理你”早就成為耳熟能詳?shù)目谔?hào)標(biāo)語(yǔ)，不論財(cái)經(jīng)媒體、理財(cái)專(zhuān)家還是廣告宣傳，望眼所及，充耳聽(tīng)聞，我們身處在無(wú)時(shí)無(wú)刻不被提醒“理財(cái)”重要性的社會(huì)，但是由于過(guò)去經(jīng)驗(yàn)的局限，相信許多人仍然懵懵懂懂，不清楚怎樣開(kāi)始理財(cái)?shù)牡谝徊?，甚至陷在方向錯(cuò)誤的泥淖中無(wú)法自拔。而中國(guó)內(nèi)地CPI更是連創(chuàng)新高，已經(jīng)有工薪階層平時(shí)都舍不得買(mǎi)豬肉吃了！其他商業(yè)調(diào)查也顯示，經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)下行風(fēng)險(xiǎn)已大大增加，歐洲央行也已暗示擔(dān)心世界經(jīng)濟(jì)由此放緩，甚至陷入有可能衰退的危機(jī)。這意味著，在畢業(yè)生人數(shù)逐年遞增的背景下，企業(yè)對(duì)大學(xué)生的有效需求并未增加，就業(yè)壓力還將繼續(xù)增大。％；％。一般來(lái)說(shuō)，我國(guó)法定退休年齡為男60歲，女55歲，以平均壽命統(tǒng)計(jì)，至少還有20年以上的退休生活。央行連續(xù)五次提高存貸款基準(zhǔn)利率，十次上調(diào)準(zhǔn)備金率，并多次發(fā)行定向票據(jù)。簡(jiǎn)單地來(lái)說(shuō)，隨著可利用的金融工具愈來(lái)愈多，例如基金、股票、債券，可選擇的市場(chǎng)愈來(lái)愈廣，例如歐、美、日、新興市場(chǎng)與中國(guó)股市，我們何必墨守利率總高不過(guò)CPI的定存，為什么不追求相對(duì)更多更穩(wěn)定的報(bào)酬率呢？ 每月投資700元，退休拿到400萬(wàn)《35歲前要上的33堂理財(cái)課》中信出版社作者：曾志堯　　增加財(cái)富有兩種途徑，一種是工作賺錢(qián)并努力儲(chǔ)蓄，另一種就是理財(cái)。 　　理財(cái)?shù)牟襟E不外乎以下幾個(gè)原則：設(shè)定目標(biāo)積極儲(chǔ)蓄、選擇適合自己的理財(cái)方式并且持之以恒。 　　俗話說(shuō)的好：“錢(qián)不是萬(wàn)能的，但是沒(méi)有錢(qián)便萬(wàn)萬(wàn)不能”，僅領(lǐng)一份死薪水的上班族肯定總會(huì)埋怨：“要不是為了幾個(gè)臭錢(qián)，我才不會(huì)這樣委屈自己”，可惜歷史上只出過(guò)一個(gè)陶淵明，大部分的人在背著老板埋怨幾句之后，都還是會(huì)乖乖地做牛做馬，累得像條狗似的期待領(lǐng)薪日的到來(lái)。 　　再告訴你一個(gè)更會(huì)賺錢(qián)的故事，國(guó)外有些“死人”賺的錢(qián)甚至比活人還多，例如貓王、披頭士已故主唱約翰 　　我認(rèn)為“人賺錢(qián)”相當(dāng)辛苦，靠勞動(dòng)賺取薪資者，不勞動(dòng)就沒(méi)有收入，這樣的生活真的太累了！ 　　《窮爸爸富爸爸》的作者認(rèn)為，大部分的工薪階級(jí)首先要讓收入大于支出，才有機(jī)會(huì)跳出“老鼠圈”，重獲財(cái)務(wù)自由，所以我建議不管要如何節(jié)省，每個(gè)月都務(wù)必設(shè)法存?zhèn)€700元、1000元，長(zhǎng)期累積之后，才能夠跳出“老鼠圈”，晉級(jí)到“錢(qián)賺錢(qián)”的階段。 　　如果你是積極型的投資人，不妨購(gòu)買(mǎi)高速成長(zhǎng)行業(yè)當(dāng)中的龍頭股，例如：興業(yè)銀行、恒生電子、東華合創(chuàng)、陽(yáng)之光、金晶科技、恒瑞醫(yī)藥、百聯(lián)股份、雙匯發(fā)展、安徽合力、天地科技。 復(fù)利，比原子彈還可怕的效果《35歲前要上的33堂理財(cái)課》中信出版社作者：曾志堯　　投資的最佳時(shí)機(jī)就是在你擁有資本的時(shí)候，要讓投資成為一種生活習(xí)慣，就像吃飯和睡覺(jué)一樣自然，要每個(gè)星期都進(jìn)行投資，如果你一生都在投資，那么你一定會(huì)變得富有。如果是20萬(wàn)元，三年半后就是40萬(wàn)元，效果相當(dāng)驚人吧！ 　　投資大師約翰投資自己是最穩(wěn)當(dāng)?shù)馁嶅X(qián)方法《35歲前要上的33堂理財(cái)課》中