【正文】 出 口 耀華集團 玻璃 天津 2022 500700 正大集團公司 肉雞制造 天津 2022 240 昌黎、盧龍 粉絲、淀粉 天津 3000 LG電子 工業(yè)水泵、電機 天津 800 渤海鋁業(yè)公司 鋁箔 天津 800 240 戴卡公司 輪轂 天津 400 相林皮革公司 皮革、服裝 天津 500 125 開發(fā)區(qū)進出口公司 外貿代理 天津 400 其它 天津 3100 總計 天津 13000 1200 延伸 腹地 唐山市 陶瓷、化工口 30000 錦州市 化工品質 20220 秦港本市集裝箱貨源量 產地 產品 主要流向 適箱量 （ TEU） 口岸量（ TEU） 外進 總計 2022 廣順飼料公司、 廣州牧工商集團 設備、飼料、 原材料、家具 廣東 6000 2022 內出 總計 24000 7800 撫寧縣、昌黎、遷安淀粉廠 淀粉、葡萄糖 黃埔、汕頭泉州 12022 3700 耀華玻璃廠 玻璃 蛇口 5000 2400 撫寧高峰、豪峰集團 板紙 廣東、福建 4000 1200 市晴綸廠 市渤海鋁業(yè)公司 糧食 泉州、汕頭 內進 總計 9600 4800 淀粉 白糖 建材 定位于喂給港，秦港市集裝箱吞吐量將隨屬地經貿發(fā)展增長到 2022年和 2022年的 6萬 TEU和 13萬 TEU 1999年 2022年 預測 2022年 預測 外貿出口額 （萬美元） 19201 25005 31160 外貿進口額 （萬美元） 29176 65744 129386 外貿進出口總額 （萬美元） 48377 90749 160546 集裝箱生成系數(shù) (萬 TEU/億美元 ) 集裝箱吞吐量 預測（萬 TEU） 注 :外貿出口額按 %增幅計算 。 單位：萬噸 資料來源： 《 2022年中國交通年鑒 》 ，交通部水運司 4568 4872 5308524661145972 5460 5715 6509582754296287 6100628864886548 6191 6202 69588372477 78812192121 18263237 3400 3436 3263 43230%20%40%60%80%100%1991年 1992年 1993年 1994年 1995年 1996年 1997年 1998年 1999年 2022年秦皇島 天津港 其它 業(yè)務戰(zhàn)略選擇：既可以橫向擴張控制價值鏈上的關鍵資源 煤碼頭；還可以縱向發(fā)展整合上下游資源，為客戶提供高質量和高附加值服務 秦皇島港 煤炭碼頭 黃驊港 煤炭碼頭 天津港 煤炭碼頭 …… 連云港 煤炭碼頭 政府 關系 煤炭 貿易 鐵路 公路 煤礦 船公司 客戶 關系 物流 信息 配煤 客戶 庫存 碼頭管理 : 吞吐量 質量控制 煤炭堆場 配煤服務 信息系統(tǒng) 船舶在港 停時 物流配送 縱向 橫向 秦港具備經營煤炭碼頭的競爭優(yōu)勢，同時煤炭碼頭吞吐量集中度高，因此橫向擴張是最佳選擇，能夠大幅度提高市場份額和競爭地位 鐵路 電力 冶金 化工 …… 秦港 % 天津港 % 日照港 % …… 中海 中遠 …… 大同 陽泉 兗州 …… 公路 煤礦數(shù)量多，供過于求 壟斷 經營 船公司數(shù)量多 吞吐量份額大于 7%的煤炭港只有 5個 數(shù)量眾多 縱向 橫向 集運站 集運站 集運站 …… 貿易 公司 貿易 公司 貿易 公司 …… 秦港的橫向擴張需要縱深發(fā)展創(chuàng)造條件和鞏固市場地位；縱深發(fā)展的重點是配煤和整體優(yōu)化煤炭運輸鏈，而擴展煤炭貿易功能需要依托配煤；優(yōu)質資產進入資本市場是基礎 橫向擴張，控制競 爭煤碼頭，實現(xiàn) 跨港煤炭專業(yè)化 配煤： ?幫助客戶降低成本； ?穩(wěn)定煤炭質量，簡 化煤炭物流，縮短 運輸周期，降低客 戶庫存； ?降低成本為開展煤 炭貿易創(chuàng)造競爭優(yōu)勢 整體優(yōu)化運輸鏈： ?信息系統(tǒng)整合煤礦、 集運站、鐵路、港口、 船隊和客戶信息； ?提高運輸鏈的可靠性， 縮短運輸周期； ?幫助客戶大幅度削減 庫存資金占用 股份制改造，加強內部 管理；進入資本市場， 融資收購煤碼頭、安置 冗員、建設現(xiàn)代化港口、 改善高層激勵 導 讀 結論 戰(zhàn)略分析 煤炭 集裝箱 石油 化肥 鐵礦石 糧食 摘要 北方集裝箱吞吐量將從 2022年的 513萬箱增長到 2022年的 840萬箱和2022年的 1160萬箱； 銀港 2022年集裝箱吞吐量為 13451箱，遠遠落后于青島的 210萬箱、天津的 171萬箱和大連的 101萬箱； 秦皇島港有吸引東北箱源的潛力，又預留了專業(yè)集裝箱深水碼頭，而天津港急需擴大集裝箱業(yè)務；雙方有可能與天津港聯(lián)合發(fā)展成北方樞紐港，打破三足鼎立的僵局 世界和中國集裝箱運輸都將隨經濟、貿易和航運業(yè)快速增長，集裝箱業(yè)重心向亞太地區(qū)轉移，中國集裝箱運輸系統(tǒng)正在快速現(xiàn)代化 世界經濟將增長 %% 世界貿易增長 %% 世界集裝箱貨 貨運量將增長 7%9%(0105年 ) 5%7%(0510年 ) 經濟全球化 進程加快 國際集裝箱運輸 市場聯(lián)盟化、 船舶大型化、 運輸干線化。 現(xiàn)行戰(zhàn)略 ?與煤礦、鐵路、船舶、電廠形成一條龍產業(yè)鏈。 ?對集團外電廠情況了解較少。 現(xiàn)行戰(zhàn)略 ?延續(xù)經營戶為主策略，同時加強廠家直接購買的服務。 注：詳細分析請見附錄 秦皇島港主要競爭對手 ——天津港 概述 ?天津港 2022年煤炭吞吐量 4323萬噸，處于行業(yè)第二位，天津港對現(xiàn)有地位滿意。 年均增長率為 %。 ? 預計 2022年秦港所占比例將由現(xiàn)在的 53%上升到 55%60%，即 41254500萬噸。 ? 2022年，考慮到西部大開發(fā)造成東部鐵路運力相對緊張，海運比例將增加至 70%（按 3%增長計算） 。 582 92412631868 2212242431804950807410867020224000600080001000012022140001980 1985 1990 1995 2022年份 單位：億 KWh 水電 火電 2022年南方六省市煤炭輸入總量預計為 2億噸 ? 2022年預計六省市發(fā)電量 4223億 KWh ? 2022年南方六省市平均煤耗將由 1999年的 391g/KWh降至 370g/KWh。 ? 發(fā)展趨勢： 2022年將穩(wěn)定在 70008000萬噸（在考慮國內煤炭供大于求的局面緩和，國家取消煤炭出口優(yōu)惠政策的情況下）。如香港和記黃浦和新加坡港務集團 戰(zhàn)略矩陣 注：區(qū)域行業(yè)多元化指在一個區(qū)域市場內跨行業(yè)經營；跨區(qū)域行業(yè)多元化指在多個區(qū)域市場跨行業(yè)經營。 導 讀 結論 戰(zhàn)略分析 煤炭 集裝箱 石油 化肥 鐵礦石 糧食 戰(zhàn)略選擇與實施 煤炭吞吐量占秦港吞吐量的比重從 1991年的 75%上升到 2022年的 86%，采取的是本港貨類 (煤炭 )專業(yè)化戰(zhàn)略；但進一步發(fā)展主要受鐵路運力制約 70%72%74%76%78%80%82%84%86%88%90%91年 92年 93年 94年 95年 96年 97年 98年 99年 2022年秦港煤炭吞吐量 秦港吞吐量 單位：萬噸 跨港貨類專業(yè)化、本港貨類多元化和區(qū)域行業(yè)多元化都可以是秦港尋求更大發(fā)展的戰(zhàn)略選擇 戰(zhàn)略 I 本港貨類專業(yè)化 （煤炭 /石油） 戰(zhàn)略 IV 跨港貨類專業(yè)化 戰(zhàn)略 III 區(qū)域行業(yè)多元化 （發(fā)展旅游業(yè)等） 戰(zhàn)略 VI 跨區(qū)域跨行業(yè)多元化 符合地方政府發(fā)展地方經濟的需要；符合創(chuàng)造就業(yè)機會維護穩(wěn)定的需要 風險大，不輕易采用 戰(zhàn)略 II 本港貨類多元化 （煤炭 /集裝箱 /油 /雜貨） 戰(zhàn)略 V 跨港貨類多元化 操作性差，不容易實施 主要由于鐵路運力的制約，秦皇島港煤炭吞吐量提高的空間有限 以服務地方經濟為主要目的，適合地方政府及其下屬港務局的需要 發(fā)展新趨勢，港口企業(yè)地位越來越高，港務局的重要性越來越小。 62022 6216366632714537892387228894049280997987105415107988129218137408132525123251104363951060202204000060000800001000001202201400001600001980 1982 1984 1986 1988 1990 1996 1998 2022單位：萬噸 年份 注： 97年產量大，是由于庫存增加 國內市場： 1999年耗煤 12億噸，電力份額呈上升趨勢，從 1995年的37%增加到 1999年的 45%；冶金約 8%、建材約 12%、化工約 6%、民用約 10%，其余約 19% 4766152208 5334352635 536000202204000060000800001000001202201995 1996 1997 1998 1999電力 冶金 建材 化工 民用 單位：萬噸 國內合計（萬噸） 129915 134593 131070 118000 120220 國際市場：受鼓勵煤炭出口政策的影響， 2022年全國煤炭出口 5884萬噸，同比增長近 50%；預計 2022年煤炭出口量為 70008000萬噸 ? 現(xiàn)在國外煤炭進口政策與中國加入 WTO后變化不大。 1980~2022年全國發(fā)電量情況：火電裝機容量以 %的速度遞增，高于全國 %的增長率 水電發(fā)電量以 %的速度遞增。 ? 2022年主要港口內貿煤炭下水量占南方六省市煤炭輸入量比例為 %（忽略部分煤炭通過海運運往東北）。 ? 秦港由于有大秦線保障，大同煤炭質量過關，出口檢驗基本過關，能夠基本滿足出口企業(yè)的要求，在出口煤炭方面有優(yōu)勢。 ?六省市火電廠發(fā)電量為4223億 KWh。 ? 六省市外調煤炭需求總量為 21625萬噸 ?主要港口內貿煤炭下水量為 15138萬噸 ? 外貿煤炭7500萬噸 ? 北部主要港口煤炭總下水量 22638萬噸。 ?價格仍有下降空間，秦港若開展價格戰(zhàn)將受到天津港的強烈報復。 ?神府東勝煤田最近下?？冢瑖嵜禾胯F路運費可比走秦皇島港節(jié)省 32元。 ?由于資金雄厚，對價格競爭有很強抵御力。 能力 優(yōu)勢： ?強大的資金支持 ?內部價格 ?鐵路運輸近 ?地域開闊，環(huán)境污染小 ?煤炭基本供給和需求有保證 劣勢： ?資金收回的壓力（鐵路、港口） ?港口每年清淤的壓力 ?尋找新客戶的壓力 ?新港口的適應過程 秦港煤炭業(yè)務的市場地位迅速下降：相對于全國 %的增長速度，秦皇島港的年均增長率（ %）偏低，天津是強勁的競爭對手，年均增長率是 %。 1563 2172277338295070662880941076513120161202100055870717530500010000150002022025000300001990 1991 1992 1993 1994 1995 1996 1997 1998 1999 2022單位：千 TEU 北方港口集 裝箱吞吐量 全國港口集 裝年吞吐量 南方集裝箱份額上升，東方份額相對穩(wěn)定，北方份額下降 0%20