【正文】 推進資本市場改革開放和穩(wěn)定發(fā)展的指導(dǎo)思想是：以鄧小平理論和“三個代表”重要思想為指導(dǎo)，全面落實黨的十六大和十六屆三中全會精神，遵循“公開、公平、公正”原則和“法制、監(jiān)管、自律、規(guī)范”的方針，堅持服務(wù)于國民經(jīng)濟全局，實現(xiàn)與國民經(jīng)濟協(xié)調(diào)發(fā)展；堅持依法治市，保護投資者特別是社會公眾投資者的合法權(quán)益；堅持資本市場改革的市場化取向，充分發(fā)揮市場機制的作用；堅持改革的力度、發(fā)展的速度與市場可承受程度的統(tǒng)一，處理好改革、發(fā)展、穩(wěn)定的關(guān)系；堅持用發(fā)展的辦法解決前進中的問題，處理好加快資本市場發(fā)展與防范市場風(fēng)險的關(guān)系；堅持循序漸進，不斷提高對外開放水平。由于建立初期改革不配套和制度設(shè)計上的局限，資本市場還存在一些深層次問題和結(jié)構(gòu)性矛盾，制約了市場功能的有效發(fā)揮。一是有利于完善社會主義市場經(jīng)濟體制，更大程度地發(fā)揮資本市場優(yōu)化資源配置的功能，將社會資金有效轉(zhuǎn)化為長期投4 / 112資。特別是有意通過資本市場做強做優(yōu)的企業(yè)，更要把改制上市作為企業(yè)轉(zhuǎn)換經(jīng)營機制、強化內(nèi)部管理和完善法人治理的過程，制定切實可行的上市方案，堅持規(guī)范運作，避免走彎路。我們期待，通過到年的努力，使資本市場在東莞更具活力和震撼力。但由于歷史原因，東莞在發(fā)展利用資本市場工作方面與其1 / 112經(jīng)濟社會發(fā)展地位明顯不相稱，突出表現(xiàn)在上市企業(yè)數(shù)量偏少，通過直接融資方式作大作強企業(yè)的比例偏低。更多的優(yōu)質(zhì)企業(yè)若能通過股票發(fā)行上市的方式直接融資，則可以籌集發(fā)展壯大所需資金，加快企業(yè)發(fā)展，實現(xiàn)做大做強；上市作為價值發(fā)現(xiàn)過程，對公司股東來講，是最快捷的資本增值手段，同時由于股權(quán)稀釋，可以分散股東的經(jīng)營風(fēng)險；可以提高企業(yè)的知名度，提升企業(yè)形象便于企業(yè)吸引優(yōu)秀人才和開展業(yè)務(wù)；可以改善企業(yè)股本結(jié)構(gòu)，促進公司治理結(jié)構(gòu)完善，提高公司管理水平。東莞市企業(yè)上市工作指引年月序資本市場是現(xiàn)代金融市場的重要組成部分，是經(jīng)濟發(fā)展極為重要的“推動器” ，具有資金融通、產(chǎn)權(quán)中介和資源配置等功能。為了加快我國經(jīng)濟的持續(xù)快速發(fā)展，積極配合并支持黨中央提出的經(jīng)濟發(fā)展戰(zhàn)略，廣東省明確提出，要“把培育和發(fā)展資本市場納入地方國民經(jīng)濟發(fā)展總體規(guī)劃，爭取經(jīng)過三至五年努力，把廣東省建設(shè)成為全國資本市場最發(fā)達的地區(qū)之一” 。未來一段時間，東莞要增創(chuàng)新優(yōu)勢，尋求新突破，就必須充分利用我國大力發(fā)展資本市場的有利時機，實施名牌發(fā)展戰(zhàn)略，積極引導(dǎo)和推動優(yōu)秀企業(yè)加快上市步伐，促進產(chǎn)業(yè)資本和金融資本的有效對接。為進一步普及企業(yè)上市知識，加強工作指導(dǎo)，全面梳理和總結(jié)企業(yè)從股份公司設(shè)立、輔導(dǎo)到發(fā)行上市各環(huán)節(jié)中的重點和難點，切實解決企業(yè)在進入資本市場過程中可能遇到的問題和困惑，市發(fā)展利用資本市場領(lǐng)導(dǎo)小組辦公室在東莞證券有限責(zé)任公司的協(xié)助下，編印了這本工作指引。目 錄序 ...................................................................第一章 國家、省、市推動企業(yè)上市的策略文件 ...........................第一節(jié) 國務(wù)院文件 ...........................................................國務(wù)院關(guān)于推進資本市場改革開放和穩(wěn)定發(fā)展的若干意見 .........................國務(wù)院關(guān)于進一步做好利用外資工作的若干意見 .................................第二節(jié) 廣東省政府文件 .......................................................關(guān)于大力發(fā)展廣東資本市場的實施意見 .........................................第三節(jié) 東莞市政府文件 .......................................................2 / 112一、東莞市鼓勵企業(yè)上市相關(guān)規(guī)定 .............................................東莞市鼓勵科技企業(yè)上市暫行辦法 .............................................東莞市培育企業(yè)上市操作規(guī)程 .................................................二、東莞市對企業(yè)上市的獎勵流程圖 ...........................................第二章 企業(yè)上市的條件和程序 .........................................第一節(jié) 企業(yè)在主板上市的條件 .................................................一、主體資格 ...............................................................二、獨立性要求 .............................................................三、規(guī)范運作 ...............................................................四、財務(wù)與會計 .............................................................五、行業(yè)條件 ...............................................................第二節(jié) 企業(yè)在創(chuàng)業(yè)板上市的條件及發(fā)審委關(guān)注問題統(tǒng)計 ...........................一、企業(yè)在創(chuàng)業(yè)板上市的條件 .................................................二、鼓勵在創(chuàng)業(yè)板上市的行業(yè) .................................................三、創(chuàng)業(yè)板與主板上市條件比較 ...............................................四、創(chuàng)業(yè)板發(fā)審委關(guān)注的主要問題 .............................................第三節(jié) 企業(yè)上市的程序 .......................................................一、企業(yè)上市程序概覽 .......................................................二、企業(yè)上市程序分述 .......................................................第四節(jié) 上市過程中相關(guān)重要事項補充說明 .......................................一、募集資金投資項目的相關(guān)問題 .............................................二、相關(guān)守法證明的取得程序及文件范本 .......................................第三章 各中介機構(gòu)和政府部門在企業(yè)發(fā)行上市過程中的作用 ..............第一節(jié) 企業(yè)發(fā)行上市過程中各中介機構(gòu)的職責(zé)及費用 .............................一、保薦機構(gòu)在企業(yè)發(fā)行上市過程中主要負責(zé)以下工作： .........................二、具有證券從業(yè)資格的會計師事務(wù)所主要負責(zé)以下工作： .......................三、律師事務(wù)所主要負責(zé)以下工作： ...........................................四、企業(yè)發(fā)行上市過程中聘請資產(chǎn)評估機構(gòu)和評估師的有關(guān)規(guī)定 ...................五、企業(yè)發(fā)行上市過程中需要承擔(dān)的費用 .......................................第二節(jié) 企業(yè)發(fā)行上市過程中各政府部門的職責(zé) ...................................第四章 企業(yè)改制上市過程中重點關(guān)注的問題 .............................第一節(jié) 使用集體土地應(yīng)注意的問題 .............................................第二節(jié) 有限責(zé)任公司整體變更前引進新的投資者應(yīng)注意的問題 .....................第三節(jié) 集體資產(chǎn)量化或獎勵給個人應(yīng)注意的問題 .................................第四節(jié) 發(fā)起人股份轉(zhuǎn)讓的要求 .................................................第五節(jié) 股份鎖定期的相關(guān)規(guī)定 .................................................3 / 112第六節(jié) 企業(yè)內(nèi)部控制制度的內(nèi)容和要求 .........................................第七節(jié) 董事會秘書和證券事務(wù)代表的作用 .......................................第八節(jié) 企業(yè)在報告期內(nèi)的稅務(wù)規(guī)范問題 .........................................第九節(jié) 簽定股權(quán)對賭協(xié)議對上市是否構(gòu)成法律障礙 ...............................附件 政府核準(zhǔn)的投資項目目錄(年本) ...................................附件 廣東省政府核準(zhǔn)的投資項目目錄(年本) .............................附件 廣東省企業(yè)投資項目備案辦法 .....................................編后語 ...............................................................第一章 國家、省、市推動企業(yè)上市的策略文件第一節(jié) 國務(wù)院文件國務(wù)院關(guān)于推進資本市場改革開放和穩(wěn)定發(fā)展的若干意見（國發(fā)[]號）各省、自治區(qū)、直轄市人民政府，國務(wù)院各部委、各直屬機構(gòu)：《國務(wù)院關(guān)于進一步加強證券市場宏觀管理的通知》(國發(fā)〔〕號)下發(fā)以來，我國資本市場發(fā)展迅速，取得了舉世矚目的成就。二是有利于國有經(jīng)濟的結(jié)構(gòu)調(diào)整和戰(zhàn)略性改組，加快非國有經(jīng)濟發(fā)展。這些問題是資本市場發(fā)展中遇到的問題，也只有在發(fā)展中逐步加以解決。 推進資本市場改革開放和穩(wěn)定發(fā)展的任務(wù)是：以擴大直接融資、完善現(xiàn)代市場體系、更大程度地發(fā)揮市場在資源配置中的基礎(chǔ)性作用為目標(biāo)，建設(shè)透明高效、結(jié)構(gòu)合理、機制健全、功能完善、運行安全的資本市場。 完善證券發(fā)行上市核準(zhǔn)制度。 鼓勵合規(guī)資金入市。 拓寬證券公司融資渠道。 積極穩(wěn)妥解決股權(quán)分置問題。 完善資本市場稅收政策。繼續(xù)規(guī)范和發(fā)展主板市場，逐步改善主板市場上市公司結(jié)構(gòu)。在嚴(yán)格控制風(fēng)險的基礎(chǔ)上，鼓勵符合條件的企業(yè)通過發(fā)行公司債券籌集資金，改變債券融資發(fā)展相對滯后的狀況，豐富債券市場品種，促進資本市場協(xié)調(diào)發(fā)展。在嚴(yán)格控制風(fēng)險的前提下，逐步推出為大宗商品生產(chǎn)者和消費者提供發(fā)現(xiàn)價格和套期保值功能的商品期貨品種。積極探索并開發(fā)資產(chǎn)證券化品種。要進一步完善股票發(fā)行管理體制，推行證券發(fā)行上市保薦制度，支持競爭力強、運作規(guī)范、效益良好的公司發(fā)行上市，從源頭上提高上市公司質(zhì)量。完善上市公司法人治理結(jié)構(gòu)，按照現(xiàn)代企業(yè)制度要求，真正形成權(quán)力機構(gòu)、決策機構(gòu)、監(jiān)督機構(gòu)和經(jīng)營管理者之間的制衡機制。建立健全上市公司高管人員的激勵約束機制。 六、促進資本市場中介服務(wù)機構(gòu)規(guī)范發(fā)展，提高執(zhí)業(yè)水平 把證券、期貨公司建設(shè)成為具有競爭力的現(xiàn)代金融企業(yè)。嚴(yán)禁挪用客戶資產(chǎn)，切實維護投資者合法權(quán)益。建立健全證券、期貨公司市場退出機制。按照大力發(fā)展資本市場的總體部署，健全有利于資本市場穩(wěn)定發(fā)展和投資者權(quán)益保護的法規(guī)體系。按照深化行政審批制度改革和貫徹實8 / 112施《行政許可法》的要求，提高執(zhí)法人員的自身素質(zhì)和執(zhí)法水平。 發(fā)揮行業(yè)自律和輿論監(jiān)督作用。資本市場的風(fēng)險防范關(guān)系到國家的金融安全和國民經(jīng)濟的健康發(fā)展。對有重大經(jīng)營風(fēng)險必須退出資本市場或采取其他行政處置措施的證券、期貨公司，地方人民政府、金融監(jiān)管部門以及公安、司法等部門，要加強協(xié)調(diào)配合，按照法律法規(guī)和有關(guān)政策規(guī)定，采取積極有效措施做好風(fēng)險處置工作。財政、公安、審計、工商等政府部門和國有資產(chǎn)監(jiān)督管理機構(gòu)要加強協(xié)調(diào)配合，加大打擊力度，維護資本市場秩序。遵循市場規(guī)律和國際慣例，支持符合條件的內(nèi)地企業(yè)到境外發(fā)行證券并上市。落實與香港、澳門更緊密經(jīng)貿(mào)合作安排。改革開放以來，我國積極吸引外商投資，促進了產(chǎn)業(yè)升級和技術(shù)進步，外商投資企業(yè)已成為國民經(jīng)濟的重要組成部分。 (二)國家產(chǎn)業(yè)調(diào)整和振興規(guī)劃中的政策措施同等適用于符合條件的外商投10 / 112資企業(yè)。 (六)鼓勵跨國公司在華設(shè)立地區(qū)總部、研發(fā)中心、采購中心、財務(wù)管理中心、結(jié)算中心以及成本和利潤核算中心等功能性機構(gòu)。 (九)對符合條件的西部地區(qū)內(nèi)外資企業(yè)繼續(xù)實行企業(yè)所得稅優(yōu)惠政策，保持西部地區(qū)吸收外商投資好的發(fā)展勢頭。三、促進利用外資方式多樣化 (十二)鼓勵外資以參股、并購等方式參與國內(nèi)企業(yè)改組改造和兼并重組。 (十三)利用好境外資本市場，繼續(xù)支持符合條件的