【正文】 業(yè)是社會經濟組織。 ? （二）企業(yè)的特征 ? 依法設立和營運。 ? 以營利為目的。 ? （ 三）企業(yè)的構成要素 ? 人、財、物等生產 要素 。 ? 按企業(yè)的經營范圍和業(yè)務特征。 ? （ 3）公司制企業(yè)。 ? (1)熟悉國民經濟的有關目標和政策，熟悉宏觀經濟環(huán)境和法律、金融市場等外部環(huán)境。 資金的分類 （ 1） 本金 本金是各類經濟組織和社會公眾為生產經營活動而墊支的資金 ， 具有 增值性 和 周轉性 的特征 ， 其經營主體是 財務主體 ，以追求 經濟效益 最大化為目標 。 ? （ 3）本金運動中形成的經濟關系主要為本金所有者、經營者、債權人等利益相關集團的 委托代理關系、產權關系和收益分配 關系；基金運動中形成的經濟關系主要表現(xiàn)為中央政府和地方政府之間、國家社會行政事業(yè)管理單位之間以及行政事業(yè)單位與各經濟組織之間的分配關系，它不屬于產權關系，而是屬于對一部分國民收入的 再分配 關系。 一定時點上社會資金總是一定的 ， 本金和基金數(shù)量規(guī)模此消彼長 。 資本的稀缺性 ， 產生了如何優(yōu)化配置和有效利用資本的財務問題 。 資本在運動中不斷增值是資本最基本的特征 ， 也是企業(yè)配置和利用資本的目的 。 資產的特征 (1) 收益性 。 使用價值是資產效用性的自然表現(xiàn) ， 收益能力是資產效用性的經濟表現(xiàn) 。 可控性是指資產能夠為持有者所控制。 企業(yè)資金來源等于資金占用 ， 即 資產 =資本 =債務資本 +權益資本 。 ? (3) 避免風險。 ? 為了防止其利益受到損害，債權人除了尋求立法保護（如破產時優(yōu)先接管，優(yōu)先于股東分配剩余財產等）外，通常采取以下措施： ? （ 1）在借款合同中加人限制性條款，如規(guī)定資金的用途，規(guī)定不得發(fā)行新債或者限制發(fā)行新債的規(guī)模、條件等。 ? （四）公司內部的財務關系 ? 一個公司內部組織的財務關系，既包括公司內部各單位的財務關系，也包括公司與員工之間的財務關系。 四、 財務管理 的內容 ? (一 )投資 ? 投資是指以收回現(xiàn)金并取得收益為目的而發(fā)生的現(xiàn)金流出。 ? 短期投資是指影響所及不超過一年的投資。籌資決策要解決的問題是如何取得企業(yè)所需要的資金，包括向誰、在什么時候、籌集多少資金。 ?財務管理 是基于企業(yè)再生產過程中客觀存在的財務活動和財務關系而產生的，是企業(yè)組織財務活動，處理財務關系的經濟管理工作。 ?財務管理 既需要經濟理論特別是微觀經濟學的知識作為其基礎理論指導，又需要管理學特別是現(xiàn)代管理學的技術方法作為其方法理論支撐，還需要財務會計學，金融市場學等相關學科的知識為基礎。 及時融通企業(yè)發(fā)展所需的資金 。 ? 財務目標的 穩(wěn)定性和變動性 ? 財務目標的 整體和層次性 ? 財務目標的 可度量性和可操作性 三、財務的總目標 ? 利潤最大化 ? 以利潤最大化作為公司財務目標的優(yōu)勢在于： ? ① 利潤是公司在一定期間內全部收入和全部耗費的差額 ，能夠反映當期的經營業(yè)績 ， 便于衡量和考核財務管理的績效 。 ? ② 利潤指標過于通用 ， 利潤最大化并不能有針對性地反映財務管理工作的業(yè)績 ， 難以反映財務管理的特殊要求和特點 ， 因為通過公司管理的其他專項職能管理 ， 最終也都會以增加公司利潤為統(tǒng)一的目的 。 ? ⑤ 利潤只是會計核算的賬面數(shù)額 ， 受會計原則和會計政策的人為影響 ， 利潤操縱變得可能 。 ? 3． 股東財富最大化 ? 以股東財富最大化作為公司財務目標的優(yōu)勢在于： ? ① 通過市場來評價財務管理工作的業(yè)績 ， 具有客觀性 。 ? 以股東財富最大化作為公司財務目標存在以下局限： ? ① 它只適合上市公司 ， 而非上市公司很難有比較公允客觀的股票市場價格 。 是公允市場價值 ， 而非其帳面價值 、 現(xiàn)行市場價值 、 清算價值 。 ? （二）持續(xù)經營假設 ? 持續(xù)經營假設，是指在可以預期的將來，企業(yè)將保持良好的經營效率和健康的財務狀況，在市場競爭中不會因為經營的失敗或財務的失敗而喪失生存能力。 ? 理性理財?shù)牡谝粋€表現(xiàn)，是指理財是一種有目的的行為，即企業(yè)的理財活動都有一定的目標。有效市場假設，是對公司財務的行為結果所作的限定。 ? ②次強式效率市場。 二、 財務管理 原則 ? 財務原則，也稱理財原則，是指人們對財務活動的共同的、理性的認識。具有共同認識的特征。原則為解決新問題提供預先的感性認識，指導人們尋找解決問題的方法。 在其他條件相同的條件下人們會選擇對自己經濟利益最大的行動 。 ? 雙方交易原則 ?雙方交易原則是指每一項交易都至少存在兩方 ，在一方根據自己的經濟利益決策時 ， 另一方也會按照自己的經濟利益決策行動 ， 并且對方和你一樣聰明 、 勤奮和富有創(chuàng)造力 ， 因此你決策時要正確預見對方的反應 。 ? 信號傳遞原則 ?信號傳遞原則 ， 是指行動可以傳遞信息 ， 并且比公司的聲明更有說服力 。 ?引導原則是行動傳遞信號原則的一種運用 。 ?引導原則的一個重要應用 ， 是行業(yè)標準概念 。 ? 有價值的創(chuàng)意原則主要應用于直接投資項目 。 ? 比較優(yōu)勢原則的一個應用是 “ 人盡其才 、 物盡其用 ” 。 ? 在財務上 ， 一個明確的期權合約經常是指按照預先約定的價格買賣一項資產的權利 。 有時一項資產附帶的期權比該資產本身更有價值 。沉沒成本是指已經發(fā)生、不會被以后的決策改變的成本。 ? 投資分散化原則 ? 投資分散化原則 ， 是指不要把全部財富投資于一個對象 ，而要分散投資 。 ? 貨幣時間價值原則 ?貨幣時間價值原則 ， 是指在進行財務計量時要考慮貨幣時間價值因素 。對于不附帶利息的貨幣收支，與其晚收不如早收，與其早付不如晚付。 ? 財務預測的一般程序 ? 明確預測目標。 ? 財務預測的方法 ? 定性預測方法是由熟悉情況和業(yè)務的專職人員，根據過去的經驗和專業(yè)知識，各自進行分析、判斷，提出初步預測意見，然后通過一定的形式（如座談會、討論會、咨詢調查、征求意見等）進行綜合，作為預測未來的依據。 二、財務決策 ? 財務決策的概念 ? 是指財務人員在財務目標的總要求下，通過運用專門的方法，從各種備選方案中選擇最佳方案的過程。 ? 財務決策的基本程序 ? 確定決策目標。 三、財務計劃（預算） ? 公司編制的財務計劃主要包括籌資計劃、投資計劃、流動資產及其周轉計劃、成本費用計劃、銷售收