【正文】 摘 要一、民用機(jī)場(chǎng)行業(yè)在國(guó)民經(jīng)濟(jì)中的重要地位民用機(jī)場(chǎng)業(yè)作為航空運(yùn)輸產(chǎn)業(yè)鏈中的基礎(chǔ)設(shè)施，為航空運(yùn)輸業(yè)正常運(yùn)行提供場(chǎng)所以及其它必須保障，其供給能力、運(yùn)營(yíng)狀況直接影響航空運(yùn)輸業(yè)的發(fā)展，在航空運(yùn)輸產(chǎn)業(yè)鏈中具有舉足輕重的作用。且，其作為基礎(chǔ)性行業(yè)，受受經(jīng)濟(jì)波動(dòng)和突發(fā)事件等的影響較航空運(yùn)輸業(yè)小，周期性波動(dòng)較平坦的，收益和長(zhǎng)期增長(zhǎng)性穩(wěn)定。近幾年來(lái)，航空運(yùn)輸業(yè)固定資產(chǎn)投資規(guī)模逐年擴(kuò)大，發(fā)展勢(shì)頭喜人；但與其母行業(yè)交通運(yùn)輸、倉(cāng)儲(chǔ)、郵政業(yè)相比，雖增長(zhǎng)迅速，但比重較小，航空運(yùn)輸?shù)陌l(fā)展?jié)摿秃蟀l(fā)優(yōu)勢(shì)明顯。數(shù)據(jù)來(lái)源：國(guó)家統(tǒng)計(jì)局 航空運(yùn)輸業(yè)及其母行業(yè)固定資產(chǎn)投資從未來(lái)看，隨著國(guó)民經(jīng)濟(jì)的發(fā)展，航空運(yùn)輸需求進(jìn)一步釋放；奧運(yùn)會(huì)、世博會(huì)的舉辦；《全國(guó)民用機(jī)場(chǎng)布局規(guī)劃》的全面實(shí)施；政策向中小機(jī)場(chǎng)傾斜等一系列因素推動(dòng)下，民用機(jī)場(chǎng)行業(yè)將會(huì)獲得一個(gè)發(fā)展的契機(jī)，在國(guó)民經(jīng)濟(jì)中的地位將進(jìn)一步提升。二、民用機(jī)場(chǎng)行業(yè)供需分析及預(yù)測(cè)（一）經(jīng)濟(jì)發(fā)展與居民生活水平提高促使需求不斷釋放近幾年來(lái)，我國(guó)民用機(jī)場(chǎng)行業(yè)保持穩(wěn)速增長(zhǎng)。行業(yè)的平穩(wěn)發(fā)展與國(guó)民經(jīng)濟(jì)的快速發(fā)展以及居民生活水平的提高密切相關(guān)。隨著國(guó)民經(jīng)濟(jì)發(fā)展和人們生活水平的提高，居民的消費(fèi)需求將進(jìn)一步被釋放出來(lái)。我國(guó)GDP已連續(xù)五年增速保持在10%以上，并且呈現(xiàn)出逐年加快。2007年我國(guó)國(guó)內(nèi)生產(chǎn)總值達(dá)到246619億元，%。在GDP快速增長(zhǎng)的同時(shí)，城鄉(xiāng)居民收入大幅度增加，居民得到較多實(shí)惠。2007年底，城鎮(zhèn)居民人均可支配收入13786元，農(nóng)村居民純收入4140元，%%。收入的增加直接使得居民增加載旅游方面的開(kāi)支，且交通方式上更傾向于選擇快捷、舒適的航空運(yùn)輸方式，促進(jìn)了航空業(yè)的快速發(fā)展，進(jìn)而帶動(dòng)了民用機(jī)場(chǎng)行業(yè)的發(fā)展。同時(shí)，奧運(yùn)會(huì)以及世博會(huì)的舉辦，將為機(jī)場(chǎng)帶來(lái)持續(xù)的、大量的客流量。（二）需求結(jié)構(gòu)變化1．旅客吞吐量全面上揚(yáng)2007年，％。與2006年相比，國(guó)際航線增長(zhǎng)率超過(guò)國(guó)內(nèi)航線是2007年的一個(gè)顯著變化。2006年國(guó)內(nèi)航線旅客吞吐量增長(zhǎng)17%，%。國(guó)際航線旅客吞吐量的顯著增長(zhǎng)是人民幣持續(xù)升值的必然結(jié)果。數(shù)據(jù)來(lái)源：中國(guó)民航總局2002~2007年旅客吞吐量2．貨郵吞吐量逐年走高2007年，％。受油價(jià)高企和海運(yùn)增長(zhǎng)的影響，全年民航貨郵吞吐量的增長(zhǎng)率低于2006年的19%。國(guó)內(nèi)航線貨郵吞吐總量大于國(guó)際航線，但國(guó)際航線需求增長(zhǎng)率高于國(guó)內(nèi)航線增長(zhǎng)率，國(guó)際航線貨郵業(yè)務(wù)發(fā)展迅速，這與綜合國(guó)力提高、出口業(yè)務(wù)增多密不可分，也與人民幣升值有關(guān)。數(shù)據(jù)來(lái)源：中國(guó)民航總局2002~2007年貨郵吞吐量3．飛機(jī)起降架次平穩(wěn)增加2007年，％。%為國(guó)內(nèi)航線，國(guó)內(nèi)航線需求總量大于國(guó)際航線，但國(guó)際航線增長(zhǎng)迅速，％。數(shù)據(jù)來(lái)源：中國(guó)民航總局2002~2007年飛機(jī)起降架次4．預(yù)測(cè)基于社會(huì)經(jīng)濟(jì)發(fā)展，居民消費(fèi)結(jié)構(gòu)變化；奧運(yùn)會(huì)、世博會(huì)開(kāi)展；國(guó)家政策鼓勵(lì)；中美進(jìn)一步開(kāi)放航權(quán)；世界經(jīng)濟(jì)一體化趨勢(shì)增強(qiáng)等有力因素，我們預(yù)計(jì)到2010年，中國(guó)大陸所有運(yùn)輸機(jī)場(chǎng)的旅客吞吐量、1180萬(wàn)噸，年均增長(zhǎng)14%左右；到2020年，中國(guó)大陸所有運(yùn)輸機(jī)場(chǎng)的旅客吞吐量、貨物吞吐量將分別達(dá)到14億人次、3000萬(wàn)噸，年均增長(zhǎng)10%左右。我國(guó)民用機(jī)場(chǎng)行業(yè)需求大幅增加。（三）供給平穩(wěn)增長(zhǎng)1．總量：我國(guó)民用機(jī)場(chǎng)行業(yè)新建、擴(kuò)建項(xiàng)目層出不窮，固定資產(chǎn)投資比重相對(duì)穩(wěn)定增長(zhǎng)，總量供給有所保障。經(jīng)過(guò)幾十年的建設(shè)和發(fā)展，我國(guó)機(jī)場(chǎng)體系初具規(guī)模，機(jī)場(chǎng)密度逐漸加大，已初步形成了以北京、上海、廣州等樞紐機(jī)場(chǎng)為中心，以成都、昆明、重慶、西安、烏魯木齊、武漢、沈陽(yáng)、深圳、杭州等省會(huì)或重點(diǎn)城市機(jī)場(chǎng)為骨干以及眾多其他城市干、支線機(jī)場(chǎng)相配合的基本格局。2007年，我國(guó)境內(nèi)民用航空定期航班通航機(jī)場(chǎng)148個(gè)（不含香港和澳門，下同），通航機(jī)場(chǎng)逐年增加。數(shù)據(jù)來(lái)源：中國(guó)民航總局1987~2007年民用機(jī)場(chǎng)數(shù)量年旅客吞吐量在100萬(wàn)人次以上的為47個(gè)，比2006年增加3個(gè)；年貨郵吞吐量在10000噸以上的有43個(gè)，比上年增加4個(gè)；年飛機(jī)起降架次在1萬(wàn)架以上的機(jī)場(chǎng)有51個(gè)，比上年增加4個(gè)。機(jī)場(chǎng)運(yùn)營(yíng)能力不斷提高。2．結(jié)構(gòu)：旅客吞吐量：分布相對(duì)分散，北京、上海、%；中西部地區(qū)的省會(huì)城市和重要旅游、開(kāi)發(fā)城市等地機(jī)場(chǎng)發(fā)展迅速；華東、中南、華北三大區(qū)域旅客吞吐量較大，%。貨郵吞吐量：集中度較旅客吞吐量高。%，僅上海浦東機(jī)場(chǎng)就完成總吞吐量的30%；%。結(jié)構(gòu)尚有待優(yōu)化。隨著《全國(guó)民用機(jī)場(chǎng)布局規(guī)劃》的獲準(zhǔn)實(shí)施，因此，結(jié)構(gòu)以及總量上，供給的穩(wěn)步增長(zhǎng)以及合理調(diào)整將有效迎合消費(fèi)者的需求，民用機(jī)場(chǎng)行業(yè)將迎來(lái)快速發(fā)展期。預(yù)計(jì)未來(lái)，機(jī)場(chǎng)行業(yè)收入仍將保持穩(wěn)步增長(zhǎng)。三、行業(yè)發(fā)展阻礙未來(lái)對(duì)于中國(guó)機(jī)場(chǎng)業(yè)來(lái)說(shuō)，不僅僅意味著飛速發(fā)展，更意味著挑戰(zhàn)重重。當(dāng)前，中國(guó)機(jī)場(chǎng)尚存在許多問(wèn)題，主要有：機(jī)場(chǎng)建設(shè)負(fù)擔(dān)沉重；基礎(chǔ)設(shè)施相對(duì)滯后；大型機(jī)場(chǎng)全面飽和；地區(qū)機(jī)場(chǎng)發(fā)展不平衡問(wèn)題突出；機(jī)場(chǎng)服務(wù)水平較低下；航空業(yè)整合趨勢(shì)挑戰(zhàn)目前機(jī)場(chǎng)現(xiàn)狀等?？梢苑e極探討多種所有制投資新建機(jī)場(chǎng)模式，鼓勵(lì)外資投資，規(guī)范機(jī)場(chǎng)服務(wù)，積極促成機(jī)場(chǎng)整體上市。通過(guò)此些方式努力，積極探討解決目前機(jī)場(chǎng)行業(yè)的主要問(wèn)題，才可以促進(jìn)中國(guó)機(jī)場(chǎng)業(yè)良性健康發(fā)展。四、子行業(yè)對(duì)比分析及預(yù)測(cè)（一）航空客運(yùn)市場(chǎng)自2000年以來(lái)，民航旅客周轉(zhuǎn)量每年同比增長(zhǎng)率均保持在10%以上（2003年不具可比性），呈現(xiàn)出加速發(fā)展的趨勢(shì)，2007年，%，；在旅客周轉(zhuǎn)率增多的同時(shí)，其客座率水平一直呈穩(wěn)步上升的趨勢(shì)。即使是在發(fā)生911事件的2001年和SARS的2003年，中國(guó)民航客座率仍然處于上升水平。行業(yè)發(fā)展態(tài)勢(shì)良好，機(jī)場(chǎng)運(yùn)作效率提高。數(shù)據(jù)來(lái)源：中國(guó)民航總局1999~2007年航空客運(yùn)市場(chǎng)客運(yùn)量狀況但從旅客運(yùn)輸方式方面比較，航空客運(yùn)量占整個(gè)交通客運(yùn)總量的比重較小，預(yù)計(jì)航空運(yùn)輸?shù)陌嘿F性以及機(jī)場(chǎng)供給不足是導(dǎo)致該比重偏低的原因。綜合對(duì)航空客運(yùn)市場(chǎng)的分析，我們預(yù)計(jì)未來(lái)三年，中國(guó)民航運(yùn)力增幅小于需求增長(zhǎng)增幅，客座率水平仍將持續(xù)上升；而且隨著居民收入水平的提高，民用機(jī)場(chǎng)布局的完善，航空客運(yùn)占整個(gè)客運(yùn)市場(chǎng)的比重將大幅提升。航空客運(yùn)業(yè)的后發(fā)潛力巨大；快速的城市化進(jìn)程和不斷提高的收入水平，將提供源源不斷的新增客源，成為航空業(yè)高速增長(zhǎng)的引擎。（二）航空貨運(yùn)市場(chǎng)在國(guó)家政策支持、航空貨運(yùn)供給能力不斷提高以及產(chǎn)業(yè)產(chǎn)品結(jié)構(gòu)不斷優(yōu)化等因素的推動(dòng)下，我國(guó)航空貨運(yùn)在1990年開(kāi)始進(jìn)入成長(zhǎng)期，航空貨運(yùn)量與周轉(zhuǎn)量呈現(xiàn)持續(xù)、快速增長(zhǎng)態(tài)勢(shì)。近幾年來(lái)在基數(shù)較高的情況下仍保持著高速增長(zhǎng)的勢(shì)頭，總載運(yùn)率一直呈穩(wěn)步上升的趨勢(shì)，航空貨運(yùn)已經(jīng)成為我國(guó)航空運(yùn)輸發(fā)展新的增長(zhǎng)點(diǎn)。數(shù)據(jù)來(lái)源：中國(guó)民航總局1999~2007年航空貨運(yùn)市場(chǎng)貨郵運(yùn)輸量狀況與航空客運(yùn)市場(chǎng)相同，航空貨運(yùn)量占整個(gè)交通貨運(yùn)總量的比重較小，且，占比較航空客運(yùn)市場(chǎng)更小。%左右。通過(guò)分析近幾年來(lái)航空貨運(yùn)量與GDP的相關(guān)關(guān)系，平均每?jī)|元GDP的民航貨運(yùn)量大致穩(wěn)定在16至17萬(wàn)噸左右，兩者正相關(guān)關(guān)系?？梢怨罍y(cè)，隨著GDP不斷增加，航空貨運(yùn)運(yùn)力快速增長(zhǎng)；基礎(chǔ)設(shè)施加強(qiáng)；政府政策支持等多重利好因素影響下，我國(guó)航空貨運(yùn)市場(chǎng)將繼續(xù)保持較快增長(zhǎng)。且，隨著貨運(yùn)業(yè)市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)日益激烈化，我國(guó)機(jī)場(chǎng)貨運(yùn)競(jìng)爭(zhēng)力不斷增強(qiáng)，將對(duì)亞太地區(qū)的航空貨運(yùn)格局產(chǎn)生深遠(yuǎn)的影響。（三）非航空業(yè)務(wù)一般而言，國(guó)外機(jī)場(chǎng)非航空業(yè)務(wù)收入貢獻(xiàn)比重均在60%以上，且盈利能力遠(yuǎn)高于航空業(yè)務(wù)，盈利主要是靠非航空業(yè)務(wù)。而我國(guó)機(jī)場(chǎng)收入構(gòu)成比重則正好倒過(guò)來(lái)，盈利倚重于航空業(yè)務(wù)，非航空業(yè)務(wù)所占比例很小。我國(guó)機(jī)場(chǎng)目前尚處于盈利主要依靠航空性業(yè)務(wù)帶來(lái)的外延式增長(zhǎng)階段。國(guó)內(nèi)外大機(jī)場(chǎng)收入機(jī)構(gòu)對(duì)比單位：百萬(wàn)人次，百萬(wàn)人民幣首都機(jī)場(chǎng)上海機(jī)場(chǎng)白云機(jī)場(chǎng)香港機(jī)場(chǎng)希思羅機(jī)場(chǎng)巴黎機(jī)場(chǎng)法蘭克福機(jī)場(chǎng)旅客492726451258353總收入3037295524107738352032185123672人均收入6210993172282263447航空收入222721001269450214081117977376占比73%71%53%58%40%54%31%人均航空收入457549100113142139非航空收入81085511413236211221004516296占比27%29%47%42%60%46%69%人均非航空收入17344472169121307數(shù)據(jù)來(lái)源：公司數(shù)據(jù)及世經(jīng)研究近幾年來(lái)，全球機(jī)場(chǎng)零售收入一直處于高速成倍增長(zhǎng)狀態(tài)，對(duì)于中國(guó)機(jī)場(chǎng)來(lái)說(shuō)，機(jī)場(chǎng)零售業(yè)正面臨著巨大的機(jī)遇與挑戰(zhàn)，未來(lái)3至7年我國(guó)機(jī)場(chǎng)零售業(yè)將出現(xiàn)爆發(fā)性增長(zhǎng)，市場(chǎng)前景廣闊。為充分發(fā)展國(guó)內(nèi)非航業(yè)務(wù)，民航總局在2008年新發(fā)布《民用機(jī)場(chǎng)收費(fèi)改革方案》中明確指出“下放非航業(yè)務(wù)的收費(fèi)定價(jià)權(quán)”，鼓勵(lì)機(jī)場(chǎng)改變傳統(tǒng)的以航空業(yè)務(wù)收入為主的盈利模式，探索延伸服務(wù)以獲利；北京首都機(jī)場(chǎng)、上海浦東機(jī)場(chǎng)以及白云機(jī)場(chǎng)等均在積極探討發(fā)展非航業(yè)務(wù)?？梢灶A(yù)見(jiàn)，隨著機(jī)場(chǎng)過(guò)渡到平穩(wěn)增長(zhǎng)階段，非航業(yè)務(wù)對(duì)于機(jī)場(chǎng)盈利增加的重要性則大大增加。非航空業(yè)務(wù)的開(kāi)拓，尤其是商業(yè)零售業(yè)務(wù)，將成為收入和利潤(rùn)的保持持續(xù)增長(zhǎng)的主要?jiǎng)恿ΑＮ?、民用機(jī)場(chǎng)地區(qū)對(duì)比分析及預(yù)測(cè)2007年，我國(guó)機(jī)場(chǎng)業(yè)整體發(fā)展態(tài)勢(shì)呈現(xiàn)出了明顯的地域特征，主要為：三大國(guó)際樞紐貨運(yùn)競(jìng)爭(zhēng)激烈，國(guó)際貨郵業(yè)務(wù)發(fā)展勢(shì)頭強(qiáng)勁；內(nèi)地區(qū)域型樞紐機(jī)場(chǎng)客貨吞吐量快速增長(zhǎng)，西部大三角機(jī)場(chǎng)群日益成型；干線機(jī)場(chǎng)重視優(yōu)勢(shì)發(fā)展，東部地區(qū)機(jī)場(chǎng)率先崛起。我們選取環(huán)渤海經(jīng)濟(jì)圈、長(zhǎng)三角經(jīng)濟(jì)圈以及西部地區(qū)進(jìn)行民用機(jī)場(chǎng)行業(yè)的地區(qū)分析。（一）環(huán)渤海經(jīng)濟(jì)圈“三省兩市”共擁有機(jī)場(chǎng)17座，已基本形成北京首都機(jī)場(chǎng)為首，天津機(jī)場(chǎng)、石家莊機(jī)場(chǎng)、沈陽(yáng)機(jī)場(chǎng)、青島機(jī)場(chǎng)等環(huán)繞周邊的格局。2007年，環(huán)渤海經(jīng)濟(jì)圈機(jī)場(chǎng)旅客吞吐量、貨郵吞吐量以及飛機(jī)起降架次均有所增加，但受制于機(jī)場(chǎng)密度較大、供給相對(duì)過(guò)剩，增幅下降。2006～2007年環(huán)渤海地區(qū)總體營(yíng)運(yùn)指標(biāo)旅客吞吐量（人次）貨郵吞吐量（噸）飛機(jī)起降架次2007年2006年2007年2006年2007年2006年76997051670836533391650710830635225%%%%%%數(shù)據(jù)來(lái)源：中國(guó)民航總局具體機(jī)場(chǎng)來(lái)看，2007年環(huán)渤海地區(qū)各機(jī)場(chǎng)運(yùn)營(yíng)能力較之上年均有增長(zhǎng)。其中秦皇島機(jī)場(chǎng)增長(zhǎng)最為顯著，%，貨郵吞吐量增幅達(dá)726%；石家莊機(jī)場(chǎng)貨郵吞吐量以及飛機(jī)起降架次少量負(fù)增長(zhǎng)，一定程度上是因?yàn)榫嚯x其不遠(yuǎn)的邯鄲機(jī)場(chǎng)的通航分散了其部分需求。2007年環(huán)渤海地區(qū)各機(jī)場(chǎng)營(yíng)運(yùn)指標(biāo)機(jī)場(chǎng)旅客吞吐量（人次）貨郵吞吐量（噸）飛機(jī)起降架次2007年同比增長(zhǎng)（%）2007年同比增長(zhǎng)（%）2007年同比增長(zhǎng)（%）北京首都53611747399209青島786798282367大連728108463416沈陽(yáng)619044856879濟(jì)南436348346357天津386075265664煙臺(tái)164038718948石家莊80216731870北京南苑7534157111威海6221007961臨沂2176279649秦皇島79571892丹東63222735東營(yíng)531581064濰坊454382388錦州42908480邯鄲175686436數(shù)據(jù)來(lái)源：中國(guó)民航總局近幾年來(lái)，環(huán)渤海經(jīng)濟(jì)圈發(fā)展迅速，已經(jīng)被經(jīng)濟(jì)學(xué)家譽(yù)為繼珠三角、長(zhǎng)三角之后引領(lǐng)中國(guó)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的“第三極”?？梢灶A(yù)見(jiàn)，隨著環(huán)渤海經(jīng)濟(jì)圈經(jīng)濟(jì)發(fā)展，奧運(yùn)會(huì)推動(dòng)，環(huán)渤海經(jīng)濟(jì)圈將持續(xù)良好的增長(zhǎng)勢(shì)頭，進(jìn)入快速增長(zhǎng)期。（二）長(zhǎng)三角經(jīng)濟(jì)圈長(zhǎng)三角地區(qū)經(jīng)濟(jì)較發(fā)達(dá)，機(jī)場(chǎng)建設(shè)較健全。目前該地區(qū)共有機(jī)場(chǎng)10家，遠(yuǎn)遠(yuǎn)大于環(huán)渤海地區(qū)機(jī)場(chǎng)密集度。具體運(yùn)營(yíng)指標(biāo)來(lái)看，在機(jī)場(chǎng)高密度以及限流的情況下，2007年長(zhǎng)三角地區(qū)機(jī)場(chǎng)仍實(shí)現(xiàn)了快速增長(zhǎng)，運(yùn)作效率較往年大大提高，旅客吞吐量、貨郵吞吐量增長(zhǎng)幅度均高于2006年增幅。單個(gè)機(jī)場(chǎng)來(lái)看，雖然地區(qū)需求已相對(duì)飽和，但各機(jī)場(chǎng)運(yùn)營(yíng)量仍有小幅增長(zhǎng)，機(jī)場(chǎng)間相對(duì)優(yōu)勢(shì)正逐步形成。2006～2007年長(zhǎng)三角地區(qū)總體營(yíng)運(yùn)指標(biāo)旅客吞吐量（人次）貨郵吞吐量（噸）飛機(jī)起降架次2007年2006年2007年2006年2007年2006年7736468867354932714804638181%%%%%%數(shù)據(jù)來(lái)源：中國(guó)民航總局長(zhǎng)三角地區(qū)是我國(guó)目前經(jīng)濟(jì)發(fā)展速度最快、經(jīng)濟(jì)總量規(guī)模最大、最具有發(fā)展?jié)摿Φ慕?jīng)濟(jì)板塊。強(qiáng)勢(shì)經(jīng)濟(jì)發(fā)展態(tài)勢(shì)直接拉動(dòng)長(zhǎng)三角地區(qū)航空貨運(yùn)市場(chǎng)發(fā)展；而居民人均可支配收入的日益增加，也必將進(jìn)一步擴(kuò)大當(dāng)?shù)睾娇湛瓦\(yùn)市場(chǎng)的發(fā)展。近年來(lái)，長(zhǎng)三角地區(qū)機(jī)場(chǎng)的改擴(kuò)建工程不絕于耳，雖然民航總局大力支持該種擴(kuò)建，認(rèn)為“如果與紐約地區(qū)、芝加哥地區(qū)和南加州地區(qū)相比，長(zhǎng)三角的機(jī)場(chǎng)密度并不高”。但是，如果各家機(jī)場(chǎng)不能形成自身的差異化優(yōu)勢(shì)，機(jī)場(chǎng)混戰(zhàn)，整體的運(yùn)營(yíng)效率將大打折扣。（三）西部地區(qū)截至2007年底，西部10省市地區(qū)共有大小各類機(jī)場(chǎng)53個(gè)，。2007年西部地區(qū)機(jī)場(chǎng)合計(jì)旅客吞吐量達(dá)到82845628人次，飛機(jī)起降架次839836次，三者增幅均低于2006年，機(jī)場(chǎng)運(yùn)營(yíng)效率降低。2006～2007年西部地區(qū)總體營(yíng)運(yùn)指標(biāo)旅客吞吐量（人次）貨郵吞吐量（噸）飛機(jī)起降架次2007年2006年