【正文】 1 / 181XX 股 份 有 限 公 司Sany Heavy Industry Co., Ltd.長(zhǎng)沙經(jīng)濟(jì)技術(shù)開(kāi)發(fā)區(qū) 首次公開(kāi)發(fā)行股票招 股 說(shuō) 明 書(shū)2 / 181主承銷(xiāo)商 湘財(cái)證券有限責(zé)任公司（湖南省長(zhǎng)沙市黃興中路 63 號(hào)中山國(guó)際大廈 12 層)XX 股份有限公司招股說(shuō)明書(shū)發(fā)行股票類(lèi)型： 人民幣普通股 發(fā) 行 數(shù) 量： 60,000,000 股 單位：人民幣元單位 面值 發(fā)行價(jià)格 發(fā)行費(fèi)用 募集資金每股 合計(jì) 60,000,000 933,600,000 33,705,600 899,894,400 發(fā)行方式： 向二級(jí)市場(chǎng)投資者定價(jià)配售 發(fā)行日期： 2022 年 6 月 18 日 擬上市地： 上海證券交易所 主承銷(xiāo)商： 湘財(cái)證券有限責(zé)任公司聲 明發(fā)行人董事會(huì)已批準(zhǔn)本招股說(shuō)明書(shū)及其摘要，全體董事承諾其中不存在虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或重大遺漏，并對(duì)其真實(shí)性、準(zhǔn)確性、完整性承擔(dān)個(gè)別和連帶的法律責(zé)任。公司負(fù)責(zé)人和主管會(huì)計(jì)工作的負(fù)責(zé)人、會(huì)計(jì)機(jī)構(gòu)負(fù)責(zé)人保證招股說(shuō)明書(shū)及其摘要中財(cái)務(wù)會(huì)3 / 181計(jì)報(bào)告真實(shí)、完整。 中國(guó)證監(jiān)會(huì)、其他政府機(jī)關(guān)對(duì)本次發(fā)行所做的任何決定或意見(jiàn)，均不表明其對(duì)發(fā)行人股票的價(jià)值或投資者收益的實(shí)質(zhì)性判斷或保證。任何與之相反的聲明均屬虛假不實(shí)陳述。根據(jù)《中華人民共和國(guó)證券法》等的規(guī)定，股票依法發(fā)行后，發(fā)行人經(jīng)營(yíng)與收益的變化，由發(fā)行人自行負(fù)責(zé)，由此變化引致的投資風(fēng)險(xiǎn)，由投資者自行負(fù)責(zé)。投資者若對(duì)本招股說(shuō)明書(shū)及其摘要存在任何疑問(wèn)，應(yīng)咨詢(xún)自己的股票經(jīng)紀(jì)人、律師、專(zhuān)業(yè)會(huì)計(jì)師或其他專(zhuān)業(yè)顧問(wèn)。特別風(fēng)險(xiǎn)提示本次股票發(fā)行后，本公司控股股東三一控股有限公司和實(shí)際控制人梁穩(wěn)根先生仍具有實(shí)際控股地位，若其通過(guò)行使表決權(quán)對(duì)公司的人事、經(jīng)營(yíng)決策等進(jìn)行控制，可能給其他少數(shù)權(quán)益股東帶來(lái)一定風(fēng)險(xiǎn)；本次發(fā)行結(jié)束募集資金到位后，公司凈資產(chǎn)將大幅增加，發(fā)行當(dāng)年的凈資產(chǎn)收益率將比2022 年的 %有明顯下降，提請(qǐng)投資者注意因此可能導(dǎo)致的投資風(fēng)險(xiǎn)；本公司是經(jīng)國(guó)務(wù)院批準(zhǔn)的高新技術(shù)產(chǎn)業(yè)開(kāi)發(fā)區(qū)——長(zhǎng)沙經(jīng)濟(jì)技術(shù)開(kāi)發(fā)區(qū)注冊(cè)的高新技術(shù)企業(yè)，享受所得稅等稅收優(yōu)惠政策，自 1998 年 7 月 1 日至 2022 年 6 月30 日經(jīng)湖南省、長(zhǎng)沙市、長(zhǎng)沙縣三級(jí)地方稅務(wù)局批準(zhǔn)，享受免征企業(yè)所得稅兩年，共計(jì)減免企業(yè)所得稅 萬(wàn)元，如果上述免稅因征管政策的變化而補(bǔ)稅，將影響本公司利益，但本公司控股股東承諾承擔(dān)上述責(zé)任；本公司 2022 年、2022 年和 2022 年度，主營(yíng)業(yè)務(wù)收入分別為 萬(wàn)元、萬(wàn)元和 萬(wàn)元，與上年同比分別增長(zhǎng) %和 %；凈利潤(rùn)分別為 萬(wàn)元、 萬(wàn)元和 萬(wàn)元，2022 年和 2022 年分別比上年增長(zhǎng) %和 %。其中主要是公司主導(dǎo)產(chǎn)品混凝土泵車(chē)的銷(xiāo)售收入保持了高速增長(zhǎng)，2022 年、2022 年和 2022 年分別實(shí)現(xiàn)銷(xiāo)售收入 萬(wàn)元、 萬(wàn)元和 萬(wàn)元，與上年同比分別增長(zhǎng) %和 %。隨著市場(chǎng)的飽和和公司規(guī)模的擴(kuò)大，公司主營(yíng)業(yè)務(wù)收入增長(zhǎng)勢(shì)頭存在下降的風(fēng)險(xiǎn)；公司為加強(qiáng)貨款的回收，2022 年至 2022 年發(fā)生了以房屋和車(chē)輛抵債換入固定資產(chǎn) 萬(wàn)元，其中 2022 年、2022 年和 2022 年分別為 萬(wàn)元、 萬(wàn)元和 萬(wàn)元。雖然公司不斷加大回款力度，努力減少以應(yīng)收帳款換入固定資產(chǎn)的金額，但不排除將來(lái)發(fā)生類(lèi)似以實(shí)物資產(chǎn)抵債而實(shí)物資產(chǎn)不能及時(shí)處理而給公司造成損失的可能。4 / 181發(fā)行人提請(qǐng)投資者對(duì)本公司的上述風(fēng)險(xiǎn)予以特別關(guān)注，并仔細(xì)閱讀招股說(shuō)明書(shū)“風(fēng)險(xiǎn)因素”等有關(guān)章節(jié)。 招股說(shuō)明書(shū)簽署日期：二○○三年六月十三日5 / 181目 錄釋 義 ................................................................................................................................6第一章 概 覽 ................................................................................................................8第二章 本次發(fā)行概況 ........................................................................................................14一、本次發(fā)行的基本情況 ...............................................................................................14二、本次發(fā)行有關(guān)當(dāng)事人 ...............................................................................................15三、本次發(fā)行主要時(shí)間安排 ...........................................................................................19第三章 風(fēng)險(xiǎn)因素 ................................................................................................................20一、大股東控制風(fēng)險(xiǎn)★ ...................................................................................................20二、凈資產(chǎn)收益率大幅下降的風(fēng)險(xiǎn)★ ...........................................................................21三、經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn) ...................................................................................................................21四、市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn) ...................................................................................................................23五、產(chǎn)品及技術(shù)更新風(fēng)險(xiǎn) ...............................................................................................25六、政策風(fēng)險(xiǎn) ...................................................................................................................26七、公司主營(yíng)業(yè)務(wù)收入增長(zhǎng)速度放緩的風(fēng)險(xiǎn)★ ...........................................................27八、主營(yíng)業(yè)務(wù)利潤(rùn)率發(fā)生波動(dòng)的風(fēng)險(xiǎn)★ .......................................................................27九、財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn) ...................................................................................................................27十、人力資源風(fēng)險(xiǎn) ...........................................................................................................28十一、投資項(xiàng)目的風(fēng)險(xiǎn) ...................................................................................................29十二、外匯風(fēng)險(xiǎn) ...............................................................................................................29十三、加入 WTO 的風(fēng)險(xiǎn) ................................................................................................30十四、環(huán)保風(fēng)險(xiǎn) ...............................................................................................................30十五、股市風(fēng)險(xiǎn) ...............................................................................................................31第四章 發(fā)行人基本情況 ....................................................................................................32一、發(fā)行人基本情況 .......................................................................................................32二、發(fā)行人歷史沿革及改制重組情況 ...........................................................................32三、發(fā)行人資產(chǎn)權(quán)屬及使用情況 ...................................................................................37四、發(fā)行人員工情況 .......................................................................................................41五、公司獨(dú)立運(yùn)營(yíng)情況 ...................................................................................................42六、公司股本 ...................................................................................................................44七、發(fā)行人及其股東 控股、參股企業(yè)情況簡(jiǎn)介 ...........................................................45八、公司股東的重要承諾 ...............................................................................................52九、公司內(nèi)部組織結(jié)構(gòu)及運(yùn)行情況 ...............................................................................52第五章 業(yè)務(wù)和技術(shù) ............................................................................................................55一、工程機(jī)械行業(yè)基本情況 ...........................................................................................556 / 181二、影響工程機(jī)械行業(yè)發(fā)展的因素分析 .......................................................................59三、發(fā)行人面臨的主要競(jìng)爭(zhēng)狀況 ...................................................................................61四、業(yè)務(wù)范圍及主營(yíng)業(yè)務(wù) ..................................................