【正文】 中國國際工程咨詢公司 李開孟 二○○九年 中國各類投資建設項目 審批管理及審核程序 2 目 錄 I. 投資項目周期管理及審核評價總體框架 II. 建設項目開工條件及前期工作的聯(lián)動銜接 III. 政府直接投資和資本金注入項目的報批和審核 IV. 企業(yè)投資建設項目的核準申請和審查 V. 政府投資補助和貸款貼息資金的申請和審核 VI. 企業(yè)投資建設項目的備案申請和審查 VII. 外商投資建設項目的核準申請和審查 VIII. 境外投資項目的核準及備案申請和審查 IX. 企業(yè)并購項目的核準申請和審查 X. 借用外債項目的審批、核準及備案申請和審查 XI. 企業(yè)投資建設項目可行性研究及決策審查 3 投資項目周期管理 及審核評價總體框架 4 項目周期的界定 ? 工程項目周期（ Project Cycle）是指從項目確定開始，到工程實施和終結的全過程。項目周期各階段的時點不同，工作任務不同，項目管理的要求也各不相同。 ? 明確項目周期及各階段的任務，有利于建立科學完整的項目管理體系。 ? 從工程項目管理的角度，項目周期一般劃分為策劃、準備、實施和完工等四個主要階段。 一、項目周期的劃分 5 項目周期的五個關鍵時點 ?項目起始 ，即根據(jù)規(guī)劃進行投資機會研究，初步篩選備選項目，提出項目建設初步方案； ?審核批準 ，即在詳細可行性研究的基礎上，進行必要的審核以確定項目能否進入實施階段； ?項目開工建設 ，即設備采購及工程建設合同簽訂并履行，項目進入建設實施階段； ?項目竣工驗收 ，即工程建設和設備安裝調(diào)試完成，項目經(jīng)過試運行，投入正式運營，并按規(guī)定經(jīng)過決算審計和工程驗收； ?總結評價 ，即項目投入運營一定時間后，對運營效果進行自我總結、外部評價，總結經(jīng)驗教訓等。 6 項目周期的不同劃分 ? 項目周期各階段的時點劃分，實際上代表著從項目周期全過程管理的角度，如何設置關鍵控制點的問題。因此，不同的機構從其自身項目管理的需要出發(fā)，對項目周期進行不同的劃分。 ? 例如，亞洲開發(fā)銀行將項目周期劃分為項目篩選（ Project Identification）、技援和貸款準備（ PPTA amp。 Loan Preparation）、貸款談判（ Loan Negotiation）、項目實施（ Project Implementation）和項目完工（ Project Completion）等五個階段。 7 ?亞行項目周期 （ ADB Project Cycle） Project Identification 項目鑒別 PPTA amp。 Loan Preparation 技援及貸款準備 Project Completion 項目竣工 Project Imple mentation 項目實施 Loan Negotiation 貸款談判 8 ? 世界銀行將項目周期劃分為項目篩選、前期準備、項目評估、談判與董事會批準、項目執(zhí)行和監(jiān)督、項目后評價等六個階段。 ? 歐盟將其對外援助的項目周期劃分為規(guī)劃制定（ Programming）、項目篩選（ Identification）、前期評估（ Appraisal）、項目融資（ Financing）、項目實施（ Implementation）和后評價（ Evaluation）等六個階段。 ? 這些劃分體現(xiàn)了有關機構對 項目周期全過程風險控制的意圖 及在不同階段進行項目管理所關注的重點。 9 ?世界銀行的項目周期： 篩選 準備 評定 談判 amp。 申報理事會 執(zhí)行 amp。 監(jiān)督 評估 10 規(guī)劃 識別 評估 融資 實施 后評價 ?歐洲聯(lián)盟對項目周期的劃分 11 ? 我國過去將基本建設程序統(tǒng)一劃分為項目建議書、可行性研究、咨詢評估、工程設計、開工準段、施工建設、竣工驗收、總結評價等階段。 ? 隨著投資體制改革的深化，我國不再要求政府投資項目和企業(yè)投資項目執(zhí)行統(tǒng)一的基本建設程序，并 將核準制和備案制納入政府對企業(yè)投資項目進行管理的程序 ，體現(xiàn)了對不同類型的項目進行管理的理念轉(zhuǎn)變。 ?我國的基本建設程序 12 ?我國項目周期各階段的活動 投資意向的提出 市場研究與投資機會識別 項目建議書 初步可行性研究 可行性研究（項目申請報告、資金申請報告） 工程咨詢評估 投資決策 初步設計 招標投標 投資準備 1特殊技術方案設計 1施工圖設計 1施工組織設計 1施工準備 1施工過程 1生產(chǎn)準備 1中間評價 1竣工驗收 1投產(chǎn)運營與投資回收 項目后評價 13 項目周期不同階段的工作量 項目階段性工作 項目決策階段 項目準備階段 項目實施階段 項目竣工階段 項目運營階段 項 目 工 作 量 項目工作量曲線 1 2 3 4 5 項目可行性研究 項目評估與決策 6 項目設計與融資 設備材料采購 項目施工與設備安裝 項目試生產(chǎn)與竣工驗收 項目運營 4 項目里程碑 圖例說明 I II III IV 14 投資項目管理程序 投 資 意 向 項 目 評 估 可 行 性 研 究 項 目 建 議 書 項 目 可 行 ？ 初 步 設 計 施 工 圖 設 計 實 施 準 備 施工 物資和設備采購 招 標 竣 工 建設監(jiān)理 程序 投資人 終止 No yes 咨詢公司服務 關系方 政府：項目審查 ,合規(guī)性審查 銀行：貸款審查 ,項目效益與清償能力 潛在投資者：項目盈利前景審查 編制項目建議書 編制可行性研究報告 對項目進行評估 推薦 項目 機會 提供工程設計 編制招標文件 組織項目招標 對項目建設進行監(jiān)理 項目竣工驗收與后評價 設計院： 工程設計 承包商：工程施工 供應商：材料、設備供應 監(jiān)理公司：工程監(jiān)理 銀行：貸款使用監(jiān)督 項目業(yè)主：接收 15 項目周期中不同階段對投資的影響程度 項目決策階段 項目準備階段 項目實施階段 項目竣工階段 項目運營階段 項 目 工 作 量 項目工作量曲線 1 2 3 4 5 項目可行性研究 項目評估與決策 6 項目設計與融資 設備材料采購 項目施工與設備安裝 項目試生產(chǎn)與竣工驗收 項目運營 4 項目里程碑 項目階段性工作 圖例說明 I II III IV 拉薩 影響投資的程度 16 ?費用和人力投入開始比較低 ， 然后逐漸升高 ，在項目的實施階段 ， 達到最高峰 。 此后逐漸下降 ， 直到項目的終止 。 ?項目開始時風險和不確定性最高 ， 隨著任務一項項的完成 ， 不確定因素逐漸減少 ， 項目成功完成的概率將會逐漸增加 。 ?隨著項目的進行 ， 項目變更和改正錯誤所需要的花費將隨著項目生命期的推進而激增 。 項目關系人的影響逐步降低 。 ?項目周期各項活動的變動規(guī)律 17 國內(nèi)建設項目前期工作簡圖 項目 建議書 審批 初 步 設 計 工程咨詢評估 初步 可行性 研究 可行性 研究 施 工 準 備 機 會 研 究 合營合同、章程簽字 正式成立 項目法人 辦理公司 設立登記 合營合 同、章 程談判 尋找合作 伙伴與選 定的伙伴 簽意向書 開 工 報 告 審 批 初 步 設 計 審 批 可行性 研究報告審批 國家計劃 行業(yè)規(guī)劃 區(qū)域規(guī)劃 企業(yè)戰(zhàn)略 18 投資機會研究 ?投資機會研究（ Opportunity Study），也稱投資機會鑒別，是指為尋求有價值的投資機會而對項目的有關背景、資源條件、市場狀況等所進行的初步調(diào)查研究和分析預測，是項目前期工作中的一種預備性的調(diào)查研究。 ?選擇投資機會的基本要求： 符合合理配置和有效利用資源的要求； ? 符合區(qū)域規(guī)劃 、 行業(yè)發(fā)展規(guī)劃 、 城市規(guī)劃等要求； ? 符合國家產(chǎn)業(yè)政策和技術政策的要求； ? 符合保護環(huán)境 、 可持續(xù)發(fā)展的要求 。 二、項目周期各階段的主要活動 19 初步可行性研究 ?概念及特征 ? 初步可行性研究 （ Prefeasibility Study） ,也稱預可行性研究 ， 是在機會研究的基礎上 ， 對項目方案進行的進一步技術經(jīng)濟論證 ， 為項目是否可行進行初步判斷 。 ? 研究的主要目的是判斷項目是否值得投入更多的人力和資金進行進一步深入研究 ， 判斷項目的設想是否有生命力 ，并據(jù)以做出是否進行投資的初步?jīng)Q定 。 20 ?初步可行性研究的重點 （ 1）項目目標及功能定位 ?效益目標 ?投資規(guī)模目標 ?項目功能定位 ?市場目標定位 21 （ 2）項目方案構思 ? 項目方案構思是指對未來投資項目的目標、功能、范圍以及項目涉及的各主要因素和大體輪廓的設想與初步界定。 （ 3）項目方案初步論證 ? 論證內(nèi)容： ? 一是項目的構成，包括產(chǎn)品方案、生產(chǎn)規(guī)模、原料來源、工藝路線、設備選型、廠址比較和建設速度； ?二是比較粗略地估算經(jīng)濟指標，進行財務及經(jīng)濟評價，并采用快速評價法進行社會評價。 22 可行性研究 ?可行性研究 (Feasibility Study)是通過對項目的主要內(nèi)容和配套條件，如市場需求、資源供應、建設規(guī)模、工藝路線、設備選型、環(huán)境影響、資金籌措、盈利能力等，從技術、經(jīng)濟、工程等方面進行調(diào)查研究和分析比較，并對項目建成以后可能取得的財務、經(jīng)濟效益及社會環(huán)境影響進行預測，從而提出該項目是否值得投資和如何進行建設的咨詢意見，為項目決策提供依據(jù)的一種綜合性的系統(tǒng)分析方法。 23 ?主要特點 ?預見性 。 可行性研究不僅要對歷史 、 現(xiàn)狀資料進行研究和分析 ， 更重要的是要對未來的市場需求 、 投資效益進行預測和估算 。 ?客觀性 。 可行性研究是在調(diào)查研究的基礎上 ， 實事求是地按照客觀情況進行論證和評價 。 ?可靠性 。 可行性研究要確定項目的技術經(jīng)濟措施 ， 以保證項目的安全性和可靠性 ， 同時也要否定不可行的項目或方案 ， 以避免投資損失 。 ?科學性 。 可行性研究要應用現(xiàn)代科學技術手段 ， 進行市場預測 ， 要運用科學的評價指標體系來分析項目的盈利能力和償債能力 ， 為項目決策提供科學依據(jù) 。 24 ?主要內(nèi)容（以工業(yè)項目為例） （ 1）項目建設的必要性 （ 2）市場預測 （ 3）建設規(guī)模與產(chǎn)品方案 （ 4）廠址選擇 （ 5）技術、主要設備和工程方案 （ 6）主要原材料燃料的消耗和供應 （ 7）總圖運輸與公用工程 （ 8）節(jié)能和節(jié)水措施 （ 9）勞動安全衛(wèi)生與消防 （ 10）組織機構與人力資源配置 （ 11）實施進度 （ 12）投資估算 （ 13）融資方案 （ 14）財務評價 （ 15）風險分析 25 ?可行性研究報告的深度要求 （ 1）內(nèi)容齊全，結論明確，數(shù)據(jù)準確，論據(jù)充分，能滿足企業(yè) 投資決策定方案定項目的需要； （ 2）選用主要設備的規(guī)格、參數(shù)能滿足預定貨的要求； （ 3）引進技術設備的資料能滿足合同談判的要求； （ 4）重大技術、經(jīng)濟方案有兩個以上方案的比選； （ 5）確定的主要工程技術數(shù)據(jù)，能滿足初步設計的要求； （ 6）對建設投資和生產(chǎn)成本的估算，精確度要求達到 177。 10%左右； （ 7）推薦的融資方案能滿足銀行等金融機構信貸決策的要求。 26 項目核準或備案申請 ?根據(jù)國務院關于投資體制改革的有關規(guī)定，企業(yè)投資項目中若不涉及政府投資，不再實行審批制，區(qū)別不同情況分別實行核準制和備案制。 ?對于實行核準制的企業(yè)投資項目，需要編寫、報批、評價和核準“項目申請報告” 。對于企