【正文】 第十一章 貸后管理 定義： 貸后管理就是銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)在貸款發(fā)放后對(duì)合同執(zhí)行情況及借款人經(jīng)營(yíng)管理情況進(jìn)行檢查或監(jiān)控的信貸管理行為。 范圍： 其主要內(nèi)容包括： ① 監(jiān)督借款人的貸款使用情況 ② 跟蹤掌握企業(yè)財(cái)務(wù)狀況及其清償能力 ③ 檢查貸款抵（質(zhì)）押品和擔(dān)保權(quán)益的完整性 目的： ① 督促借款人按合同約定用途合理使用貸款，及時(shí)發(fā)現(xiàn)并采取有效措施糾正、處理有問(wèn)題貸款，并對(duì)貸款調(diào)查、審查與審批工作進(jìn)行信息反饋，及時(shí)調(diào)整與借款人合作的策略與內(nèi)容。 ② 貸款人應(yīng)評(píng)估貸款品種、額度、 期限與借款人經(jīng)營(yíng)狀況、還款能力的匹配程度，作為與借款人后續(xù)合作的依據(jù)，必要時(shí)及時(shí)調(diào)整與借款人合作的策略和內(nèi)容。 貸款新規(guī)要求： 貸款新規(guī)突出強(qiáng)調(diào)了以下方面： 監(jiān)督貸款資金按用途使用；對(duì)借款人賬戶進(jìn)行監(jiān)控；強(qiáng)調(diào)借款合同的相關(guān)約定對(duì)貸后管理工作的指導(dǎo)性和約束性；明確貸款人按照監(jiān)管要求進(jìn)行貸后管理的法律責(zé)任。 【知識(shí)點(diǎn) 1】對(duì)借款人的貸后監(jiān)控（ “ 五控 ” ） 1. 經(jīng)營(yíng)狀況監(jiān)控 公司信貸業(yè)務(wù)人員應(yīng)培養(yǎng)良好的觀察能力，力求對(duì)企業(yè)進(jìn)行全面、廣泛的了解。 ☆ 防止隱瞞實(shí)際經(jīng)營(yíng)狀況 ☆ 密切關(guān)注異常經(jīng)營(yíng)狀況 經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)主要體現(xiàn)在： a） 經(jīng)營(yíng)活動(dòng)發(fā)生顯著變化，出現(xiàn)停產(chǎn)、半停產(chǎn)或經(jīng)營(yíng)停止?fàn)顟B(tài)； b） 業(yè)務(wù)性質(zhì)、經(jīng)營(yíng)目標(biāo)或習(xí)慣做法改變； c） 主要數(shù)據(jù)在行業(yè)統(tǒng)計(jì)中呈現(xiàn)出不利的變化或趨勢(shì)； d） 兼營(yíng)不熟悉的業(yè)務(wù)、新的業(yè)務(wù)或在不熟悉的地區(qū)開(kāi)展業(yè)務(wù)； e） 不能適應(yīng)市場(chǎng)變化或客戶需求的變化； f） 持有一筆大額訂單，不能較好地履行合約； g） 產(chǎn)品結(jié)構(gòu)單一； h） 對(duì)存貨、生產(chǎn)和銷售的控制力下降； i） 對(duì)一些客戶或供應(yīng)商過(guò)分依賴，可能引起巨大的損失； j） 在供應(yīng)鏈中的地位關(guān)系變化，如供應(yīng)商不再供貨或減少信用額度； k） 購(gòu)貨商減少采購(gòu)； l） 企業(yè)的地點(diǎn)發(fā)生不利的變化或分支機(jī)構(gòu)分布趨于不合理； m） 收購(gòu)其他企業(yè)或者開(kāi)設(shè)新銷售網(wǎng)點(diǎn)，對(duì)銷售和經(jīng)營(yíng)有明顯影響，如收購(gòu)只是出于財(cái)務(wù)動(dòng)機(jī)，而與核心業(yè)務(wù)沒(méi)有密切關(guān)系； n） 出售、 變賣主要的生產(chǎn)性、經(jīng)營(yíng)性固定資產(chǎn)； o） 廠房和設(shè)備未得到很好的維護(hù)，設(shè)備更新緩慢，缺乏關(guān)鍵產(chǎn)品生產(chǎn)線； p） 建設(shè)項(xiàng)目的可行性存在偏差，或計(jì)劃執(zhí)行出現(xiàn)較大的調(diào)整，如基建項(xiàng)目的工期延長(zhǎng)，或處于停緩狀態(tài)，或預(yù)算調(diào)整； q） 借款人的產(chǎn)品質(zhì)量或服務(wù)水平出現(xiàn)明顯下降； r） 流失一大批財(cái)力雄厚的客戶； s） 遇到臺(tái)風(fēng)、火災(zāi)、戰(zhàn)爭(zhēng)等嚴(yán)重自然災(zāi)害或社會(huì)災(zāi)難； t） 企業(yè)未實(shí)現(xiàn)預(yù)定的盈利目標(biāo)。 固定資產(chǎn)貸款 貸款人應(yīng)定期對(duì)借款人和項(xiàng)目發(fā)起人的履約情況及信用狀況、項(xiàng)目的建設(shè)和運(yùn)營(yíng)情況、宏觀經(jīng)濟(jì)變化 和市場(chǎng)波動(dòng)情況、貸款擔(dān)保的變動(dòng)情況等內(nèi)容進(jìn)行檢查與分析，建立貸款質(zhì)量監(jiān)控制度和貸款風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警體系。 項(xiàng)目融資 在貸款存續(xù)期間，貸款人應(yīng)當(dāng)持續(xù)監(jiān)測(cè)項(xiàng)目的建設(shè)和經(jīng)營(yíng)情況，根據(jù)貸款擔(dān)保、市場(chǎng)環(huán)境、宏觀經(jīng)濟(jì)變動(dòng)等因素，定期對(duì)項(xiàng)目風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行評(píng)價(jià)，并建立貸款質(zhì)量監(jiān)控制度和風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警體系。出現(xiàn)可能影響貸款安全情形的，應(yīng)當(dāng)及時(shí)采取相應(yīng)措施。 流動(dòng)資金貸款 貸款人應(yīng)加強(qiáng)貸款資金發(fā)放后的管理，針對(duì)借款人所屬行業(yè)及經(jīng)營(yíng)特點(diǎn)，通過(guò)定期與不定期的現(xiàn)場(chǎng)檢查與非現(xiàn)場(chǎng)監(jiān)測(cè)，分析借款人經(jīng)營(yíng)、財(cái)務(wù)、信用、支付、擔(dān)保及融資數(shù)量和渠道變化等狀況，掌 握各種影響借款人償債能力的風(fēng)險(xiǎn)因素。 【例題 單選題】某鋼鐵制造企業(yè)最近經(jīng)營(yíng)狀況發(fā)生如下變化，其中可能為企業(yè)帶來(lái)經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)的是（ ）。 ，獲得一大批財(cái)力雄厚的國(guó)有客戶 、大量更新 ，實(shí)際盈利比預(yù)定目標(biāo)低 30% [答疑編號(hào) 1937110101] 『正確答案』 D 『答案解析』 ABC三項(xiàng)都有利于企業(yè)的經(jīng)營(yíng)，提高企業(yè)的抗風(fēng)險(xiǎn)能力； D項(xiàng)企業(yè)未實(shí)現(xiàn)預(yù)定的盈利目標(biāo)，表明企業(yè)的經(jīng)營(yíng)存在困難和問(wèn)題，可能為企業(yè)帶來(lái)經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)。 2. 管理狀況監(jiān)控 ☆ 管理狀況監(jiān)控是對(duì)企業(yè)整體運(yùn)營(yíng)的系統(tǒng)情況調(diào)查，尤其是對(duì)不利變化情況的調(diào)查。 ☆ 此部分調(diào)查的特點(diǎn)是 對(duì) “ 人及其行為 ” 的調(diào)查 。 ☆ 經(jīng)營(yíng)者本人、董事會(huì)成員和公司員工是最了解企業(yè)情況的內(nèi)部人員，企業(yè)決策人行為和經(jīng)營(yíng)觀念的變化直接反映了公司經(jīng)營(yíng)的 變化，并對(duì)企業(yè)產(chǎn)生巨大影響，從而直接關(guān)系到貸款的安全。 ☆ 銀行應(yīng)關(guān)注借款人的管理水平、管理架構(gòu)、人員變化、員工士氣變化以及企業(yè)內(nèi)部人員的道德風(fēng)險(xiǎn)對(duì)公司經(jīng)營(yíng)的影響。 企業(yè)管理狀況風(fēng)險(xiǎn)主要體現(xiàn)在： a） 企業(yè)發(fā)生重要人事變動(dòng)，如高級(jí)管理人員或董事會(huì)成員變動(dòng)，最主要領(lǐng)導(dǎo)者的行為發(fā)生變化，患病或死亡，或陷入訴訟糾紛，無(wú)法正常履行職責(zé)； b） 最高管理者獨(dú)裁，領(lǐng)導(dǎo)層不團(tuán)結(jié)，高級(jí)管理層之間出現(xiàn)嚴(yán)重的爭(zhēng)論和分歧；職能部門矛盾尖銳，互相不配合，管理層素質(zhì)偏低； c） 管理層對(duì)環(huán)境和行業(yè)中的變化反應(yīng)遲緩 或管理層經(jīng)營(yíng)思想變化，表現(xiàn)為極端的冒進(jìn)或保守； d） 管理層對(duì)企業(yè)的發(fā)展缺乏戰(zhàn)略性的計(jì)劃，缺乏足夠的行業(yè)經(jīng)驗(yàn)和管理能力（如有的管理人員只有財(cái)務(wù)專長(zhǎng)而沒(méi)有技術(shù)、操作、戰(zhàn)略、營(yíng)銷和財(cái)務(wù)技能的綜合能力），導(dǎo)致經(jīng)營(yíng)計(jì)劃沒(méi)有實(shí)施及無(wú)法實(shí)施； e） 董事會(huì)和高級(jí)管理人員以短期利潤(rùn)為中心，不顧長(zhǎng)期利益而使財(cái)務(wù)發(fā)生混亂、收益質(zhì)量受到影響； f） 借款人的主要股東、關(guān)聯(lián)企業(yè)或母子公司等發(fā)生重大的不利變化； g） 中層管理層薄弱，企業(yè)人員更新過(guò)快或員工不足。 【例題 單選題】下列不屬于企業(yè)經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)的是（ ） 。 ，可能引起巨大的損失 、經(jīng)營(yíng)目標(biāo)或習(xí)慣做法改變 [答疑編號(hào) 1937110102] 『正確答案』 D 『答案解析』 D項(xiàng)屬于企業(yè)管理狀況風(fēng)險(xiǎn)。 3. 財(cái)務(wù) 狀況監(jiān)控 ☆ 財(cái)務(wù)狀況變化是企業(yè)還款能力變化的直接反映。 ☆ 銀行應(yīng)定期收集符合會(huì)計(jì)制度要求的企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表，關(guān)注并分析異常的財(cái)務(wù)變動(dòng)和不合理的財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)，還可對(duì)貸款存續(xù)期間借款人的資產(chǎn)負(fù)債率、流動(dòng)比率、速動(dòng)比率、銷售收入增減幅度、利潤(rùn)率、分紅比率等財(cái)務(wù)指標(biāo)提出控制要求，加強(qiáng)企業(yè)財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)的縱橫向比較和數(shù)據(jù)之間的勾稽關(guān)系，防止企業(yè)篡改財(cái)務(wù)信息的現(xiàn)象。 企業(yè)的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)主要體現(xiàn)在： a） 企業(yè)不能按期支付銀行貸款本息； b） 經(jīng)營(yíng)性凈現(xiàn)金流量持續(xù)為負(fù)值； c） 產(chǎn)品積壓、存貨周轉(zhuǎn)率大幅下降； d） 應(yīng)收賬款異常增加； e） 流動(dòng)資產(chǎn)占總資產(chǎn)比重大幅下降； f） 短期負(fù)債增加失當(dāng)，長(zhǎng)期負(fù)債大量增加； g） 銀行賬戶混亂，到期票據(jù)無(wú)力支付； h） 企業(yè)銷售額下降，成本提高，收益減少，經(jīng)營(yíng)虧損； i） 不能及時(shí)報(bào)送會(huì)計(jì)報(bào)表，或會(huì)計(jì)報(bào)表有造假現(xiàn)象； j） 財(cái)務(wù)記錄和經(jīng)營(yíng)控制混亂。 ☆ 此外，銀行應(yīng)核實(shí)企業(yè)提供的財(cái)務(wù)報(bào)表。報(bào)表如為復(fù)印件，則需公司蓋章；報(bào)表如經(jīng)會(huì)計(jì)師事務(wù)所審計(jì)，需有完整的審計(jì)報(bào)告（包括附注說(shuō)明）；報(bào)表應(yīng)含有資產(chǎn)負(fù)債表、損益表及現(xiàn)金流量表。 ☆ 銀行還應(yīng)對(duì) 應(yīng)收賬款、存貨、對(duì)外投資、銷售額等關(guān)鍵性數(shù)據(jù)進(jìn)行抽樣核實(shí)，并進(jìn)行橫向（同類客戶之間）和縱向（同一客戶不同時(shí)間）的比較，以判斷其財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)是否合理，企業(yè)經(jīng)營(yíng)有無(wú)異常情況。 4. 還款賬戶監(jiān)控 ☆ 傳統(tǒng)意義上的貸后管理往往忽視對(duì)借款人日?，F(xiàn)金流量的分析判斷，而現(xiàn)代信貸理論則直接建立在借款人現(xiàn)金流量的基礎(chǔ)上。離開(kāi)了對(duì)現(xiàn)金流量的分析，借款人所謂的財(cái)務(wù)實(shí)力分析往往流于形式。 ☆ 為引導(dǎo)銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)加強(qiáng)對(duì)借款人現(xiàn)金流的跟蹤分析， 貸款新規(guī) 特別強(qiáng)調(diào)了對(duì)借款人回款賬戶的動(dòng)態(tài)監(jiān)測(cè)分析，并針對(duì) 固定資產(chǎn)貸款、項(xiàng)目融資、 流動(dòng)資金貸款的不同特點(diǎn)，分別提出了對(duì)專門的還款準(zhǔn)備金賬戶、項(xiàng)目收入賬戶和資金回籠賬戶的管理要求 。其中， “ 專門賬戶 ” ，并不特指《人民幣結(jié)算賬戶管理辦法》中的 “ 專用賬戶 ” ，可以是一般結(jié)算戶或基本結(jié)算戶。 固定資產(chǎn)貸款 ☆ 當(dāng)借款人信用狀況較差、貸款安全受到威脅時(shí)，出于有效防范和化解信貸風(fēng)險(xiǎn)的考慮，銀行應(yīng)要求其開(kāi)立專門的還款準(zhǔn)備金賬戶，并與借款人約定對(duì)賬戶資金進(jìn)出、余額或平均存量等的最低要求。 ☆ 一旦貸款人與借款人約定了專門還款準(zhǔn)備金賬戶，為切實(shí)達(dá)到保障還款的目的，在貸后管理過(guò)程中，應(yīng)加強(qiáng)對(duì)該賬戶的監(jiān)測(cè)與控制 。如果借款人沒(méi)有達(dá)到約定條件，貸款人有權(quán)視風(fēng)險(xiǎn)情況采取有效措施保障貸款安全。 ☆ 一般而言，當(dāng)借款人信用狀況較好、貸款安全系數(shù)較高時(shí)，銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)可不要求借款人開(kāi)立專門的還款準(zhǔn)備金賬戶。 項(xiàng)目融資 ☆ 對(duì)于項(xiàng)目融資業(yè)務(wù)，貸款人應(yīng)要求借款人指定專門的項(xiàng)目收入賬戶，并約定所有項(xiàng)目的資金收入均須進(jìn)入此賬戶。 ☆ 該賬戶對(duì)外支付的條件和方式均須在合同中明確，以達(dá)到有效監(jiān)控資金收支變化、提高貸款資金保障性的效果。 ☆ 貸款人應(yīng)對(duì)項(xiàng)目收入賬戶進(jìn)行監(jiān)測(cè)，當(dāng)賬戶資金流動(dòng)出現(xiàn)異常時(shí)，應(yīng)及時(shí)查明原因并采取相應(yīng)措施。 流動(dòng)資金貸款 ☆ 貸款人必須指定或設(shè)立專門的資金回籠賬戶。該賬戶可以是開(kāi)立在貸款人處的賬戶，也可以是開(kāi)立在其他銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)的賬戶。 ☆ 不管賬戶開(kāi)立在何處，借款人都應(yīng)按照貸款人的要求及時(shí)提供包括對(duì)賬單等信息在內(nèi)的能夠反映該賬戶資金進(jìn)出情況的材料。 ☆ 根據(jù)借款人的信用狀況、生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)情況、總體融資規(guī)模和本機(jī)構(gòu)融資占比、還款來(lái)源的現(xiàn)金流人特點(diǎn)等因素，貸款人應(yīng)判斷是否需要對(duì)客戶資金回籠情況進(jìn)行更進(jìn)一步的監(jiān)控。對(duì)需要更進(jìn)一步監(jiān)控的，應(yīng)與借款人協(xié)商簽訂賬戶管理協(xié)議，明確對(duì)賬戶回籠資金進(jìn)出的管理。 在對(duì)借款人實(shí)行動(dòng)態(tài)監(jiān)測(cè)的過(guò)程中， 要特別關(guān)注大額資金、與借款人現(xiàn)有的交易習(xí)慣、交易對(duì)象等存在明顯差異的資金，以及關(guān)聯(lián)企業(yè)間資金的流人流出情況，及時(shí)發(fā)現(xiàn)風(fēng)險(xiǎn)隱患。特別是當(dāng)貸款已經(jīng)形成不良貸款時(shí)，銀行更要積極開(kāi)展有效的貸后管理工作，通過(guò)專門還款賬戶監(jiān)控、押品價(jià)值監(jiān)測(cè)與重評(píng)估等手段控制第一還款來(lái)源和第二還款來(lái)源，最大限度地保護(hù)銀行債權(quán)。 5. 與銀行往來(lái)情況監(jiān)控 ☆ 企業(yè)與銀行的資金往來(lái)是公司交易情況最直接的反映，也是銀行利益的體現(xiàn)。 ☆ 銀行應(yīng)通過(guò)觀察借款人與銀行的資金往來(lái)情況，核查企業(yè)的銀行對(duì)賬單，分析公司最近的經(jīng)營(yíng)情況，并對(duì)異 常的劃款行為進(jìn)行調(diào)查分析。 與銀行往來(lái)異?，F(xiàn)象包括： a） 借款人在銀行的存款有較大幅度下降； b） 在多家銀行開(kāi)戶（公司開(kāi)戶數(shù)明顯超過(guò)其經(jīng)營(yíng)需要）； c） 對(duì)短期貸款依賴較多，要求貸款展期； d） 還款來(lái)源沒(méi)有落實(shí)或還款資金主要為非銷售回款； e） 貸款超過(guò)了借款人的合理支付能力； f） 借款人有抽逃資金的現(xiàn)象，同時(shí)仍在申請(qǐng)新增貸款； g） 借款人在資金回籠后，在還款期限未到的情況下挪作他用，增加貸款風(fēng)險(xiǎn)。 ☆ 銀行應(yīng)及時(shí)整理、更新有關(guān)企業(yè)信息，對(duì)重大情況應(yīng)及時(shí)報(bào)告，并 形成文字材料存檔。如貸款人受托支付完成后，應(yīng)詳細(xì)記錄資金流向，歸集保存相關(guān)憑證。 （內(nèi)部） ☆ 除從企業(yè)本身獲取信息外，也應(yīng)努力從企業(yè)的外部機(jī)構(gòu)，如其合作單位、監(jiān)管部門、咨詢機(jī)構(gòu)、政府管理部門、新聞媒介等渠道收集企業(yè)的信息，注意信息來(lái)源的廣泛性、全面性、權(quán)威性和可靠性，以便對(duì)企業(yè)變化情況進(jìn)行全方位的把握。 （外部） 【知識(shí)點(diǎn) 2】擔(dān)保管理 貸款發(fā)放后，對(duì)于保證人與抵（質(zhì)）押物的管理主要是對(duì)擔(dān)保人擔(dān)保能力的變化和抵（質(zhì)）押物狀態(tài)和價(jià)值變化的跟蹤和分析，并判斷上述變化對(duì)貸款安全性的影響。 1. 保證 人管理 貸款保證目的是對(duì)借款人按約、足額償還貸款提供保障，因此，銀行應(yīng)特別注意保證的有效性，并在保證期內(nèi)向保證人主張權(quán)利。 審查保證人的資格 ☆ 應(yīng)注意保證人的性質(zhì)，保證人性質(zhì)的變化會(huì)導(dǎo)致保證資格的喪失。 保證人應(yīng)是具有代為清償能力的企業(yè)法人或自然人，企業(yè)法人應(yīng)提供其真實(shí)營(yíng)業(yè)執(zhí)照及近期財(cái)務(wù)報(bào)表；保證人或抵押人為有限責(zé)任公司或股份制企業(yè)的，其出具擔(dān)保時(shí)，必須提供董事會(huì)同意其擔(dān)保的決議和有相關(guān)內(nèi)容的授權(quán)書。 ☆ 應(yīng)盡可能避免借款人之間相互擔(dān)?；蜻B環(huán)擔(dān)保。 對(duì)有關(guān)聯(lián)關(guān)系的公司之間的相互擔(dān)保一定要慎重考慮。對(duì)業(yè)務(wù) 上互不關(guān)聯(lián)的公司的擔(dān)保要分析其提供擔(dān)保的原因，警惕企業(yè)通過(guò)復(fù)雜的擔(dān)保安排騙取銀行貸款。 分析保證人的保證實(shí)力 ☆ 對(duì)保證人的評(píng)估方法和對(duì)借款人的評(píng)估方法相同。 保證人的財(cái)務(wù)狀況，如現(xiàn)金流量、或有負(fù)債、信用評(píng)級(jí)等情況的變化直接影響其擔(dān)保能力。銀行應(yīng)同樣以對(duì)待借款人的管理措施對(duì)待保證人。 了解保證人的保證意愿 ☆ 良好的保證意愿是保證人提供擔(dān)保和準(zhǔn)備履行擔(dān)保義務(wù)的基礎(chǔ)。 應(yīng)密切注意保證人的保證意愿是否出現(xiàn)改變的跡象。如保證人和借款人的關(guān)系出現(xiàn)變化，保證人是否出現(xiàn)試圖撤銷和更改擔(dān)保的情況。應(yīng)分析其中的原因，判 斷貸款的安全性是否受到實(shí)質(zhì)影響并采取相關(guān)措施。 【例題 單選題】下列對(duì)保證人資格審查的做法中，正確的是（ ）。 [答疑編號(hào) 1937110201] 『正確答案』 A 『答案解析』在對(duì)保證人資格審查中，保證