【正文】 ：期貨經(jīng)紀(jì)機(jī)構(gòu)接受客戶(hù)委托代理期貨交易，節(jié)約交易成本，提高交易效率，有專(zhuān)門(mén)從事信息收集及行情分析的人員為客戶(hù)提供咨詢(xún)服務(wù)，有助于提高客戶(hù)交易的決策效率和決策的準(zhǔn)確性，可以較為有效地控制客戶(hù)的交易風(fēng)險(xiǎn)，實(shí)現(xiàn)期貨交易風(fēng)險(xiǎn)在各環(huán)節(jié)的分散承擔(dān)。30．我國(guó)《期貨交易管理暫行條例》規(guī)定，設(shè)立期貨經(jīng)紀(jì)，必須經(jīng)中國(guó)證監(jiān)會(huì)批準(zhǔn)，未經(jīng)批準(zhǔn)，任何單位和個(gè)人不得從事期貨經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)。設(shè)立期貨經(jīng)紀(jì)公司，應(yīng)當(dāng)符合公司法的規(guī)定，并具務(wù)下列條件：⑴注冊(cè)資本最低限額為人民幣3000萬(wàn)元；⑵主要管理人員和業(yè)務(wù)人員必須具有期貨從業(yè)資格；⑶有固定的經(jīng)營(yíng)場(chǎng)所和合格的交易設(shè)施；⑷有健全的管理制度；⑸中國(guó)證監(jiān)會(huì)規(guī)定的其他條件。31．一般期貨經(jīng)紀(jì)機(jī)構(gòu)可選擇設(shè)置以下業(yè)務(wù)部門(mén)并賦予相應(yīng)職責(zé)：財(cái)務(wù)部：負(fù)責(zé)收取保證金，監(jiān)管、審查客戶(hù)的保證金，密切注視客戶(hù)一般財(cái)務(wù)狀況的變動(dòng)。（要點(diǎn)）結(jié)算部：負(fù)責(zé)與結(jié)算所、客戶(hù)間交易記錄的核對(duì)，客戶(hù)保證金及盈虧的核算，風(fēng)險(xiǎn)控制等（要點(diǎn)）32．期貨經(jīng)紀(jì)機(jī)構(gòu)設(shè)立營(yíng)業(yè)部，應(yīng)當(dāng)具有一定的條件，包括申請(qǐng)人前一沒(méi)有重大違法記錄；申請(qǐng)人已批設(shè)的營(yíng)業(yè)部經(jīng)營(yíng)狀況良好；有符合要求的經(jīng)理人員和3名以上其他從業(yè)人員；期貨經(jīng)紀(jì)公司對(duì)營(yíng)業(yè)部有完備的管理制度；營(yíng)業(yè)部有符合要求的經(jīng)營(yíng)場(chǎng)所和設(shè)施等。（重點(diǎn)，上半年曾出現(xiàn)過(guò)多選）33．一般來(lái)說(shuō)，期貨經(jīng)紀(jì)機(jī)構(gòu)營(yíng)業(yè)部的業(yè)務(wù)管理包括：客戶(hù)管理、客戶(hù)出入管理、結(jié)算管理、交易和風(fēng)險(xiǎn)控制、保證金管理、財(cái)務(wù)管理和會(huì)計(jì)核算、檔案管理等。第四章 1．期貨合約是指由期貨交易所統(tǒng)一制定的、規(guī)定在將來(lái)某一特定的時(shí)間和地點(diǎn)交割一定數(shù)量和質(zhì)量商品的標(biāo)準(zhǔn)化合約。2．期貨合約是在現(xiàn)貨合同和現(xiàn)貨遠(yuǎn)期合約的基礎(chǔ)上發(fā)展起來(lái)的，但它們最本質(zhì)的區(qū)別在于期貨合約條款的標(biāo)準(zhǔn)化。3．期貨價(jià)格愛(ài)過(guò)在交易所以公開(kāi)競(jìng)價(jià)方式產(chǎn)生。4．期貨合約的主要條款：合約名稱(chēng)、交易單位、報(bào)價(jià)單位、最小變動(dòng)價(jià)位（上半年曾出現(xiàn)過(guò)某一合約的最小變動(dòng)價(jià)，要注意）等5．期貨合約最小變動(dòng)價(jià)位的確定，通常取決于該合約標(biāo)的商品的種類(lèi)、性質(zhì)、市場(chǎng)價(jià)格波動(dòng)情況和商業(yè)規(guī)范等。6．一般而言，較小的最小變動(dòng)價(jià)位有利于市場(chǎng)流動(dòng)性的增加。7．漲跌停板的確定，主要取決于該種商品現(xiàn)貨市場(chǎng)波動(dòng)的頻繁程度和波幅大小。8．一般來(lái)說(shuō)，商品的價(jià)格波動(dòng)越頻繁、越劇烈，該商品期貨合約的每日停板額就應(yīng)設(shè)置得大一些，反之則小一些。9．合約交易交割月份的確定，還受該合約標(biāo)的商品的儲(chǔ)藏、保管、流通運(yùn)輸方式和特點(diǎn)的影響。10．目前各交易所交割月份有兩種方式：以固定月份為交割月的規(guī)范交割方式，如CBOT、滾動(dòng)交割方式如香港恒生指數(shù)期貨、采取逐日交割方式如LME。（多選、判斷，上半年曾出過(guò)）11．交割地點(diǎn)是指由期貨交易所統(tǒng)一規(guī)定的，進(jìn)行實(shí)物交割的指定交割倉(cāng)庫(kù)?？荚嚧笫占?2．交易手續(xù)費(fèi)的高低對(duì)市場(chǎng)流動(dòng)性有一定影響，交易手續(xù)過(guò)高會(huì)增加期貨市場(chǎng)的交易成本，擴(kuò)大無(wú)套利區(qū)間，降低市場(chǎng)的交易量，不利于市場(chǎng)的活躍，但也可以起到抑制過(guò)度投機(jī)的作用。13．商品期貨品種條件：儲(chǔ)藏和保存較長(zhǎng)時(shí)間不變質(zhì)、品質(zhì)易于劃分，質(zhì)量可以評(píng)價(jià)、商品可供量較大，不易為少數(shù)人控制和壟斷、買(mǎi)賣(mài)者眾多、價(jià)格波動(dòng)頻繁。（多選，曾出現(xiàn)）14．期貨合約的市場(chǎng)研究主要包括三個(gè)方面：一是該品種現(xiàn)貨市場(chǎng)研究、二是該品種的期貨市場(chǎng)的研究，三是該品種期貨合約的市場(chǎng)前景分析。15．農(nóng)產(chǎn)品期貨是產(chǎn)生最早的期貨品種（單選、判斷）16．商品期貨是期貨交易的起源種類(lèi)17．農(nóng)產(chǎn)品期貨是目前全球商品期貨市場(chǎng)的重要組成部分。芝加哥期貨交易所（CBOT）是全球最大的農(nóng)產(chǎn)品期貨交易所，交易玉米、大豆、小麥等。18．20世紀(jì)60年代，芝加哥商業(yè)交易所（CME）推出生豬和活牛等牲畜的期貨合約。19．有色金屬是指除黑色金屬（鐵、鉻、錳）以外的所有金屬，其中金、銀、鉑、鈀又稱(chēng)為貴金融。（要點(diǎn)，考試曾出現(xiàn)多選和判斷）20．目前，世界上的有色金屬期貨交易主要集中在倫敦金屬交易所、紐約商業(yè)交易所和東京工業(yè)品交易所。21．能源期貨始于1978年（單選、判斷）22．原油的生產(chǎn)主要集中在中東地區(qū)，沙特、科威特、伊朗、伊位克都是主要的石油生產(chǎn)國(guó)。而美國(guó)、日本和歐洲各國(guó)都是石油的主要消費(fèi)國(guó)。23．目前石油期貨是全球最大的商品期貨品種，美國(guó)紐約商業(yè)交易所、英國(guó)倫敦國(guó)際石油交易所是最主要的原油期貨交易所。24．金融期貨要包括外匯期貨、利率期貨和股指期貨。25．外匯期貨是最早的金融期貨品種，1972年5月芝加哥商業(yè)交易所（CME）的國(guó)際貨幣市場(chǎng)（IMM）率先推出外匯期貨合約。26．利率期貨是由芝加哥期貨交易所于1975年10月20日首次推出。27．最為活躍的利率期貨主要有：芝加哥商業(yè)交易所（CME）的3個(gè)月期歐洲美元利率期貨合約、芝加哥期貨交易所（CBOT）的長(zhǎng)期國(guó)庫(kù)券和10年期國(guó)庫(kù)券期貨合約。（重點(diǎn)，試題中曾出現(xiàn)）28．股指期貨是1982年2月由美國(guó)堪薩斯城期貨交易所率先推出。29．目前，芝加哥商業(yè)交易所（CME）的標(biāo)準(zhǔn)普爾500指數(shù)期貨合約是世界交易量最大的股指期貨合約之一。30．早在1985年芝加哥貿(mào)易學(xué)院就推世界上第一種巨災(zāi)風(fēng)險(xiǎn)期貨。31．一些交易所已上市交易著天氣、污染指數(shù)、自然災(zāi)害等沒(méi)有基礎(chǔ)現(xiàn)貨市場(chǎng)的衍生產(chǎn)品。（判斷、上半年試題中出現(xiàn)過(guò)）32．1998年，國(guó)內(nèi)期貨交易所減少為3家，即上海期貨交易所、鄭州商品交易所、大連商品交易所；交易品種也由原來(lái)的35個(gè)減少到12個(gè)，其中，在上海期貨交易所上市的期貨品種有銅、鋁、秈米、膠合板、天然橡膠；鄭州商品交易所上市的期貨品種有小麥、綠豆、紅小豆、花生仁；大連商品交易所上市的期貨品種有大豆、豆粕、啤酒大麥。目前實(shí)際上市交易的只有銅、鋁、天然橡膠、小麥、大豆、豆粕等六個(gè)品種，并且活躍的品種只有大豆、銅和小麥。（重點(diǎn)、試題中曾出現(xiàn)過(guò)）33．小麥?zhǔn)鞘澜缡亲钪匾募Z食品種，可按生長(zhǎng)季節(jié)分冬小麥和春小麥。依據(jù)對(duì)溫度要求不同，小麥還可分為硬麥和軟麥。34．大豆的種植亞洲、北美和南美面積為最大，美國(guó)、阿根廷、巴西、中國(guó)是大豆的主要生產(chǎn)國(guó)。35．全球的豆粕生產(chǎn)主要集中于美國(guó)、巴西、阿根廷和中國(guó)。36．世界上主要的豆粕進(jìn)口國(guó)主要是歐盟各國(guó)、前蘇聯(lián)各國(guó)、大部分東亞國(guó)家等。37．國(guó)際上的豆粕期貨交易主要集中于美國(guó)芝加哥期貨交易所和中美洲商品交易所。38．英國(guó)倫敦金屬交易所（LME）和美國(guó)紐約商業(yè)交易所（NYMEX）是全球最大的鋁期貨交易市場(chǎng)。第五章1．根據(jù)中國(guó)證監(jiān)會(huì)規(guī)定，經(jīng)交易所批準(zhǔn)，會(huì)員可用標(biāo)準(zhǔn)倉(cāng)單或交易所允許的其他押物品當(dāng)交易保證金。2．期貨交易制度包括：保證金制度、每日結(jié)算制度、漲跌停板制度、持倉(cāng)限額制度、大戶(hù)制造制度、實(shí)物交割制度、強(qiáng)行平倉(cāng)制度、風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備金制度、信息披露制度3．一般來(lái)說(shuō)，距交割月份越近，交易者面臨到期交割的可能性就越大。4．期貨交易的結(jié)算，是由期貨交易所統(tǒng)一組織進(jìn)行的。（單選、判斷）5．標(biāo)準(zhǔn)倉(cāng)單經(jīng)交易所注冊(cè)后有效。6．標(biāo)準(zhǔn)倉(cāng)單可以按交易所規(guī)定進(jìn)行轉(zhuǎn)讓。7．期貨交易遵循公平、公開(kāi)、公正的原則，信息的公開(kāi)與透明是“三公”原則的體現(xiàn)。8．一個(gè)完整的期貨交易流應(yīng)包括開(kāi)戶(hù)與下單、競(jìng)價(jià)、結(jié)算和交割四個(gè)環(huán)節(jié)。9．期貨經(jīng)紀(jì)公司在接受客戶(hù)開(kāi)戶(hù)申請(qǐng)時(shí)，須向客戶(hù)提供《期貨交易風(fēng)險(xiǎn)說(shuō)明書(shū)》。10．客戶(hù)開(kāi)戶(hù)時(shí)應(yīng)由經(jīng)紀(jì)會(huì)員按交易所統(tǒng)一的編碼規(guī)則進(jìn)行編號(hào)，一戶(hù)一碼，專(zhuān)碼專(zhuān)用，不得混碼交易。（判斷，試題中出現(xiàn)過(guò)）11．期貨經(jīng)紀(jì)公司向客戶(hù)收取的保證金，屬于客戶(hù)所有期貨經(jīng)紀(jì)公司除按照中國(guó)證監(jiān)會(huì)的規(guī)定為客戶(hù)向期貨交易所繳納保證金，進(jìn)行交易結(jié)算外，嚴(yán)禁挪用他用。12．我國(guó)期貨交易所規(guī)定的交易指令只有兩種：限價(jià)指令和取消指令（要點(diǎn)、重點(diǎn)，試題曾出過(guò)）13．．買(mǎi)入時(shí)采取階梯式遞減價(jià)位的方式，而賣(mài)出時(shí)采取階梯式遞增價(jià)位的方式。14．期貨經(jīng)紀(jì)公司對(duì)其代理客戶(hù)的所有指令，必須通過(guò)交易所集中撮合交易，不得私下對(duì)沖，不得向客戶(hù)作獲利保證或者與客戶(hù)分享收益。15．客戶(hù)可以通過(guò)書(shū)面、電話或者中國(guó)證監(jiān)會(huì)規(guī)定的其他方式向期貨經(jīng)紀(jì)公司下達(dá)交易指令。16．期貨合約價(jià)格的形成方式主要有：公開(kāi)喊價(jià)方式和計(jì)算機(jī)撮合成交兩種方式。（多選、判斷，重點(diǎn)，在上半年試題中曾出現(xiàn)過(guò)）17．公開(kāi)喊價(jià)方式又可分為兩種形式：連續(xù)競(jìng)價(jià)制（動(dòng)盤(pán)）和一節(jié)一價(jià)制（靜盤(pán)）18．連續(xù)競(jìng)價(jià)在歐美期貨市場(chǎng)較為流行。一節(jié)一價(jià)制叫價(jià)方式在日本較為普遍。19．國(guó)內(nèi)期貨交易所計(jì)算機(jī)交易系統(tǒng)的運(yùn)行，一般是將買(mǎi)賣(mài)申報(bào)單以?xún)r(jià)格優(yōu)先、時(shí)間優(yōu)先的原則進(jìn)行排序。20．當(dāng)買(mǎi)入價(jià)大于、等于賣(mài)出價(jià)時(shí)則自動(dòng)撮合成交，撮合成交價(jià)等于買(mǎi)入價(jià)（bp）、賣(mài)出價(jià)（sp）和前一成交價(jià)（cp）三者中居中的一個(gè)價(jià)格（書(shū)上P115倒數(shù)第五行，公式要記得）21．集合競(jìng)價(jià)采用最大成交量原則，即以此價(jià)格成交能夠得到最大成交量。22．成交回報(bào)記錄單位應(yīng)包括：成交價(jià)格、成交手?jǐn)?shù)、成交回報(bào)時(shí)間等。23．會(huì)員每天應(yīng)及時(shí)獲取交易所提供的結(jié)算結(jié)果，做好核對(duì)工作，并將之妥善保存，該數(shù)據(jù)應(yīng)至少保存2年。24．會(huì)員如對(duì)結(jié)算結(jié)果有異議，應(yīng)在第2天開(kāi)市前30分鐘以書(shū)面形式通知交易所。25．經(jīng)紀(jì)會(huì)員向客戶(hù)收取的交易保證金不得低于交易向會(huì)員收取的交易保證金。（單選、判斷）26．期貨交易的交割方式分為實(shí)物交割和現(xiàn)金交割兩種。27．商品期貨通常都采用實(shí)物交割方式，金融期貨中有的品種采用實(shí)物交割方式，有的品種則采用現(xiàn)金交割方式。28．我國(guó)期貨市場(chǎng)目前只有商品期貨交易，全部采用實(shí)物交割方式。29．期貨交割是促使期貨價(jià)格和現(xiàn)貨價(jià)格趨向一致的制度保證。30．通過(guò)交割，期貨、現(xiàn)貨兩個(gè)市場(chǎng)得以實(shí)現(xiàn)相互聯(lián)動(dòng)，期貨價(jià)格最終與現(xiàn)貨價(jià)格趨于一致，使期貨市場(chǎng)真正發(fā)揮價(jià)格晴雨的作用。31．實(shí)物交割方式包括集中交割和滾動(dòng)交割兩種。32．實(shí)物交割要求以會(huì)員名義進(jìn)行。客戶(hù)的實(shí)物交割須由會(huì)員代理，并以會(huì)員名義在交易所進(jìn)行。33．最后交割日上午10：00之前，賣(mài)方會(huì)員須將與其交割月份合約持倉(cāng)相對(duì)應(yīng)的全部標(biāo)準(zhǔn)倉(cāng)單和增值稅發(fā)票交到交易所，買(mǎi)方會(huì)員須補(bǔ)齊與其交割月份合約持倉(cāng)相對(duì)應(yīng)的全額貨款。34．鄭州商品交易所和大連商品交易所的豆粕合約采取滾動(dòng)交割的方式。35．標(biāo)準(zhǔn)倉(cāng)單生成包括交割預(yù)報(bào)、商品入庫(kù)、驗(yàn)收、指定交割倉(cāng)庫(kù)簽發(fā)及交易所注冊(cè)等環(huán)節(jié)。第六章1．期貨價(jià)格一般由商品生產(chǎn)成本、期貨交易成本、期貨商品流通費(fèi)用和預(yù)期利潤(rùn)四部分構(gòu)成。（多選、判斷）2．生產(chǎn)成本通常期貨價(jià)格成正比關(guān)系變化，生產(chǎn)成本是決定各種商品期貨價(jià)格的最基本因素。3．期貨市場(chǎng)上，絕大多數(shù)期貨交易是通過(guò)對(duì)沖平倉(cāng)方式完成的，一般與商品的流通費(fèi)用不直接發(fā)生關(guān)系。4．期貨商品流通費(fèi)用包括商品運(yùn)雜費(fèi)和商品保管費(fèi)。5．從理論上說(shuō)，期貨交易的預(yù)期利潤(rùn)包括兩部分：一是社會(huì)平均投資利潤(rùn)，二是期貨交易的風(fēng)險(xiǎn)風(fēng)險(xiǎn)利潤(rùn)。6．正常情況下，期貨價(jià)格高于現(xiàn)貨價(jià)格（或者近期月份合約價(jià)格低于遠(yuǎn)期月份合約價(jià)格）稱(chēng)為正向市場(chǎng)；在特殊情況下，現(xiàn)貨價(jià)格高于期貨價(jià)格（或者近期月份合約價(jià)格高于遠(yuǎn)期月份合約價(jià)格）稱(chēng)為反向市場(chǎng)。（選擇、判斷）7．持倉(cāng)費(fèi)指的是為擁有或保留某種商品、有價(jià)證券等支付的倉(cāng)儲(chǔ)費(fèi)、保險(xiǎn)費(fèi)和利息等費(fèi)用總和。（判斷、選擇）8．套期保值的原理：一同種商品的期貨價(jià)格走勢(shì)與現(xiàn)貨價(jià)格走勢(shì)一致。二現(xiàn)貨市場(chǎng)與期貨市場(chǎng)價(jià)格隨期貨合約到期日的臨近，兩者趨向一致。（要點(diǎn)）9．套期保值的操作原則：商品種類(lèi)相同原則、商品數(shù)量相等原則、月份相同或相近原則、交易方向相反原則10．第三節(jié)，最為重要11．基差是衡量期貨價(jià)格與現(xiàn)貨價(jià)格關(guān)系的重要指標(biāo)。套期保值是用較小的基差風(fēng)險(xiǎn)，替代較大的現(xiàn)貨價(jià)格波動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)12．在正向市場(chǎng)中進(jìn)行賣(mài)出套期保值交易時(shí)，只要基差縮小，無(wú)論現(xiàn)貨價(jià)格和期貨價(jià)格上升或下降，均可使保值者得到完全的保護(hù)，而且出現(xiàn)凈盈利（判斷，要點(diǎn)，上半年曾出現(xiàn)試題）13．在反向市場(chǎng)上，只要在基差縮小，賣(mài)出套期保值者都不能得到完全的保護(hù)，還會(huì)出現(xiàn)虧損。（判斷，要點(diǎn)，上半年曾出現(xiàn)試題）14．在反向市場(chǎng)上進(jìn)行買(mǎi)入套期保值交易基差縮小時(shí)，保值者可以得到完全保護(hù)。（判斷要點(diǎn)，上半年曾出現(xiàn)試題）15．在正向市場(chǎng)上，無(wú)論現(xiàn)貨價(jià)格和期貨價(jià)格是上升還是下降，只要基差縮小（或擴(kuò)大），買(mǎi)入（賣(mài)出）套期保值只能得到部分的保護(hù)。（判斷要點(diǎn)，上半年曾出現(xiàn)試題）16．市場(chǎng)利率與現(xiàn)值之間具有反比例關(guān)系，即市場(chǎng)年利率越大，現(xiàn)值越小，反之，現(xiàn)值就越大。17．在反向市場(chǎng)上，基差為正值；在正向市場(chǎng)上，基差為負(fù)值18．正向市場(chǎng)+，買(mǎi)近賣(mài)遠(yuǎn)+，價(jià)差擴(kuò)大+，結(jié)果+套利虧損，套期保值盈利反向市場(chǎng)，賣(mài)近買(mǎi)遠(yuǎn)，結(jié)果套利盈利，套期保值虧損19．買(mǎi)入套期保值就是指套期保值者先在期貨市場(chǎng)上買(mǎi)入與其將在現(xiàn)貨市場(chǎng)上買(mǎi)入的現(xiàn)貨商品數(shù)量相等、交割日期相同或相近的該商品期貨合約，即預(yù)先在期貨市場(chǎng)上買(mǎi)空，持有多頭頭寸。一般可運(yùn)用加工制造業(yè)、供貨方、需求方20．賣(mài)出套期保值是指套期保值者先在期貨市場(chǎng)上賣(mài)出與其將要在現(xiàn)貨市場(chǎng)上賣(mài)出的現(xiàn)貨商品數(shù)量相等，交割日期也相同或相近的該種商品的期貨合約。一般適用于生產(chǎn)廠家、農(nóng)場(chǎng)、工廠等手中有貨，擔(dān)心出售時(shí)價(jià)格下跌；儲(chǔ)運(yùn)商、貿(mào)易商手頭有庫(kù)存出售或儲(chǔ)運(yùn)商、貿(mào)易商已簽訂合約但未售出，擔(dān)心出售中價(jià)格下跌；加工制造業(yè)擔(dān)心庫(kù)存原料下跌。21．基差=現(xiàn)貨價(jià)格—期貨價(jià)格22．基差的作用：一是基差是套期保值成功與否的基礎(chǔ)，二是基差是發(fā)現(xiàn)價(jià)格的標(biāo)尺，三是基差以于期、現(xiàn)套利交易很重要。第七章1．期貨交易者依照其交易目的不同可分為兩類(lèi)，即套期保值者和投機(jī)者（包括套利者），其中投機(jī)者是價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)承擔(dān)者。2．期貨投機(jī)是指在期貨市場(chǎng)上以獲取價(jià)差收益為目的，3．期貨投機(jī)交易是套期保值交易順利實(shí)現(xiàn)的基本保證。4．投機(jī)的作用：承擔(dān)價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)、促進(jìn)價(jià)格發(fā)現(xiàn)、減緩價(jià)格波動(dòng)、提高市場(chǎng)流動(dòng)性。5．搶帽又稱(chēng)逐小利者，是利用微小的價(jià)格來(lái)賺取微小利潤(rùn)，人們頻繁進(jìn)出，但交易量很大，希望以大量微利頭寸來(lái)賺取利潤(rùn)。（單選，上半年曾出現(xiàn)）6．一般來(lái)說(shuō)，作為期貨市場(chǎng)的上市品種，應(yīng)該是市場(chǎng)容量大，擁有眾多買(mǎi)主和賣(mài)的商品是易于儲(chǔ)存和易于標(biāo)準(zhǔn)化與分級(jí)的商品。7．一般情況下，個(gè)人傾向是決定可接受的最低獲利水平和最大虧損限度的重要因素。8．在決定是否買(mǎi)空或賣(mài)空期貨合約的時(shí)候，交易者應(yīng)該事先為自己確定一個(gè)最低獲利目標(biāo)和所期望承受的最大虧損限度，作好交易前的