【正文】 ，不利于衡量貸款的真實(shí)質(zhì)量。逾期貸款的標(biāo)準(zhǔn)過嚴(yán)，過期一天就算不良貸款，而國際慣例一般過期90天以上才劃分為不良貸款；另一方面，兩呆的定義作為不良貸款又過寬。逾期兩年以上或雖未滿兩年，但經(jīng)營停止、項(xiàng)目下馬才劃為呆滯。按國際慣例和審慎的會(huì)計(jì)準(zhǔn)則，此類貸款中至少包含了一部分損失貸款。至于呆帳貸款，其中大部分已形成應(yīng)該注銷而未能注銷的歷史遺留問題。 此外，相關(guān)的會(huì)計(jì)準(zhǔn)則規(guī)定，呆滯貸款和已受理訴訟的貸款應(yīng)收利息才能轉(zhuǎn)計(jì)表外，從而導(dǎo)致銀行的收益高估；對(duì)呆帳準(zhǔn)備金的規(guī)定，又使得銀行的經(jīng)營成本低估，其后果是銀行不得不為虛增利潤而付出超額納稅和超額分紅的代價(jià)。同時(shí)，壞帳難以及時(shí)沖銷，貸款損失難以及時(shí)彌補(bǔ)，又意味著銀行真實(shí)資本的減少。這些問題和雖然不是一逾兩呆本身的弊病，但是與其一道的標(biāo)準(zhǔn)，都從制度上削弱了銀行抵御風(fēng)險(xiǎn)的能力。 貸款分類制度的國際比較 縱觀各國監(jiān)管當(dāng)局的實(shí)踐，可以看出大體上有三種做法。一種是以美國為代表，把貸款分為正常、關(guān)注、次級(jí)、可疑、損失五類，簡稱五級(jí)分類法（詳細(xì)定義見附表）11）。依據(jù)美國模式設(shè)計(jì)貸款分類方法的國家和地區(qū)相對(duì)較多，并且有增加的勢(shì)頭。加拿大、東南亞的多數(shù)監(jiān)管當(dāng)局及大多數(shù)東歐轉(zhuǎn)軌國家都采用了這一模式。根據(jù)附表11的定義，我們可以把這種模式描述為以風(fēng)險(xiǎn)為依據(jù)的貸款分類方法。表11 五級(jí)分類法及其定義正常借款人能夠嚴(yán)格履行合同，有充分把握償還貸款本息。關(guān)注盡管目前借款人沒有違約，但存在一些可能對(duì)其財(cái)務(wù)狀況產(chǎn)生不利影響的主客觀因素。如果這些因素繼續(xù)存在，可能對(duì)借款人的還款能力產(chǎn)生影響。次級(jí)借款人的還款能力出現(xiàn)了明顯問題，依靠其正常經(jīng)營收入已無法保證足額償還貸款本息?？梢山杩钊藷o法足額償還貸款本息，即使執(zhí)行抵押或擔(dān)保，也肯定要發(fā)生一定的損失。損失采取所有可能的措施和一切必要的程序之后，貸款仍然無法收回。 另一種是澳大利亞和新西蘭的做法，即按照貸款是否計(jì)息，把貸款劃分為正常和受損害兩類，而后者又細(xì)分為停止計(jì)息、重組以及訴諸抵押擔(dān)保后收回的貸款（詳細(xì)定義見附表12）。這種模式，可以看作是以期限為依據(jù)的分類方法。 我國實(shí)行的“一逾兩呆”貸款分類方法，本質(zhì)上也是以期限為基礎(chǔ)，區(qū)別在于劃分的類別與定義。 第三種做法可以說算不上模式，那就是歐洲大多數(shù)發(fā)達(dá)國家的做法。這些國家基本上不對(duì)貸款分類作出任何規(guī)定。這也許是安格魯—撒克遜哲學(xué)理念的一種反映，即監(jiān)管當(dāng)局主要采取道義規(guī)勸，而不是直接干預(yù)。需要說明的是，澳大利亞在實(shí)行本國貸款分類方法的同時(shí)，鼓勵(lì)商業(yè)銀行內(nèi)部采用美國式的貸款風(fēng)險(xiǎn)分類方法。香港金融管理局1994年推行貸款分類方法，在表12 大洋國家的資產(chǎn)分類及定義正 常還本付息正常進(jìn)行受損害停止計(jì)息貸款本金或利息已逾期90天以上，或借款人因財(cái)務(wù)困難已停止付息的貸款。重 組因借款人財(cái)務(wù)困難而對(duì)貸款條件進(jìn)行修改，如減少本金、減免利息。訴諸抵押擔(dān)保收回的貸款將抵押品變現(xiàn)或履行擔(dān)保以后，貸款仍可以收回?？偨Y(jié)銀行已有的普遍做法的基礎(chǔ)上，選擇的也是美國模式。國際貨幣基金組織和世 我國實(shí)行的“一逾兩呆”貸款分類方法，本質(zhì)上也是以期限為基礎(chǔ)，區(qū)別在于劃分的類別與定義。 第三種做法可以說算不上模式，那就是歐洲大多數(shù)發(fā)達(dá)國家的做法。這些國家基本上不對(duì)貸款分類作出任何規(guī)定。這也許是安格魯—撒克遜哲學(xué)理念的一種反映，即監(jiān)管當(dāng)局主要采取道義規(guī)勸，而不是直接干預(yù)。 需要說明的是，澳大利亞在實(shí)行本國貸款分類方法的同時(shí)，鼓勵(lì)商業(yè)銀行內(nèi)部采用美國式的貸款風(fēng)險(xiǎn)分類方法。香港金融管理局1994年推行貸款分類方法，在總結(jié)銀行已有的普遍做法的基礎(chǔ)上，選擇的也是美國模式。國際貨幣基金組織和世界銀行也向成員國推薦與美國模式基本一致的貸款分類做法。即使在歐洲，雖然監(jiān)管當(dāng)局不作官方規(guī)定，商業(yè)銀行從內(nèi)部信貸管理需要出發(fā)，也自發(fā)地采用以風(fēng)險(xiǎn)為基礎(chǔ)的方法對(duì)貸款分類。這一事實(shí)反過來解釋了為什么歐洲一些監(jiān)管當(dāng)局能夠“無為而治”。 即使是在實(shí)行五級(jí)分類方法的國家，監(jiān)管當(dāng)局的做法也不盡一致。這是因?yàn)橄嗤Q的背后可掩蓋標(biāo)準(zhǔn)的差異，其中有會(huì)計(jì)制度的差異，也有銀行慣例的不同。例如，有的國家可能要求把逾期90天以上的貸款掛帳停息，并至少劃入次級(jí)類。而有的國家則可能放寬到180天（國際上公認(rèn)的最佳做法是90天）。 不過盡管這些監(jiān)管當(dāng)局在做法上有差異，但其共同之處仍占主導(dǎo)地位。各國監(jiān)管當(dāng)局認(rèn)為，貸款分類首先是金融機(jī)構(gòu)信貸管理和控制風(fēng)險(xiǎn)的需要，因此主要依靠金融機(jī)構(gòu)主動(dòng)自覺地建立和實(shí)施貸款分類方法。外部要有優(yōu)勝劣汰的市場(chǎng)約束機(jī)制，內(nèi)部要有良好的治理結(jié)構(gòu)和內(nèi)控機(jī)制。只有這樣，金融監(jiān)管當(dāng)局才能推行統(tǒng)一規(guī)范的貸款分類制度。這就是為什么一般情況下，監(jiān)管當(dāng)局僅提出貸款分類方法的最低標(biāo)準(zhǔn)，但并不強(qiáng)制性地要求商業(yè)銀行執(zhí)行。在最低標(biāo)準(zhǔn)基礎(chǔ)上，商業(yè)銀行可以制定內(nèi)部貸款分類方法，前提是必須與監(jiān)管當(dāng)局發(fā)布的標(biāo)準(zhǔn)有對(duì)應(yīng)和轉(zhuǎn)換關(guān)系。從一些跨國銀行的實(shí)踐來看，它們一般將貸款分為8到10類不等。除了讓后四類貸款的標(biāo)準(zhǔn)與監(jiān)管當(dāng)局的標(biāo)準(zhǔn)對(duì)應(yīng)之外，還將正常類貸款再細(xì)分為4到6類，以便對(duì)這類貸款進(jìn)行更加細(xì)致的管理和監(jiān)控。監(jiān)管人員在現(xiàn)場(chǎng)稽核中，既要獨(dú)立地對(duì)商業(yè)銀行貸款質(zhì)量作出評(píng)估和分類，還要對(duì)其信貸政策、程序、控制、管理作出評(píng)價(jià)，其中包括貸款分類標(biāo)準(zhǔn)是否妥當(dāng)，以及分類結(jié)果是否可靠。 （三）五級(jí)分類法的推行 從宏觀上看，貸款分類的檔次與標(biāo)準(zhǔn)是衡量貸款內(nèi)在風(fēng)險(xiǎn)的一種價(jià)值尺度。如同其他各種計(jì)量單位一樣，貸款分類的檔次與標(biāo)準(zhǔn)也是一種公共商品，根據(jù)公共商品的特性，由政府提供更有效率。盡管商業(yè)銀行都有可能制定各自的貸款分類標(biāo)準(zhǔn)，但是其標(biāo)準(zhǔn)與定義純粹供內(nèi)部使用，不容易互相接受，也不具有可比性。這就要求中央銀行或金融監(jiān)管當(dāng)局提供這項(xiàng)服務(wù)，也就是制訂和發(fā)布統(tǒng)一的貸款分類標(biāo)準(zhǔn)，作為衡量貸款內(nèi)在風(fēng)險(xiǎn)的統(tǒng)一價(jià)值尺度。這樣一種服務(wù)，就象統(tǒng)一貨幣單位一樣，純屬政府職能。 中國人民銀行出于金融監(jiān)管的需要，也出于規(guī)范商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)評(píng)價(jià)標(biāo)準(zhǔn)和促進(jìn)商業(yè)銀行穩(wěn)健經(jīng)營的需要，在比較研究各國在信貸資產(chǎn)分類方面的做法的基礎(chǔ)上，結(jié)合我國國情，于1998年制定并發(fā)布了《貸款風(fēng)險(xiǎn)分類指導(dǎo)原則（試行）》（銀發(fā)[1998]151號(hào)文），在我國正式推行五級(jí)分類方法進(jìn)行貸款風(fēng)險(xiǎn)分類，按風(fēng)險(xiǎn)程度，將貸款分為五類，即正常、關(guān)注、次級(jí)、可疑、損失，后三類合稱為不良貸款。貸款風(fēng)險(xiǎn)分類的標(biāo)準(zhǔn)有一條最核心的內(nèi)容，那就是貸款歸還的可能性。而決定貸款能否償還，借款人的還款能力是最主要的因素。在法制健全的情況下，借款人的還款能力幾乎是唯一重要的因素。在我國當(dāng)前情況下，有些借款人明明有能力還款，卻偏偏賴帳不還，而銀行又無法通過法律程序迅速地保全資產(chǎn)。因此還款意愿也影響著還款的可能性。但是究其實(shí)質(zhì)，還款能力還是占主導(dǎo)地位的因素。 人民銀行改進(jìn)貸款分類方法，推行上述五級(jí)分類法，希望達(dá)到的一個(gè)目標(biāo)，是揭示貸款的實(shí)際價(jià)值和風(fēng)險(xiǎn)程度，真實(shí)、全面、動(dòng)態(tài)地反映貸款的質(zhì)量。1998年4月，人民銀行決定從1998年下半年開始，在政策性銀行、國有獨(dú)資商業(yè)銀行、其他商業(yè)銀行和城市商業(yè)銀行中開展清理信貸資產(chǎn)、改進(jìn)貸款分類工作（簡稱清分工作）（中國人民銀行銀發(fā)[1998]150號(hào)文），首次推行五級(jí)分類法進(jìn)行貸款分類。根據(jù)貸款風(fēng)險(xiǎn)分類指導(dǎo)原則，商業(yè)銀行應(yīng)至少每半年對(duì)全部貸款進(jìn)行一次分類，貸款風(fēng)險(xiǎn)分類工作成為商業(yè)銀行信貸管理的一項(xiàng)制度化、常規(guī)性的工作。 二、貸款風(fēng)險(xiǎn)分類的操作程序和方法 作為信貸管理人員或經(jīng)辦信貸員在對(duì)任何一筆貸款業(yè)務(wù)進(jìn)行分類時(shí)，總體思路是根據(jù)中國人民銀行的文件要求，借助四大技術(shù)支持工具，分析六方面因素，填制好三張報(bào)表。 人行的文件主要有：《關(guān)于開展清理信貸資產(chǎn)、改進(jìn)貸款分類工作的通知》（銀發(fā)［1998］150１５０號(hào)文）、《關(guān)于印發(fā)〈貸款風(fēng)險(xiǎn)分類指導(dǎo)原則〉的通知》（銀發(fā)［1998］151１５１號(hào)）、《關(guān)于對(duì)銀發(fā)［1998］150１５０號(hào)文件附表的補(bǔ)充說明的通知》（銀辦發(fā)［1998］49４９號(hào)文）。在98９８年開始的首次貸款風(fēng)險(xiǎn)分類工作中，上述文件是主要的操作依據(jù)，由于當(dāng)時(shí)央行出于監(jiān)管目的，有意進(jìn)行信貸資產(chǎn)清理，對(duì)分類工作設(shè)計(jì)的表式較多，故稱“清分”報(bào)表，對(duì)商業(yè)銀行每年兩次的常規(guī)分類是不需要的。對(duì)我們?nèi)粘５馁J款分類工作來說，《貸款風(fēng)險(xiǎn)分類指導(dǎo)原則》（銀發(fā)［１９９８1998］151１５１號(hào)文）是我們的主要操作依據(jù)。 風(fēng)險(xiǎn)分類的核心是從造成貸款損失的可能性來確定貸款的現(xiàn)狀或現(xiàn)值，實(shí)際上是信貸風(fēng)險(xiǎn)分析，因而所用的分析工具一定是信貸分析的工具，即：財(cái)務(wù)分析、現(xiàn)金流量分析、非財(cái)務(wù)因素分析、擔(dān)保分析。這四大技術(shù)支持的工具，不是為分類而設(shè)計(jì)的，是信貸調(diào)查過程和信貸審查過程中信貸人員常用的和必需掌握的基本工具和基本技能。 風(fēng)險(xiǎn)分類的分析方法是“六因素”法，即從影響貸款安全的六個(gè)方面進(jìn)行分析： （1）借款人的還款能力； （2）借款人的還款記錄； （3）借款人的還款意愿； （4）貸款的擔(dān)保； （5）貸款償還的法律保障； （6）銀行貸款管理。 當(dāng)拿到一筆貸款如何進(jìn)行分類，這里明確一種規(guī)范的操作流程，也是一種普遍的操作要求（見附表）。首先要認(rèn)真閱讀貸款檔案，仔細(xì)審查貸款要素，從中獲得現(xiàn)有檔案資料的分類信息。其次分析還款可能性，這是風(fēng)險(xiǎn)分類的核心內(nèi)容和主要工作。先從借款人自身的還款能力分析，主要是運(yùn)用財(cái)務(wù)分析和現(xiàn)金流量分析兩大手段，然后從擔(dān)保角度進(jìn)行分析，判斷擔(dān)保對(duì)于貸款本息足額清償?shù)谋Ｕ铣潭群涂煽啃?，再從非?cái)務(wù)因素進(jìn)行分析，除行業(yè)、經(jīng)營及自然社會(huì)因素外，還款意愿、法律保障及銀行信貸管理三大方面因素，均屬于非財(cái)務(wù)因素分析的范疇，銀行信貸管理或信貸操作中的缺陷，例如違規(guī)經(jīng)營、擔(dān)保不規(guī)范造成脫?；驘o效等，都是嚴(yán)重影響貸款安全收回的重大不利因素。在上述三方面分析的基礎(chǔ)上，進(jìn)行綜合分析，得出對(duì)還款可能性的綜合判斷，最終確定分類結(jié)果。 由于檔案記錄的信息不完整，以及單戶企業(yè)之間的千差萬別，影響貸款償還的單元因素成千上萬，為了能更準(zhǔn)確、客觀地確認(rèn)分類結(jié)果，在完成貸款初步分類以后，應(yīng)與經(jīng)辦信貸人員、信貸管理人員進(jìn)行必要的信貸討論，確定最終上報(bào)統(tǒng)計(jì)的分類結(jié)果。（附貸款風(fēng)險(xiǎn)分類操作流程圖） （一）閱讀信貸檔案與填寫《信貸狀況報(bào)告表》 貸款檔案 貸款檔案的主要內(nèi)容包括： （1）貸款人的基本情況及基礎(chǔ)資料 主營業(yè)務(wù)、分支機(jī)構(gòu)、歷史背景、高級(jí)管理人員等。成立批文、公司章程、驗(yàn)資報(bào)告、營業(yè)執(zhí)照、法人代碼證書、法定代表人身份證明及簽字樣本等。（2）貸款人財(cái)務(wù)信息及有關(guān)的輔助資料連續(xù)三年的財(cái)務(wù)報(bào)表、購銷合同、增值稅發(fā)票、有關(guān)的許可證、項(xiàng)目可行性研究報(bào)告及批復(fù)、有關(guān)批文等。114 / 80 （一）閱讀信貸檔案與填寫《信貸狀況報(bào)告表》 貸款檔案 貸款檔案的主要內(nèi)容包括： （1）貸款人的基本情況及基礎(chǔ)資料 主營業(yè)務(wù)、分支機(jī)構(gòu)、歷史背景、高級(jí)管理人員等。成立批文、公司章程、驗(yàn)資報(bào)告、營業(yè)執(zhí)照、法人代碼證書、法定代表人身份證明及簽字樣本等。 （2）貸款人財(cái)務(wù)信息及有關(guān)的輔助資料 連續(xù)三年的財(cái)務(wù)報(bào)表、購銷合同、增值稅發(fā)票、有關(guān)的許可證、項(xiàng)目可研報(bào)告及批復(fù)、有關(guān)批文等。 （3）擔(dān)保資料 保證人的基本情況及財(cái)務(wù)狀況、抵（質(zhì)）押物清單及狀況等。 （4）調(diào)查、評(píng)估報(bào)告 （5）貸款發(fā)放手續(xù) 貸款申請(qǐng)書、貸款審批書、貸審委決議、授信協(xié)議、貸款憑證等。 （6）重要法律文本 貸款合同、保證合同、抵（質(zhì)）押合同、公證書、借款人（保證人、抵質(zhì)押人）的董事會(huì)決議書、授權(quán)委托書、抵（質(zhì)）押物權(quán)屬證明、抵押登記證明（他項(xiàng)權(quán)證）、保險(xiǎn)單等。法律文件信貸文件１、貸款合同２、借款借據(jù)３、抵押合同４、擔(dān)保書５、董事會(huì)決議６、合同附加條款７、關(guān)系人放款合同８、股權(quán)證明９、保險(xiǎn)合同１０、按揭或信托的復(fù)印件１１、租賃轉(zhuǎn)讓協(xié)議１２、其他１、貸款申請(qǐng)書２、貸款審批報(bào)告３、承諾函４、個(gè)人財(cái)務(wù)報(bào)表５、公司財(cái)務(wù)報(bào)表６、保險(xiǎn)單據(jù)７、關(guān)鍵人的保險(xiǎn)單據(jù)８、貸款年審報(bào)告９、備忘錄１０、往來信函１１、納稅證明１２、其他 審查信貸檔案和貸款文件的過程中，應(yīng)注重考察：（１）銀行的貸款檔案是否健全；（２）銀行是否定期地連續(xù)評(píng)估風(fēng)險(xiǎn)；（３）分類的結(jié)果是否及時(shí)地反饋給信貸部門并上報(bào)信貸委員會(huì)；（４）判斷銀行管理和監(jiān)督貸款的能力。 填寫信貸狀況報(bào)告表 在檢查中，我們采用《信貸狀況報(bào)告表》（樣式見附件一）的形式匯集和濃縮檢查發(fā)現(xiàn)和分析的各種信息，將信貸檔案中的重要信息與分析、數(shù)據(jù)、比率以及各種相關(guān)的資料，分別記錄在這張《信貸狀況報(bào)告表》上。當(dāng)然《信貸狀況報(bào)告表》不是唯一的形式，也有的銀行以備忘錄的形式概括對(duì)貸款的分析和分類結(jié)果，但是備忘錄包含的信息，與《信貸狀況報(bào)告表》的內(nèi)容是一致的。對(duì)于監(jiān)管當(dāng)局來說，《信貸狀況報(bào)告表》在目前是比較理想的工具。 《信貸狀況報(bào)告表》有兩張，前面一張的上半部分主要是貸款的基本信息，如借款人背景是填列在（３）—（７）欄，貸款的種類、金額、期限、還款情況等等是填列在（１４）—（２９）欄，這些資料來自于貸款檔案資料的基本情況部分和備忘錄部分；表的下半部分是對(duì)該筆貸款進(jìn)行評(píng)級(jí)分類的優(yōu)缺點(diǎn)以及最后分類理由的綜述，填列在（３１）—（３３）欄，表的左上角是對(duì)該貸款最后分類結(jié)果的簡單記錄，填列在（２）欄，這兩部分是在填寫了后面一張附表以后進(jìn)行理由的綜述；后面一張附表是支持前面分類結(jié)果的有關(guān)借款人財(cái)務(wù)信息分析（包括連續(xù)三年的趨勢(shì)分析）情況，填列在（４５）—（６１）欄，其資料來源于檔案資料中的財(cái)務(wù)狀況部分；表中還有抵押品估價(jià)、抵押率和擔(dān)保人連續(xù)三年財(cái)務(wù)狀況等有關(guān)擔(dān)保抵押的信息，填列在（３５）—（４１）欄及（４４）—（５６）欄，其資料來源于檔案資料的擔(dān)保抵押文件部分。另外表中（３０）欄的“影響借款人的近期事件”的資料來源于