【正文】 　　嚴(yán)重違約的代理機(jī)構(gòu)，除承擔(dān)違約責(zé)任外，5年內(nèi)不得承擔(dān)公益項(xiàng)目的建設(shè)管理代理?！　〉诙粭l　本暫行辦法由市發(fā)展計(jì)劃行政主管部門負(fù)責(zé)解釋。　　 第二十二條　本暫行辦法從發(fā)布之日起施行。（2）BT模式簡(jiǎn)介BT模式的含義： BT是英文Build（建設(shè)）和Transfer（移交）縮寫形式，意即“建設(shè)移交”，是政府利用非政府資金來(lái)進(jìn)行基礎(chǔ)非經(jīng)營(yíng)性設(shè)施建設(shè)項(xiàng)目的一種融資模式。BT模式是BOT模式的一種變換形式，指一個(gè)項(xiàng)目的運(yùn)作通過項(xiàng)目公司總承包，融資、建設(shè)驗(yàn)收合格后移交給業(yè)主，業(yè)主向投資方支付項(xiàng)目總投資加上合理回報(bào)的過程。目前采用BT模式籌集建設(shè)資金成了項(xiàng)目融資的一種新模式。BT模式產(chǎn)生背景隨著中國(guó)經(jīng)濟(jì)建設(shè)的高速發(fā)展及國(guó)家宏觀調(diào)控政策的實(shí)施，基礎(chǔ)設(shè)施投資的銀根壓縮受到前所未有的沖擊，如何籌集建設(shè)資金成了制約基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)的關(guān)鍵。原有的投資融資格局存在重大的缺陷，金融資本、產(chǎn)業(yè)資本、建設(shè)企業(yè)及其關(guān)聯(lián)市場(chǎng)在很大程度上被人為阻隔，資金缺乏有效的封閉管理，風(fēng)險(xiǎn)和收益分擔(dān)不對(duì)稱，金融機(jī)構(gòu)、開發(fā)商、建設(shè)企業(yè)不能形成以項(xiàng)目為核心的有機(jī)循環(huán)閉合體，優(yōu)勢(shì)不能相補(bǔ)，資源沒有得到合理流動(dòng)與運(yùn)用。BT模式發(fā)展現(xiàn)狀BT發(fā)展時(shí)間短，是新生事物，BT是由BOT衍生而來(lái)，BOT的演變形式除了BT外，還有BOOT方式（建設(shè)—擁有—運(yùn)營(yíng)—移交）；BOO方式（建設(shè)—擁有—運(yùn)營(yíng)）；BLT方式（建設(shè)—租賃—移交）；BOOST方式（建設(shè)—擁有—運(yùn)營(yíng)—補(bǔ)貼—移交）；BTＯ方式（建設(shè)—移交—運(yùn)營(yíng)等）。標(biāo)準(zhǔn)意義的BOT項(xiàng)目較多，但類似BOT項(xiàng)目的BT卻并不多見。自20世紀(jì)80年代我國(guó)第一個(gè)BOT項(xiàng)目（深圳沙角B電廠項(xiàng)目）實(shí)施建設(shè)以來(lái)，經(jīng)過多年的發(fā)展，BOT融資模式已經(jīng)為大眾所熟悉。而BOT模式做為BOT模式的一種演變，近年來(lái)也逐漸作為政府投融資模式的一種，被用來(lái)為政府性公共項(xiàng)目融資。近年的大型BT項(xiàng)目案例有：佛山市市政基礎(chǔ)設(shè)施BT建設(shè)項(xiàng)目工程、天津津?yàn)I輕軌項(xiàng)目、北京地鐵奧運(yùn)支線、南京地鐵二號(hào)線一期工程等。2004年國(guó)務(wù)院頒布的《國(guó)務(wù)院關(guān)于投資體制改革的決定》（國(guó)發(fā)[2004]年20號(hào)），明確規(guī)定“放寬社會(huì)資本的投資領(lǐng)域，允許社會(huì)資本進(jìn)入法律法規(guī)未禁入的基礎(chǔ)設(shè)施、公用事業(yè)及其他行業(yè)和領(lǐng)域”，“各級(jí)政府要?jiǎng)?chuàng)造條件，利用特許權(quán)經(jīng)營(yíng)、投資補(bǔ)助等多種形式，吸引社會(huì)資本參與社會(huì)資本參與有合理回報(bào)和一定投資回收能力的公益事業(yè)和公共基礎(chǔ)設(shè)施的建設(shè)”。此政策背景可謂是BT模式獲得發(fā)展的一個(gè)重要因素。BT模式模式主體BT模式中三個(gè)主體：項(xiàng)目業(yè)主。是指項(xiàng)目所在國(guó)政府及所屬部門指定的機(jī)構(gòu)或公司，也稱項(xiàng)目發(fā)起人。負(fù)責(zé)對(duì)項(xiàng)目的項(xiàng)目建設(shè)特許權(quán)的招標(biāo)。在項(xiàng)目融資建設(shè)期間，業(yè)主在法律上不擁有項(xiàng)目，而是通過給予項(xiàng)目一定數(shù)額的從屬性貸款或貸款擔(dān)保作為項(xiàng)目建設(shè)、開發(fā)和融資的支持。在項(xiàng)目建設(shè)完成和移交后，將擁有項(xiàng)目的所有權(quán)和經(jīng)營(yíng)權(quán)。BT投資建設(shè)方。BT方通過投標(biāo)方式從項(xiàng)目所在國(guó)政府獲得項(xiàng)目建設(shè)的特許權(quán)。負(fù)責(zé)提供項(xiàng)目建設(shè)所需的資金、技術(shù)，安排融資和組織項(xiàng)目的建設(shè)，并承擔(dān)相應(yīng)的項(xiàng)目風(fēng)險(xiǎn)。通過招投標(biāo)方式產(chǎn)生相應(yīng)的設(shè)計(jì)單位、施工單位、監(jiān)理單位和設(shè)備、原材料供應(yīng)商等。貸款銀行或其他相關(guān)單位。融資渠道在BT模式中扮演很重要的角色，項(xiàng)目的融資渠道一般是投資方自有資產(chǎn)、銀團(tuán)貸款、政府政策性貸款等。而貸款的條件一般取決于項(xiàng)目本身的經(jīng)濟(jì)效益，BT方的管理能力和資金狀況，以及政府為項(xiàng)目投資方提供的優(yōu)惠政策。BT模式實(shí)施依據(jù)根據(jù)《中華人民共和國(guó)政府采購(gòu)法》第二條“政府采購(gòu)是指各級(jí)國(guó)家機(jī)關(guān)、事業(yè)單位和團(tuán)體組織，使用財(cái)政性資金采購(gòu)依法制定的集中采購(gòu)目錄以內(nèi)的或者采購(gòu)限額標(biāo)準(zhǔn)以上的貨物、工程和服務(wù)的行為?！备鶕?jù)中華人民共和國(guó)建設(shè)部[2003]30號(hào)《關(guān)于關(guān)于培育發(fā)展工程總承包和工程項(xiàng)目管理企業(yè)的指導(dǎo)意見》第四章第七條“鼓勵(lì)有投融資能力的工程總承包企業(yè)，對(duì)具備條件的工程項(xiàng)目，根據(jù)業(yè)主的要求按照建設(shè)—轉(zhuǎn)讓(BT)、建設(shè)經(jīng)營(yíng)轉(zhuǎn)讓(BOT)、建設(shè)—擁有經(jīng)營(yíng)(BOO)、建設(shè)擁有經(jīng)營(yíng)轉(zhuǎn)讓(BOOT)等方式組織實(shí)施?！盉T模式基本運(yùn)作政府根據(jù)當(dāng)?shù)厣鐣?huì)和經(jīng)濟(jì)發(fā)展需要對(duì)項(xiàng)目進(jìn)行立項(xiàng)，完成項(xiàng)目建議書、可行性研究、籌劃報(bào)批等前期工作，將項(xiàng)目融資和建設(shè)的特許權(quán)轉(zhuǎn)讓給投資方（依法注冊(cè)成立的國(guó)有或私有建筑企業(yè)），銀行或其他金融機(jī)構(gòu)根據(jù)項(xiàng)目未來(lái)的收益情況對(duì)投資方的經(jīng)濟(jì)等實(shí)力情況為項(xiàng)目提供融資貸款，政府與投資方簽訂BT投資合同，投資方組建BT項(xiàng)目公司，投資方在建設(shè)期間行使業(yè)主職能，對(duì)項(xiàng)目進(jìn)行融資、建設(shè)、并承擔(dān)建設(shè)期間的風(fēng)險(xiǎn)。項(xiàng)目竣工后，按BT合同，投資方將完工驗(yàn)收合格的項(xiàng)目移交給政府，政府按約定總價(jià)（或計(jì)量總價(jià)加上合理回報(bào)）按比例分期償還投資方的融資和建設(shè)費(fèi)用。政府在BT投資全過程中行使監(jiān)管，保證BT投資項(xiàng)目的順利融資、建設(shè)、移交。投資方是否具有與項(xiàng)目規(guī)模相適應(yīng)的實(shí)力，是BT項(xiàng)目能否順利建設(shè)和移交的關(guān)鍵。BT模式運(yùn)作過程項(xiàng)目的確定階段：政府對(duì)項(xiàng)目立項(xiàng)，完成項(xiàng)目建設(shè)書、可行性研究、籌劃報(bào)批等工作；項(xiàng)目的前期準(zhǔn)備階段：政府確定融資模式、貸款金額的時(shí)間及數(shù)量上的要求、償還資金的計(jì)劃安排等工作；項(xiàng)目的合同確定階段：政府確定投資方，談判商定雙方的權(quán)利與義務(wù)等工作；項(xiàng)目的建設(shè)階段：參與各方按BT合同要求，行使權(quán)利，履行義務(wù)；項(xiàng)目的移交階段：竣工驗(yàn)收合格、合同期滿，投資方有償移交給政府，政府按約定總價(jià)，按比例分期償還投資方的融資和建設(shè)費(fèi)用。項(xiàng)目準(zhǔn)備階段。首先由項(xiàng)目所在國(guó)家的政府對(duì)擬進(jìn)行BT模式建設(shè)的項(xiàng)目進(jìn)行技術(shù)、經(jīng)濟(jì)和法律方面的可行性研究，準(zhǔn)備對(duì)BT投資建設(shè)方進(jìn)行特許招標(biāo)。項(xiàng)目招標(biāo)階段。業(yè)主確定BT投資建設(shè)中標(biāo)方后，就項(xiàng)目合同條款進(jìn)行談判確認(rèn)，形成法律文件。項(xiàng)目建設(shè)階段。通過招投標(biāo)方式，產(chǎn)生項(xiàng)目的施工方，監(jiān)理方，以及材料設(shè)備供應(yīng)商等參建各方。在建設(shè)期間，BT方按照相應(yīng)的合同進(jìn)行管理，按照預(yù)期的投資、質(zhì)量、工期和工程進(jìn)度有序進(jìn)行。項(xiàng)目移交階段。在項(xiàng)目建成后，或者BT方在特許期限內(nèi)違約，業(yè)主方在項(xiàng)目建設(shè)期內(nèi)違約，項(xiàng)目迫于不可抗力而停止建設(shè)等，BT方將所有權(quán)轉(zhuǎn)讓給政府（業(yè)主）。正常移交后，業(yè)主應(yīng)向BT方支付一定的項(xiàng)目回購(gòu)款，支付時(shí)基于項(xiàng)目建成后的技術(shù)規(guī)格。運(yùn)作特點(diǎn)：由于BT模式的項(xiàng)目的特許權(quán)不具有獲得特定經(jīng)濟(jì)效益的能力，BT方的投資成本和回報(bào)來(lái)源于項(xiàng)目收益以外，超出了項(xiàng)目本身的現(xiàn)金流的范圍，不具有有限追索特點(diǎn)。其投資回報(bào)來(lái)源于政府部門的分期償還，構(gòu)成了業(yè)主實(shí)質(zhì)上的債務(wù)，而BT方由于投資而獲得債權(quán)。BT模式的風(fēng)險(xiǎn)實(shí)行有限分擔(dān)，BT方在項(xiàng)目建設(shè)期內(nèi)承擔(dān)了融資、投資、支付、管理等建設(shè)風(fēng)險(xiǎn)，而其他的項(xiàng)目決策風(fēng)險(xiǎn)，建設(shè)期后的其他風(fēng)險(xiǎn)將由業(yè)主方來(lái)承擔(dān)。融資過程：合作銀團(tuán)與BT方簽訂BT項(xiàng)目合作意向書。該意向書包括：BT方聘請(qǐng)合作銀團(tuán)為財(cái)務(wù)顧問，而銀行對(duì)該BT項(xiàng)目提供全面的財(cái)務(wù)支持；銀行承諾對(duì)BT方的流動(dòng)資金提供補(bǔ)充貸款，在BT方提供擔(dān)保的前提下給予一定額度的資金貸款以補(bǔ)充因BT項(xiàng)目而造成的其他項(xiàng)目的可能流動(dòng)資金的需求；銀團(tuán)承諾對(duì)BT方提供貸款，貸款擔(dān)保為業(yè)主的全額付款保證。簽訂BT投資建設(shè)合同，業(yè)主對(duì)BT方出具全額付款保證。BT方與銀團(tuán)簽訂財(cái)務(wù)顧問協(xié)議。銀團(tuán)以業(yè)主的全額付款保證為擔(dān)保與BT方簽訂貸款協(xié)議。BT模式基本特點(diǎn)BT模式僅適用于政府基礎(chǔ)設(shè)施非經(jīng)營(yíng)性項(xiàng)目建設(shè)；政府利用的資金是非政府資金，是通過投資方融資的資金，融資的資金可以是銀行的，也可以是其他金融機(jī)構(gòu)或私有的，可以是外資的也可以是國(guó)內(nèi)的；BT模式僅是一種新的投資融資模式，BT模式的重點(diǎn)是B階段；投資方在移交時(shí)不存在投資方在建成后進(jìn)行經(jīng)營(yíng)，獲取經(jīng)營(yíng)收入；政府按比例分期向投資方支付合同的約定總價(jià)。BT模式部分范例2003年，重慶華村嘉陵江大橋由重慶路橋股份有限公司承建，；2004年，涪陵烏江二橋由中鐵八局承建，；2004年，南京九華山隧道由中鐵八局承建，工程投資14億元人民幣；2004年，上海中環(huán)線（清西段）A7標(biāo)萬(wàn)榮路—銅川路高架工程由上海建工股份有限公司承建，；2004年，太倉(cāng)市339省道復(fù)線昆太段改造工程由蘇州中元建設(shè)開發(fā)有限公司承建，；2005年，姜堰市溱湖大道工程由姜堰市華通工程有限公司承建。BT模式合同約定BT合同涉及投資、融資、建設(shè)、移交等一系列活動(dòng)，當(dāng)事人與參與人包括地方政府、工程總承包企業(yè)、項(xiàng)目貸款人、融資擔(dān)保人等以及其他可能的參與人，因此BT合同形成眾多當(dāng)事人與參與人復(fù)雜的法律關(guān)系。BT合同的主體：BT合同的主要主體為業(yè)主和投資方，業(yè)主為特殊主體，投資方為工程總承包企業(yè)。BT合同的客體：BT合同項(xiàng)目。BT合同的內(nèi)容：采用FIDIC合同條款格式，一般可以采用以下內(nèi)容。工程的名稱和地點(diǎn)；工程的范圍和內(nèi)容；合同價(jià)款的確定與確定依據(jù)；甲方的權(quán)利與義務(wù)；乙方的權(quán)利與義務(wù)；開、竣工日期及中間交工工程開、竣工日期；工程質(zhì)量、進(jìn)度、安全及缺陷責(zé)任期；變更設(shè)計(jì)；工程計(jì)量；交竣工驗(yàn)收與移交；項(xiàng)目回購(gòu)價(jià)的確定和支付；合同的變更、解除和終止；擔(dān)保；違約責(zé)任；爭(zhēng)端解決；其他約定。當(dāng)事人與參與人一般為：甲方：某交通廳（局）；乙方：某建設(shè)開發(fā)公司（或有限公司）；施工方：某工程公司（或有限公司）；擔(dān)保方：某建設(shè)投資公司；承諾方：某財(cái)政局；見證方：某省（市、縣）人民政府。（3）BOT模式簡(jiǎn)介BOT模式的概念是由土耳其總理厄扎爾于1984年正式提出的。我國(guó)將BOT模式稱之為“特許權(quán)融資方式”，它具有民營(yíng)化、全額投資、特許期和壟斷經(jīng)營(yíng)四個(gè)基本特征。其涵義是，國(guó)家或地方政府通過特許權(quán)協(xié)議，將一個(gè)公共基礎(chǔ)設(shè)施（基礎(chǔ)產(chǎn)業(yè)）項(xiàng)目的特許權(quán)授予承包商（一般為國(guó)際財(cái)團(tuán)），承包商在特許期內(nèi)負(fù)責(zé)項(xiàng)目設(shè)計(jì)、融資、建設(shè)、運(yùn)營(yíng)和維護(hù)，并回收成本、償還債務(wù)和賺取利潤(rùn)，特許期結(jié)束后將項(xiàng)目所有權(quán)無(wú)償移交簽約方的政府部門。實(shí)質(zhì)上，BOT模式是指私營(yíng)機(jī)構(gòu)（含國(guó)外資本）參與國(guó)家公共基礎(chǔ)設(shè)施項(xiàng)目，在互利互惠的基礎(chǔ)上分配該項(xiàng)目的資源、風(fēng)險(xiǎn)和利益的項(xiàng)目融資方式，是政府與承包商合作經(jīng)營(yíng)基礎(chǔ)設(shè)施項(xiàng)目的一種特殊運(yùn)作模式。 BOT模式具有以下特點(diǎn)：1）項(xiàng)目發(fā)起人對(duì)項(xiàng)目沒有直接控制權(quán)，在融資期間也無(wú)法獲得任何經(jīng)營(yíng)利潤(rùn)，只能通過項(xiàng)目的建設(shè)和運(yùn)行獲得間接的經(jīng)濟(jì)效益和社會(huì)效益；2）由于采用BOT模式融資的項(xiàng)目涉及巨額資金，又有政府的特許權(quán)協(xié)議作為支持，投資者愿意將融資安排成為有限追索的形式，在項(xiàng)目中注入一定的股本資金，承擔(dān)直接的經(jīng)濟(jì)責(zé)任和風(fēng)險(xiǎn)；3）通過采取讓本國(guó)公司或外國(guó)公司籌資、建設(shè)、經(jīng)營(yíng)的方式來(lái)參與基礎(chǔ)設(shè)施項(xiàng)目，項(xiàng)目融資的所有責(zé)任和風(fēng)險(xiǎn)都轉(zhuǎn)移到項(xiàng)目公司，這樣可以減輕政府財(cái)政負(fù)擔(dān)，同時(shí)又有利于提高項(xiàng)目公司的運(yùn)作效率。 在BOT模式的實(shí)際運(yùn)作過程中，由于基礎(chǔ)設(shè)施種類、投融資回報(bào)方式、項(xiàng)目財(cái)產(chǎn)權(quán)利形態(tài)的不同等因素，已經(jīng)出現(xiàn)了不少變異模式———“建設(shè)—擁有—經(jīng)營(yíng)—轉(zhuǎn)讓”（build own operate transfer， BOOT）模式、“建設(shè)—轉(zhuǎn)讓—經(jīng)營(yíng)”（build transfer own， BTO）模式、“建設(shè)—擁有—經(jīng)營(yíng)”（build own operate， BOO）模式、“建設(shè)—租賃—轉(zhuǎn)讓”（build lease transfer，BLT）模式、“建設(shè)—轉(zhuǎn)讓”（build transfer， BT）模式、“經(jīng)營(yíng)—轉(zhuǎn)讓”（operate transfer，OT）模式、“經(jīng)營(yíng)—管理—轉(zhuǎn)讓”（operate management transfer，OMT）模式、“修復(fù)—經(jīng)營(yíng)—轉(zhuǎn)讓”（renovate operate transfer， ROT）模式、“轉(zhuǎn)讓—經(jīng)營(yíng)—轉(zhuǎn)讓”（transfer operate transfer， TOT）模式、“建設(shè)—擁有—經(jīng)營(yíng)—補(bǔ)貼—轉(zhuǎn)讓”（build own operate subsidy transfer，BOOST）模式等等。 項(xiàng) 二、BOT模式的實(shí)踐與發(fā)展 20世紀(jì)70年代末到80年代初，世界經(jīng)濟(jì)形勢(shì)發(fā)生了很大的變化。經(jīng)濟(jì)發(fā)展，人口增長(zhǎng)，城市化導(dǎo)致對(duì)交通、能源和供水等基礎(chǔ)設(shè)施的需求急劇膨脹。經(jīng)濟(jì)危機(jī)和巨額赤字使政府投資能力大為減弱，而債務(wù)危機(jī)又使許多國(guó)家的借貸能力銳減。赤字和債務(wù)負(fù)擔(dān)迫使這些國(guó)家在編制財(cái)政預(yù)算時(shí)實(shí)行緊縮政策，轉(zhuǎn)而尋求私營(yíng)部門的投資。各國(guó)逐漸重視挖掘私營(yíng)部門的潛力和創(chuàng)造性，利用私營(yíng)部門的資金進(jìn)行基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)。在這種背景下，BOT模式開始在一些國(guó)家得到運(yùn)用和推廣。 發(fā)達(dá)的市場(chǎng)體系和健全的法制體系與BOT作用的發(fā)揮密切相關(guān)。一般而言，發(fā)達(dá)國(guó)家各類經(jīng)濟(jì)法規(guī)健全，政策透明度高，市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)有序而高效，為BOT的發(fā)育提供了良好的土壤。所以，BOT在發(fā)達(dá)國(guó)家運(yùn)作比較規(guī)范，政府對(duì)BOT的管理方式也比較成熟。 BOT模式在我國(guó)的應(yīng)用 BOT投資方式在我國(guó)的運(yùn)作是從電力行業(yè)開始的。我國(guó)內(nèi)地第一個(gè)BOT項(xiàng)目是1984年由廣東省政府授權(quán)香港合和實(shí)業(yè)公司開發(fā)建設(shè)的深圳沙角火力發(fā)電B廠（目前該廠已于1999年10月順利移交給相關(guān)部門）。雖然未直接稱之為“BOT項(xiàng)目”，但可以說是我國(guó)第一次BOT模式的實(shí)踐。不久上海黃浦江延安東路隧道復(fù)線工程、廣州深圳高速公路、海南東線高速公路、三亞鳳凰機(jī)場(chǎng)等項(xiàng)目相繼采用BOT模式引進(jìn)外資建設(shè)。但可以說是我國(guó)第一次BOT模式的實(shí)踐。不久上海黃浦江延安東路隧道復(fù)線工程、廣州深圳高速公路、海南東線高速公路、三亞鳳凰機(jī)場(chǎng)等項(xiàng)目相繼采用BOT模式引進(jìn)外資建設(shè)。1995年5月，國(guó)家計(jì)委批復(fù)廣西來(lái)賓電廠二期工程采用BOT方式建設(shè)，使該項(xiàng)目成為我國(guó) 第一個(gè)經(jīng)國(guó)家批準(zhǔn)的BOT試點(diǎn)項(xiàng)目。來(lái)賓電廠二期工程項(xiàng)目的招標(biāo)、評(píng)標(biāo)、合同談判等工作都是在國(guó)家有關(guān)部門的直接指導(dǎo)下于同年6月份開始進(jìn)行的，1997年在北京正式簽署了協(xié)議。該項(xiàng)目獲得批準(zhǔn)和協(xié)議的簽署實(shí)施，標(biāo)志著中國(guó)在能源、交通等領(lǐng)域試點(diǎn)進(jìn)行BOT規(guī)范化管理的正式開始。 之后，國(guó)家計(jì)委在“八五”計(jì)劃中曾明確提出利用BOT模式吸引外資，目前又進(jìn)一步聲明將積極探索BOT項(xiàng)目融資等國(guó)際