【正文】 收購目標公司的價格的時候，根據(jù)對上市公司的盈利能力的判斷和估計，同時也能反映投資者對該公司的前景信心的定價方法是 ( ) 在下列債券中籌資成本最高的是 ( ) 5 / 13 在預計市場利率將要走高時，人們應該持有 ( ) 在以每股 2 5美元的價格賣出普通股之后，某公司共有股票 500萬股，售 后公司的資產(chǎn)負債表如下： (單位：百萬美元 ) 資產(chǎn) 負債和股東權(quán)益 流動資產(chǎn) 20 流動負債 12 廠房與設(shè)備凈值 42 長期負債 5 普通股 45 總計 62 總計 62 每股的賬面凈值為 : ( 美元 ) 在以每股 2 5美元的價格賣出普通股之后，某公司共有股票 500萬股，售后公司的資產(chǎn)負債表如下： (單位：百萬美元 ) 資產(chǎn) 負債和股東權(quán)益 流動資產(chǎn) 20 流動負債 12 在證券發(fā)行信息披露制度中處于核心地位的文件是 ( ) 漲跌停板制度通常規(guī)定 ( )為當日行情波動的中點 證券市場規(guī)范的基本標志是 ( ) 證券組合的方差是反映 ( )的指標 資本市場線方程的截距是 ( ) 資產(chǎn)負債率是反映上市公司 ( )的指標 資產(chǎn)收益率是反映上市公司 ( )的指標 自律性管理監(jiān)督主要由證券市場內(nèi)一些機構(gòu)自行制定一套規(guī)章制度，這些機構(gòu)不包括 ( ) 作為國民經(jīng)濟運行的晴雨表，發(fā)展中國家的證券市場的表現(xiàn)與國民經(jīng)濟的運行 ( ) 多選、 按發(fā)行主體不同，債券主要分為（ ABC） A. 公司債券 B. 金融債券 C. 政府債券 按照購并方式是否公開進行分類，可以分為（ AB） A. 公開收購 B. 非公開收購 被債券評級為更高信用級別的發(fā)債企業(yè)，將會使其債券（ BC） B. 籌資成本更低 C. 更具投資價值 存托 憑證的優(yōu)點表現(xiàn)為（ ABD） A. 市場容量大籌資能力強 B. 上市手續(xù)簡單，發(fā)行成本低 D. 避開直接發(fā)行股票、債券的法律要求 對各類證券從業(yè)機構(gòu)的欺詐客戶行為，根據(jù)不同情況，可以處以（ ABCD） A. 應單處或者并處警告 B. 限制或暫停其證券經(jīng)營業(yè)務 C. 沒收非法所得 D. 罰款 根據(jù)投資標的劃分，基金可以劃分為（ ABCDE） A. 國債基金 B. 股票基金 C. 貨 幣基金 D. 黃金基金 E. 衍生債券基金 購并目標公司的定價方法包括（ ABD） A. 凈資產(chǎn)法 B. 市盈率法 D. 競價拍賣法 購并目標公司前的審查活動主要包括（ ABC ） A. 產(chǎn)業(yè)分析 B. 財務狀況分析 C. 營運狀況分析 購并上市公司表現(xiàn)為下列那些情況（ ABCD） A. 目標公司成為購并公司的分公司 B. 目標公司成為購并公司的事業(yè)部 C. 購并公司獲得目標公司 50％以上的股份，成為絕對控股股 D. 購并公司成為目標公司的相對控股大股東 股份回購可以采?。?BCD ）方式 B. 二級市場購買 C. 協(xié)議收購 D. 要約收 購 股票回購（ ABD） A. 是一種公司理財行為 B. 可以提高股票內(nèi)在價值 D. 可以調(diào)整股本結(jié)構(gòu) 股票回購可采?。?ABC） A. 二級市場購買 B. 協(xié)議收購 C. 要約方式收購 股票屬于（ BD） B. 所有權(quán)證券 D. 資本證券 股票投資的利率風險是指由于市場利率變化而給投資者帶來損失的可能性。當股票收益一定時，股票價格與市場利率變化表述正確的是（ AD） A. 當市場利率上漲時，股票價格會下跌 D. 當市場利率下降時，股票價格會上漲 關(guān)于“價、量、時、空”四要素，正確地說法是（ AB） A. 技術(shù)分析是對“價、量、時、空 ”四者關(guān)系的分析 B. 市場行為最基本的表現(xiàn)是成交價和成交量 廣義上的購并應包括（ ABCD）等方式。 A. 收購與聯(lián)營 B. 出售 C. 擴張 D. 購回與接管 基金收益的分配方式有（ ABCD） A. 以現(xiàn)金形式發(fā)放 B. 派送基金單位 C. 把投資收益按基金單位凈資產(chǎn)值折成相應的基金單位份額滾入本金再投資 D. 將以上幾種方式結(jié)合 6 / 13 金融期貨包括（ ABC） A. 貨幣期貨 B. 利率期貨 C. 股指期貨 金融衍生工具的基本功能表現(xiàn)為（ ABCDE） A. 規(guī)避風險 B. 價格發(fā)現(xiàn) C. 盈利功能 D. 資產(chǎn)管理功能 E. 籌資功能 某投資 者買入一股票看跌期權(quán)，期權(quán)的有效期為 3個月，協(xié)定價為 20元一股，和約規(guī)定股票數(shù)量為 100股，期權(quán)費為 2元一股，描述中正確的是（ ABDE） A. 該投資者最大的損失為 200元 B. 當該股票的市場價格為 18元，對投資者來說是不盈不虧的 D. 當該股票的市價低于 18元時投資者開始盈利 E. 當該股票的市場價格高于 20元時，投資者放棄執(zhí)行權(quán)利 期權(quán)交易組合條件包括（ ABCDEF） A. 價格 B. 期限 C. 數(shù)量 D. 期權(quán)費 E. 交易目的 F. 結(jié)算 人們購買證券的主要目的是為了（ ABC） A. 獲得股息 B. 獲得利息 C. 買賣證券的差價收入 投資者對上市公司財務狀況進行的分析，可以從上市公司的（ ABCDE）等方面進行綜合分析 A. 資本結(jié)構(gòu) B. 償債能力 C. 經(jīng)營能力 D. 獲利能力 E. 現(xiàn)金流量 下列關(guān)于技術(shù)分析的要素的說法正確的是（ ABC） ，表示股價會上升 下列關(guān)于相關(guān)系數(shù)的說法那些是正確的（ BD） B. 相關(guān)系數(shù)接近 1時，這兩個證券組合的風險越大 D. 相關(guān)系數(shù)小于 1，則在不減少投資預期收益的前提下產(chǎn)生降低風險的效果 下列那個特點 是優(yōu)先股的特點（ BC） B. 股息優(yōu)先 C. 優(yōu)先清償權(quán) 下列那些方式是反購并股票交易策略（ ABCD） A. 股份回購 B. 員工持股計劃 C. 管理層收購 D. 財產(chǎn)鎖定 下列那些風險屬于系統(tǒng)性風險（ ABCD） A. 政治政策性風險 B. 利率風險 C. 信用交易風險 D. 匯率風險 下列那些商品宜作為期貨合約標的物（ ABCF） A. 石油 B. 黃金 C. 咖啡 F. 大豆 信用評級的局限性表現(xiàn)在（ ABCD） A. 信用評級資料的局限性 B. 信用評級隊管理者的評價薄弱 C. 信用評級的自身風險 D. 信用評級不代表投資者的偏好 信用 評級機構(gòu)（ CD） C. 對發(fā)債公司提出資產(chǎn)重組等方面的建議，以達到發(fā)債公司所希望的評級 D. 對發(fā)債公司的債券的發(fā)行量、期限等提出建議和意見，以達到發(fā)債公司所 移動平均線的特點有（ ABCD ) A. 慣性特點 B. 助長特點 C. 頻繁發(fā)出買賣信號，使投資者無所適從 D. 是判斷市場走勢的重要指標 以交易市場結(jié)構(gòu)分類 ,衍生金融交易可以分為 (AE)A. 場內(nèi)交易 E. 場外交易 以下那些是債券的基本特征（ ABCDE） B. 流通性 C. 返還性 D. 穩(wěn)定性 E. 風險性 以下那些屬于資本證券（ BCE） B. 股票 C. 債券 E. 認股權(quán)證 影響速動比率的因素有（ ACD） A. 應收賬款 C. 短期借款 D. 預付帳款 在 K線運用中，（ CD） C. 上影線越長，空方占的優(yōu)勢越大 D. K線分為陽線和陰線兩種形態(tài) 在道氏理論中，股票市場的變化有幾種周期性的變化，分別是（ ADE） A. 主要趨勢 D. 次要趨勢 E. 日常波動 整個證券市場的監(jiān)管應是全方位的，囊括證券市場的全過程，一般包括對（ AC）的監(jiān)管兩大部分。 A. 證券市場主體 C. 證券市場活動 證券經(jīng)紀人小王接到客戶的指令，要將其帳戶上的某股票全部以市價立即賣出，但小王根據(jù)其朋友 也就是該股票上市公司董事長秘書的建議，認為該股票上市公司會漲，于是沒有賣出，果然，該股票大漲，該客戶大賺了一筆，小王的這種行為是（ BC） B. 欺詐行為 C. 內(nèi)幕交易 證券欺詐行為主要是指（ ABD）等違法行為。 A. 內(nèi)幕交易 B. 欺詐客戶 D. 虛假陳述 證券市場“三公”原則是指（ ACD）。 A. 公開 C. 公平 D. 公正 證券市場中除了證券欺詐行為外，其他違規(guī)行為還包括（ ABCD） A. 擅自發(fā)行證券 B. 為股票交易違規(guī)提供融資融券及投資交易 C. 上市公司違規(guī)買賣本公司股票 D. 上市公司擅自改變募股資金 用途 指數(shù)基金的優(yōu)點表現(xiàn)在（ ABCD） A. 風險較低 B. 管理費用相對較低 C. 監(jiān)控工作比較簡單 D. 延遲納稅 中國證監(jiān)會的主要職責是（ AB） A. 負責行業(yè)性法規(guī)的起草 B. 根據(jù)證券法規(guī)和行業(yè)規(guī)定，對證券發(fā)行、交易活動及市場參與者行為實施監(jiān)督和管理 7 / 13 判斷題（ B錯誤） B股是以人民幣標明面值， 供國外投資者以人民幣購買的股票。 (B) 以外幣認購和買賣，投資人不僅限于外國投資者，還包括中國境內(nèi)居民 。 H股上市公司上市后公司股票的市值必須高于 10000 萬 港元。 (B) 5000 萬 KDJ 指標中 J值 的取值范圍 在 0100 之間 。 (B) 可以超過 100 和低于 0 T型 K線圖下影線越長， 空 方力量越強。 (B) 多 按我國《證券法》規(guī)定， 股份公司注冊資本須一次募集到位 。 (B) 企業(yè)也可以分期出資 按照購并的 方向 進行分類，可以把購并分為善意購并和惡意購并兩類。 (B) 意愿 按照規(guī)定， 只要 符合境外交易所上市條件的公司， 不用符合我國有關(guān)法律的規(guī)定，只要符合申請上市所在地的有關(guān)證券上市的法律即可。 (B) 不僅要 還要 備兌權(quán)證的發(fā)行量大，其發(fā)行價格應該較 高 。 (B) 低 財產(chǎn)鎖定是那些 手中現(xiàn)金流量充 裕 的公司面臨惡意收購時所經(jīng)常運用的一種反購并策略。 (B) 無力融資買下本公司 場外交易市場是一個分散的無形市場，沒有固定的交易場所，沒有統(tǒng)一的交易時間， 但有 統(tǒng)一的交易章程 。 (B) 也沒有 持有股票認購權(quán)證的人 必須 在規(guī)定期限內(nèi)買入股票。 (B) 有權(quán) 存貨周轉(zhuǎn)天數(shù)是反映企業(yè) 長期 償債能力的指標。 (B) 短期 帶有上影線的光腳陰線是 先抑后揚 型。 (B) 先漲后跌 帶有下影線的光頭陽線，常常預示著 空 方的實力比較強。 (B) 多 當客戶賣出 ADR 而無人買入時，客戶必須等到有人買入時才可以將手中的 ADR 賣 出。 (B) 當相關(guān)系數(shù)為 1 時，證券組合的風險最大。 (B) 短期均線由上而下穿越長期均線時，可考慮 賣出 股票。 (B) 買入 對于帶有上下影線的陽線，上影線越長，下影線越短，對 多 方越有利。 (B) 空 發(fā)展和規(guī)范是證券市場的兩大主題 發(fā)展是基礎(chǔ)，規(guī)范是目的 。 (B) 規(guī)范是證券市場進一步發(fā)展的前提，發(fā)展必須以規(guī)范為基礎(chǔ)。 根據(jù)《證券法》規(guī)定個人投資者從事證券投資必須在符合政府有關(guān)部門規(guī)定的范圍內(nèi)進行， 可以 進行私下買賣股票。 (B) 不允許 根據(jù)證券法的規(guī)定，因違法行為或者違紀行為被解除職務的證券交易 所、證券登記結(jié)算機構(gòu)的負責人或者證券經(jīng)營機構(gòu)的董事、監(jiān)事、經(jīng)理，自被解除職務之日起未滿 3年 的，不得擔任證券經(jīng)營機構(gòu)的董事、監(jiān)事或者經(jīng)理。 (B) 5 公司對購并依據(jù)的分析中，需要分析購共產(chǎn)生的協(xié)同作用，其中最主要的是功能性協(xié)調(diào)和技術(shù)性協(xié)調(diào)兩個方面。 (B) 公司發(fā)行股票和債券目的相同，都是為了 追加資金 。 (B) 融資 公司股本總額超過 4 億元人民幣的，向社會公開發(fā)行股票的比例在 25%以上。 (B) 15% 公司職工股和社會公眾股 是兩個差不多的概念。 (B) 兩者概念不同：公司職工股，是本 公司職工在公司公開向社會發(fā)行股票時按發(fā)行價格所認購的股份。社會公眾股是指股份公司采用募集設(shè)立方式設(shè)立時向社會公眾（非公司內(nèi)部職工）募集的股份。 公司制 交易所的優(yōu)點是收取的各類費用和交易雙方的經(jīng)濟壓力相對較低。 (B) 會員制 公司自我評價主要包括公司的經(jīng)濟實力分析、所在行業(yè)的發(fā)展前景、公司發(fā)展戰(zhàn)略問題評價、購并的可能性分析等。 (B) 股東權(quán)益比率是反映企業(yè) 短期 償債能力的指標。 (B) 長期 股份公司的注冊資本須由初始股東全部以現(xiàn)金的形式購買下來。 (B) 股東可以用貨幣出資，也可以用實物、工業(yè)產(chǎn)權(quán)、 非專利技術(shù)、土地使用權(quán)作價出資 股份公司上市后因違反有關(guān)規(guī)定，被終止上市的， 將永遠不能 再申請上市。 (B) 可以申請 股份公司注冊資本就是實收資本。 (B) 不一定，一般的內(nèi)資企業(yè)也可以分期出資，這樣就可能不一致。 股票一經(jīng)損毀或遺失，股東權(quán)力 就隨之 消失。 (B) 不會隨之 國際收支順差可以增加一國的外匯儲備，增加對有價證券的需求，所以國際收支順差越大 越 好，持續(xù)時間越長 越 好。 (B) 不一定 不一定 國有法人股屬于法人股，但 不屬于 國有股權(quán)。 (B) 也屬于 8 / 13 會員制 交易所容易受利益驅(qū)使， 交易所成員不斷增多，增加管理的難度。 (B) 公司制 凈資產(chǎn)收益率一般是最受投資者關(guān)心的指標。 (B) 資本金利潤率