【正文】 份額的三分之一以上。2009年冶金設(shè)備行業(yè)收入達(dá)到892億元，從20052009年，%。隨著國內(nèi)宏觀經(jīng)濟(jì)持續(xù)向好，未來冶金工業(yè)仍將保持良好的發(fā)展勢頭。 近年來，我國加大對(duì)風(fēng)力發(fā)電領(lǐng)域的投資力度，2009年國內(nèi)新增風(fēng)電裝機(jī)10,129臺(tái)，容量13,，%。國家電網(wǎng)公司《智能電網(wǎng)發(fā)展規(guī)劃》指出，到2015年國家電網(wǎng)公司接入電網(wǎng)的風(fēng)電規(guī)模將達(dá)到60,000MW23。風(fēng)力發(fā)電設(shè)備用油缸面臨良好的市場前景。 綜上所述，公司高壓油缸產(chǎn)品的各細(xì)分市場未來具有良好的市場前景。 三、行業(yè)進(jìn)入障礙 進(jìn)入高端液壓油缸領(lǐng)域的主要障礙包括產(chǎn)品設(shè)計(jì)和產(chǎn)品制造壁壘、市場在位壁壘、產(chǎn)品開發(fā)時(shí)間及投入風(fēng)險(xiǎn)壁壘、資金壁壘、人才壁壘等幾個(gè)方面。 產(chǎn)品設(shè)計(jì)和產(chǎn)品制造壁壘 高壓油缸生產(chǎn)涉及新材料、新工藝和新結(jié)構(gòu)的研發(fā)，研發(fā)周期長，生產(chǎn)工藝復(fù)雜，流程工序多，管理難度大。同時(shí)，不同下游應(yīng)用領(lǐng)域?qū)Ξa(chǎn)品性能的要求差異較大，需要針對(duì)不同客戶的具體需求進(jìn)行差異化開發(fā)與制造。只有具備較強(qiáng)研發(fā)與生產(chǎn)能力的企業(yè)，通過較長時(shí)間積累豐富的工藝數(shù)據(jù)，具備較強(qiáng)的工藝控制和過程控制能力，才能成功批量生產(chǎn)，并進(jìn)入相應(yīng)的下游應(yīng)用領(lǐng)域。 市場在位壁壘 液壓系統(tǒng)是主機(jī)的重要組成部分，而高壓油缸作為液壓系統(tǒng)的一部分，其質(zhì)量高低直接影響到主機(jī)產(chǎn)品的品質(zhì)、性能及運(yùn)行穩(wěn)定性，因此，客戶對(duì)油缸供應(yīng)商的選擇極為慎重。油缸生產(chǎn)商一般要經(jīng)過客戶對(duì)其研發(fā)、生產(chǎn)管理及質(zhì)量管理體系的嚴(yán)格考察認(rèn)證，產(chǎn)品必須經(jīng)過長時(shí)間的實(shí)際運(yùn)行，以檢驗(yàn)其穩(wěn)定性和可靠性，才能逐步取得客戶信任，成為其合格供應(yīng)商。另一方面，下游客戶為保持其產(chǎn)品性能的穩(wěn)定性，在確立油缸供應(yīng)長期合作伙伴關(guān)系后，通常不會(huì)輕易更換，甚至?xí)a(chǎn)生一定程度的依賴。因此對(duì)新進(jìn)者形成較高市場進(jìn)入壁壘。 產(chǎn)品開發(fā)時(shí)間及投入風(fēng)險(xiǎn)壁壘 高壓油缸尤其是挖掘機(jī)專用油缸，對(duì)技術(shù)和質(zhì)量穩(wěn)定性要求極高。開發(fā)該類產(chǎn)品要綜合運(yùn)用材料力學(xué)、流體力學(xué)、機(jī)械設(shè)計(jì)、金屬材料、金屬工藝學(xué)、熱處理技術(shù)、電化學(xué)技術(shù)、自動(dòng)控制技術(shù)等多學(xué)科知識(shí)，產(chǎn)品進(jìn)入市場前需要長時(shí)間的實(shí)驗(yàn)和市場驗(yàn)證，產(chǎn)品開發(fā)周期較長，對(duì)于新進(jìn)企業(yè)來說很難承受。另外，與普通油缸制品相比，高壓油缸生產(chǎn)中所應(yīng)用的制造和檢測設(shè)備多為投入較大的專用設(shè)備，特別是挖掘機(jī)專用油缸的生產(chǎn)線需要大量高技術(shù)專用設(shè)備，這些定制設(shè)備只能適用于高壓油缸的生產(chǎn)，一旦產(chǎn)品開發(fā)不成功，投入的設(shè)備變現(xiàn)能力較弱，因此存在較大的投入風(fēng)險(xiǎn)。 資金壁壘 本行業(yè)屬于資本密集型行業(yè)。高壓油缸尤其是挖掘機(jī)專用油缸的生產(chǎn)需要大規(guī)模的固定資產(chǎn)投入，特別是制造、試驗(yàn)及檢測設(shè)備的投入，而設(shè)備及生產(chǎn)工藝磨合，并最終形成生產(chǎn)能力的時(shí)間一般較長，達(dá)產(chǎn)通常需要多年時(shí)間。同時(shí)，產(chǎn)品需要經(jīng)歷較長時(shí)間的市場驗(yàn)證期，這就需要企業(yè)有足夠的流動(dòng)資金來支持項(xiàng)目的運(yùn)轉(zhuǎn)。以上因素對(duì)新進(jìn)入本行業(yè)的企業(yè)造成了一定的資金壁壘。 人才壁壘 本行業(yè)屬于技術(shù)密集型行業(yè)。技術(shù)密集型行業(yè)要求企業(yè)必須具備富有實(shí)踐經(jīng)驗(yàn)的高水平研發(fā)團(tuán)隊(duì)及技術(shù)人員以保證企業(yè)研發(fā)持續(xù)性、制造水平先進(jìn)性。目前，相對(duì)于整個(gè)行業(yè)的需求而言，國內(nèi)高端高壓油缸行業(yè)嚴(yán)重缺乏技術(shù)研發(fā)人員，特別是具有國際性行業(yè)經(jīng)驗(yàn)的高水平技術(shù)研發(fā)人員和管理人才。我國油缸行業(yè)的專業(yè)人才基本來自企業(yè)自身的培養(yǎng)，行業(yè)新進(jìn)入者很難在短時(shí)間內(nèi)招聘及培養(yǎng)具有核心競爭力的科研、生產(chǎn)團(tuán)隊(duì)，從而無法滿足技術(shù)研發(fā)及產(chǎn)品生產(chǎn)的需求。 四、行業(yè)利潤水平的變動(dòng)趨勢及變動(dòng)原因 液壓油缸行業(yè)屬于制造業(yè)大行業(yè)下的通用設(shè)備制造業(yè)，是液壓氣動(dòng)元件制造行業(yè)子行業(yè)之一，也是重型裝備的核心零部件之一，該行業(yè)毛利率因細(xì)分產(chǎn)品檔次不同而產(chǎn)生較大差異。2000－2008年，我國液壓氣動(dòng)元件制造行業(yè)的平均毛利率大約保持在18%25%24。而油缸中的高端產(chǎn)品，如挖掘機(jī)專用油缸、重型裝備用高壓油缸等產(chǎn)品行業(yè)進(jìn)入門檻高，市場需求旺盛，其毛利率水平高于液壓氣動(dòng)元件制造行業(yè)的平均水平。 五、影響行業(yè)發(fā)展的有利和不利因素 有利因素分析 （1）國民經(jīng)濟(jì)的持續(xù)、快速發(fā)展 液壓油缸產(chǎn)品主要為挖掘機(jī)、樁工機(jī)械、大型橋梁施工設(shè)備、船舶和海洋工程設(shè)備、港口機(jī)械、發(fā)電設(shè)備、石油化工機(jī)械及航空航天等行業(yè)提供零部件配套，這些行業(yè)的景氣程度與國民經(jīng)濟(jì)發(fā)展速度和固定資產(chǎn)投資增長水平保持著高度的正相關(guān)性，因此，我國國民經(jīng)濟(jì)的快速發(fā)展、工業(yè)化水平的逐步提高，特別是重型裝備制造業(yè)水平的全面提升，為液壓油缸行業(yè)的持續(xù)、快速發(fā)展提供了良好的基礎(chǔ)。（2）國家政策支持 2009年國務(wù)院頒布《裝備制造業(yè)調(diào)整和振興規(guī)劃》，其中工程機(jī)械配套用基礎(chǔ)零部件成為規(guī)劃中的重點(diǎn)，并首次提出―主機(jī)與配套件同步發(fā)展，一改過去―配套件由主機(jī)拉動(dòng)發(fā)展‖的模式，凸顯了政策層面對(duì)配套件的重視，確立了基礎(chǔ)配套件在工程機(jī)械產(chǎn)業(yè)中的地位；2010年10月國務(wù)院頒布《國務(wù)院關(guān)于加快培育發(fā)展戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)的決定》（國發(fā)[2010]32號(hào)），高端裝備制造被列為加快培育和發(fā)展的七大戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)之一，對(duì)高端裝備制造，要求“強(qiáng)化基礎(chǔ)配套能力，積極發(fā)展以數(shù)字化、柔性化及系統(tǒng)集成技術(shù)為核心的智能制造裝備”。 從上述政策可以看出，制約裝備制造業(yè)發(fā)展的關(guān)鍵配套件產(chǎn)業(yè)面臨前所未有的良好政策環(huán)境，作為裝備制造關(guān)鍵基礎(chǔ)配套件的高壓油缸行業(yè)，同樣面臨良好的發(fā)展機(jī)遇。 （3）行業(yè)市場需求保持快速增長、應(yīng)用領(lǐng)域不斷擴(kuò)大 據(jù)統(tǒng)計(jì)，世界各主要國家液壓工業(yè)銷售額占機(jī)械工業(yè)產(chǎn)值的2%%，而我國只占1%左右，這充分說明我國液壓技術(shù)使用率較低，努力擴(kuò)大其應(yīng)用領(lǐng)域，將有廣闊的發(fā)展前景，油缸行業(yè)作為液壓工業(yè)重要組成部分也將有巨大的市場空間。我國“四萬億”元投資拉動(dòng)及十大行業(yè)振興計(jì)劃的實(shí)施，使得近兩年我國基建投資增速加快，鐵路、公路、基建、船舶、冶金等行業(yè)發(fā)展迅速，這些行業(yè)的發(fā)展需要挖掘機(jī)、旋挖鉆機(jī)、大型橋梁施工設(shè)備、隧道盾構(gòu)掘進(jìn)機(jī)械、船舶、海洋工程設(shè)備、冶金設(shè)備配套發(fā)展，因此液壓油缸下游應(yīng)用行業(yè)的迅速發(fā)展，為液壓油缸行業(yè)帶來巨大的市場發(fā)展空間。近幾年國內(nèi)風(fēng)力發(fā)電設(shè)備、高速鐵路施工設(shè)備、隧道盾構(gòu)掘進(jìn)機(jī)械等行業(yè)的興起為國內(nèi)液壓油缸帶來了新的應(yīng)用領(lǐng)域，提供了更加廣闊的市場空間。 （4）進(jìn)口替代市場空間較大 目前，我國中高端液壓產(chǎn)品的進(jìn)口依賴度高達(dá)70%以上，液壓油缸的高端產(chǎn)品（如挖掘機(jī)專用油缸等）進(jìn)口比率較高，進(jìn)口替代市場空間較大。 （5）全球制造業(yè)轉(zhuǎn)移及我國制造業(yè)升級(jí)給行業(yè)發(fā)展帶來機(jī)遇 隨著全球經(jīng)濟(jì)一體化進(jìn)程和國際經(jīng)濟(jì)要素流動(dòng)的加速及世界范圍內(nèi)的產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整，全球制造業(yè)向發(fā)展中國家轉(zhuǎn)移趨勢明顯，給國內(nèi)制造業(yè)帶來了產(chǎn)業(yè)升級(jí)和全面開拓國際市場的發(fā)展機(jī)遇，對(duì)于液壓油缸行業(yè)而言，依靠加強(qiáng)科技創(chuàng)新能力，實(shí)現(xiàn)產(chǎn)業(yè)升級(jí)，以減少對(duì)技術(shù)、設(shè)備引進(jìn)的依賴，并提升國際競爭力，既是由生存壓力帶來的迫切需求，也是向高層次產(chǎn)業(yè)升級(jí)的重要機(jī)遇。 不利因素分析 （1）企業(yè)規(guī)模偏小，競爭力不強(qiáng) 全國液壓油缸企業(yè)數(shù)量眾多，但多數(shù)為中小企業(yè)，企業(yè)整體規(guī)模偏小，中低端產(chǎn)品技術(shù)含量低，產(chǎn)品應(yīng)用領(lǐng)域單一，具有較大的同質(zhì)性，并形成了以低端產(chǎn)品價(jià)格競爭為主的市場格局。目前，國內(nèi)液壓油缸生產(chǎn)企業(yè)營業(yè)額過億元的企業(yè)僅有十余家，促進(jìn)企業(yè)做大做強(qiáng)，增強(qiáng)單個(gè)企業(yè)的競爭力，是行業(yè)發(fā)展的當(dāng)務(wù)之急。 （2）行業(yè)人才缺乏，自主創(chuàng)新能力較弱 高端市場用液壓油缸屬于技術(shù)密集型行業(yè)，對(duì)專業(yè)人才需求很大，尤其是掌握液壓和機(jī)械自動(dòng)化技術(shù)的復(fù)合型人才。由于我國液壓油缸生產(chǎn)制造起步較晚，技術(shù)人員儲(chǔ)備不足，而近年該行業(yè)蓬勃發(fā)展，導(dǎo)致行業(yè)專業(yè)人才缺口較大。而人才的缺失，往往會(huì)影響企業(yè)的自主創(chuàng)新能力。 六、行業(yè)技術(shù)水平及特點(diǎn)、經(jīng)營模式、周期性及季節(jié)性特征 行業(yè)的技術(shù)水平及特點(diǎn) 近年來隨著我國裝備制造業(yè)水平大幅提升，大型成套設(shè)備已經(jīng)基本能夠滿足國民經(jīng)濟(jì)發(fā)展的需要，然而液壓核心零部件的整體技術(shù)水平還不能完全滿足主機(jī)配套要求，成為制約我國重大裝備發(fā)展的瓶頸。經(jīng)過50多年的努力，我國液壓行業(yè)已形成了門類比較齊全，有一定生產(chǎn)能力和技術(shù)水平的工業(yè)體系。但目前國內(nèi)液壓行業(yè)技術(shù)水平在緩沖技術(shù)、密封技術(shù)、材料加工技術(shù)、輕量化技術(shù)、節(jié)能技術(shù)等方面與世界先進(jìn)水平相比，還存在不少差距,主要反映在產(chǎn)品品種、使用壽命和可靠性等方面。因此市場供求關(guān)系表現(xiàn)為“結(jié)構(gòu)性短缺”，即一般低檔次液壓產(chǎn)品普遍供過于求，競爭充分；而主機(jī)急需的技術(shù)含量高的高參數(shù)、高附加值的高檔產(chǎn)品，又遠(yuǎn)不能滿足市場需要。 油缸行業(yè)作為液壓行業(yè)的子行業(yè)，同時(shí)作為重大裝備的核心零部件，與液壓行業(yè)整體狀況相似。國內(nèi)油缸制造廠商的產(chǎn)品已基本可滿足普通機(jī)械對(duì)油缸的需求，市場競爭較為充分；能規(guī)?；a(chǎn)高壓、高頻、高負(fù)載、運(yùn)行工況復(fù)雜、作業(yè)環(huán)境惡劣、長壽命的挖掘機(jī)專用油缸及技術(shù)要求高、結(jié)構(gòu)設(shè)計(jì)復(fù)雜、長行程、高壓力、大缸徑重型裝備用非標(biāo)準(zhǔn)油缸的國內(nèi)企業(yè)仍很少，大部分仍依賴于國外廠商制造或進(jìn)口。 行業(yè)特有的經(jīng)營模式 隨著各種新型設(shè)備和機(jī)型層出不窮，高壓油缸的應(yīng)用領(lǐng)域越來越廣，但由于高壓油缸屬于主機(jī)配套件，配套客戶一般是重型裝備企業(yè)，而不同的企業(yè)產(chǎn)品需求差別較大，專業(yè)性強(qiáng)，形成了特定的“以銷定產(chǎn)”的經(jīng)營模式。油缸作為主機(jī)關(guān)鍵配套件，油缸生產(chǎn)企業(yè)必須通過主機(jī)廠嚴(yán)格的質(zhì)