【正文】 一個營業(yè)日公布下季度各現(xiàn)券品種折算標準券的比率，并于下季度第一個營業(yè)日起按新的折算比率計算各會員單位可用于國債回購業(yè)務的標準券數(shù)額。 54. 答案： C [解析 ]證券公司參與人最遲需于 T+2日 13:O0之前、托管銀行參與人最遲需于 T+3日 13:O0之前，向中國結算公司發(fā)送 8 股結算交收指令。 56. 答案： B [解析 ]基金認購方式可分為四種方式 :①網上現(xiàn)金認購，是指投資者通過基金管理人指定的發(fā)售代理機構，用交易所網上系統(tǒng)以現(xiàn)金進行的認購 。③網下組合證券認購，是指投資者通過基金管理人指定的發(fā)售代理機構，以組合證券進行的認購 。 57. 答案： B [解析 ]結算頭寸用于應付日常結算，其利息按中國人民銀行規(guī)定的金融同業(yè)往來利率計付給會員，每季度結息一次。 59. 答案： B [解析 ]A 項從時間發(fā)生及運作的次序來看，先清算，后交收 。D 項證券公司之間不可以互相交收。 二 、 多選題 （共 40 題 40 分，每題 1 分，以下備選項中有兩項或兩項以上符合題目要求，多選、少選、錯選均不得分） 61. 答案： BC [解析 ]A 項為公正原則的描述 。 62. 答案： ABC [解析 ]A 項債券持有者為融資方 。C 項從性質上看，回購交易屬于貨幣市場。②未經證監(jiān)會批準的其他業(yè)務。 64. 答案： ABCD [解析 ]證券公司要成為證券交易所會員，上海證券交易所和深圳證券交易所對此的規(guī)定基本相同，主要有 :①經中國證監(jiān)會依法批準設立并具有法人地位的證券公司 。③組織機構和業(yè)務人員符合中國證監(jiān)會和證券交易所規(guī)定的條件 。⑤證券交易所要求的其他條件。 65. 答案： BCD [解析 ]特別會員享有的權利包括 :①列席證券交易所會員大會 。③接受證券交易所提供的相關服務。 66. 答案： ABCD [解析 ]除 ABCD 四項外，證券交易所根據(jù)需要采取的措施還包括 :專項調查、暫停受理或者辦理相關業(yè)務、提請中國證監(jiān)會處理。C 項描述的為現(xiàn)貨交易和遠期交易。C 項第三市場是指已上市股票、債券的場外交易市場 。可見， ACD 三項均屬于場外交易，只有 B 項第二市場是證券交易所市場，是場內交易。D 項應為證券經紀商要嚴格按照委托人的要求辦理委托事務，這是證券經紀商對委托人的首要義務。 71. 答案： ABCD [解析 ]證券賬戶管理包括證券賬戶的升立、證券賬戶掛失補辦、證券賬戶注冊資料變更、證券賬戶合并與注銷、非交易過戶等。②如實記錄客戶資金和證券的變化 。 73. 答案： CD [解析 ]上海證券交易所固定收益平臺交易采用報價交易和詢價交易兩種方式 :①報價交易中，交易商可以匿名或實名方式申報 。 74. 答案： ABC [解析 ]D 項應為在大宗交易中進行虛假或其他擾亂市場秩序的申報。在提出買賣委托之前，委托人應對自己準備買入或賣出的證 券價格變化情況有較充分的了解，正確選擇委托買賣價格、委托方式和委托期限等。 77. 答案： ABD [解析 ]根據(jù)《中國證券登記結算有限責任公司證券賬戶管理規(guī)則》的規(guī)定，中國結算公司對證券賬戶實施統(tǒng)一管理，中國結算公司上海、深圳分公司及中國結算公司委托的開戶代理機構為投資者開立證券賬戶。 78. 答案： ABCD [解析 ]因法院判決申請證券非交易過戶，申請人應提交下列材料 :法院判決書、協(xié)助執(zhí)行通知書、出讓人和受讓人身份證及復印件、證券賬戶卡等合法憑證和填妥的證券非交易過戶申請表。證券營業(yè)部業(yè)務員首先應審查委托買賣是否屬于全權委托，包括對買賣證券的品種、數(shù)量、價格的決定是否作全權委托 。再次是審查是否采用信用交易方式。 80. 答案： AD [解析 ]連續(xù)競價時，成交價格的確定原則為 :①最高買入申報與最低賣出申報價位相同，以該價格為成交價 。③賣出申報價格低于即時揭示的最高買人申報價格時，以即時揭示的最高買人申報價格為成交價。C 項交易商當日買人的固定收益證券當 13 可以賣出 。 82. 答案： ACD [解析 ]B 項屬于提高差錯或糾紛處理效率的措施。 84. 答案： ABCD [解析 ]委托指令的基本要素包括 :證券賬號、日期、品種、買賣方向、數(shù)量、價格、時間、有效 期、簽名和其他內容。 86. 答案： ABCD [解析 ]除 ABCD 四項外，深圳證券交易所規(guī)定的申購、贖回清單的內容還包括 :①可以現(xiàn)金替代的各組合證券種類及現(xiàn)金替代保證金率 。③證券交易所要求提供的其他信息。②可以充分利用代辦股份轉讓系統(tǒng)現(xiàn)有的證券公司網點體系，方便投資者的股份轉讓 。④可以依托代辦股份轉讓系統(tǒng)的技術服務系統(tǒng)，避免系統(tǒng)的重復建設，降低市場運行成本和風險，減輕市場參與者的費用負擔。②禁止任何人直接操縱權證價格。 90. 答案： ABCD [解析 ]網上競價發(fā)行除具有網上發(fā)行的優(yōu)點（經濟性、高效性）之外，還具有市場性、連續(xù)性的優(yōu)點。C 項申購配號根據(jù)實際有效申購進行，每一有效申購單位配一個號，對所有有效申購單位按時間順序連續(xù)配號。②在證券交易所掛牌交易的債券 。④ 在證券交易所掛牌交易的權證 。 93. 答案： ABC [解析 ]D 項應為“定期對自營業(yè)務投資組合的市值變化及其對公司以凈資本為核心的風險監(jiān)控指標的潛在影響進行敏感性分析和壓力測試”。證券公司對會計師事務所、審計事務所等專業(yè)性中介機構的稽核，應視同為中國證監(jiān)會的檢查并予以配合。②加強監(jiān)管，中國證監(jiān)會及其派出機構加強對內幕交易的監(jiān)管，一經發(fā)現(xiàn)違法違規(guī)行為則嚴肅處理。C 項屬于市場風險。②涉及自營業(yè)務規(guī)模、風險限額、資產配置、業(yè)務授權等方面的重大決策 。④其他需要報告的事項。 99. 答案： ABC [解析 ]《證券公司客戶資產管理業(yè)務試行辦法》第五十條規(guī)定，證券公司辦理集合資產管理業(yè)務，應當保證集合資產管理計劃資產與其自有資產、集合資產管理計劃資產與其他客戶的資產、不同集合資產管理計劃的資產相互獨立，單獨設置賬戶、獨立核算、分賬管理。 三 、 判斷題 （共 60 題，每小題 分，共 30 分。 20xx 年 10 月，十屆全國人大常委會第十八次會議審議通過了《證券法》修訂案，取消了證券公司不得為客戶交易融資融券的規(guī)定，目前我國存在融資融券交易試點，但還不能說信用交易以融券為主還是以融資為主。 103. 答案： B [解析 ]開立證券賬戶后，投資者還不能直接買賣證券。 104. 答案： B [解析 ]證券交易所為交易雙方創(chuàng)造或提供交易條件，同時對會員和上市公司進行監(jiān)督，進行公開、公正和及時的信息披露。 106. 答案： B [解析 ]會員的 交易席位經批準可以轉讓，而會員資格不能轉讓。報價驅動系統(tǒng)是一種連續(xù)交易商市場，也稱做市商市場。 109. 答案： B [解析 ]在實際中， A 股賬戶是一種通用型證券賬戶，既可以用來買賣股票，也可以買賣債券和基金 。 110. 答案： B [解析 ]同一性審查是指委托人、證件與委托單之間一致性的 審查，包括委托人與所提供的證件一致及證件與委托單一致兩方面 :“前者”是指委托人本人必須與提供的身份證件上的姓名、性別、年齡一致，各類證件上記載的姓名、號碼必須一致 。如果是機構投資者，那么經辦人必須與法人代表的授權人一致 。 111. 答案： A [解析 ]如果受托人沒有根據(jù)委托合同限定的證券種類、數(shù)量、價格、期限執(zhí)行，委托人可拒絕接受，并 有權要求賠償。但是，如果受托人已經按原委托指令的內容買賣成交了，委托人就必須承認交易結果，辦理交割清算。后者包括證券代碼、證券賬號、成交價格、成交數(shù)量、買賣方向、交易所規(guī)定的其他內容。但不包括股東名冊登錄。 115. 答案： B [解析 ]題中證券經紀商的經營范圍應以證券監(jiān)督管理機關批準的經營內容為限。 117. 答案： B [解析 ]固定收益平臺交易采用報價交易和詢價交易兩種方 式。詢價交易中，交易商須以實名方式申報。場內交易員須重復各項委托內容。 119. 答案： B [解析 ]證券公司未按照規(guī)定為客戶開立賬戶的，責令改正 。 120. 答案： B [解析 ]在證券交易所的交易期間，如果發(fā)生異常情況，如因不可抗力、意外事故、技術故障、非交易所能夠控制的其他情況而導致部分或全部交易不能進行的，證券交易所可以決定臨時停市或技術性停牌。若公告日為非交易日的，在公告后首個交易日開市時復牌。 123. 答案： B [解析 ]股份轉讓價格實行漲跌幅限制，漲跌幅比例限制為前 一轉讓日轉讓價格的 5%。通過場外申購、贖回應使用深圳開放式基金賬戶。深圳證券交易所規(guī)定，申購單位為 500 股，每一證券賬戶申購委托不少于 500 股，超過 500 股的必須是 500 股的整數(shù)倍，但不得超過本次上網定價發(fā)行數(shù)量，且不超過999999500 股。 127. 答案： A [解析 ]證券公司從事介紹業(yè)務，應當與期貨公司簽訂書面委托協(xié)議。②執(zhí)行期貨保證金安全存管制度的措施 。④客戶投訴的接待處理方式 。⑥違約責任 。 128. 答案： B [解析 ]新股上網定價發(fā)行，是指主承銷商利用證券交易所的交易系統(tǒng)，按已確定的發(fā)行價格 向投資者發(fā)售股票。 129. 答案： B [解析 ]當有效申購總量小于或等于該次股票上網發(fā)行量時，投資者按其有效申購量認購股票 。 130. 答案： B [解析 ]采用網下發(fā)行方式（如“全額預繳，比例配售”）發(fā)行新股時，是由投資者到本地證券登記結算公司開立股票賬戶后，憑中簽表、股票賬戶、本人身份證、現(xiàn)金或銀行存折到指定的收款點繳款認購，辦理股權登記。 132. 答案： A [解析 ]目前，銀行間市場的交易品種主要是債券，采取詢價交易方式進行，交易對手之間自主詢價談判，逐筆成交。 134. 答案： A [解析 ]《證券法》規(guī)定，證券交易內幕信息的知情人和非法獲取內幕信息的人，在內幕信息公開前，不得買賣該公司的證券，或者泄露該信息，或者建議他人買賣該證券。 135. 答案： B [解析 ]證券自營業(yè)務投資范圍或者投資比例違反規(guī)定的，對直接負責的主管人員和其他直接責任人員，給予警告，并處以 3 萬元以上 10 萬元以下的罰款。 137. 答案： B [解析 ]集合資產管理計劃投資于會員自身、托管機構及與該會員、托管機構有關聯(lián)方關系的公司發(fā)行的證券，應于有關事實發(fā)生之日起 2 個工作日內以書面形式將有關情況報告深圳證券交易所。 139. 答案： A [解析 ]《證券公司定向資產管理業(yè)務實施細則（試行）》第二十一條規(guī)定，專用證券賬戶僅供定向資產管理業(yè)務使用，并且只能由代理辦理專用證券賬戶的證券公司使用，不得轉托管或者轉指定，中國證監(jiān)會另有規(guī)定的除外。 140. 答案 ： B [解析 ]為多個客戶辦理集合資產管理業(yè)務，是指證券公司通過設立集合資產管理計劃，與客戶簽訂集合資產管理合同，將客戶資產交由具有客戶交易結算資金法人存管業(yè)務資格的商業(yè)銀行或者中國證監(jiān)會認可的其他機構進行托管，通過專門賬戶為客戶提供資產管理服務的一種業(yè)務。 141. 答案： B [解析 ]集合資產管理合同由題目中所指的三方簽署 。 142. 答案： B [解析 ]托管銀行應當按照《證券公司客戶資產管理業(yè)務試行辦法》的規(guī)定，為每一個 集合資產管理計劃代理開立專門的資金賬戶，賬戶名稱為集合資產管理計劃名稱 。 143. 答案： A [解析 ]集合資產管理計劃開始投資運作后，證券公司、托管機構應當至少每 3 個月向客戶提供一次集合資產管理計劃的管理報告和托管報告，并報中國證監(jiān)會及注冊地中國證監(jiān)會派出機構備案。題中描述 的為客戶應含的信息。 146. 答案： A [解析 ]信用交易證券交收賬戶，用于客戶融資融券交易的證券結算 。 147. 答案： B [解析 ]單只標的證券的融資余額達到該證券上市可流通市值的 25%時，交易所可以在次一交易日暫停其融資買入，并向市場公布。 148. 答案： B [解析 ]證券公司應當于每個交易日 22:O0 前向交易所報送當日各標的證券融資買人額、融資還款額、融資余額以及融券賣出量、融券償還量和融券余量等數(shù)據(jù)。買斷式回購的首期交易凈價、到期交易凈價和回購債券數(shù)量由交易雙方確定，但到期交易凈價加債券在回購期間的新增應計利息應大于首期交易凈價。任何一家市場參與者待返售債券總余額應小于其在中央結 算公司托管的自營債券總額的 200%。 152. 答案： B [解析 ]上海證券交易所買斷式回購的申報價格是按每百元面值債券到期購回價（凈價）進行申報。 154. 答案： B [解析 ]當日購買的債券，當日可用于質押券申報，并可進行相應的債券回購交易業(yè)務，但當日申報轉回的債券，當日可以賣出。 156. 答案： B [解析 ]在上海市場，行權交收期為 T 日日終 。 157. 答案： B [解析 ]在交收日最終交收時點，登記結算公司根據(jù)交易所發(fā)送的包含信用證券賬戶信息的成交記錄，完成證券交收。 159. 答案： B [解析 ]登記結算公司以參與人的“清算編號”為單位生成清算數(shù)據(jù)。 20xx 年證券從業(yè)資格考試《證券交易》全真模擬題四 （含答案詳解） （供 9 月 20xx 年 6 月考試用） 一、單選題（每題 分，共 30分，以下備選答案中只有一項最符合題目要求，不選、錯選均不得 分。 A．發(fā)行者 B．持有者 C．管理者 D．中介人 2. 證券回購市場屬于