【正文】 礦體絕大部分位于當(dāng)?shù)厍治g基準(zhǔn)面以下，礦床產(chǎn)于斷層破碎角礫巖帶中，礦區(qū)斷層破碎角礫帶為寬度不大、富水性較弱而導(dǎo)水性較強(qiáng)的裂隙含水帶；礦體頂板為富水性弱、透水性較差的白堊系紅花套組次長(zhǎng)石砂巖；底板為富水性較弱的三迭系嘉陵江組灰?guī)r、白云質(zhì)灰?guī)r裂隙巖溶含水層。2. 工程地質(zhì)條件●工程地質(zhì)巖組根據(jù)巖土體的的結(jié)構(gòu)及其物理力學(xué)性質(zhì)，將礦區(qū)巖土劃分為四個(gè)工程地質(zhì)巖類：◎散體結(jié)構(gòu)第四系土體類（Q4）：沖洪積物由礫石、砂礫石、細(xì)砂及亞粘土組成，沿溪溝分布；殘坡積由亞粘土、粘土組成，分布于山坡坡麓地帶，二者土質(zhì)結(jié)構(gòu)疏松，穩(wěn)固性差?！?qū)訝罱Y(jié)構(gòu)白堊系紅花套組碎屑巖類（K2b）：巖性為中至細(xì)粒次長(zhǎng)石砂巖，含礫砂巖和砂礫巖呈長(zhǎng)條帶狀分布其中，屬次軟質(zhì)巖類，裂隙比較發(fā)育，穩(wěn)固性中等?！?qū)訝罱Y(jié)構(gòu)三迭系嘉陵江組碳酸鹽巖類（T2j）主要由灰?guī)r、白云質(zhì)灰?guī)r組成，中厚層狀，巖石堅(jiān)硬，淺部巖溶比較發(fā)育。巖石穩(wěn)固性較好，~，灰?guī)rf=，白云質(zhì)灰?guī)rf=?！蛩榱呀Y(jié)構(gòu)燕山期斷層破碎帶（hp）由燕山早期F1和晚期F2斷裂破碎帶組成，為含礦巖帶。裂隙發(fā)育，巖石破碎，穩(wěn)固性差，f=~2?！窆こ痰刭|(zhì)條件現(xiàn)狀評(píng)價(jià)本礦山為地下開(kāi)采，主井和運(yùn)輸巷道均建在穩(wěn)固性較好的嘉陵江灰?guī)r、白云質(zhì)灰?guī)r中，工程地質(zhì)條件比較簡(jiǎn)單，灰?guī)r、白云質(zhì)灰?guī)r層是礦床主要含水層，礦業(yè)公司為了防止其中地下水涌入礦坑，對(duì)全井巷進(jìn)行噴漿支護(hù)，使坑壁起到了較好的支護(hù)加固和阻水作用。部分巷道掘進(jìn)在次長(zhǎng)石砂巖層中，長(zhǎng)石砂巖遇水容易風(fēng)化破碎，穩(wěn)固性較差，破碎地段時(shí)有坑頂?shù)魤K現(xiàn)象發(fā)生，是井巷重點(diǎn)加固護(hù)壁部位，均進(jìn)行了掛網(wǎng)噴漿支護(hù)，因此，礦山尚未發(fā)生冒頂、片幫、坍塌等事故。●工程地質(zhì)條件預(yù)測(cè)評(píng)價(jià)根據(jù)已建礦山工程地質(zhì)情況，預(yù)測(cè)灰?guī)r、白云質(zhì)灰?guī)r井巷段穩(wěn)固性比較好，采用全井巷噴漿支護(hù)基本可以防止冒頂、片幫等事故發(fā)生。斷層破碎帶灰?guī)r角礫夾巴東組砂頁(yè)巖，為含礦帶，采用分層崩落法采礦，形成采空區(qū)后應(yīng)封閉其出入口。礦層底板圍巖灰?guī)r、白云質(zhì)灰?guī)r，為中厚層狀結(jié)構(gòu)巖石，穩(wěn)固性較好；礦層頂板圍巖為次長(zhǎng)石砂巖，為層狀結(jié)構(gòu)，比較破碎，遇水容易受風(fēng)化，穩(wěn)固性較差，其分布占全部礦山的比例相對(duì)較少，因此，小銅口銅礦床工程地質(zhì)條件復(fù)雜程度屬中等類型。礦區(qū)東部為中厚層狀灰?guī)r、白云質(zhì)灰?guī)r，巖層傾角比較平緩，多為∠10176。地形上形成陡峻的山崖，巖石堅(jiān)硬，比較完整，裂隙不太發(fā)育，未發(fā)現(xiàn)崩塌和滑坡等地質(zhì)災(zāi)害?；?guī)r、白云質(zhì)灰?guī)r和次長(zhǎng)石砂巖接觸帶，同時(shí)也是F1和F2斷層構(gòu)造破碎帶，破碎帶寬度10~50m，斷層破碎帶是礦床充水的主要通道，在大、小銅口溪溝和構(gòu)造破碎帶的交叉部位尚未發(fā)現(xiàn)有明顯的塌陷現(xiàn)象。按照采礦設(shè)計(jì)布署，礦山生產(chǎn)時(shí)坑內(nèi)采礦廢石大部分填于洞口附近低洼谷地。礦山主豎井和運(yùn)輸巷道均建在三迭系嘉陵江組灰?guī)r、白云質(zhì)灰?guī)r中，巖石堅(jiān)硬，比較完整，穩(wěn)固性較好，全井巷采用噴漿支護(hù)，未發(fā)生冒頂、片幫現(xiàn)象。斷層角礫巖夾巴東組砂頁(yè)巖破碎帶，巖石破碎，穩(wěn)固性差，冒頂片幫現(xiàn)象時(shí)有發(fā)生。尾礦庫(kù)水向下滲透或溢出會(huì)對(duì)周邊局部范圍地下水和地表水及土壤造成輕度污染。礦床開(kāi)采技術(shù)條件復(fù)雜程度是以復(fù)合問(wèn)題為主的中等復(fù)雜（Ⅱ4）礦床。礦山采用地下開(kāi)采方式、斜井開(kāi)拓方案，以采掘Ⅰ號(hào)礦體+140米標(biāo)高以上的礦石為主。礦山自建礦以來(lái)，一直處于基建、試生產(chǎn)狀況，目前還沒(méi)有產(chǎn)生良好的經(jīng)濟(jì)效益。采出礦石經(jīng)浮選后生產(chǎn)銅精礦產(chǎn)品，銅精礦含銅品位可達(dá)21%、106。銅金屬量272噸、。（平均品位21%）。九、評(píng)估實(shí)施過(guò)程根據(jù)國(guó)家現(xiàn)行有關(guān)評(píng)估的政策和法規(guī)規(guī)定，按照評(píng)估委托人及采礦權(quán)人的要求，本評(píng)估機(jī)構(gòu)組織評(píng)估人員，對(duì)委托評(píng)估的采礦權(quán)實(shí)施了如下評(píng)估程序：1. 接受委托階段：2010年4月8日，項(xiàng)目接洽，與評(píng)估委托人明確此次評(píng)估業(yè)務(wù)基本事項(xiàng)，接受評(píng)估委托，擬定評(píng)估計(jì)劃（評(píng)估方案和方法等），收集與評(píng)估有關(guān)的資料，向采礦權(quán)人提供評(píng)估資料準(zhǔn)備的清單。3. 評(píng)定估算階段：2010年4月18日～5月16日，依據(jù)收集的評(píng)估資料進(jìn)行整理分析，選擇適當(dāng)?shù)脑u(píng)估方法，合理選取評(píng)估參數(shù)，完成評(píng)定估算，具體步驟如下：根據(jù)所收集的資料進(jìn)行歸納、整理，查閱有關(guān)法律、法規(guī)，調(diào)查有關(guān)礦產(chǎn)開(kāi)發(fā)及銷售市場(chǎng)，按照既定的評(píng)估程序和方法，選取評(píng)估參數(shù)，對(duì)委托評(píng)估的采礦權(quán)價(jià)值進(jìn)行評(píng)定估算，對(duì)估算結(jié)果進(jìn)行必要的分析，形成評(píng)估結(jié)論，完成評(píng)估報(bào)告初稿，復(fù)核評(píng)估結(jié)論，并對(duì)評(píng)估結(jié)論進(jìn)行修改和完善。十、評(píng)估方法小銅口銅礦屬改擴(kuò)建礦山，設(shè)計(jì)生產(chǎn)規(guī)模6萬(wàn)噸/年。已委托有資格的設(shè)計(jì)單位編制了開(kāi)發(fā)利用方案，開(kāi)發(fā)利用方案已評(píng)審?fù)ㄟ^(guò)。因此，評(píng)估認(rèn)為本采礦權(quán)的地質(zhì)研究程度較高，資料基本齊全、可靠，這些報(bào)告和有關(guān)數(shù)據(jù)基本達(dá)到采用折現(xiàn)現(xiàn)金流量法評(píng)估的要求。折現(xiàn)現(xiàn)金流量法基本原理是，將礦業(yè)權(quán)所對(duì)應(yīng)的礦產(chǎn)資源勘查、開(kāi)發(fā)作為現(xiàn)金流量系統(tǒng)，將評(píng)估計(jì)算年限內(nèi)各年的凈現(xiàn)金流量，以與凈現(xiàn)金流量口徑相匹配的折現(xiàn)率，折現(xiàn)到評(píng)估基準(zhǔn)日的現(xiàn)值之和，作為礦業(yè)權(quán)評(píng)估價(jià)值。折現(xiàn)現(xiàn)金流量法計(jì)算公式為：式中：P ——礦業(yè)權(quán)評(píng)估價(jià)值；CI ——年現(xiàn)金流入量；CO ——年現(xiàn)金流出量；(CI－CO)t ——年凈現(xiàn)金流量；i ——折現(xiàn)率；t ——年序號(hào)（t=1,2,…,n）；n——評(píng)估計(jì)算年限。（一） 評(píng)估所依據(jù)資料評(píng)述1. 儲(chǔ)量估算資料按《儲(chǔ)量結(jié)算報(bào)告》，本次儲(chǔ)量結(jié)算在以往提交并經(jīng)主管部門審批的《勘探報(bào)告》和《分割說(shuō)明》的基礎(chǔ)上所做的工作，包括對(duì)礦山現(xiàn)場(chǎng)實(shí)地調(diào)查，開(kāi)采情況的調(diào)查了解；敘述了礦山地質(zhì)工作的內(nèi)容和成果；說(shuō)明了結(jié)算方法和所取得的成果，其資源儲(chǔ)量估算方法正確，礦體圈定有據(jù)，資源儲(chǔ)量類型確定基本合理，并將估算結(jié)果與原成果報(bào)告作了對(duì)比，說(shuō)明了Ⅰ號(hào)礦體銅礦資源儲(chǔ)量減少的原因是沿走向規(guī)模變小，而且礦體平均品位有所下降所致，有一定的可信度；闡述了礦區(qū)水文地質(zhì)、工程地質(zhì)及環(huán)境地質(zhì)條件為中等類型。依據(jù)《銅、鉛、鋅、銀、鎳、鉬礦地質(zhì)勘查規(guī)范》(DZ/T02142002)、《固體礦產(chǎn)地質(zhì)勘查規(guī)范總則》(GB/T139082002)和《固體礦產(chǎn)資源/儲(chǔ)量分類》(GB/T177661999)，經(jīng)對(duì)《儲(chǔ)量結(jié)算報(bào)告》分析，評(píng)估認(rèn)為，本礦礦體傾斜較陡，形態(tài)比較簡(jiǎn)單，沿用垂直斷面法估算資源儲(chǔ)量，估算方法正確；工業(yè)指標(biāo)確定符合礦床一般工業(yè)指標(biāo)要求；勘查類型、資源儲(chǔ)量類別、塊段劃分和參數(shù)確定基本合理；資源儲(chǔ)量估算結(jié)果可靠。2. 開(kāi)發(fā)利用方案及其補(bǔ)充說(shuō)明湖海省地質(zhì)礦業(yè)開(kāi)發(fā)有限責(zé)任公司依據(jù)《關(guān)于加強(qiáng)對(duì)礦產(chǎn)資源開(kāi)發(fā)利用方案審查的通知》（國(guó)土資發(fā)(1999)98號(hào)）、《采礦設(shè)計(jì)手冊(cè)》、《金屬非金屬地下礦山安全規(guī)程》等國(guó)家工程建設(shè)強(qiáng)制性條文及有關(guān)的安全規(guī)程、設(shè)計(jì)規(guī)范及技術(shù)規(guī)定編制的《開(kāi)發(fā)利用方案》及《開(kāi)發(fā)利用方案補(bǔ)充說(shuō)明》，是根據(jù)礦體賦存具體特點(diǎn)及開(kāi)采技術(shù)條件，以當(dāng)?shù)匦袠I(yè)平均生產(chǎn)力水平為基本尺度以及當(dāng)前經(jīng)濟(jì)技術(shù)條件下合理有效利用資源為原則編制的，報(bào)告編制方法合理、內(nèi)容基本完整。注：《開(kāi)發(fā)利用方案》未設(shè)計(jì)原有固定資產(chǎn)利用情況，且未設(shè)計(jì)列示固定資產(chǎn)投資及成本費(fèi)用詳細(xì)構(gòu)成，故評(píng)估機(jī)構(gòu)商請(qǐng)《開(kāi)發(fā)利用方案》設(shè)計(jì)單位補(bǔ)充了固定資產(chǎn)投資及成本費(fèi)用等設(shè)計(jì)指標(biāo)，出具了《開(kāi)發(fā)利用方案補(bǔ)充說(shuō)明》。該礦會(huì)計(jì)報(bào)表的數(shù)據(jù)是根據(jù)登記完整、核對(duì)無(wú)誤的會(huì)計(jì)帳簿記錄和其他有關(guān)資料編制，數(shù)字真實(shí)、計(jì)算準(zhǔn)確、內(nèi)容完整，符合國(guó)家統(tǒng)一會(huì)計(jì)制度規(guī)定的編制基礎(chǔ)、編制依據(jù)和原則。根據(jù)本礦資源稟賦條件及《開(kāi)發(fā)利用方案》、《開(kāi)發(fā)利用方案補(bǔ)充說(shuō)明》及該礦實(shí)際生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)情況，按照本次評(píng)估擬定的產(chǎn)品價(jià)格、礦山投資及成本費(fèi)用等參數(shù)進(jìn)行項(xiàng)目財(cái)務(wù)評(píng)價(jià)，評(píng)價(jià)結(jié)果匯總?cè)缦拢盒蛱?hào)項(xiàng)目單位指標(biāo)1項(xiàng)目投資財(cái)務(wù)內(nèi)部收益率（所得稅前）%項(xiàng)目投資財(cái)務(wù)內(nèi)部收益率（所得稅后）%2項(xiàng)目投資財(cái)務(wù)凈現(xiàn)值（所得稅前）(ic=13%)萬(wàn)元項(xiàng)目投資財(cái)務(wù)凈現(xiàn)值（所得稅后）(ic=13%)萬(wàn)元3項(xiàng)目投資回收期（所得稅前）年項(xiàng)目投資回收期（所得稅后）年由財(cái)務(wù)評(píng)價(jià)指標(biāo)可以看出，本項(xiàng)目在財(cái)務(wù)上是可行的。（二）評(píng)估參數(shù)的選取各參數(shù)取值說(shuō)明如下：1. 保有資源儲(chǔ)量根據(jù)《儲(chǔ)量結(jié)算報(bào)告》（參見(jiàn)《儲(chǔ)量結(jié)算報(bào)告》附表P16～1PP31）、《儲(chǔ)量評(píng)審意見(jiàn)書(shū)》（參見(jiàn)P10）及《儲(chǔ)量評(píng)審備案證明》，本礦變更后礦區(qū)范圍后評(píng)審?fù)ㄟ^(guò)的截至2007年底保有資源儲(chǔ)量（122b+333）礦石量1000390噸，銅金屬量11759噸，%。另Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ號(hào)礦體全部（122b）和（333）塊段估算伴生銀、鍺、鎘推斷的內(nèi)蘊(yùn)經(jīng)濟(jì)資源量（333）礦石量915976噸〔即Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ號(hào)礦體全部（122b+333）礦石量〕，10－6（247。915976噸）；，%（247。詳見(jiàn)附表二。1000390噸），%（247。1000390噸）?！睘榇?，需將經(jīng)評(píng)審核準(zhǔn)的截止2007年底的保有資源儲(chǔ)量＋2006年10月～2007年12月底期間累計(jì)動(dòng)用資源儲(chǔ)量換算為2006年9月底的保有資源儲(chǔ)量。按礦山實(shí)際礦石貧化率10%、采礦回采率98%計(jì)（參見(jiàn)《儲(chǔ)量結(jié)算報(bào)告》P8），則2006年10月至2007年底共15個(gè)月動(dòng)用資源儲(chǔ)量（礦石量）為（122b）25401噸（即采出礦量（3536＋24123）噸（1－礦石貧化率10%）247?！沧ⅲ嚎紤]到動(dòng)用資源儲(chǔ)量已是采出和損失礦量，按其地質(zhì)控制程度及其經(jīng)濟(jì)意義可歸為（111b），為與《儲(chǔ)量結(jié)算報(bào)告》資源儲(chǔ)量類型劃分口徑一致、也便于簡(jiǎn)化列表，本次評(píng)估動(dòng)用資源儲(chǔ)量歸為（122b）。其中（122b）礦石量484822噸（即459421＋25401），銅金屬量6516噸（即6176＋25401%），%；（333）礦石量540969噸，銅金屬量5583噸，%。詳見(jiàn)附表二。根據(jù)《價(jià)款評(píng)估應(yīng)用指南》、《開(kāi)發(fā)利用方案》并結(jié)合本礦實(shí)際，本次評(píng)估確定：（122b）全部參與評(píng)估利用；（333）。）。詳見(jiàn)附表二。由于伴生元素銀、鎘、鍺未按（122b）和（333）塊段類型劃分，故計(jì)算評(píng)估利用資源儲(chǔ)量伴生元素品位時(shí)，不再按對(duì)金屬量和礦石量采用可信度系數(shù)調(diào)整，以保有資源儲(chǔ)量伴生元素平均品位計(jì)（按全部礦體計(jì)算）。因礦體傾角較陡，開(kāi)拓系統(tǒng)選用平硐－盲豎井聯(lián)合開(kāi)拓系統(tǒng)。設(shè)計(jì)原礦生產(chǎn)規(guī)模為6萬(wàn)噸/年。選礦工藝流程為破碎、磨礦、粗選、精選、掃選。4. 產(chǎn)品方案小銅口銅礦自建有選礦廠，本礦為以原生硫化銅礦石為主、少量次生氧化銅礦石，《開(kāi)發(fā)利用方案》（見(jiàn)P2P62）設(shè)計(jì)本礦產(chǎn)品為精礦品位Cu21%的銅精礦。因此，隨銅精礦銷售并計(jì)價(jià)的伴生元素只有銀。5. 采選技術(shù)指標(biāo)設(shè)計(jì)損失量：按《開(kāi)發(fā)利用方案》（見(jiàn)《開(kāi)發(fā)利用方案》P26），根據(jù)該礦礦體分布特征，設(shè)計(jì)不考慮設(shè)計(jì)損失量。采礦技術(shù)指標(biāo)：《開(kāi)發(fā)利用方案》（P2P3P63）設(shè)計(jì)采礦回采率為80%、礦石貧化率為10%，本次評(píng)估據(jù)此確定采礦損失率為20%(即1－80%)，礦石貧化率為10%。選礦技術(shù)指標(biāo)：按小銅口銅礦選廠采用的破碎、磨礦、粗選、精選、掃選工藝流程處理該礦礦石的選礦技術(shù)指標(biāo)，《開(kāi)發(fā)利用方案》設(shè)計(jì)銅選礦回收率為90%。本次確定該礦Cu選礦回收率為90%、Ag選礦回收率為60%。從本礦開(kāi)采技術(shù)條件分析，我們認(rèn)為該礦6萬(wàn)噸/年生產(chǎn)能力是合理的。據(jù)以上分析確定礦山服務(wù)年限，具體計(jì)算如下：式中：T—— 礦山服務(wù)年限； Q —— 可采儲(chǔ)量（） A —— 礦山生產(chǎn)能力；ρ —— 礦石貧化率；10%T＝247。（1－10%）＝（年）本礦屬改擴(kuò)建礦山，《開(kāi)發(fā)利用方案》（參見(jiàn)P63）設(shè)計(jì)建設(shè)工期為11個(gè)月，本次評(píng)估確定建設(shè)期11個(gè)月自2010年4月至2011年2月；礦山投產(chǎn)即達(dá)產(chǎn)，生產(chǎn)負(fù)荷100%，；（即11247。8. 產(chǎn)品產(chǎn)量、銷售價(jià)格及銷售收入（1）產(chǎn)品產(chǎn)量正常生產(chǎn)年份生產(chǎn)規(guī)模為采選處理礦石量6萬(wàn)噸，則正常生產(chǎn)年份：年銅精礦含銅產(chǎn)量＝年原礦生產(chǎn)規(guī)模入選原礦銅品位銅選礦回收率＝%90%＝年銅精礦含銀產(chǎn)量＝年原礦生產(chǎn)規(guī)模入選原礦銀品位銀選礦回收率＝10660%＝（2）產(chǎn)品銷售價(jià)格根據(jù)《價(jià)款評(píng)估應(yīng)用指南》，礦業(yè)權(quán)價(jià)款評(píng)估確定評(píng)估用的產(chǎn)品價(jià)格，一般采用當(dāng)?shù)貎r(jià)格口徑確定，可以評(píng)估基準(zhǔn)日前3個(gè)年度的價(jià)格平均值或回歸分析后確定評(píng)估用的產(chǎn)品價(jià)格；對(duì)產(chǎn)品價(jià)格波動(dòng)較大、服務(wù)年限較長(zhǎng)的大中型礦山，可以評(píng)估基準(zhǔn)日前5個(gè)年度內(nèi)價(jià)格平均值確定評(píng)估用的產(chǎn)品價(jià)格；對(duì)服務(wù)年限短的小型礦山，可以采用評(píng)估基準(zhǔn)日當(dāng)年價(jià)格的平均值確定評(píng)估用的產(chǎn)品價(jià)格。本次評(píng)估用產(chǎn)品價(jià)格采用2009年1月～2010年3月價(jià)格的平均值確定。參照江蘇省金源黃金有限責(zé)任公司與銅陵有色金屬集團(tuán)股份公司簽訂的《2008年的銅精礦買賣合同》（參見(jiàn)附件十四），銅精礦含銅含稅交貨價(jià)計(jì)價(jià)方式為：按銅精礦含銅品位20%為基準(zhǔn)，以銅精礦進(jìn)廠日上海期貨交易所現(xiàn)貨月陰極銅前后各連續(xù)5個(gè)交易日的算術(shù)平均價(jià)乘以銅精礦含銅計(jì)價(jià)系數(shù)87%計(jì)價(jià)結(jié)算；含銅品位＞20%時(shí)，每上升1個(gè)品位，銅基價(jià)加價(jià)50元/噸銅（品位每增加1%基價(jià)加價(jià)50元）?！布春悆r(jià)格39441元/噸247。上海金屬網(wǎng)電銅現(xiàn)貨交易月平均價(jià)（含稅價(jià)）統(tǒng)計(jì)表資料來(lái)源：上海金屬網(wǎng)計(jì)價(jià)單位：元/噸　1月2月3月4月5月6月7月8月9月10月11月12月平均2009年2894428689319214006738064399394202548642486814987852077557582010年601165535759117　　　2009年1月～2010年3月共15個(gè)月平均價(jià)45285元/噸●銅精礦含銀銷售價(jià)格根據(jù)云龍縣小銅口礦業(yè)有限公司與大冶有色金屬有限公司簽訂的2010年的《銅精礦委托加工合同》，銅精礦含銀計(jì)價(jià)方式為：按銅精礦含銀不少于20g/t，以銅精礦進(jìn)廠月上海華通鉑銀市場(chǎng)3號(hào)白銀（%）每個(gè)交易日的結(jié)算平均價(jià)乘以國(guó)家規(guī)定的銅精礦含銀計(jì)價(jià)系數(shù)（中色財(cái)（2000）第94號(hào)文）計(jì)價(jià)結(jié)算。銅精礦含銅品位21%），10－6（247。根據(jù)上海黃金交易所白銀現(xiàn)貨交易平均價(jià)統(tǒng)計(jì)，2009年1月～2010年3月共15個(gè)月白銀Ag(T+D)（%）平均含稅價(jià)格為3720元/千克（見(jiàn)下表）。（1＋增值稅稅率17