【正文】 總投資估算 .......................................................................... 62 資金籌措 ..................................................................................... 62 第十四章 財務(wù)分析及評價結(jié)論 .......................................................... 64 財務(wù)分析 ..................................................................................... 64 經(jīng)濟(jì)評價方法及說明 ........................................................... 64 成本費用估算 ...................................................................... 64 收入和稅金估算 ................................................................... 66 財務(wù)效益分析 ...................................................................... 66 不確定性分析 ...................................................................... 68 5 財務(wù)評價結(jié)論 ............................................................................. 71 第十五章 社會評價 ............................................................................... 72 項目對社會的影響分析 .............................................................. 72 項目與所在地的互適性分析 ...................................................... 73 社會評價結(jié)論 ............................................................................. 74 第十六章 風(fēng)險分析 ............................................................................... 75 項 目主要風(fēng)險因素識別 .............................................................. 75 風(fēng)險防范和降低風(fēng)險對策 .......................................................... 79 第十七章 研究結(jié)論 ............................................................................... 81 第十八章 附圖和附表 .................................................................................................82 6 第一章 項目總論 項目名稱及項目公司 1. 項目名稱：利用廢舊塑料、木質(zhì)纖維生產(chǎn)塑木型材（ 1 萬噸 /年）資源綜合利用項目 單位 ： XY 塑木型材制品有限公司 項目公司概況 隨著木材資源的日益匱乏，人們對環(huán)境保護(hù)的日益重視，一種新型的塑木材料引起了人們的關(guān)注。它是在廢舊塑料中摻入木粉或其他天然植物纖維以及化學(xué)助劑，經(jīng)專用加工設(shè)備制成塑木復(fù)合材料及制品。目前在國際上，塑木復(fù)合材料應(yīng)用最廣的產(chǎn)品是托盤，歐洲和北美的塑木托盤已占了近一半的市場份額。我國目前托盤年需求量約為 1 億個，到 2020 將增長到 2 億個，按屆時塑木托盤能占有 30％的市場份額計，僅此一項每年就可消耗廢舊塑料 100 萬噸。 但是由于 行業(yè)發(fā)展時間 尚短 ， 塑木材料在國內(nèi)的生產(chǎn)應(yīng)用情況并不樂觀，塑木制品在市場上并未形成琳瑯滿目的局面。塑木材料這種頗具潛力的新興環(huán)保材料 卻出現(xiàn) 這 樣 的局面 ，主要 有以下幾點原因： （ 1） “ 技術(shù) ” 與 “ 市場應(yīng)用 ” 尚有差距。由于針對 性強，技術(shù)與實際相符，制品性能也穩(wěn)定一致，可以達(dá)到強度要求。中國目前正處于市場經(jīng)濟(jì)的初期階段，在回收塑料的處理上缺少專業(yè)機構(gòu)，缺乏分檢、檢測手段。 另一方面，由于國內(nèi)塑料制品企業(yè)規(guī)模小，其產(chǎn)生的邊角廢料難以形成數(shù)量、性能上的規(guī)模化和穩(wěn)定化，所以塑料的“貨源”就處于一種不穩(wěn)定的狀態(tài)， 難以 加工出質(zhì)量優(yōu)異和穩(wěn)定的塑木制品 ； （ 2） 價格上的優(yōu)勢不明顯。在我國整體經(jīng)濟(jì)尚不發(fā)達(dá)的今天，有時人們對價格的看重甚至超過了質(zhì)量，這也是市場經(jīng)濟(jì)初期階段的一個特點。少數(shù)企業(yè)生產(chǎn)模壓壓制的木塑包裝材料，因木粉填量比例小，成本較高，缺乏市場競爭力。尤其近一年多來隨著國際石油漲價，塑料價格據(jù)高不下，使塑木企業(yè)難以招架，成本增加，在激烈的市場競爭中難以取勝。 塑木 材料 是一種新生事物，目前尚無統(tǒng)一標(biāo)準(zhǔn)。隨著塑木制品的增多，其所用原料的品種也五花八門，如塑料有聚乙烯、聚丙烯、聚氯乙稀等，填充物有木、竹、紙、布、稻殼、秸稈、煤灰等，填充量也由 10％到80％不同，當(dāng)然所用的相容助劑也不同，這么多的差異也必將造成制 9 品的性能（強度、剛度、熱性能、耐候性、電性能、化學(xué)性能等）也存在很大差別，如果對此沒有一個規(guī)范化的標(biāo)準(zhǔn)，那么出現(xiàn)偽劣制品將是必然的。這也是塑木制品在市場上難以推廣的原因之一。 本公司 以 采用電腦數(shù)控全自動塑木型材生產(chǎn)技術(shù)、熱塑性塑料與天然植物纖維之間的相容性、粘結(jié)力 、木質(zhì)粉料高填充量等多項技術(shù) 攻關(guān) 為切入點， 積極開展新技術(shù)的研發(fā)工作。 本項目符合《中華人民共和國國民經(jīng)濟(jì)和社會發(fā)展十一五規(guī)劃綱要》中的第六篇“建設(shè)資源節(jié)約型、環(huán)境友好型社會”中的第二十二章“發(fā)展循環(huán)經(jīng)濟(jì)”中第四節(jié)“節(jié)約材料”中的“推行產(chǎn)品生態(tài)設(shè)計，推廣節(jié)約材料的技術(shù)工藝，鼓勵采用小型、輕型和再生材料。推進(jìn)木材、金屬材料、水泥等的節(jié)約代用。規(guī)范并減少一次性用品生產(chǎn)和使用”的政策條款范疇； 隨著經(jīng)濟(jì)的持續(xù)增長和人民生活水平的不斷提高，城市化、現(xiàn)代化步伐加快，我國每年廢棄塑料總量多達(dá) 7000萬噸以上，造成 “ 白色污染 ” ，作為垃圾處理時，產(chǎn)生大量有毒物、有害氣體，嚴(yán)重污染大氣及周邊環(huán)境。在工 10 業(yè)化的同時，我國又是一個農(nóng)業(yè)大國，每年產(chǎn)生的農(nóng)業(yè) 廢棄物數(shù)以億萬噸，作為垃圾處理同樣嚴(yán)重污染環(huán)境，因此，以塑料廢棄物和木材廢棄物、農(nóng)植物廢棄物為原料，積極發(fā)展塑木復(fù)合材料產(chǎn)業(yè)，對于工業(yè)、農(nóng)業(yè)廢棄物資源的循環(huán)回收和再生利用，減少控制環(huán)境污染，建設(shè)循環(huán)經(jīng)濟(jì)和節(jié)約型經(jīng)濟(jì)社會，實現(xiàn)人與自然的協(xié)調(diào)、國民經(jīng)濟(jì)和社會可持續(xù)發(fā)展具有重要的現(xiàn)實意義。 1. 項目地點 2. 項目建設(shè)單位 3. 建設(shè)規(guī)模與目標(biāo) （ 1）建設(shè)規(guī)模 項目建設(shè)規(guī)模為： 年產(chǎn) 1 萬噸塑木型材制品 ， 產(chǎn)品主要技術(shù)參數(shù)如下 表 11 所示 ： 表 11 產(chǎn)品主要技術(shù)參數(shù)表 序號 項目 參數(shù) 1 木纖維含量 50％以上，部分產(chǎn)品最高可達(dá)到 65～ 75% 2 拉伸強度 ≥10 MP ａ ,最高達(dá)到 3 三點彎曲強度 ≥ 12 MPa ，最高可達(dá) MPa 11 4 三點彎曲模量 ≥ 1600 MPa ，最高可達(dá) 1800 Mpa 5 硬度 ≥ 60 D 6 沖擊強度 ≥ 2 KJ/M 2 7 密度 ～ 8 吸濕率 ≤3% 9 產(chǎn)品質(zhì)量穩(wěn)定，產(chǎn)品成品率 98%以上 （ 2） 建設(shè)目標(biāo)： 新增銷售收入 6000萬元， 上交稅金 ； 每年將減少 5000多噸塑料垃圾污染，減少谷糠等農(nóng)業(yè)廢棄焚燒物約 7000 噸。 （ 2） 裝備條件 購置生產(chǎn)設(shè)備 ，使之達(dá)到 年 產(chǎn) 1 萬噸塑木型材制品 生產(chǎn)裝置的要求。 （ 3） 研究開發(fā)條件 公司副總經(jīng)理、總工程師季建仁及項目組成員曾主持參與了 塑木復(fù)合材料生產(chǎn)設(shè)備國產(chǎn)化的研究、組織、實施，為 塑木 復(fù)合材料生產(chǎn)設(shè)備的國產(chǎn)化作出了重要貢獻(xiàn)；在 塑木 復(fù)合材料復(fù)合技術(shù)、生產(chǎn)加工工藝等關(guān)鍵技術(shù)領(lǐng)域，公司項目課題組負(fù)責(zé)人及項目組成員與四川大學(xué)高分子科學(xué)與工程學(xué)院、中國科學(xué)院化學(xué)研究所的專家教授聯(lián)合開展了熱塑性塑料與天然植物纖維之間的相容性、粘結(jié)力研究、木質(zhì)粉 12 料高填充量等多項長期合作研究，經(jīng)過數(shù)年的反復(fù)研究、實驗，終 于較好地解決了木粉纖維素與熱塑性塑料相容性較差、粘結(jié)力小 的 關(guān)鍵技術(shù)難 題，初步解決了木質(zhì)粉料高填充量，同時保持產(chǎn)品技術(shù)性能的難題，并開始用于產(chǎn)業(yè)化生產(chǎn)實踐。塑木型材可用于制造戶外設(shè)施家具、活動房屋、混凝土模板、天棚、墻板、地板、機器罩、汽車內(nèi)飾板、船舶內(nèi)飾材和隔熱材、各種規(guī)格的工業(yè)用托盤以及各種搬運周轉(zhuǎn)箱、叉車貨板等。據(jù) 1999 年《 An Investigation of the Potential to Extant the Manufacture of Recycled Wood Plastic Composite Products in Massachusetts – Technical Report 19》報道，美國當(dāng)時的塑木復(fù)合材料產(chǎn)品銷售量近 150 萬噸 /年，主要產(chǎn)品是地板、盤子、汽車內(nèi)飾板、窗框、柵欄和裝飾材料。據(jù)美國專家市場公司預(yù)測，塑木復(fù)合材料制品在北美的市場最終容量可達(dá) 1000 萬噸 /年。 國內(nèi)每年產(chǎn)生的各種廢舊塑料和木質(zhì)纖維廢料數(shù)量可觀。中國市場與北美地區(qū)的市場相比，塑木復(fù)合材料及其制品的增長還有相當(dāng)大的空間，預(yù)期國內(nèi)塑木復(fù)合材料的市場近年內(nèi)的 13 產(chǎn)量將超過百萬噸，產(chǎn)值超過 10 億元并形成新型塑木復(fù)合材料制品的體系。由此可見，新 型塑木復(fù)合型材項目市場前景廣闊。 另設(shè) 流動資金 500 萬元。改造期從 2020 年 6 月開始計算， 2020 年 12 月建設(shè)完成，預(yù)計 2020年 1 月投產(chǎn)。 表１ 1 主要經(jīng)濟(jì)技術(shù)指標(biāo)一覽表 序號 指標(biāo)和數(shù)據(jù)名稱 單位 指標(biāo)和數(shù)據(jù) 備注 1 項目總投資 (按全部流動資金口徑 ) 萬元 建設(shè)投資 萬元 建設(shè)期利息 萬元 流動資金 萬元 2 銷售收入 (不含稅 ) 萬元 達(dá)產(chǎn)期 3 銷售稅金及附加 萬元 達(dá)產(chǎn)期 4 增值稅 萬元 達(dá)產(chǎn)期 5 總成本費用 萬元 達(dá)產(chǎn)期 6 利潤總額 萬元 達(dá)產(chǎn)期 7 所得稅 萬元 達(dá)產(chǎn)期 14 8 稅后利潤 萬元 達(dá)產(chǎn)期 9 稅收總額（ 3+7） 萬元 達(dá)產(chǎn)期 10 財務(wù)盈利能力分析 財務(wù)內(nèi)部收益率 全部投資所得稅前 % 全部投資所得稅后 % 序號 指標(biāo)和數(shù)據(jù)名稱 單位 指標(biāo)和數(shù)據(jù) 備注 財務(wù)凈現(xiàn)值 全部投資所得稅前 萬元 IC=10% 全部投資所得稅后 萬元 IC=10% 靜態(tài)投資回收期 不含建設(shè)期 全部投資所得稅前 年 全部投資所得稅后 年 動態(tài)投資回收期 不含建設(shè)期 全部投資所得稅前 年 全部投資所得稅后 年 總投資收益率 % 資本金凈利潤率 % 11 清償能力分析 資產(chǎn)負(fù)債率 % 投產(chǎn)第一年 12 盈虧平衡點 % 6. 主要結(jié)論 本項目采用先進(jìn)的 電腦自動化 塑木型材 加工技術(shù)，實現(xiàn)大批量、專業(yè)化生產(chǎn)， 具有明顯的經(jīng)濟(jì)和社會效益，符合《廣東省產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整指導(dǎo)目錄（ 2020年本）》第一類鼓勵類第九項化工第 19條“復(fù)合 材料、功能性高分子材料、工程塑料及低成本化、新型塑料合金生產(chǎn)”的政策條款，屬于國家鼓勵發(fā)展的產(chǎn)業(yè)。 不僅可以在一定程度上促進(jìn) 全 省經(jīng)濟(jì)的發(fā)展和經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)的調(diào)整，而且有利于優(yōu)化行業(yè)結(jié)構(gòu)和提升企業(yè)競爭力，對全省產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)優(yōu)化升級有重大帶動作用，符合國家鼓勵的投資方向。北京化工大學(xué)新材料及裝備研究室自1998 年就開始從事塑木復(fù)合材料的理論研究和工業(yè)化生產(chǎn)技術(shù)的開發(fā)，結(jié)合自身的學(xué)科優(yōu)勢，及時把握塑木復(fù)合材料的發(fā)展動態(tài)和市場需求，與國內(nèi)數(shù)十家企業(yè)合作，相繼研發(fā)了從最初的第一代以塑木托盤為代表的塑木產(chǎn)品到以商用建筑板材、室內(nèi)建筑裝飾制品和住宅房屋結(jié)構(gòu)件為代表的第三代產(chǎn)品?，F(xiàn)有塑木產(chǎn)業(yè)從業(yè)人員數(shù)萬人，塑木制品年產(chǎn)銷量已接近 20 萬 t，年產(chǎn)值達(dá) 20億元人民幣。東部個別企業(yè)工藝水平較為領(lǐng)先，南方企業(yè)則占有產(chǎn)品