【正文】 超過了規(guī)定的上限(cap rate)，利率頂合約的提供者將向合約持有人補償實際利率與利率上限的差額，從而保證合約持有人實際支付的凈利率不會超過合約規(guī)定的上限。 揚基債券(Yankee bonds)　　在美國債券市場上發(fā)行的外國債券，即美國以外的政府、金融機構(gòu)、工商企業(yè)和國際組織在美國國內(nèi)市場發(fā)行的、以美圓為計值貨幣的債券。２、美國政府對其控制較嚴(yán)，申請手續(xù)遠比一般債券繁瑣。４、投資者以人壽保險公司、儲蓄銀行等機構(gòu)為主。 武士債券均為無擔(dān)保發(fā)行，典型期限為３～１０年，一般在東京證券交易所交易。 龍債券是東亞經(jīng)濟迅速增長的產(chǎn)物。其典型償還期限為３～８年。4藍籌股　　在所屬行業(yè)內(nèi)占有重要支配性地位、業(yè)績優(yōu)良、成交活躍、紅利優(yōu)厚的大公司股票被稱為藍籌股。 4紅籌股　　紅籌股這一概念誕生于９０年代初期的香港股票市場。早期的紅籌股主要是一些中資公司收購香港中小型上市公司后改造而形成的，如“中信泰富”等。金融系金融學(xué)名詞解釋匯編基金類開放式基金(openend funds)　　指基金規(guī)模不是固定不變的，而是可以隨時根據(jù)市場供求情況發(fā)行新份額或被投資人贖回的投資基金。 契約型投資基金(constractual type funds)　　根據(jù)一定的信托契約原理，由基金發(fā)起人和基金管理人、基金托管人訂立基金契約而組建的投資基金。 公司型投資基金(corporate type funds) 　　具有共同投資目標(biāo)的投資者依據(jù)公司法組成以贏利為目的、投資于特定對象（如各種有價證券、貨幣）的股份制投資公司。 雨傘基金(umbrella funds)　　基金管理公司把自己名下的一組基金作為“母基金”，在“母基金”之下，再組成若干個“子基金”，以方便和吸引投資者在其中自由選擇和轉(zhuǎn)換的一種經(jīng)營方式。金中的基金(funds of funds)　　其特點是以其他基金單位為投資對象。對沖基金(hedge fund)　　原意是“風(fēng)險對沖過的基金”，起源于５０年代初的美國，起初的操宗旨是利用期貨、期權(quán)等金融衍生產(chǎn)品以及對相關(guān)聯(lián)的不同股票進行實買空賣、風(fēng)險對沖的操作技巧，在一定程度上可規(guī)避和化解證券投資風(fēng)險。8風(fēng)險基金(venture capital)　　是指那些由專業(yè)投資管理人士或機構(gòu)定向募集的資金，投資于處于草創(chuàng)階段的企業(yè)、技術(shù)、產(chǎn)品或市場，以期望在未來實現(xiàn)高額回報。 股票基金的主要功能是將大眾投資者的小額投資集中為大額資金。 債券基金　　債券基金是一種以債券為投資對象的證券投資基金，它通過集中眾多投資者的資金，對債券進行組合投資，尋求較為穩(wěn)定的收益。 該基金資產(chǎn)主要投資于短期貨幣工具如國庫券、商業(yè)票據(jù)、銀行定期存單、政府短期債券、企業(yè)債券等短期有價證券。 在我國，根據(jù)《證券投資基金管理暫行辦法》的規(guī)定。依據(jù)《證券投資基金管理暫行辦法》及中國證監(jiān)會的有關(guān)規(guī)定，基金發(fā)起人主要職責(zé)包括：（1）制定有關(guān)法律文件并向主管機關(guān)提出設(shè)立基金的申請，籌建基金；（2）認(rèn)購或持有一定數(shù)量的基金單位；（3）基金不能成立時、基金發(fā)起人須承擔(dān)基金募集費用，將已募集的資金并加計銀行恬期存款利息在規(guī)定時間內(nèi)退還基金認(rèn)購。 我國《證券投資基金管理暫行辦法》規(guī)定，基金管理人的職責(zé)主要有：按照基金契約的規(guī)定運用基金資產(chǎn)投資并管理基金資產(chǎn)；及時、足額向基金持有人支付基金收益；保存基金的會計賬冊，記錄15年以上；編制基金財務(wù)報告，及時公告，并向中國證監(jiān)會報告：計算并公告基金資產(chǎn)凈值及每一基金單位資產(chǎn)凈值；基金契約規(guī)定的其他職責(zé)：開放式基金的管理人還應(yīng)當(dāng)按照國家有關(guān)規(guī)定和基金契約的規(guī)定，及時、準(zhǔn)確地辦理基金的申購與贖回。 即基金銀行賬戶款項收付及資金劃撥等也由基金托管人負責(zé)，基金投資于證券后，有關(guān)證券交易的資金清算由基金托管人負責(zé)。并督促基金管理人予以改正；④對基金管理人計算的基金資產(chǎn)凈值和編制的財務(wù)報表進行復(fù)核。 徹底的善意收購建議由獵手公司方私下而保密地向獵物公司方提出，且不被要求公開披露。 1要約收購（Tender Offer）　　是指收購方通過向被收購公司的股東，發(fā)出購買其所持該公司股份的書面意思表示，并按照其依法公告的收購要約中所規(guī)定的收購條件、收購價格、收購期限以及其他規(guī)定事項，收購目標(biāo)公司股份的收購方式。 1金降落(golden parachute)　　金降落協(xié)議規(guī)定，一旦因為公司被并購而導(dǎo)致董事、總裁等高級管理人員被解職，公司將提供相當(dāng)豐厚的解職費、股票期權(quán)收入和額外津貼作為補償費?！　　　　　　　　　　　　　　″a降落(tin parachute) 　　　　錫降落一般是當(dāng)公司被并購時，根據(jù)工齡長短，讓普通員工領(lǐng)取數(shù)周至數(shù)月的工資。 2白護衛(wèi)(white squire)　　獵物公司將大宗具有表決權(quán)的證券賣給友好公司，與充擔(dān)白護衛(wèi)的友好公司簽定不變動的協(xié)議，該協(xié)議允許白護衛(wèi)在獵物公司遭收購時以優(yōu)惠價格認(rèn)購股票或得到更高的投資回報率。 2白騎士(white knight)　　獵物公司為了免受敵意收購者的控制而別無他策時，可以自行尋找一家友好公司，由后者出面和敵意收購者展開標(biāo)購戰(zhàn)。 金融衍生工具類 2金融衍生工具通常是指從原生資產(chǎn)（Underlying Asserts）派生出來的金融工具。 根據(jù)產(chǎn)品形態(tài)，可以分為遠期、期貨、期權(quán)和掉期四大類。 更為準(zhǔn)確他說，掉期合約是當(dāng)事人之間簽討的在未來某一期間內(nèi)相互交換他們認(rèn)為具有相等經(jīng)濟價值的現(xiàn)金流（Cash Flow）的合約。 2期貨合約　　期貨合約指由期貨交易所統(tǒng)一制訂的、規(guī)定在將來某一特定的時間和地點交割一定數(shù)量和質(zhì)量實物商品或金融商品的標(biāo)準(zhǔn)化合約。 商品期貨歷史悠久，種類繁多，主要包括農(nóng)副產(chǎn)品、金屬產(chǎn)品、能源產(chǎn)品等幾大類。 金融期貨作為期貨交易中的一種，具有期貨交易的一般特點，但與商品期貨相比較，其合約標(biāo)的物不是實物商品，而是傳統(tǒng)的金融商品。 利率期貨主要包括以長期國債為標(biāo)的物的長期利率期貨和以二個月短期存款利率為標(biāo)的物的短期利率期貨。 貨幣期貨是適應(yīng)各國從事對外貿(mào)易和金融業(yè)務(wù)的需要而產(chǎn)生的，目的是借此規(guī)避匯率風(fēng)險。 股票指數(shù)期貨不涉及股票本身的交割，其價格根據(jù)股票指數(shù)計算，合約以現(xiàn)金清算形式進行交割。 3看跌期權(quán)　　看跌期權(quán)是指期權(quán)的購買者擁有在期權(quán)合約有效期內(nèi)按執(zhí)行價格賣出一定數(shù)量標(biāo)的物的權(quán)利。 3美式期權(quán)　　美式期權(quán)，是指可以在成交后有效期內(nèi)任何一大被執(zhí)行的期權(quán)。 在交易時，交易者只付出1％～10%的按金（保證金），就可進行100％額度的交易。 3期貨交易的逐日盯市制度　　期貨交易的逐日盯市制度，是指結(jié)算部門在每日閉市后計算、檢查保證金賬戶余額，通過適時發(fā)出追加保證金通知，使保證金余額維持在一定水平之上，防止負債現(xiàn)象發(fā)生的結(jié)算制度。若調(diào)整后的保證金余額小于維持保證金，交易所便發(fā)出通知，要求在下一交易日開市之前追加保證金，若會員單位不能按時追加保證金，交易所將有權(quán)強行平倉。 建倉也叫開倉，是指交易者新買入或新賣出一定數(shù)量的期貨合約。在最后交易日結(jié)束之前擇機將買入的期貨合約賣出，或?qū)①u出的期貨合約買回，即通過一筆數(shù)量相等、方向相反的期貨交易來沖銷原有的期貨合約，以此了結(jié)期貨交易，解除到期進行實物交割的義務(wù)，這種買回已賣出合約，或賣出己買入合約的行為就叫平倉。 4大戶報告制度　　大戶報告制度，是與限倉制度緊密相關(guān)的另外一個控制交易風(fēng)險、防止大戶操縱中場行為的制度。當(dāng)會員或客戶投機頭寸達到了交易所規(guī)定的數(shù)量時，必須向交易所申報。交易動機等等，便于交易所審查大戶是否有過度投機和操縱市場行為以及大戶的交易風(fēng)險情況。 商品期貨交易一般采用實物交割的方式。 這種交割方式主要用于金融期貨等期貨標(biāo)的物無法進行實物交割的期貨合約，如股票指數(shù)期貨合約等。我國商品期貨市場不允許進行現(xiàn)金交割。 4利率底(interest rate floors)　　如果貸款利率下降至下限(floor rate)，利率底合約的提供者將向合約持有人補償實際利率與利率下限的差額，從而保證合約持有人實際支付的凈利率不會超過合約規(guī)定的下限。 揚基債券具有如下幾個特點：１、期限長，數(shù)額大。３、發(fā)行者以外國政府和國際組織為主。證券發(fā)行類4武士債券(Samurai bonds) 　　在日本債券市場上發(fā)行的外國債券，即日本以外的政府、金融機構(gòu)、工商企業(yè)和國際組織在日本國內(nèi)市場發(fā)行的、以日元為計值貨幣的債券。4龍債券(Dragon bonds)　　以非日元的亞洲國家或地區(qū)貨幣發(fā)行的外國債券。從１９９２年起，龍債券得到了迅速發(fā)展。龍債券對發(fā)行人的資信要求較高，一般為政府及相關(guān)機構(gòu)。 “藍籌”一詞源于西方賭場，在西方賭場中，有三種顏色的籌碼，其中藍色籌碼最為值錢。 香港和國際投資者把在境外注冊、在香港上市的那些帶有中國大陸概念的股票稱為紅籌股。后來出現(xiàn)的紅籌股，主要是內(nèi)地一些省市將其在香港的窗口公司改組并在香港上市后形成的，如“北京控股”等。 以股票為例，存托憑證是這樣產(chǎn)生的：某國的上市公司為使其股票在外國流通，就將一定數(shù)額的股票，委托某一中間機構(gòu)（通常為一銀行，稱為保管銀行）保管，由保管銀行通知外國的存托銀行在當(dāng)?shù)匕l(fā)行代表該股份的存托憑證，之后存托憑證便開始在外國證券交易所或柜臺市場交易。 國家股、法人股的持有者放棄配股權(quán)，將配股權(quán)有償轉(zhuǎn)讓給其他法人或社會公眾，這些法人或社會公眾行使相應(yīng)的配股權(quán)時所認(rèn)購的新股，就是轉(zhuǎn)配股。 其實質(zhì)是一種買入期權(quán)。 5績優(yōu)股　　績優(yōu)股就是業(yè)績優(yōu)良公司的股票，但對于績優(yōu)股的定義國內(nèi)外卻有所不同。一般而言，每股稅后利潤在全體上市公司中處于中上地位，公司上市后凈資產(chǎn)收益率連續(xù)三年顯著超過10％的股票當(dāng)屬績優(yōu)股之列。 這類上中公司或者由于行業(yè)前景不好，或者由于經(jīng)營不善等，有的甚至進入虧損行列。 5A股　　A股的正式名稱是人民幣普通股票。 5B股　　B股的正式名稱是人民幣特種股票，它是以人民幣標(biāo)明面值，以外幣認(rèn)購和買賣，在境內(nèi)（上海、深圳）證券交易所上市交易的。中國證監(jiān)會規(guī)定的其他投資人。 香港的英文是HOngKOng，取其字首，在港上市外資股就叫做H股。 5國有股　　國有股指有權(quán)代表同家投資的部門或機構(gòu)以國有資產(chǎn)向公司投資形成的股份。由于我國大部分股份制企業(yè)都是由原國有大中型企業(yè)改制而來的，岡此，國有股在公司股僅中占有較大的比重。 6社會公眾股　　社會公眾股是指我國境內(nèi)個人和機構(gòu)，以其合法財產(chǎn)向公司可上市流通股權(quán)部分投資所形成的股份。 按照《股票發(fā)行和交易管理暫行條例》規(guī)定。公司職工股在本公司股票上市6個月后、即可安排上市流通。 6股東權(quán)益　　股東權(quán)益又稱凈資產(chǎn)，是指公司總資產(chǎn)中扣除負債所余下的部分。二是資本公積。三是盈余公積，又分為法定盈余公積和任意盈余公積。目的是為了應(yīng)付經(jīng)營風(fēng)險。四是法定公益金，按稅后利潤的5％一10％提取。五是未分配利潤，指公司留待以后年度分配的利潤或待分配利潤。 股東權(quán)益比率應(yīng)當(dāng)適中。意味著企業(yè)沒有積極地利用財務(wù)杠桿作用來擴大經(jīng)營規(guī)模。 當(dāng)時發(fā)行的英國政府公債帶有金黃邊，因此被稱為“金邊債券”。6地方政府債券　　不少國家中有財政收入的地方政府及地