【正文】 務(wù)行業(yè)新世紀(jì)開元，我國(guó)的醫(yī)療衛(wèi)生體制改革已進(jìn)入深層次階段，“衛(wèi)生資源結(jié)構(gòu)由單一國(guó)有制向公有制、多種所有制并存轉(zhuǎn)化”。健康長(zhǎng)壽不再僅僅是一句美好祝愿而成為可以現(xiàn)實(shí)追求的目標(biāo)，隨著全民對(duì)健康的意義的更深入的認(rèn)識(shí)，除了治療病痛外人們還要求能有效的提高和改善身體的各種機(jī)能。中國(guó)國(guó)內(nèi)巨大的醫(yī)藥市場(chǎng)已經(jīng)啟動(dòng)。1998年底，我國(guó)65歲以上的老年人口達(dá)到了8375萬(wàn)人，據(jù)預(yù)測(cè)，本世紀(jì)末我國(guó)60歲以上的人口將超過(guò)一億，40歲以上的人口將超過(guò)5億，而這一年齡段醫(yī)藥消費(fèi)支出占醫(yī)藥消費(fèi)總值的70%，而同時(shí)老年人消費(fèi)支出中藥品消費(fèi)超過(guò)50%?？梢灶A(yù)見隨著經(jīng)濟(jì)的飛速發(fā)展和人均收入的提高，我國(guó)醫(yī)藥消費(fèi)的潛力非常大。人均用藥水平低下，潛力很大。新制度規(guī)定：“城鎮(zhèn)所有企業(yè)（包括國(guó)有企業(yè)、集體企業(yè)、外商投資企業(yè)、私營(yíng)企業(yè)）、機(jī)關(guān)、事業(yè)單位、社會(huì)團(tuán)體、民辦非企業(yè)單位及其職工都要參加基本醫(yī)療保險(xiǎn)。1998年12月，國(guó)務(wù)院頒布了《關(guān)于建立城鎮(zhèn)職工基本醫(yī)療保險(xiǎn)制度的決定》，該制度體現(xiàn)了低水平、廣覆蓋的原則。圖表 2　　中國(guó)醫(yī)藥工業(yè)產(chǎn)值增長(zhǎng)情況　(單位：百萬(wàn)元)資料來(lái)源：《中國(guó)醫(yī)藥年鑒》、中國(guó)金藥網(wǎng)經(jīng)濟(jì)的發(fā)展提高了國(guó)民收入，也極大改變了人民的生活觀念，人民的醫(yī)療保健支出顯著增長(zhǎng)，使得藥品銷售迅速擴(kuò)大。從上市公司情況看，醫(yī)藥行業(yè)上市公司依舊保持其優(yōu)于滬深公司的業(yè)績(jī)，%，%的增長(zhǎng)速度。醫(yī)藥行業(yè)是我國(guó)國(guó)民經(jīng)濟(jì)中一個(gè)比較小的產(chǎn)業(yè)，97年反映其規(guī)模輪廓的指標(biāo)如產(chǎn)值、資產(chǎn)總額、產(chǎn)品銷售收入等均占不到全國(guó)的2%，但是，%的資產(chǎn)，%%的利潤(rùn)。 “九五”計(jì)劃的五年，中國(guó)醫(yī)藥經(jīng)濟(jì)繼續(xù)保持連續(xù)高速增長(zhǎng)，醫(yī)藥工業(yè)總產(chǎn)值、工業(yè)資產(chǎn)總量、醫(yī)藥商業(yè)銷售額在九五%、%、%的水平，增長(zhǎng)速度不僅快于全球醫(yī)藥行業(yè)平均增長(zhǎng)水平，也快于中國(guó)GDP的增長(zhǎng)速度。預(yù)計(jì)“十五”期間，中國(guó)藥品需求年平均遞增速度可達(dá)到１２％左右。由于人口的自然增長(zhǎng)、人口老齡化、城鎮(zhèn)醫(yī)療保險(xiǎn)制度的改革以及經(jīng)濟(jì)持續(xù)增長(zhǎng)等相關(guān)因素的影響，醫(yī)藥市場(chǎng)總體需求將保持平衡增長(zhǎng)。鑒于世界人口的增長(zhǎng)、世界人口老年化的趨勢(shì)、收入水平的提高等等幾個(gè)方面的因素，全球醫(yī)藥行業(yè)的快速增長(zhǎng)格局不會(huì)改變。醫(yī)藥產(chǎn)業(yè)具有高技術(shù)、高投入、高附加值、高風(fēng)險(xiǎn)、相對(duì)壟斷等特征，從而屬于“朝陽(yáng)產(chǎn)業(yè)”。全球醫(yī)藥產(chǎn)業(yè)經(jīng)濟(jì)發(fā)展很快。在這一過(guò)程中，準(zhǔn)備引入策略投資者，實(shí)現(xiàn)融資2000萬(wàn)元。升保醫(yī)院的發(fā)展目標(biāo)是成為汕頭市腦血管疾病檢測(cè)、治療及康復(fù)的基地，發(fā)展為粵東乃至廣東具有國(guó)際水準(zhǔn)的集腦內(nèi)科、腦外科、中西醫(yī)相結(jié)合的大型腦血管病?？漆t(yī)院，成為面向港、澳、臺(tái)和東南亞的醫(yī)療服務(wù)的重要窗口。升保醫(yī)院也由此得到了長(zhǎng)足的發(fā)展，并在患者中贏得了極高的聲譽(yù)。由于人口老齡化、人群體力活動(dòng)減少、平均體重持續(xù)上升、生活節(jié)奏加快、吸煙人群有增無(wú)減和社會(huì)心理壓力加重等原因，都預(yù)示著心腦血管疾病在今后還會(huì)呈持續(xù)攀升之勢(shì)，而且病人呈現(xiàn)年輕化的趨勢(shì)。自八十年代以來(lái)，中國(guó)心腦血管疾病患病率和發(fā)病危險(xiǎn)因素在持續(xù)上升，僅高血壓病人在全國(guó)每年就新增加三百多萬(wàn)人，目前已有一億多人口患高血壓。心腦血管疾病的有效治療是當(dāng)今醫(yī)學(xué)界的一大難題。中國(guó)的醫(yī)療衛(wèi)生體制改革已進(jìn)入深層次階段，“衛(wèi)生資源結(jié)構(gòu)由單一國(guó)有制向公有制、多種所有制并存轉(zhuǎn)化”。在十多年的發(fā)展中，升保醫(yī)院已發(fā)展為占地2萬(wàn)多平方米，建筑面積4000平方米，有40張床位。 汕頭市升保腦血管病醫(yī)院 商業(yè)計(jì)劃書二零零二年十月 第一章：摘要 4第二章：行業(yè)分析 5一、國(guó)外醫(yī)藥產(chǎn)業(yè)分析 5二、中國(guó)醫(yī)藥行業(yè)概況 6三、醫(yī)療服務(wù)行業(yè) 8第三章：汕頭市相關(guān)情況介紹 10一、汕頭市概況 10二、汕頭市醫(yī)療衛(wèi)生事業(yè)的發(fā)展情況 10第四章：醫(yī)院介紹 13一、醫(yī)院簡(jiǎn)介 13二、醫(yī)院沿革 14三、醫(yī)院管理 15四、外部支持 17第五章：業(yè)務(wù)/診療項(xiàng)目介紹 20第六章：醫(yī)院擴(kuò)建計(jì)劃 22第七章：市場(chǎng)分析 23一、 市場(chǎng)前景 23二、目標(biāo)市場(chǎng)預(yù)測(cè) 24三、營(yíng)銷手段 27第八章：競(jìng)爭(zhēng)性分析 29一、主要競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手 29二、醫(yī)院發(fā)展中存在的優(yōu)勢(shì) （Strength） 32三、醫(yī)院發(fā)展中存在的劣勢(shì)（Weakness） 33四、醫(yī)院的發(fā)展機(jī)會(huì)（0pportunity） 33五、影響本項(xiàng)目實(shí)施的因素（Threat） 34第九章：風(fēng)險(xiǎn)因素及對(duì)策 34一、管理風(fēng)險(xiǎn)分析： 34二、市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)分析 34三、政策風(fēng)險(xiǎn)分析 35四、資金風(fēng)險(xiǎn)分析 35第十章：財(cái)務(wù)計(jì)劃 35一、醫(yī)院過(guò)往經(jīng)營(yíng)情況 35二、未來(lái)財(cái)務(wù)預(yù)算（2003年—2005年） 36第十一章：融資計(jì)劃及投資退出途徑 37一、募集資金用途 37二、醫(yī)院估值 37三、資本退出方式 38附表1 40第一章：摘要汕頭市升保腦血管病醫(yī)院（以下簡(jiǎn)稱“升保醫(yī)院”）是專門從事心腦血管疾病診斷、治療、預(yù)防及保健的?？漆t(yī)院，醫(yī)院準(zhǔn)備進(jìn)行改擴(kuò)建，進(jìn)一步擴(kuò)大市場(chǎng)份額。升保醫(yī)院位于中國(guó)廣東省汕頭市，前身是汕頭市升保腦血管病治療中心，由我國(guó)著名的心腦血管病專家王介明教授于1989年創(chuàng)建，并于1999年升格為升保腦血管病醫(yī)院。擁有CT機(jī)、經(jīng)顱三維多普勒彩超機(jī)、血液流變儀、甲皺微循環(huán)測(cè)定儀、光量子機(jī)等高精尖的醫(yī)療設(shè)備，成為面向港、澳、臺(tái)和東南亞的醫(yī)療服務(wù)的一個(gè)窗口。國(guó)家對(duì)醫(yī)療機(jī)構(gòu)按照非營(yíng)利性和營(yíng)利性實(shí)行分類管理，營(yíng)利性醫(yī)院以獲取投資回報(bào)實(shí)現(xiàn)利潤(rùn)最大化為目的，自主確定醫(yī)療服務(wù)項(xiàng)目，自主定價(jià)、自主經(jīng)營(yíng)、自負(fù)盈虧、照章納稅，確立了營(yíng)利性醫(yī)療機(jī)構(gòu)的合法地位，這為民間資本或外資進(jìn)入醫(yī)療服務(wù)領(lǐng)域鋪平了道路。心腦血管疾病已經(jīng)成為中國(guó)城鄉(xiāng)居民死亡的“第二殺手”。此外，每年有幾百萬(wàn)人死于心腦血管疾病。升保醫(yī)院從建院之初，就緊緊圍繞?？漆t(yī)院的專業(yè)化、特色化的優(yōu)勢(shì)，依靠王介明教授及安藥集團(tuán)（一家集醫(yī)藥研發(fā)、生產(chǎn)、銷售和醫(yī)療服務(wù)的大型醫(yī)藥集團(tuán)）在心腦血管疾病研究和治療、醫(yī)院管理方面的優(yōu)勢(shì)：主要體現(xiàn)在治療心腦血管疾病的特效藥品、十?dāng)?shù)套因癥施治的方案及一支業(yè)務(wù)精湛的醫(yī)護(hù)隊(duì)伍，在心腦血管疾病的治療上取得了突出的成果，治療的有效率高達(dá)95%以上。2001年升保醫(yī)院的經(jīng)營(yíng)收入達(dá)到1000多萬(wàn)元，凈利潤(rùn)達(dá)到近500萬(wàn)元。為實(shí)現(xiàn)此戰(zhàn)略目標(biāo)，醫(yī)院計(jì)劃進(jìn)行改擴(kuò)建，改善醫(yī)院的硬件設(shè)施。第二章：行業(yè)分析一、國(guó)外醫(yī)藥產(chǎn)業(yè)分析醫(yī)藥產(chǎn)業(yè)關(guān)乎人類生存和健康，是按國(guó)際標(biāo)準(zhǔn)劃分的15類國(guó)際化產(chǎn)業(yè)之一，亦是世界貿(mào)易增長(zhǎng)最快的五類產(chǎn)業(yè)之一。預(yù)計(jì)全球到2002年醫(yī)藥市場(chǎng)銷售額將達(dá)到4000億美元，2004年醫(yī)藥市場(chǎng)銷售額將達(dá)到5060億美元，2010年醫(yī)藥市場(chǎng)銷售額將達(dá)7600億美元。目前，醫(yī)藥行業(yè)正以平均每年18% 左右的速度增長(zhǎng)。圖表 1 全球醫(yī)藥市場(chǎng)增長(zhǎng)情況?。▎挝唬簝|美元）資料來(lái)源：《中國(guó)醫(yī)藥經(jīng)貿(mào)》、中國(guó)金藥網(wǎng)二、中國(guó)醫(yī)藥行業(yè)概況中國(guó)是世界上最大的發(fā)展中國(guó)家，人口總數(shù)接近十三億，占全球的20%。據(jù)預(yù)測(cè)，到２００５年，全國(guó)藥品需求量將達(dá)到２１８０億元，比２０００年凈增９４０億元。2001年，醫(yī)藥行業(yè)保持了快速增長(zhǎng)的勢(shì)頭，整體行業(yè)經(jīng)濟(jì)運(yùn)行實(shí)現(xiàn)了：工業(yè)總產(chǎn)值比上年增長(zhǎng)15%；工業(yè)增加值比上年增長(zhǎng)13%；工業(yè)企業(yè)利潤(rùn)比上年增長(zhǎng)13%；商業(yè)銷售額比上年增長(zhǎng)10%；商業(yè)企業(yè)利潤(rùn)比上年增長(zhǎng)15%；產(chǎn)品出口比上年增長(zhǎng)20%。滬深股市醫(yī)藥類上市公司整體業(yè)績(jī)高于滬深股市整體業(yè)績(jī)，但子行業(yè)發(fā)展不均衡，生物制藥業(yè)發(fā)展較快。1998年，醫(yī)藥工業(yè)總產(chǎn)值完成1630億元，較上年增長(zhǎng)14%。%，%。%，%，據(jù)了解，“九五”期間我國(guó)醫(yī)藥市場(chǎng)增長(zhǎng)速度為1112%，到2000年銷售額將達(dá)到1500億元。我國(guó)以前的公費(fèi)、勞保醫(yī)療體制覆蓋面比較窄，相當(dāng)一部分的社會(huì)人口基本沒有納入社會(huì)醫(yī)療保險(xiǎn)范圍?！币虼?，藥品需求將逐步增加。中等發(fā)達(dá)國(guó)家人均用藥水平圍4050美元，歐洲國(guó)家人均要銷售額為160美元，美日都超過(guò)200美元。此外，人口持續(xù)增長(zhǎng)，老齡化現(xiàn)象日趨嚴(yán)重，銀發(fā)市場(chǎng)增長(zhǎng)迅速。銀發(fā)市場(chǎng)的增長(zhǎng)將促使醫(yī)藥市場(chǎng)迅速擴(kuò)大。中國(guó)眾多的人口是一個(gè)無(wú)可比擬的市場(chǎng)基礎(chǔ)，改革開放二十年來(lái)經(jīng)濟(jì)的飛速發(fā)展，人民生活水平的普遍提高、收入的持續(xù)增加，今天的老百姓已經(jīng)基本解決了溫飽的基本要求，開始追求更高的生活質(zhì)量。日常消費(fèi)中用于醫(yī)療和保健的支出的比例在不斷上升，市場(chǎng)巨大的容量為本土醫(yī)藥企業(yè)的生存和發(fā)展提供了豐富的土壤。國(guó)家對(duì)醫(yī)療機(jī)構(gòu)按照非營(yíng)利性和營(yíng)利性實(shí)行分類管理，營(yíng)利性醫(yī)院以獲取投資回報(bào)實(shí)現(xiàn)利潤(rùn)最大化為目的，自主確定醫(yī)療服務(wù)項(xiàng)目，自主定價(jià)、自主經(jīng)營(yíng)、自負(fù)盈虧、照章納稅，確立了營(yíng)利性醫(yī)療機(jī)構(gòu)的合法地位，明確了營(yíng)利性醫(yī)療機(jī)構(gòu)的醫(yī)療服務(wù)所得收益可用于投資者經(jīng)濟(jì)回報(bào)，這為民間資本或外資進(jìn)入醫(yī)療服務(wù)領(lǐng)域鋪平了道路。這將使醫(yī)療服務(wù)行業(yè)成為今后一個(gè)熱門的投資領(lǐng)域。醫(yī)療服務(wù)行業(yè)因其前期投入較大、科技含量高、管理復(fù)雜、服務(wù)質(zhì)量要求嚴(yán)格、且設(shè)立新的醫(yī)療機(jī)構(gòu)還受到區(qū)域衛(wèi)生規(guī)劃等限制，所以存在一定的壟斷性、利潤(rùn)豐厚，蘊(yùn)藏著巨大的經(jīng)濟(jì)機(jī)會(huì)。（二）現(xiàn)狀和前景我國(guó)醫(yī)療服務(wù)行業(yè)長(zhǎng)期以來(lái)是國(guó)有醫(yī)院一統(tǒng)天下的局面，缺乏競(jìng)爭(zhēng)的市場(chǎng)環(huán)境。據(jù)中華醫(yī)院管理學(xué)會(huì)專題調(diào)查顯示，目前全國(guó)具有一定規(guī)模的民辦醫(yī)院不少于500家。目前，業(yè)務(wù)主體在國(guó)內(nèi)的上市公司中，帶有醫(yī)院概念的有A股萬(wàn)杰高科（600223），香港主板的正中藥業(yè)（0327），但這兩家公司醫(yī)院經(jīng)營(yíng)的收入占總收入的比例不大，并沒有一家以醫(yī)院經(jīng)營(yíng)作為主營(yíng)業(yè)務(wù)的上市公司；而香港本地上市公司康健國(guó)際（8138），是以連鎖的綜合診所經(jīng)營(yíng)為主營(yíng)業(yè)務(wù)，上市前就吸引了長(zhǎng)江實(shí)業(yè)（0001）作為策略性股東，上市后在二級(jí)市場(chǎng)曾有不錯(cuò)的表現(xiàn)，但后來(lái)價(jià)格隨創(chuàng)業(yè)板市場(chǎng)整體氣氛轉(zhuǎn)淡和公司頻繁的配股集資（6次配股）而走差。美國(guó)2000年對(duì)500家公司市場(chǎng)化資本分析的統(tǒng)計(jì)報(bào)表顯示，醫(yī)療市場(chǎng)以10%占據(jù)了第三位，僅次于電腦業(yè)和通訊產(chǎn)業(yè)。斯可德的律師與一位叫里查得1988年，哥倫比亞醫(yī)院公司第一次收購(gòu)了分別位于El Paso和 TX州的兩家醫(yī)院，接著在1989年購(gòu)買了兩臺(tái)專用醫(yī)療設(shè)備。1993年，擁有24家醫(yī)院、資金鏈上10億美元的哥倫比亞醫(yī)院公司成功兼并美國(guó)Galen Healthcare，使其醫(yī)院網(wǎng)絡(luò)陡然增加了71家醫(yī)院。1994年，哥倫比亞＆伽林（Galen）醫(yī)院集團(tuán)動(dòng)用57億美元購(gòu)買美國(guó)連鎖醫(yī)院公司 （HAC）股票，成功并購(gòu)了美國(guó)連鎖醫(yī)院公司。1995年，通過(guò)收購(gòu)美國(guó)連鎖醫(yī)院公司，哥倫比亞醫(yī)院管理公司已經(jīng)控制和擁有192家醫(yī)院，總資產(chǎn)達(dá)到100億美元。1996年公司總收入達(dá)到188億美元，凈收入15億美元，并且擁有和控制著350多家醫(yī)院。第三章：汕頭市相關(guān)情況介紹一、汕頭市概況汕頭市位于中國(guó)廣東省東南部。14’40”至117176。02’33”至23176。東鄰潮州市饒平縣，西接揭陽(yáng)普寧市，南臨南海，歷來(lái)是粵東、贛南、閩西南一帶的交通樞紐、進(jìn)出口岸和商品集散地，史稱“粵東之門戶、華南之要沖“?，F(xiàn)轄龍湖、金園、升平、達(dá)濠、河浦五個(gè)區(qū)和南澳縣，代管潮陽(yáng)市、澄海市。清中葉以后，汕頭出國(guó)人數(shù)居各口岸之最。潮汕華僑遍布世界40多個(gè)國(guó)家和地區(qū)。緊靠香港、澳門、臺(tái)灣，瀕臨西太平洋國(guó)際黃金航道。二十世紀(jì)30年代，汕頭港口吞吐量居全國(guó)第三位，商貿(mào)之盛居全國(guó)第七位，曾有美、英、法、德、日、俄、荷、比等八個(gè)國(guó)家在汕頭設(shè)立領(lǐng)事館，是中國(guó)進(jìn)出口貿(mào)易的重要口岸，中國(guó)東南沿海的商品集散地和商貿(mào)、金融、信息、交通運(yùn)輸樞紐。根據(jù)汕頭市