【正文】 重點把握和理解的幾個問題179?！騾^(qū)域性貨幣制度的發(fā)展大致經(jīng)歷了從較低階段→較高階段的演進。●區(qū)域性貨幣制度(regional monetary system) 由某個區(qū)域內(nèi)的有關國家(地區(qū))通過協(xié)調(diào)形成一個貨幣區(qū)，由聯(lián)合組建的一家中央銀行(貨幣當局)來發(fā)行與管理區(qū)域內(nèi)的統(tǒng)一貨幣的制度?！驀H貨幣制度的內(nèi)容主要有：確定國際儲備資產(chǎn)；安排匯率制度；確定國際收支的調(diào)節(jié)方式。◎國家貨幣制度是一國貨幣主權的體現(xiàn)，其有效范圍僅限于國內(nèi)?！?在兩種以上貨幣同時流通時一般都會出現(xiàn)“劣幣驅逐良幣”現(xiàn)象。●格雷欣法則（Gresham’law） 亦稱“劣幣驅逐良幣規(guī)律”?！蚍▋斬泿诺闹Ц赌芰Ψ譃橛邢薹▋敽蜔o限法償。輔幣為有限法償貨幣。主幣為無限法償貨幣?！耠娮迂泿?electronic currency)： 以電磁信號為載體的貨幣存儲于銀行電子計算機系統(tǒng)內(nèi)可利用銀行卡隨時提取現(xiàn)金或支付的存款貨幣。●現(xiàn)金(cash)，亦稱通貨(currency)： 指由政府授權發(fā)行的不兌現(xiàn)的銀行券和硬輔幣，是一國的法償貨幣。 ◎銀行券最早出現(xiàn)于12世紀，經(jīng)歷了由完全兌現(xiàn)→不完全兌現(xiàn)→完全不兌現(xiàn)的發(fā)展歷程。 ●銀行券(bank notes)： 銀行發(fā)行的信用貨幣。 ◎信用貨幣的特點：貨幣本體幾乎沒有價值；是作為代表債權債務關系的憑證；是憑發(fā)行人的信用流通。 ◎主要以銀行券，匯票，支票、存款貨幣等形式存在。 ◎紙幣流通規(guī)律：紙幣發(fā)行量決定于流通中所必須的貨幣金屬量。 ◎紙制貨幣產(chǎn)生于貨幣的流通手段職能。 ◎鑄幣的發(fā)展有一個從足值到不足值鑄幣的過程。 ◎要從貨幣發(fā)展史來觀察； ◎商品交換對幣材有內(nèi)在要求； ◎幣材不具有完全的排他性；●鑄幣(coins) 由國家準許鑄造的合乎規(guī)定重量和成色并具有一定形狀的金屬貨幣。本章學習總結第二講 貨幣與貨幣制度一、本章的主要內(nèi)容與結構安排★主要討論的問題：貨幣基本理論 ☆貨幣的起源 ☆貨幣的形式 ☆貨幣的職能 ☆貨幣的界說 ☆貨幣制度 ☆國際貨幣體系二、若干基本概念的識記●一般等價物（Universal equivalent） 從商品界分離出來專門充當其他商品統(tǒng)一的價值表現(xiàn)材料的特殊商品。從這一組數(shù)字可以看出，這種極度違背貨幣流通規(guī)律的貨幣必然是短命的貨幣。黃金每兩兌金圓券900億元，銀幣每枚兌金圓券10億元。至1949年6月，金圓券的發(fā)行面額為1萬元、5萬元、10萬元、50萬元、100萬元，且還印制了500萬元券，但來不及發(fā)行。以金圓券1元這和300萬元的比率，收兌貶值的法幣。 ☆接受與探索相結合,勇于創(chuàng)新.二、案例收集（通過瀏覽網(wǎng)站、新聞媒體、報刊雜志、教材、教師、課件等媒介收集有趣的案例）1948年8月，國民黨政府為了維持自己的最后統(tǒng)治，制止法幣帶來的金融危機，強行發(fā)行金圓券。 ☆預習與復習相結合,以預習為主。五、如何學習金融學的幾點體會★科學的思維方式 ☆避免兩極式的絕對化思維定式 ☆運用科學的分析方法 ☆從發(fā)展和動態(tài)的角度來學習 ☆在掌握“三基”的基礎上勤于思辨★良好的學習方法 ☆自學與聽課相結合,以自學為主。 金融總量與調(diào)控監(jiān)管涉及金融學的各個組成部分，是金融學中最重要的內(nèi)容之一。 貨幣、信用、金融機構是金融學的基本支柱?，F(xiàn)代金融體系的構成要素有： ——由貨幣制度所規(guī)范的貨幣流通與匯率； ——由信用活動引起的債權債務關系及其形式、工具與利率； ——金融機構：銀行和非銀行金融機構、管理性機構和中介服務類機構； ——金融市場：貨幣市場、資本市場、外匯市場，保險 市場，衍生性金融工具市場，黃金市場等等； ——國際金融關系； ——金融總量和調(diào)控機制、監(jiān)督與管理制度。191。專業(yè)術語中使用的“金融”口徑 p我國目前使用的兩種口徑：寬與窄的口徑 p西方“Finance”一詞使用上的三種口徑： 寬、中、窄口徑； p中西文口徑的比較191。中國字的“金”與“融”組成的“金融” 191。金融學課程學習筆記第一講 導 論一、為什么要學習金融學?▲《金融學》的研究范疇在經(jīng)濟生活中具有極端重要性. ▲ 現(xiàn)實生活中的各種問題需要通過學習《金融學》來取得科學的認識. ▲ 學習《金融學》可以為深入學習經(jīng)濟類各專業(yè)課程奠定理論基礎. 二、課程性質(zhì)與教學目的 ?課程教學要求： ?以馬克思主義基本原理為指導，系統(tǒng)闡述貨幣銀行的基本理論、基本知識及其運動規(guī)律； ?客觀介紹世界上主流金融理論和最新研究成果、實務運作的機制及最新發(fā)展； ?立足中國實際，努力反映經(jīng)濟體制改革、金融體制改革的實踐進展和理論研究成果，實事求是地探討社會主義市場經(jīng)濟中的金融理論和實踐問題。三、課程研究范疇的界定191。漢語“金融”一詞的考證191。采用寬口徑的金融理論研究范疇，可以理解為：凡是涉及貨幣供給，銀行與非銀行信用，以證券交易為操作特征的投資，商業(yè)保險，以及以類似形式進行運作的所有活動的集合。是宏觀金融和微觀金融、傳統(tǒng)金融與現(xiàn)代金融的聚合體191。四、金融學的基本框架與視角把握★基本范疇:貨幣,信用,金融，利率，匯率★微觀運作:金融市場與金融中介★宏微觀聯(lián)接：中央銀行與現(xiàn)代貨幣創(chuàng)造★宏觀均衡:貨幣供求, 總量均衡與失衡, 內(nèi)外均衡，貨幣政策 ★金融監(jiān)管與金融發(fā)展中亟待研究的幾個重要理論問題★金融學是一個有內(nèi)在聯(lián)系的有機整體。 金融市場是金融要素的活動空間。 開放經(jīng)濟條件下國際金融關系是最基本和最重要的經(jīng)濟關系。 ☆泛讀與精讀相結合,以精讀為主。 ☆理論與實際相結合,關注現(xiàn)實。金圓券開始發(fā)行的面額分1元、5元、10元、50元、100元五種，發(fā)行總額定為20億元為限。黃金每兩兌金圓券4元，白銀每兩兌金圓券3元，銀幣每枚兌金圓券2元。發(fā)行總額為130余萬億元。由這些數(shù)字可以看出，短短10個月，黃金價格漲了45000萬倍，銀元價格漲了5億倍，其他物價所漲倍數(shù)，也與金銀不相上下。至1949年6月22日，金圓券在出臺10個月后結束了它的短暫生命而宣告終結。 ◎一般等價物是交換發(fā)展的結果 ◎一般等價物只有固定在某一商品上時才轉化為貨幣 ●幣材(material of money ) 充當貨幣的材料或物品。 ◎世界最早的金屬鑄幣是中國春秋初期約公元前800年的布幣，刀幣，銅貝。●紙制貨幣(paper money) 流通中用紙制作的貨幣符號。 ◎紙制貨幣的歷史發(fā)展。單位紙幣代表 流通中所必須的貨幣金屬量 的貨幣金屬量 = 流通中的紙幣總量●信用貨幣(credit money)： 以信用活動為基礎產(chǎn)生的，能夠發(fā)揮貨幣作用的信用工具。 ◎以信用活動為基礎，直接產(chǎn)生于貨幣的支付手段職能中。 ◎信用貨幣的意義：便利了商品交換；節(jié)約了流通費用；克服了幣材供應與交換發(fā)展的矛盾，并成為利用銀行創(chuàng)造購買力以推動經(jīng)濟發(fā)展的先決條件；使貨幣與信用融為一體，促進了金融范疇的形成與發(fā)展。 ◎銀行券的作用。 ◎銀行券的發(fā)行經(jīng)歷了一個由分散發(fā)行到由中央銀行集中統(tǒng)一發(fā)行的過程?！翊婵钬泿?deposit money)： 在存款貨幣銀行帳戶上可使用支票隨時提取現(xiàn)金或支付的活期存款和定期存款?！裰鲙牛╯tandard money）： 即本位幣，是一個國家(地區(qū))流通中標準的基本通貨，也是法定的價格標準?！褫o幣(fractional currency)： 本位幣貨幣單位以下的小面額貨幣，是本位幣的等份。●法償貨幣(legal money) 國家在法律上賦予強制流通的貨幣。有限法償是指法律規(guī)定某種貨幣只有有限的支付能力，若一次性支付時超出規(guī)定的限額，對方有權拒收；無限法償是指當用它來支付或償還債務時，不得拒收。指在復本位貨幣制度下，兩種實際價值不同而名義價值相同的鑄幣同時流通時，必然出現(xiàn)實際價值較高的良幣被貯藏、融化或輸出國外，而實際價值較低的劣幣充斥市場的現(xiàn)象?！駠邑泿胖贫龋╪ational monetary system） 一國政府以法令形式對本國貨幣的有關要素、貨幣流通的組織與調(diào)節(jié)等加以規(guī)定所形成的體系?！駠H貨幣制度(international monetary system) 支配各國貨幣關系的規(guī)則以及國際間進行各種交易支付所依據(jù)的一套安排和慣例?！驀H貨幣制度主要經(jīng)歷了從國際金本位制→布雷頓森林體系→牙買加體系的演變過程。◎區(qū)域性貨幣制度的理論基礎是“最適度貨幣區(qū)理論”。◎區(qū)域性貨幣制度一般與多國經(jīng)濟的相對一致性和貨幣聯(lián)盟體制相對應。早期的學說 中國：先王制幣說；交換發(fā)展說 西方：創(chuàng)造發(fā)明說；便于交換說179。貨幣起源說對貨幣基本理論的影響、交換發(fā)展的必然產(chǎn)物▲邏輯的線索：商品及其價值二重性與貨幣產(chǎn)生的關系： 商品是使用價值和價值的統(tǒng)一體?！鴼v史的線索：交換發(fā)展過程濃縮為價值形態(tài)的演化過程： 簡單價值形態(tài)→擴大價值形態(tài)→一般價值 形態(tài)→貨幣形態(tài)?！衄F(xiàn)代貨幣形式既是過去的延續(xù)，又在不斷創(chuàng)新 ——發(fā)展的動因在于適應交易需求和資產(chǎn)需求 ——貨幣形態(tài)的變化不改變其本質(zhì)與職能(本質(zhì)觀)?回答貨幣是什么？ 確定貨幣口徑的前提 ?歷史上有過多種學說 貨幣金屬說，貨幣名目說 …… ?與貨幣起源說相聯(lián)系，對貨幣的職能與作用理論有影響 ?從不同的角度可以有不同的界說 ?從起源和邏輯的線索把握最基本的界說： ?貨幣職能是貨幣本質(zhì)的具體表現(xiàn)。貨幣職能理論的演進——受起源與界說的影響 ?早期的單一職能論→貨幣面紗觀——中性論 ?近代的雙重職能論→實質(zhì)作用說——非中性論 ?現(xiàn)代的多樣化表述：核心仍然是雙重職能論 191。 其中：價值尺度、流通手段、支付手段、 世界貨幣都屬于交易手段的職能； 貯藏手段則為另一的重要職能?用以衡量和表現(xiàn)所有商品和勞務價值時，貨幣執(zhí)行價值尺度（計價單位）職能?！饔茫簽楦鞣N商品和勞務定價： 貨幣單位：以貨幣表示的價值計量單位。 △價格的內(nèi)在決定因素是價值，而外在的決定因素為供求，市場上的價格總是圍繞價值上下波動?！泿旁谏唐方粨Q中起媒介作用時，發(fā)揮流通手段職能。 貨幣需求：流通中需要多少貨幣取決于3個要素：價格(P) 、 待出售的商品數(shù)量(Q) 、貨幣流通速度(V)。 人們注意的是貨幣的購買力，只要有購買力，符號票券 也能作貨幣?！饔茫骸骺朔宋镂锝粨Q的困難，促進商品流通與市場擴大； △將交換過程分離為買賣兩個環(huán)節(jié)，出現(xiàn)買賣脫節(jié)、供求失衡的可能性。 原因：貨幣是社會財富的一般代表，貯藏貨幣等于貯藏社會財富； 貨幣具有與一切商品直接相交換的能力，可隨時購買商品?！l(fā)展：形態(tài)變化：實物貨幣→金屬貨幣→信用貨幣 方式變化：個人窖藏→請人代管→存入銀行 用途變化：單純致富→積累資本，提高消費▲作用：金屬貨幣制度下可自發(fā)調(diào)節(jié)貨幣流通量； 信用貨幣制度下形成部分儲蓄，影響即期購買力▲貨幣在償還債務或作單方面支付時發(fā)揮支付手段職能。▲發(fā)展：擴展到商品流通以外的各個領域：純粹的貨幣借貸、財政收支、信貸收支、工資和其他勞務收支等?！饔? ?貨幣制度是當局以法律形式確定的貨幣流通結構和組織形式?！^為完善的貨幣制度是隨著資本主義經(jīng)濟制度的建立而逐步形成的。?貴金屬非貨幣化；?流通中的信用貨幣主要由現(xiàn)金和存款貨幣構成；?現(xiàn)實經(jīng)濟中的貨幣均通過金融活動投入流通；?中央銀行代表國家對信用貨幣進行統(tǒng)一管理與調(diào)控成為金融和經(jīng)濟正常發(fā)展的必要條件。?具有“一國多幣”的特殊性。 △人民幣的發(fā)行主要通過貨幣發(fā)行基金和業(yè)務庫的管理來實現(xiàn)。匯率安排多樣化。 △牙買加體系的積極作用：為國際經(jīng)濟活動提供了多種清償貨幣。為各國調(diào)節(jié)國際收支提供了靈活性。加大了匯率風險?！F(xiàn)存的區(qū)域性貨幣制度主要有西非貨幣聯(lián)盟制度、中非貨幣聯(lián)盟制度、東加勒比貨幣聯(lián)盟制度、歐洲貨幣制度等?！趪H經(jīng)濟一體化進程中，采用區(qū)域性貨幣制度對于協(xié)調(diào)與穩(wěn)定區(qū)域經(jīng)濟的發(fā)展、發(fā)揮匯率機制的作用具有積極意義。區(qū)域性貨幣制度的前景尚難定論。美國于1791年建立金銀復本位制，以美元作為貨幣單位，并規(guī)定金幣和銀幣的比價為1::。于是黃金很快就在美國的流通界消失了，金銀復本位制實際上變成了銀本位制。由于美國金對銀的法定比價定的比國際市場的高，因此金幣充斥美國市場，銀幣卻被驅逐出流通領域，金銀復本位制實際上變成了金本位制。 ☆原義包括信任、聲譽、遵守諾言或實踐成約。 ☆信用活動雙方所形成的是債權債務關系，這種關系的建立以債權人對債務人的信任為基礎。 ☆現(xiàn)代經(jīng)濟是信用經(jīng)濟，信用交易成為最主要的交易方式，交易者通過債權債務關系的建立與清償實現(xiàn)商品交換或貨幣轉移。★信用中介(credit medium)：聯(lián)系信用關系各方的金融中介機構。 ☆在經(jīng)濟活動中，信用媒介主要角色是充當中介，一方面集聚資金形成債務，另一方面運用資金形成債權，并從中獲利?！镏苯尤谫Y(direct financing )：沒有金融中介機構介入的融資方式?！钪苯尤谫Y的工具主要是商業(yè)票據(jù)、股票、債券等?！镩g接融資(indirect financing )：通過金融中介機構進行的資金融通方式。☆金融中介機構在間接融資中同時扮演債權人和債務人的雙重角色。