【正文】 那些并不存在規(guī)模經(jīng)濟的商業(yè)、服務(wù)等行業(yè)中，中小企業(yè)往往是主體。 中小企業(yè)對國家經(jīng)濟的作用中小企業(yè)是我國國民經(jīng)濟的重要組成部分，為國民經(jīng)濟的快速增長和吸納勞動就業(yè)，構(gòu)建和諧社會發(fā)展，發(fā)揮著重要的不可替代的作用，是推動我國經(jīng)濟社會發(fā)展的重要力量。因此，面對當(dāng)今時代人們越來越突出個性的消費需求，消費品生產(chǎn)已從大批量、單一化轉(zhuǎn)向小批量、多樣化。第三，小批量、多樣化。中小企業(yè)由于自身規(guī)模小，人、財、物等資源相對有限，既無力經(jīng)營多種產(chǎn)品以分散風(fēng)險，也無法在某一產(chǎn)品的大規(guī)模生產(chǎn)上與大企業(yè)競爭，因而，往往將有限的人力、財力和物力投向那些被大企業(yè)所忽略的細(xì)小市場，專注于某一細(xì)小產(chǎn)品的經(jīng)營上來不斷改進產(chǎn)品質(zhì)量，提高生產(chǎn)效率，以求在市場競爭中站穩(wěn)腳跟，進而獲得更大的發(fā)展?？梢?，中小企業(yè)在經(jīng)營決策和人員激勵上與大企業(yè)相比具有更大的彈性和靈活性，因而能對不斷變化的市場作出迅速反應(yīng)。由于經(jīng)營者對千變?nèi)f化的市場反應(yīng)靈敏，實行所有權(quán)與經(jīng)營治理權(quán)合一，既可以節(jié)約所有者的監(jiān)督成本，又有利于企業(yè)快速作出決策。[2]我國中小企業(yè)的主要特點如下：第一，“小”、“靈”、“快”。具體標(biāo)準(zhǔn)如下表:表11 各行業(yè)中小企業(yè)具體標(biāo)準(zhǔn)表行業(yè)類型職工數(shù)（人）銷售額（萬元）資產(chǎn)總額（萬元）工業(yè)中型小型3002000300以下3000300003000以下4000400004000以下零售業(yè)中型小型100500100以下1000150001000以下4000400004000以下交通運輸中型小型5003000500以下3000300003000以下4000400004000以下住宿和餐飲中型小型400800400以下3000150003000以下4000400004000以下資料來源：國家四部委《中小企業(yè)標(biāo)準(zhǔn)暫行規(guī)定》2003年2月 中小企業(yè)的特點相對大企業(yè)而言，中小企業(yè)改革成本低，操作便利、社會震蕩小、新機制引入快。 中小企業(yè)的概念中小企業(yè)一般是指規(guī)模較小或者處于創(chuàng)業(yè)和成長階段的企業(yè)，中小企業(yè)是與本行業(yè)中大企業(yè)相比較而言的生產(chǎn)規(guī)模較小的企業(yè)，是一個相對概念，不同國家由于社會、經(jīng)濟、自然、科技的不同、由于發(fā)展階段的不同，對中小企業(yè)的界定標(biāo)準(zhǔn)不同，界定指標(biāo)也不相同。因此，必須改變資源配置的不平等的現(xiàn)狀，擴大中小企業(yè)的融資渠道，完善金融體系建設(shè)，助推中小企業(yè)健康發(fā)展。由于受中國獨特的體制、機制和政策等因素的制約，當(dāng)前，我國中小企業(yè)發(fā)展面臨著許多企業(yè)自身難以克服的經(jīng)濟、制度以及法律等方面的矛盾和問題。financing。但是它所獲得的金融支持與其貢獻(xiàn)極不相稱，中小企業(yè)在發(fā)展過程中出現(xiàn)的融資難題已經(jīng)成為制約中小企業(yè)發(fā)展的瓶頸之一，只有把資金這一重要的社會資源合理有效地配置到位，才能使中小企業(yè)的進一步發(fā)展壯大成為可能。本科學(xué)生畢業(yè)論文論文題目： 中小企業(yè)融資現(xiàn)狀問題及對策學(xué) 院：經(jīng)濟與工商管理學(xué)院年 級：專 業(yè)： 金融學(xué)姓 名： 學(xué) 號： 指導(dǎo)教師： 2015年11月24日摘 要中小企業(yè)是推動國民經(jīng)濟發(fā)展，促進和減輕就業(yè)壓力，提高和改善人民生活水平，維護社會穩(wěn)定的基礎(chǔ)力量。其不但數(shù)量龐大，而且對于社會和國家的貢獻(xiàn)也具有重大作用和非凡意義，在國民經(jīng)濟中起著舉足輕重的作用。關(guān)鍵詞中小企業(yè)；融資；對策Abstract The small and middle sized enterprises is the basic power to enhance economy，reduce the employment pressure，improve the living standards of people and keep social appear not only the huge number，but also do much for our country，they play an important role in the national their acquired financial support is not mensurate with their the financing problem has bee a bottleneck restricting the development of the small and middle sized the funds，the important social resource can be used efficiently，that the small and middle sized enterprises can possibly be developed further.Key wordsThe small and middle sized enterprises。 countermeasureII目 錄摘要 IAbstract II前言 1第一章 中小企業(yè)的概述 2 中小企業(yè)的概念 2 中小企業(yè)的特點 2 中小企業(yè)對國家經(jīng)濟的作用 3 我國中小企業(yè)發(fā)展現(xiàn)狀 4第二章 我國中小企業(yè)融資現(xiàn)狀及特點 5 我國中小企業(yè)融資現(xiàn)狀 5 我國中小企業(yè)融資的特點 6第三章 中小企業(yè)融資所遇到的問題及原因分析 7 企業(yè)自身因素 7 融資體系因素 9 金融業(yè)經(jīng)營環(huán)境 9第四章 我國中小企業(yè)融資問題的解決對策 10 全面提高中小企業(yè)自身融資能力 10 建立健全中小企業(yè)融資政策體系 11 改善商業(yè)銀行對中小企業(yè)的金融服務(wù) 12結(jié)論 14參考文獻(xiàn) 15致謝 16中小企業(yè)融資現(xiàn)狀問題及對策前言我國中小企業(yè)創(chuàng)造的GDP達(dá)60%以上，而占用的經(jīng)濟資源只有20%。尤其是在國際經(jīng)濟持續(xù)走軟、全球能源及原材料價格連續(xù)上漲、人民幣升值較快等多重因素綜合影響下，加之國家宏觀調(diào)控下的銀根緊縮，融資難問題日益成為制約中小企業(yè)發(fā)展的瓶頸，對中小企業(yè)生存與發(fā)展提出了嚴(yán)峻的考驗。第一章 中小企業(yè)的概述中小企業(yè)的發(fā)展關(guān)系到我國經(jīng)濟的持續(xù)穩(wěn)定，也關(guān)系到我國社會和政治的穩(wěn)定，大力扶持中小企業(yè)發(fā)展已經(jīng)成為中央和地方各級政府普遍關(guān)心的大事。[]自建國以來，我國曾對中小企業(yè)按照規(guī)模進行過多次劃分，最后一次是2003年2月，國家四部委下發(fā)了《中小企業(yè)標(biāo)準(zhǔn)暫行規(guī)定》，廢止了工業(yè)企業(yè)以生產(chǎn)能力或生產(chǎn)用固定資產(chǎn)作為劃分企業(yè)規(guī)模的標(biāo)準(zhǔn)，建立了以年末從業(yè)人數(shù)、資產(chǎn)總計及全年產(chǎn)品銷售收入為指標(biāo)的新標(biāo)準(zhǔn)。中小企業(yè)是市場經(jīng)濟體制的微觀基礎(chǔ)，是深化改革的主要推動力量。與大型企業(yè)相比較，中小企業(yè)的首要特征之一，即在于企業(yè)規(guī)模小、經(jīng)營決策權(quán)高度集中，但凡是小企業(yè)，基本上都是一家一戶自主經(jīng)營，使資本追求利潤的動力完全體現(xiàn)在經(jīng)營者的積極性上。其次，中小企業(yè)員工人數(shù)較少，組織結(jié)構(gòu)簡單，個人在企業(yè)中的貢獻(xiàn)輕易被識別，因而便于對員工進行有效的激勵，不像大企業(yè)那樣在龐大的階層化組織內(nèi)容易產(chǎn)生怠惰與無效率的情況。第二，“小而?！焙汀靶《?。從世界各國的類似成功經(jīng)驗來看，通過選擇能使企業(yè)發(fā)揮自身優(yōu)勢的細(xì)分市場來進行專業(yè)化經(jīng)營，走以專補缺、以小補大，專精致勝的成長之路，這是眾多中小企業(yè)在激烈競爭中獲得生存與發(fā)展的最有效途徑之一。一般來講，大批量、單一化的產(chǎn)品生產(chǎn)才能充分發(fā)揮巨額投資的裝備技術(shù)優(yōu)勢，但大批量的單一品種只能滿足社會生產(chǎn)和人們?nèi)粘Ｉ钪幸恍┲饕矫娴男枨?，?dāng)出現(xiàn)某些小批量的個性化需求時，大企業(yè)往往難以滿足。雖然中小企業(yè)作為個體普遍存在經(jīng)營品種單一、生產(chǎn)能力較低的缺點，但從整體上看，由于量大、點多、且行業(yè)和地域分布面廣，它們又具有貼近市場、靠近顧客和機制靈活、反應(yīng)快捷的經(jīng)營優(yōu)勢，因此，利于適應(yīng)多姿多態(tài)、千變?nèi)f化的消費需求；不僅是在零售商業(yè)領(lǐng)域，居民日常零星的、多種多樣的消費需求都可以通過千家萬戶中小企業(yè)靈活的服務(wù)方式得到滿足。一個國家的經(jīng)濟要強大，不僅要有能走向世界的大企業(yè)，而且也要有成功的中小企業(yè)。[3]即使是在規(guī)模經(jīng)濟十分重要的制造業(yè)中，中小企業(yè)為大企業(yè)提供的零部件以及相關(guān)服務(wù)，也是大企業(yè)成功的必要條件。著名經(jīng)濟學(xué)家吳敬璉也認(rèn)為，以非公有制經(jīng)濟為主的中小企業(yè)對中國經(jīng)濟增長的作用不可低估。目前，全國工商注冊登記的中小企業(yè)占全部注冊企業(yè)總數(shù)的99％。中小企業(yè)大約提供了75％的城鎮(zhèn)就業(yè)機會。第二，中小企業(yè)能夠更有效、更經(jīng)常地利用地方性的資源。中國幅員遼闊、國情復(fù)雜、發(fā)展很不平衡，適合中小企業(yè)開發(fā)、利用的資源很多。中小企業(yè)創(chuàng)業(yè)及管理成本低，市場的應(yīng)變能力強，就業(yè)彈性高，具有大企業(yè)無可比擬的優(yōu)勢。約占總數(shù)的73％。近年來，科技型中小企業(yè)悄然興起并迅速發(fā)展，成為技術(shù)進步中最活躍的創(chuàng)新主體。據(jù)統(tǒng)計，中小企業(yè)創(chuàng)造的技術(shù)創(chuàng)新成果在數(shù)量上占到總量的55%以上。中小企業(yè)大多數(shù)從事第三產(chǎn)業(yè)，貼近市場，貼近用戶，活躍在市場競爭最為激烈的領(lǐng)域，是市場經(jīng)濟的主體和市場體制的微觀基礎(chǔ)。因此，在改革進程中，中小企業(yè)往往是試驗區(qū)，是突破口，是馬前卒。另一方面，通過大量中小企業(yè)的創(chuàng)辦與充分的市場競爭，能夠培育出大批企業(yè)家人才和培養(yǎng)企業(yè)家精神。 我國中小企業(yè)發(fā)展現(xiàn)狀投資主體和所有制結(jié)構(gòu)多元，非國有企業(yè)為主體。以工業(yè)企業(yè)為例，在獨立核算的中小工業(yè)企業(yè)中，國有企業(yè)的戶數(shù)、％、％％，即85％的中小企業(yè)均是非國有企業(yè)。中小企業(yè)生存并發(fā)展于勞動密集型企業(yè)，就業(yè)容量和就業(yè)投資彈性均明顯高于大企業(yè)。但是，今天的市場背景變了，“賣方”市場變成了“買方”市場，總量需求不足與結(jié)構(gòu)性供應(yīng)不足共生，使中小企業(yè)遇到了前所未有的困境，即由勞動密集型帶來的就業(yè)優(yōu)勢將變?yōu)楦偁幜觿荨Ｖ袊鶈T遼闊，各地區(qū)中小企業(yè)分布與發(fā)展水平極不平衡。這表明，在企業(yè)規(guī)模上，東部中小企業(yè)的平均產(chǎn)值規(guī)模大于中部和西部， 、西部的8倍。第二章 我國中小企業(yè)融資現(xiàn)狀及特點長期以來，我國中小企業(yè)貸款占全部金融機構(gòu)貸款比重只有10%左右，另外，由于企業(yè)在經(jīng)營過程中成品資金沉淀過多，經(jīng)營資金補償失調(diào)，資金周轉(zhuǎn)循環(huán)失控，使得企業(yè)的流動資金緊缺，目前我國80%的中小企業(yè)的流動資金得不到滿足。 我國中小企業(yè)融資現(xiàn)狀中小企業(yè)一般主要通過內(nèi)源融資和外源融資兩種途徑融得資金。由于中小企業(yè)自身存在有很多弱點，比如規(guī)模小、管理粗、技術(shù)低、人才少、信用差等，從銀行取得貸款受到限制，貸款額度不高，所以只能更多的依靠自籌和其他資金我國自20世紀(jì)80年代以來，自籌及其他投資一直占我國固定資產(chǎn)投資的50%以上，而且這一比例呈現(xiàn)出不斷上升的趨勢。這種融資渠道會使得企業(yè)發(fā)展資金缺乏，后勁不足，不利于企業(yè)的長遠(yuǎn)發(fā)展。直接融資是指出資人和用資人以證券這種特定的、規(guī)范化的票據(jù)形式把貨幣的使用權(quán)永久地或暫時地讓于用資人。我國中小企業(yè)間接融資的方式單一，主要以銀行貸款為主。目前，我國中小企業(yè)的間接融資主要面臨信息不對稱、風(fēng)險和成本偏高、所有制歧視等問題。 我國中小企業(yè)融資的特點盡管目前社會資金相對充裕，但由于中小企業(yè)受本身條件的限制，其融資模式與大企業(yè)相比存在很大的差異，所以無論是正式間接融資體系還是資本市場，都未能對中小企業(yè)提供足夠的資金供給。中小企業(yè)主要依靠業(yè)主的出資和企業(yè)的內(nèi)部積累來滾動發(fā)展。第二，在外源融資方式的選擇上，中小企業(yè)更加依賴債務(wù)融資，極少選擇在公開市場發(fā)行股票、債券和其他證券。基于經(jīng)濟靈活性對資產(chǎn)快速周轉(zhuǎn)的要求，中小企業(yè)在營運資金和流動資金的使用比率上高于大企業(yè)。第四，與大企業(yè)相比，中小企業(yè)更加依賴企業(yè)之間的商業(yè)信用、設(shè)備租賃等來自非金融機構(gòu)的融資渠道以及民間的各種非正規(guī)金融渠道。銀行信貸人員因此盡量不對民營的中小企業(yè)貸款，在具體貸款評審中，對中小企業(yè)的風(fēng)險評估也高于國有企業(yè)，從而導(dǎo)致中小企業(yè)從銀行貸款非常困難。另一方面也反映出中小企業(yè)由于金融壓抑所產(chǎn)生的金融脆弱性。實際上這是一種片面的看法，應(yīng)該說中小企業(yè)融資難既有中小企業(yè)外部的因素，也有中小企業(yè)自身的原因。我國中小企業(yè)經(jīng)過多年發(fā)展，中小企業(yè)的生產(chǎn)經(jīng)營陷于困境，設(shè)備老化，冗員過多。在工程技術(shù)人員數(shù)量、素質(zhì)、層次上與大企業(yè)相比還有較大差距，一些技術(shù)人員常常忙于日常技術(shù)性工作，很難獨立開展技術(shù)創(chuàng)新工作，同時由于經(jīng)濟實力影響，絕大多數(shù)中小企業(yè)用于技術(shù)創(chuàng)新的費用還遠(yuǎn)達(dá)不到國家規(guī)定的占銷售收入15%的水平，從而嚴(yán)重制約了中小企業(yè)的發(fā)展。落后技術(shù)、傳統(tǒng)技術(shù)多相當(dāng)