【正文】 還款承諾。 二、保證擔(dān)保。 抵押物 名稱 抵押人 位置 面積 （平方米） 估價（萬元） 抵押率 土地 鑫茂集團 塘沽區(qū)新港路1111 號 30% 5 對于債權(quán)文書及抵押合同辦理強制執(zhí)行公證，由 公證機關(guān)依法賦予所有合同強制執(zhí)行效力，保證協(xié)議及合同的履行。待公司通過后，在規(guī)定的時間內(nèi)出具正式的評估報告提供給公司。 2020年鑫茂集團與第一順位人天津市農(nóng)村商業(yè)銀行辦理了經(jīng)營性物業(yè)貸款，貸款金額 億，期限 8 年。該房產(chǎn)位于塘沽區(qū)新港路 1111號，土地權(quán)屬性質(zhì)為國有，用途為其他商服用地，使用權(quán)類型為出讓，終止日期為“ 20460828”；房屋產(chǎn)別為其他房產(chǎn)，鋼混結(jié)構(gòu)，主體二十二層，位于第一至二十一層，建筑面積共計 平方米，設(shè)計用途為非居住，現(xiàn)用途為商業(yè)及寫字樓。 以上相關(guān)內(nèi)容以上報的信托文本內(nèi)容為準。 第二節(jié)、信托資金退出方式暨貸款還本付息方式 一、項目公司按年支付貸款利息，并于每個信托年度開始的 5 個工作日內(nèi)， 4 支付部分貸款利息用于支付信托費用。 七、 信托資金運用方式： 受托人單一信托資金用于向 鑫晨新能源投資有限責(zé)任公司在內(nèi)蒙古錫林浩特市經(jīng)營城市供熱項目進行項目貸款 。 其它費用： 律師費用、會計師費用、評估費用、印刷費用等費用除項目公司另行支付外，由信托報酬承擔(dān)。 銀行保管費： 按《保管協(xié)議》的約定，直接從信托財產(chǎn)專戶中支取 %作為保管費用支出。 四、信托期限 ： 24 個月 ，項目公司 滿 18 個月可提前還款 。 二、項目公司： 錫林浩特市鑫晨新能源投資有限責(zé)任公司 。 第二章 交易對手基本情況 ....................................... 6 第一節(jié) 項目公司基本情況 ......................................... 6 第二節(jié) 集團產(chǎn)業(yè)介紹及擔(dān)保能力分析 .............................. 10 第三節(jié) 項目公司供熱收費權(quán)確認 .................................. 14 第四節(jié) 信托資金使用 ............................................ 15 第三章 還款能力分析 ....................................... 21 第一節(jié) 還款來源 ................................................ 21 第二節(jié) 還款能力分析 ............................................ 19 第三節(jié) 現(xiàn)金流平衡計劃表 ........................................ 21 第四章 風(fēng)險分析及對策 ...................................... 22 第五章 盡職調(diào)查 ........................................... 25 第六章 信托經(jīng)理 ........................................... 27 第七章 結(jié)論 ............................................... 27 3 第一章 信托業(yè)務(wù)概要 新華信托擬與錫林浩特市鑫晨新能源投資有限責(zé)任公司（以下簡稱“鑫晨新能源”或“項目公司”）合作設(shè)立“ 新華信托 ?鑫晨新能源供熱項目貸款資金信托 ”， 信托貸款用于鑫晨新能源投資有限責(zé)任公司 在內(nèi)蒙古錫林浩特市 新建供熱管網(wǎng)及換熱站建設(shè)以獲取收益。 第三節(jié) 信用增級措施 ............................ 錯誤 !未定義書簽。 1 新華信托 ?鑫晨新能源供熱項目貸款 資金信托 可行性研究報告 2020 年 1 月 2 目 錄 第一章 信托業(yè)務(wù)概要 ........................................... 3 第一節(jié) 信托產(chǎn)品要素 ............................ 錯誤 !未定義書簽。 第二節(jié) 信托資金退出方式暨貸款還本付息方式 ...... 錯誤 !未定義書簽。 第四節(jié) 資金監(jiān)管措施 .................................. 錯誤 !未定義書簽。 第一節(jié)、信托基本要素： 一、項目名稱： 新華信托 ?鑫晨新能源供熱項目貸款資金信托 。 三、信托規(guī)模 ： 6000 萬 。 五、信托報酬及相關(guān)費用： 信托報酬為信托規(guī)模的 % /年，信托計劃生效后按年向項目公司收取。 代理收付費： 由項目公司直接向第三方支付。 六、投資者預(yù)期收益： 11%/年，信托計劃生效后按年向項目公司收取并分配給受益人。 信托貸款用于鑫晨新能源投資有限責(zé)任公司 在內(nèi)蒙古錫林浩特市 新建供熱管網(wǎng)、換熱站建設(shè)，以獲取收益。 二、信托生效滿 12 個月對應(yīng)日前 10 個工作日 ，借款人支付第一年的貸款利息以及歸還 20%的貸款本金；滿 18 個月對應(yīng)日前 10 個工作日，借款人歸還 30%的貸款本金及對應(yīng)的 6 個月的利息；滿 24 個月對應(yīng)日前 10 個工作日，借款人歸還 50%的貸款本金及對應(yīng)的第二年的利息。 第三節(jié)、信用增級措施 一、 土地抵押： 鑫茂集團提供名下房產(chǎn)進行第二順位的抵押。根據(jù)天津杰諾德房地產(chǎn)價格評估咨詢有限公司 2020 年 9 月 28 日預(yù)評估報告，總價值 萬元。 詳見附件《 塘沽區(qū)新港路 1111 號房地產(chǎn)初評結(jié)果報告 》。 我部會同項目公司及第一順位抵押權(quán)人天津市農(nóng)村商業(yè)銀行就第二順位抵押進行溝通并取得一致意見，天津市農(nóng)村商業(yè)銀行同意我司進行第二順位抵押并將簽署相關(guān)協(xié)議文件。具體協(xié)議及抵押合同以文本為準。 鑫茂集團為項目公司按期償付本信托項下信托貸款提供連帶責(zé)任保證。 鑫茂集團董事局主席，杜克榮為信托貸款提供無限連帶責(zé)任保證擔(dān)保。受托人通過對信托監(jiān)管賬戶的全程控制和對資金的預(yù)算管理等方式，確保信托資金按照要求進行使用，保證資金安全，控制信托計劃運營風(fēng)險。項目公司承諾將每月采暖費歸集到收費監(jiān)管賬戶，我業(yè)務(wù)部設(shè)專人對監(jiān)管賬戶流水進行監(jiān)督，并要求項目公司于每個還款日到期前 20個工作日將對應(yīng)還款金額到帳。 三、設(shè)置處置期條款。 處置期內(nèi)投資人收益在原基礎(chǔ)上增加 20%，信托報酬不變。 鑫晨新能源投資公司是 由錫林浩特市鑫茂市政建設(shè)有限責(zé)任公司和錫林浩特市政府下轄的晨輝城市基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)投資有限公司共同出資組建，其中鑫茂市政公司持有公司注冊資本的 %，晨輝城投公司持有公司注冊資本的 %，是錫林浩特市第一家由市政府和民營企業(yè)共同組建的集供熱工程施工、集中供熱、高科技產(chǎn)業(yè)投資為一體的綜合性企業(yè)。公司現(xiàn)有員工 131人，其中具有大專及以上學(xué)歷的 62人，具有高、中級專業(yè)技術(shù)職稱的 28人，是一支勇于開拓、管理經(jīng)驗豐富、專業(yè)化程度高、技術(shù)能力強的工作團隊。 二、 市場經(jīng)營分析： 項目公司是 由鑫茂科技投資集團下屬錫林浩特市鑫茂市政建設(shè)有限責(zé)任公司和錫林浩特市政府下轄的晨輝城市基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)投資有限公司共同出資組建。已建成 34 個換熱站，現(xiàn)擁有設(shè)計能力 580 萬平方米供熱管網(wǎng)， 熱源由錫林熱電廠提供。 項目公司以預(yù)先按市政總體規(guī)劃鋪設(shè)的管網(wǎng)向熱用戶輸送熱力，以預(yù)收款方式和熱用戶結(jié)算，定期與熱源廠按實際用熱量結(jié)算熱源費，不會有產(chǎn)品積壓；由于供熱管網(wǎng)是按市政總體規(guī)劃設(shè)計的，因此供熱經(jīng)營在其管網(wǎng)輻射范圍內(nèi)具有壟斷性，周邊的供熱需求將沒有選擇的被納入輻射范圍內(nèi)。按照市政總體規(guī)劃鋪設(shè)的供熱管網(wǎng)，包圍了競爭對手原有的供熱區(qū)域，限制了其擴大供熱面積。 三、項目公司財務(wù)情況 8 資產(chǎn)負債表 資產(chǎn)負債表 會工 01表 編制單位：錫林浩特市鑫晨新能源投資有限責(zé)任公司 2020 年 12 月 31 日 單位：元 資 產(chǎn) 行次 年初數(shù) 期末數(shù) 負債及所有者權(quán)益 行次 年初數(shù) 期末數(shù) 流動資產(chǎn)： 流動負債： 貨幣資金 1 32,022, 38,085, 短期借款 51 10,000, 短期投資 2 應(yīng)付票據(jù) 52 50,000, 40,000, 應(yīng)收票據(jù) 3 應(yīng)付賬款 53 27,346, 31,774, 應(yīng)收賬款 4 預(yù)收賬款 54 25,873, 32,732, 減：壞賬準備 5 其他應(yīng)付款 55 20,351, 13,774, 應(yīng)收賬款凈額 6 應(yīng)付工資 56 預(yù)付賬款 7 44,635, 應(yīng)付福利費 57 應(yīng)收補貼款 8 未交稅金 58 1,383, 711, 其他應(yīng)收款 9 48,370, 7,931, 未付利潤 59 存貨 10