【正文】 經(jīng)營 活動 現(xiàn)金 凈流量 合計 經(jīng)營活動現(xiàn)金 凈流量 變動額 經(jīng)營 活動 現(xiàn)金 凈 流量 變動百分比 2021 年度 741 2021 年 度 70 671 % 2021 年 度 370 300 % 2021 年度 42 412 % 2021 年 度 103 61 % 由上表我們可以看出 ，該企業(yè)在 連續(xù)的 5 個年 度 里 ， 除了 2021 年度以外，其他年度的經(jīng)營活動產(chǎn)生的現(xiàn)金凈流量出現(xiàn)了環(huán)比負增長 ,2021 年度與 2021 年度相比下降了%， 2021 年與 2021 年相比增長了 %， 2021 年度與 2021 年度相比下降了%，而 2021 年度與 2021 年度相比下降了 %為 5 年里最高 。 現(xiàn)正正面臨重組，擬通過發(fā)行普通股來為公司籌集資金，為企業(yè)發(fā)展做準(zhǔn)備。 現(xiàn)任法人代表周瑞堂。 因最近一個會計年度股東權(quán)益低于注冊資本 (即每股凈資產(chǎn)低于股票面值 )，公司股票現(xiàn)在正被 ST 處理 。 2021 年公司進行了重大的資產(chǎn)重組 ，由原本的主營貿(mào)易批發(fā)零售轉(zhuǎn)向房地產(chǎn)開發(fā)租賃，公司現(xiàn)第一大股東 深圳市 寶安寶利來實業(yè)有限公司實力較為雄厚，主要從事房地產(chǎn)開發(fā)業(yè)務(wù)。 1999年 3 月，廣東民營企業(yè)億安集團收購了深圳錦興實業(yè)超過四分之一的股權(quán)，成為深圳 錦興第一大股東，同年 8 月更名為廣東億安科技股份有限公司。 證券簡稱： ST 寶利來 ， 證券代碼 (000008),本公司系經(jīng)深圳市人民政府深府辦 (1989)第 570 號文批復(fù) ,于 1989 年 10 月 11 日成立 ,經(jīng)深圳證券交易所深證市字 (92)第 10 號批準(zhǔn)本公司股票于 1992 年 5 月 7 日在深圳證券交易所掛牌交易。 現(xiàn)金流量表 應(yīng)用分析可以幫助企業(yè) 經(jīng)營 管理者 規(guī)避 投資風(fēng)險 ,并且?guī)椭髽I(yè)預(yù)測未來發(fā)展?fàn)顩r，充分發(fā)揮警示的 作用 ,使 企業(yè)管理者和 其他 的財務(wù) 報表使用者 做出正確決策， 企業(yè)管理者可以了解企業(yè)各部分現(xiàn)金運用的是否 合理 ,判斷財務(wù)狀況好壞 ,預(yù)測企業(yè)未來現(xiàn)金流量以及未來的發(fā)展情況 ,從而為合理調(diào)度現(xiàn)金 ,做出正確的經(jīng)營、投資和籌資決策提供有力保證?，F(xiàn)金流量表 應(yīng)用分析 有利于了解企業(yè)的償還能力、資金周轉(zhuǎn)能力 [5]?，F(xiàn)金流 3 量表 應(yīng)用分析的意義 就是為了將表中數(shù)據(jù)轉(zhuǎn)換成 可以幫助 企業(yè)進行經(jīng)濟決策的信息。 但現(xiàn)金流量表上的信息是對企業(yè)現(xiàn)金流動的 現(xiàn)狀和 結(jié)果所做的 系統(tǒng)而全面 的描述 ,它所反映的現(xiàn)金流量表上的信息 ,不能直接滿足財務(wù)報表使用者的需要。大致可分為 盈利能力分析、償債 能力分析 、付現(xiàn) 能力分析 和財務(wù)彈性分析四 部分。 現(xiàn)金流量表的結(jié)構(gòu)分析是指將公司產(chǎn)生的所有的現(xiàn)金流量分為經(jīng)營活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量、投資活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量和籌資活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量，使企業(yè)管理者以及其他報表使用者能夠更為清楚的看清一個企業(yè)的財務(wù)狀況是否良好，財務(wù)風(fēng)險的高低，企業(yè)的現(xiàn)金流入及流出情況，分析企業(yè)財務(wù)狀況的形成及變動原因，從而更深 入的研究企業(yè)活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量是否穩(wěn)定可靠。趨勢分析注重可比性，具體問題具體分析?，F(xiàn)金流量表的比較分析 是 過 兩個或者幾個有關(guān)的可比數(shù)據(jù)進行對比， 得出它們的增減變動方向、數(shù)額和幅度，以揭示 企業(yè)財務(wù)狀況 、經(jīng)營 成果 和現(xiàn)金流量變化趨勢的一種分析方 法。 下面對這幾種方法進行簡單的介紹。例如，企業(yè)投資活動現(xiàn)金流出是用于購建 固定 資產(chǎn) 而 且自有資金足以支付的，可分析應(yīng)是按計劃擴大生產(chǎn)規(guī)?；蚋倪M生產(chǎn)工藝，以降低經(jīng)營成本，預(yù)測可以為企業(yè)發(fā)展奠定良好的基礎(chǔ)。 當(dāng)然，花在這些固定資產(chǎn)上的投資并 不是沒有收貨，如果企業(yè)需要轉(zhuǎn)移生產(chǎn)地點、或者淘汰舊設(shè)備，就可以到 市場售出，取得處置收益；企業(yè)的對外投資將帶來投資收益，企業(yè)也可根據(jù)自身情況收回投資，這些都形成了投資活動 產(chǎn)生 的現(xiàn)金流入。企業(yè)籌資 產(chǎn)生的現(xiàn)金流量越多，企業(yè)財務(wù)狀況良好或有良好的發(fā)展前景；反之，那么 很可能是財務(wù)狀況惡化的表現(xiàn)。這是因為 融資活動現(xiàn)金流量 的 信息不僅 關(guān) 系到企業(yè)目前現(xiàn)金流量的多少，而且還關(guān)系到企業(yè)未來現(xiàn)金流量的多少，還有企業(yè)資本結(jié)構(gòu)和資金成本的 問題。 2. 從籌資 活動方面的信息進行分析 企業(yè)籌資能力的強弱以及籌資環(huán)境的好壞是企業(yè)管理者、債權(quán)人和投資人都關(guān)注 的問題。因此分析經(jīng)營活動現(xiàn)金流入情況， 可以從 側(cè)面反映企業(yè)財 務(wù)狀況。企業(yè)的大部分現(xiàn)金都來源于經(jīng)營活動 產(chǎn)生 的現(xiàn)金流入 。 根據(jù)現(xiàn)金流量表的結(jié)構(gòu)、各項目的涵義和信息使用者的需要，現(xiàn)金流量表應(yīng)用 分析主要從以下幾個方面進行： 1. 從經(jīng)營活動方面的信息進行分析 對企業(yè) 的 經(jīng)營活動產(chǎn)生的現(xiàn)金凈流量進行分析 ，可以了解 該企業(yè)經(jīng)營活動所產(chǎn)生的現(xiàn)金凈流量是否能 滿足需要。 一 現(xiàn)金流量表應(yīng)用分析的理論概述 ........................................... 1 （一） 現(xiàn)金流量表 的結(jié)構(gòu) .............................................................................................. 1 （ 二 ） 現(xiàn)金流量表的分析 方法 ...................................................................................... 2 （ 三 ） 現(xiàn)金流量表 的 應(yīng)用意義 ...................................................................................... 2 二 廣東寶利來有限公司現(xiàn)狀 ................................................. 3 （一） 廣東寶利來有限公司簡介 .................................................................................. 3 （二） 廣東寶利來有限公司的現(xiàn)狀 .............................................................................. 4 三 應(yīng)用現(xiàn)金流量表分析 公司 存在的問題 及原因 ................................. 4 （一） 經(jīng)營活動 現(xiàn)金流量負增長 .................................................................................... 4 （二） 償還債務(wù) 能力較差 ................................................................................................ 5 （三） 經(jīng)營活動 現(xiàn)金流入量占總比重較低 .................................................................... 6 （四 ） 貨幣資金未得到合理運用 .................................................................................... 7 （五 ） 企業(yè)未對外開展籌資活動 .................................................................................... 8 四 解決 對策 ............................................................... 8 （一） 加強生產(chǎn)經(jīng)營管理 ................................................................................................ 8 （二 ） 提高企業(yè)償債 能力 ................................................................................................ 9 （三 ） 提高經(jīng)營盈利能力 ................................................................................................ 9 （ 四 ） 加強貨幣資金的管理運用 .................................................................................... 9 （五 ） 制定長遠的經(jīng)營方針 .......................................................................................... 10 結(jié)論 .............................................