【正文】 開業(yè)的172家新型農村金融機構（其中148家為村鎮(zhèn)銀行）吸收存款269億元，貸款余額181億元，存貸比為67%，低于75%的監(jiān)管高限。如果擔保抵押措施到位（如村鎮(zhèn)銀行認可的客戶提供保證擔保），客戶當天申請，當天就可貸款。更有甚者，部分村鎮(zhèn)銀行沒有專注“高風險，高成本，低收益”的小額農貸業(yè)務，而將目光放在貸款金額比較大的小企業(yè)主及出口企業(yè)上，在某種程度上偏離了設立村鎮(zhèn)銀行的政策初衷，如何在服務三農的政策目標的基礎上實現(xiàn)盈利是村鎮(zhèn)銀行持續(xù)發(fā)展必須要解決的問題。從已經成立的村鎮(zhèn)銀行來看，大多將其總部設在各試點地區(qū)的行政中心所在地，周邊的金融和經濟環(huán)境理想，商貿較為發(fā)達。三、我國村鎮(zhèn)銀行在發(fā)展過程中出現(xiàn)的問題分析村鎮(zhèn)銀行由于身處農村發(fā)展面臨著很多制約因素，如經營風險很大，抵押物不足，結算系統(tǒng)較為落后等，村鎮(zhèn)銀行在短短的發(fā)展過程中已經出現(xiàn)了一些特定的問題，筆者經過歸納總結為以下幾個方面： 村鎮(zhèn)銀行并沒有真正深入農村金融市場，服務“三農”根據(jù)《暫行規(guī)定》，“村鎮(zhèn)銀行”本質上屬于“銀行業(yè)金融機構”，因此它與其他銀行類機構從本質上是沒有區(qū)別的，其是獨立的企業(yè)法人；以安全性、流動性、效益性為經營原則，自主經營，自擔風險，自負盈虧，自我約束。城商行等區(qū)域性金融機構設立村鎮(zhèn)銀行的動機更多的是想實現(xiàn)跨區(qū)經營，擴大業(yè)務范圍，而且相當一部分機構和個人是看中了金融牌照這一稀缺資源。外資銀行中香港上海匯豐銀行（HSBC)，發(fā)起設立了7家村鎮(zhèn)銀行，匯豐的積極可能更多是出于布局中國大陸的戰(zhàn)略考慮，而非看重村鎮(zhèn)銀行本身的盈利性。另外，截至2009年末已開業(yè)的148家村鎮(zhèn)銀行中，主發(fā)起人為政策性銀行、國有大型商業(yè)銀行、股份制銀行和外資銀行的，總共僅有30家，其余80%以上的主發(fā)起人為城商行、農商行、農合行、農信社等地方中小金融機構，其中又以城商行為主，傳統(tǒng)的大型金融機構對設立村鎮(zhèn)銀行的積極性不高，截至目前，五大行僅發(fā)起設立村鎮(zhèn)銀行9家，其中，工、建、交行分別發(fā)起設立2家、2家、2家，對農村市場較熟悉的農行發(fā)起設立3家，中行則尚未涉足村鎮(zhèn)銀行。2007年1月22日，銀監(jiān)會制定并發(fā)布《村鎮(zhèn)銀行管理暫行規(guī)定》(以下簡稱《暫行規(guī)定》)，為村鎮(zhèn)銀行進入農村金融市場以及合法地位提供了法律依據(jù)，通過設立村鎮(zhèn)銀行改革農村金融市場的思路，被稱為“增量改革”，村鎮(zhèn)銀行給農村金融市場帶來了競爭，有效增加了農村的金融供給，對農村金融發(fā)展具有里程碑的意義。村鎮(zhèn)銀行的成立正是實現(xiàn)農村金融組織多元化的一種有效途徑，村鎮(zhèn)銀行的成立對于農村金融的改革將會起到一定的推動作用，但由于農村市場存在局限性以及村鎮(zhèn)銀行的自身缺陷，村鎮(zhèn)銀行能在多大程度上促進農村金融深化還需要實踐證明，但作為農村金融組織多元化的一種進步是需要我們呵護和鼓勵的，本文正是在這一背景下進行研究的。前者實質是一種政府主導的思想，中者是市場驅動理論，后者則是對前二者的折衷。但作為新生事物，研究發(fā)現(xiàn)村鎮(zhèn)銀行在建立及發(fā)展中還存在一些新的問題，本文從村鎮(zhèn)銀行存在的問題入手，提出現(xiàn)階段促進村鎮(zhèn)銀行發(fā)展的一系列措施，希望能在商業(yè)性金融如何發(fā)揮政策性支農作用這一本質問題上提出一些有益的建議。但村鎮(zhèn)銀行業(yè)有它自身的局限性和存在的問題，靠村鎮(zhèn)銀行完全解決農村地區(qū)的“金融抑制”是不現(xiàn)實的，同時農村的金融需求是多維度多層次的，在發(fā)展村鎮(zhèn)銀行的同時也要兼顧其他農村金融組織形式的發(fā)展，如：農村資金互助社、NGO小額信貸組織等。因此，在大量、分散的“信用島”存在的情況下，如果村鎮(zhèn)銀行合理利用“農村族間”信息相對對稱這一特點，可以減低貸款違約概率。在借款小組的基礎上，可以由村里的干部或者威望比較高的人成立鄉(xiāng)村中心，由于他們對自己本村的情況比較熟悉，可以控制村鎮(zhèn)銀行的貸款風險。在“熟人圈”內，有足夠的了解和信任，且雙方的行為結果是可預期的，而且違約的后果是非常嚴重的，這樣能很好地控制放貸風險。尤努斯為解決窮人的生活問題，解決窮人的貸款難問題萌生了創(chuàng)建村鎮(zhèn)銀行的想法和信念，而且在孟加拉國嚴峻的外部條件下頑強的生存了下來，并發(fā)展成為孟加拉國乃至全世界金融界的驕傲，可見金融機構是可以在農村地區(qū)生存并發(fā)展的，孟加拉國鄉(xiāng)村銀行在經營上主要有以下幾個特點：貸款對象的準確定位，主要是農村地區(qū)的貧困婦女，完整的層級組織結構，其中5個人自愿組成一個借款小組，以6個小組為單位組成一個鄉(xiāng)村中心是鄉(xiāng)村銀行運行的基礎，獨特的小組擔保機制減少了信息不對稱，降低了違約概率，另外市場化的利率和寬松的還款期限也是他們成功的重要原因。由村鎮(zhèn)銀行控股公司發(fā)起設立數(shù)十至上百家村鎮(zhèn)銀行，可以實現(xiàn)規(guī)模效應，控股公司整體盈利能力可觀；其次，通過村鎮(zhèn)銀行控股公司的專業(yè)化經營和管理，適當引進國外先進的微型金融技術，可以提高村鎮(zhèn)銀行的管理水平；同時，在村鎮(zhèn)銀行控股公司模式下，村鎮(zhèn)銀行成為母銀行的“孫公司”，與直接發(fā)起設立村鎮(zhèn)銀行相比，即便個別村鎮(zhèn)銀行經營不善，對母銀行的品牌傷害也較小。同時，地方政府入股將有助于提高村鎮(zhèn)銀行的信譽度，部分解決吸收存款難的問題，民營股東則能幫助村鎮(zhèn)銀行迅速適應當?shù)氐慕洜I環(huán)境，但是地方政府參與容易引起“尋租”行為和腐敗行為，導致村鎮(zhèn)銀行經營效率低下，如何提高地方政府參與的積極性同時降低地方政府的權利是以后可以探討的問題。 完善村鎮(zhèn)銀行的股權結構允許村鎮(zhèn)銀行的股權結構多元化，如果銀行股權起到控股權作用，容易把村鎮(zhèn)銀行建成支行，因此深化村鎮(zhèn)銀行股權結構改革是提高村鎮(zhèn)銀行經營效率的有效途徑，其中一種理想的產權結構是發(fā)起銀行持股三分之一以上，吸收當?shù)卣敹蓶|，兩者相加超過50%，然后再審慎地吸收分散的若干民營企業(yè)股東(鄧春宏，2010)。其次，人民銀行可以考慮對村鎮(zhèn)銀行實行相對較低的差別法定存款準備金率，給予村鎮(zhèn)銀行一定再貸款的支持，建立村鎮(zhèn)銀行與商業(yè)銀行等金融機構之間的合作機制，允許村鎮(zhèn)銀行進入現(xiàn)有的銀行之間的支付清算系統(tǒng)，堅持現(xiàn)有的商業(yè)銀行向經營狀況良好的村鎮(zhèn)銀行發(fā)放貸款的政策，引導資金像農村市場回流，擴大村鎮(zhèn)銀行的資金來源途徑。 擴大村鎮(zhèn)銀行資金的來源，合理分配貸款去向村鎮(zhèn)銀行資金來源匱乏是制約其發(fā)展的關鍵因素之一，如何提高村鎮(zhèn)銀行的信譽度，提高村鎮(zhèn)銀行的服務質量是吸引存款的有效手段，但由于農村地區(qū)本來資金就很匱乏，而且農信社、郵政儲蓄等金融機構導致大量農村資金外流，不利于農村地區(qū)的發(fā)展，因此我們可以考慮從城市抽水到農村，使“城市反哺農村”，解決村鎮(zhèn)銀行的吸存難，方案一是允許村鎮(zhèn)銀行總行設在地市級城市，但只能吸收存款，不能發(fā)放貸款，同時在縣域設立若干分支行，既吸收存款又發(fā)放貸款。針對村鎮(zhèn)銀行不“村鎮(zhèn)”的格局，銀監(jiān)會的思路是實行“東西掛鉤、城鄉(xiāng)掛鉤”的雙掛鉤政策，即如果在全國百強縣（或大中城市轄內）設立1家村鎮(zhèn)銀行，必須在中西部地區(qū)設立2家村鎮(zhèn)銀行；在國定貧困縣設立1家村鎮(zhèn)銀行，可以在全國百強縣（或大中城市轄內）設立1家村鎮(zhèn)銀行。村鎮(zhèn)銀行扶持的主要對象應該是第一類和第二類農民。二類是正在脫貧致富的農民，已經實現(xiàn)溫飽，從事簡單的個體經營、種植業(yè)、漁業(yè)等。大中型銀行有成熟的風險管理制度、業(yè)務流程和企業(yè)文化，作為村鎮(zhèn)銀行的控股股東，很容易把自己的業(yè)務模式照搬過來，初期可能會減少成本費用，但國有銀行在農村的實踐表明，農村市場具有自身的特點，照搬成熟的商業(yè)銀行的客戶定位對象，業(yè)務決策流程，貸款還款方式在農村市場是沒有生存空間的，如何避免村鎮(zhèn)銀行走四大商業(yè)銀行的老路，如何使控股股東向村鎮(zhèn)銀行輸出經驗并使之適應縣域市場的特點是一大難題。此外，村鎮(zhèn)銀行的通存通兌沒有開通、銀行卡業(yè)務缺失，匯路不暢也是一個大問題。由于村鎮(zhèn)銀行只是在縣城的一個孤零零的點（極少數(shù)開設了一兩個支行），村民存款、取款都必須要到網點來，讓客戶感到不便，缺乏對絕大多數(shù)農村居民的吸引力，任何一筆從外地匯入的款項都是跨行跨區(qū)，匯費昂貴，加之在鄉(xiāng)鎮(zhèn)沒有網點，取款不方便，外出務工的農民工一般不會選擇村鎮(zhèn)銀行作為匯入行，村鎮(zhèn)銀行在匯兌業(yè)務上競爭不過農行、郵儲銀行、農信社。本文認為村鎮(zhèn)銀行能不能采用一種更加靈活的控股權結構將是能否在短時間內大量增加村鎮(zhèn)銀行的關鍵措施。當然銀監(jiān)會堅持村鎮(zhèn)銀行的主發(fā)起人、最大股東必須是符合條件的銀行業(yè)金融機構，主要基于三方面的考慮：一是縣域及農村信用體系的現(xiàn)狀。截止到2009年末，我國已有1300多家小額貸款公司[4]，這些貸款公司經過幾年的發(fā)展已經達到了銀監(jiān)會規(guī)定的最大貸款量，業(yè)務擴張能力受到限制，因此轉型愿望比較強烈，但是銀監(jiān)會發(fā)布的《小額貸款公司改制設立村鎮(zhèn)銀行暫行規(guī)定》里面明確規(guī)定：“小額貸款公司改制為村鎮(zhèn)銀行必須有銀行業(yè)金融機構作為主發(fā)起人。大中型銀行對設立村鎮(zhèn)銀行不積極主要源于兩個原因，一方面村鎮(zhèn)銀行投資回報周期長、盈利能力有限，不如擴張分支行、網點效益高；另一方面，村鎮(zhèn)銀行如果經營不善，出現(xiàn)問題，將對母銀行的聲譽和品牌造成傷害。村鎮(zhèn)銀行總的存款規(guī)模小，要防范存款異動風險，一旦出現(xiàn)流動性危機，將對其聲譽帶來毀滅性打擊，使其吸收存款將更加困難。但出于對“三農”的支持，監(jiān)管層對村鎮(zhèn)銀行有所放寬，要求其5年內逐步達標。存貸比過高，一方面反映了縣域貸款需求旺盛，村鎮(zhèn)銀行就地媒介資金能力很強，另一方面也反映了村鎮(zhèn)銀行資金來源渠道有限。但事實上，村鎮(zhèn)銀行的存貸比普遍高于75%。這對縣域內資金需求具有明顯的短、小、急特點的小型企業(yè)、個體工商戶具有較強的吸引力。 存貸比高位運行，警防流動性風險的發(fā)生由于村鎮(zhèn)銀行是新開業(yè)的銀行，社會公信力比國字號銀行差，社會認知度比較低，所以村鎮(zhèn)銀行的吸儲能力很低，加之農村資金外流嚴重和本來就不富裕的農民，進一步限制了村鎮(zhèn)銀行資金的來源，而且村鎮(zhèn)銀行網點少，現(xiàn)代化手段缺乏，缺乏對農民存款的吸引力，村鎮(zhèn)銀行面臨可貸資金不足的問題，在很大程度上限制了其服務“三農”的規(guī)模擴張；與吸存難形成鮮明對比的是，村鎮(zhèn)銀行在貸款上卻頗具優(yōu)勢，村鎮(zhèn)銀行是縣域內獨立的法人機構，決策流程短，從接受客戶申請到最終決定，至多只需三天左右。近年來，銀監(jiān)會著力加強和改進農村金融服務，強化監(jiān)管、深化改革、優(yōu)化服務，推動農村中小金融機構資產規(guī)模穩(wěn)步擴大，整體風險大幅降低，經營效益明顯改善，服務能力顯著增強，為農業(yè)增產、農民增收和農村經濟發(fā)展做出了巨大貢獻。四是牢固堅持在共享式法杖中強化“三農”市場定位。大力推進抵押擔保創(chuàng)新，在現(xiàn)行法律框架內探索擴大農村抵押擔保物范圍，督促規(guī)范業(yè)務收費，確實保障金融消費者權益，有效降低農村借款人財務負擔。堅持股份制改革方向，支持綜合采取市場化和地方政府支持等手段處置歷史包袱，全面實施支持優(yōu)先服務三農的股東承諾制，著力打造定位“三農”的產權基礎。狠抓內部控制建設，打掃審慎經營和規(guī)范發(fā)展的基礎，不斷提高涉農業(yè)務風險管控水平。一是，牢固堅持在審慎性原則下強化“三農”市場定位。針對此問題，銀監(jiān)在2012年2月9日監(jiān)管工作會議上指出：今后一個時期，農村金融機構監(jiān)管改革服務工作必須以“三農”科學發(fā)展為主題，全面提升農村金融服務質量和水平。根據(jù)《暫行規(guī)定》，“村鎮(zhèn)銀行”本質上屬于“銀行業(yè)金融機構”，因此它與其他銀行類機構從本質上是沒有區(qū)別的，其是獨立的企業(yè)法人；以安全性、流動性、效益性為經營原則，自主經營，自擔風險，自負盈虧，自我約束。三、我國村鎮(zhèn)銀行在發(fā)展動態(tài)分析 服務三農，永遠是村鎮(zhèn)銀行市場定位。截止2012年末，全國共組建新型農村金融機構939家（開業(yè)863家，籌建76家）已開業(yè)的機構中，村鎮(zhèn)銀行800家，%，農村資金互助社49家，%；貸款公司14家，%，村鎮(zhèn)銀行占比較大，規(guī)模顯著。我國村鎮(zhèn)銀行從2007年3月1號開始試點，全國首家村鎮(zhèn)銀行——惠民村鎮(zhèn)銀行成立，截至2009年末，共有148家為村鎮(zhèn)銀行成立。村鎮(zhèn)銀行的成立正是實現(xiàn)農村金融組織多元化的一種有效途徑，村鎮(zhèn)銀行的成立對于農村金融的改革將會起到一定的推動作用，但由于農村市場存在局限性以及村鎮(zhèn)銀行的自身缺陷，村鎮(zhèn)銀行能在多大程度上促進農村金融深化還需要實踐證明，但作為農村金融組織多元化的一種進步是需要我們呵護和鼓勵的，二、我國村鎮(zhèn)銀行發(fā)展基本現(xiàn)狀2006年l2月20日，為解決部分農村地區(qū)“金融真空”和農村金融服務不足等問題，銀監(jiān)會出臺《關于調整放寬農村地區(qū)銀行業(yè)金融機構準入政策，更好支持社會主義新農村建設的若干意見》[1](以下簡稱《意見》)，調整和放寬了農村地區(qū)銀行業(yè)金融機構準入門檻。前者實質是一種政府主導的思想，中者是市場驅動理論，后者則是對前二者的折衷。但作為新生事物，研究發(fā)現(xiàn)村鎮(zhèn)銀行在建立及發(fā)展中還存在一些新的問題，本文從村鎮(zhèn)銀行存在的問題入手，提出現(xiàn)階段促進村鎮(zhèn)銀行發(fā)展的一系列措施，希望能在商業(yè)性金融如何發(fā)揮政策性支農作用這一本質問題上提出一些有益的建議。改革的出路，就是引進新的金融機構。區(qū)別于銀行的分支機構，村鎮(zhèn)銀行屬一級法人機構。因此為本文的研究指明了方向，本文將深入研究村鎮(zhèn)銀行發(fā)展面臨的問題。如缺乏對村鎮(zhèn)銀行發(fā)展存在問題的背后深層次原因的分析，對村鎮(zhèn)銀行的運行機制、市場定位、以及核心競爭力培育方面的問題都有待深入研究。在應對措施上往往只是泛泛地強調金融創(chuàng)新、發(fā)揮政府的主導作用、建立多元金融供給主體等，很少從政府和非正規(guī)金融如何聯(lián)動、如何具體進行農村金融市場的優(yōu)化配置、如何從農村內外資源的整合、如何研究市場化農戶的多元化金融需求等方面進行分析，以及對進一步放寬農村銀行業(yè)金融機構準入的條件缺乏深入的研究。（三）評述從目前國內外對村鎮(zhèn)銀行的已有研究來看，一方面村鎮(zhèn)銀行的研究己經越來越受到理論與實務界的關注和重視，認識也逐漸深入，各種研究為村鎮(zhèn)銀行的發(fā)展提供了豐富而有價值的參考，但是另一方面，大多研究學者主要集中在農村金融結構組織體系大體框架的分析，缺乏經濟學方面的理論論證，或只強調對現(xiàn)有制度進行修正。幫助農民發(fā)展農業(yè)生產，增加農民收入，擴大資金需求。這些沖突是市場機制不能解決的，政府應承擔相應責任。一些村鎮(zhèn)銀行在服務上就逐漸偏離三農的服務目標，主要為當?shù)氐拇笃髽I(yè)和對外出口企業(yè)服務，普通的農民需求更為旺盛但卻在金融服務中較為缺乏，疏漏的中小型企業(yè)以及更多的農業(yè)大戶的貸款需求無法得到滿足，因而在社會利益和商業(yè)利益上如何尋求平衡是其能夠真正發(fā)揮作用的關鍵。由于村鎮(zhèn)銀行經營和發(fā)展面臨的瓶頸，村鎮(zhèn)銀行的服務范圍難“一心為農”。農村信用環(huán)境和制度建設、農業(yè)保險等配套措施不完善，加大了金融機構的經營風險等。村鎮(zhèn)銀行的貸款規(guī)模一般很小，許多農民、企業(yè)往往拿不出符合銀行要求的抵押擔?；驑I(yè)務與財