【正文】 編號： GTJA－ FI— 08 固定收益投資部 固定收益決策 委員會 部門主管副總 、總經(jīng)理 固定收益財務(wù)部 公司財務(wù)總部 提出年度計劃、預(yù)測 確立投資策略與目標 審批 結(jié)束 是 否 下達操作指令 制定具體操作方案 是否同意 是否同意 詢問資金情況 否 ,修改 反饋資金狀況 反饋資金狀況 是否有資金 撥付資金 資金足 進行交易 項目結(jié)束 項目結(jié)束 項目總結(jié) 歸檔 本次操作撤消 否 ,修改 是 是 是 否 否 確定具體操作方案，提交部門副總審批 是 是 否 A A 與部門整體計劃是否一致、風險控制措施 風險控制措施 風險控制措施 1 2 3 3 3 國泰君安固定收益業(yè)務(wù) 銀行間債券市場流程 編號： GTJA－ FI— 09 序號 業(yè)務(wù)流程現(xiàn)狀 流程改進建議 1 ? 固定收益投資部提出年度預(yù)測，確立投資目標和策略；再由固定收益決策委員會審核是否符合部門的總體目標。研發(fā)規(guī)劃應(yīng)當根據(jù)公司的目標市場、目標客戶和公司研究所對市場的宏觀分析和風險分析來進行。 ? 在決定是否進行當期研發(fā)的時候，除了根據(jù)市場的當前和未來狀況之外，還應(yīng)該參照研究所的任務(wù)，避免公司的人力重復(fù)投入。 ? 研發(fā)功能應(yīng)該有自主意識，不能對任何要求都制定項目立項書。只有經(jīng)過仔細分析的完整信息才是有價值的知識。 2 ? 研發(fā)部與公司研究所聯(lián)系不夠緊密。 ? 研究部應(yīng)該提供正式的數(shù)據(jù)和信息收集表格，有針對、有側(cè)重的主動索取有用信息，而不是成為被動的接受者。 國泰君安固定收益業(yè)務(wù) 新產(chǎn)品研發(fā)流程 （續(xù)） 編號： GTJA－ FI— 06 固定收益研發(fā)部 固定收益?zhèn)鶆?wù)融資部 固定收益營銷部 固定收益投資部 討論確定信息收集的內(nèi)容、信息庫構(gòu)架、收集人員 承銷信息 中標以及銷售信息 定期提供相關(guān)市場信息 匯集從報刊、因特網(wǎng)、有關(guān)機構(gòu)以及其它業(yè)務(wù)部門的信息 整理并錄入信息庫 研發(fā)信息庫 國泰君安固定收益業(yè)務(wù) 信息收集流程 編號： GTJA－ FI— 07 序號 業(yè)務(wù)流程現(xiàn)狀 流程改進建議 1 ? 各個業(yè)務(wù)功能提供各自的信息。所以在從事開發(fā)和研發(fā)工作時，應(yīng)該組成涵蓋各個方面的聯(lián)合研發(fā)小組。 ? 部門的研究人員比較獨立。 5 ? 由各個業(yè)務(wù)部門負責收集市場反應(yīng)狀況。 ? 研究人員在日常工作中，應(yīng)該密切關(guān)注任何有關(guān)政策法規(guī)的變動，總結(jié)其變動給企業(yè)帶來的有利和不利因素。 ? 公司的研究所應(yīng)成為公司與外部研究機構(gòu)溝通的唯一觸點。 ? 公司應(yīng)該根據(jù)一定的標準確定一些固定的研究合作單位，其資料存放在公司的研究所。 ? 加強部門內(nèi)部研究人員和研究所之間的聯(lián)系，充分利用研究所豐富的信息資源和知識資源，部門也可以聘用研究所的研究員幫助部門進行某項專題研究。 ? 領(lǐng)導(dǎo)在決定是否進行當期研發(fā)的時候，除了根據(jù)市場的當前和未來狀況之外，還應(yīng)該參照研究所的任務(wù)，避免公司的人力重復(fù)投入。 2 ? 由部門領(lǐng)導(dǎo)來決定是否進行當期研發(fā)。 ? 研發(fā)功能應(yīng)該有自主意識，不能對任何要求都制定項目立項書。 ? 充分利用數(shù)據(jù)電子傳輸?shù)姆绞?，每日交易明細賬也可以放在清算中心進行，這樣可以提高數(shù)據(jù)的準確性，并可以簡化固定收益財務(wù)的工作，也可以簡化固定投資委員會的工作。 ? 數(shù)據(jù)報表的提交應(yīng)該以電子數(shù)據(jù)傳輸?shù)男问竭M行，同時可以自動生成某些關(guān)鍵預(yù)警信號。 5 ? 固定收益財務(wù)部每日提交報表。 ? 固定收益部對證券理財業(yè)務(wù)進行總結(jié)，同法律事務(wù)總部和風險控制辦公室進行廣泛的交流，設(shè)計出最有效的標準合同。 ? 必要時，可以考慮對潛在客戶進行輔助服務(wù)。 ? 對提出要求的客戶進行分析，研究不能接單的原因，評估該客戶達到標準的可能性。 ? 在開始某個具體項目時，固定收益部應(yīng)當參照研發(fā)部門的近期研究成果設(shè)計項目的詳細指標。 2 ? 部門總經(jīng)理下達指標。 國泰君安固定收益業(yè)務(wù) 證券自營投資流程（續(xù)） 編號： GTJA－ FI— 04 營業(yè)部、客戶 固定收益營銷部 固定收益投資部 總經(jīng)理 公司法律部 公司風控辦 固定收益財務(wù)部 提出需求 簽署理財協(xié)議(草案 ) 提出年度計劃、預(yù)測 批復(fù) ,下達指標 否，修改 是 審核協(xié)議條款、是否接單 否 結(jié)束 擬訂正式合同 審閱、批復(fù) 審閱、批復(fù) 審閱、批復(fù) 是 是 是 否，修改 否，修改 否，修改 簽署正式合同 歸檔 固定收益投資委員會 授權(quán)基金經(jīng)理管理 專戶操作管理 帳戶開戶、交易 是否部門客戶 帳戶開戶、交易 否 是 清算、形成報表 監(jiān)控帳戶指標、投資計劃 是 每日提交報表 直接反饋操作人員 A A 風險控制 1 2 3 5 5 國泰君安固定收益業(yè)務(wù) 證券理財投資流程 編號： GTJA－ FI— 05 4 4 序號 業(yè)務(wù)流程現(xiàn)狀 流程改進建議 1 ? 固定收益投資部提出年度計劃、預(yù)測。 ? 數(shù)據(jù)信息和預(yù)警信息將自動反饋給操人員。 4 ? 固定收益部財務(wù)負責每日編制交易明細報表；清算部負責總賬報表。 3 ? 操作方案的制定在投資方向以及預(yù)計收益通過審批之后。 2 ? 由部門總經(jīng)理來負責下達各項指標。 國泰君安固定收益業(yè)務(wù) 企業(yè)債券融資流程 （續(xù)） 編號： GTJA－ FI— 03 固定收益財務(wù)部 固定收益投資部 部門決策委員會、副總 總經(jīng)理 分管副總裁 提出年度計劃 批復(fù) ,下達指標 否，修改 是 指定收益標準 提出動議 ,選擇品種 審核、確定 是 否，修改 制定 操作方案 基金經(jīng)理下指令操作 內(nèi)部風控 交易 清算(清算人員 ) 形成報表(日、周、月報表 ) 查看報表(日、周、月報表 查看報表(日、周、月報表 ) 結(jié)束 投資規(guī)模、風險挖掘 品種選擇合規(guī)、規(guī)模，投資方向及預(yù)計收益 2 3 4 4 4 國泰君安固定收益業(yè)務(wù) 證券自營投資流程 編號： GTJA－ FI— 04 序號 業(yè)務(wù)流程現(xiàn)狀 流程改進建議 1 ? 固定收益投資部制定年度工作計劃。 4 ? 固定收益部應(yīng)當更關(guān)注公司的目標客戶（ 181家重點客戶）。 ? 各項指標的設(shè)定非常關(guān)鍵，在制定年度預(yù)算和年度工作計劃時，固定收益部應(yīng)該參照研發(fā)部門的宏觀研究成果和業(yè)務(wù)人員的工作經(jīng)驗，為各項業(yè)務(wù)設(shè)定基本指標。 ? 考慮對一些潛在的客戶提供增值服務(wù)，如咨詢、培訓(xùn)等，幫助他們達到公司對客戶的篩選指標。 ? 固定收益部的營銷職能應(yīng)該與公司營銷總部下的大企業(yè)戰(zhàn)略合作部保持對 181家重點客戶的信息溝通，溝通的工具包括，統(tǒng)一的客戶信息表，部門業(yè)績、資信以及能力等信息；對于其他客戶（非181家重點客戶），部門營銷有責任向其提供債券承銷和債券投資的資信、業(yè)績和能力等相關(guān)信息。 ? 不同意進行債券融資就結(jié)束流程。研究成果將成為部門年度工作的指導(dǎo)和依據(jù)。 ? 加強部門內(nèi)部研究人員和研究所之間的聯(lián)系，充分利用研究所豐富的信息資源和知識資源，部門也可以聘用研究所的研究員幫助部門進行某項專題研究。一旦標準合同形成，可以免于法律事務(wù)總部和風險控制辦公室的審核。 4 ? 目前公司的協(xié)議和合同，都必須經(jīng)過法律總部和風險控制辦公室的審批（法律部設(shè)計的標準合同不需要經(jīng)過風控辦審核）。凡遞交到風控辦的材料，風控辦應(yīng)當依據(jù)其業(yè)務(wù)種類其風控指標和風險控制流程進行審查。 3 ? 公司的風險控制辦公室對該業(yè)務(wù)進行登記。 2 ? 部門內(nèi)部的財務(wù)負責存檔、轉(zhuǎn)述通知到款、轉(zhuǎn)述接收劃款、審核單據(jù)是否與協(xié)議相符合。 ? 公司應(yīng)當建立一個集成式客戶管理系統(tǒng)，并利用計算機技術(shù)輔助進行分析。 國泰君安固定收益業(yè)務(wù) 債券投標及分銷流程（續(xù)） 編號： GTJA－ FI— 01 營業(yè)部、客戶 中央登記公司 固定證券總部 營銷部 總經(jīng)理 固定證券總部 財務(wù)部 公司財務(wù)總部 公司法律事務(wù)部 公司風險控制辦公室 公司總裁辦公室 發(fā)行主體 領(lǐng)取托管憑證 (一級、二級 ) 簽署分銷協(xié)議 傳真件確認 蓋章確認 簽署正式協(xié)議 公司蓋章審批單 反饋 審批簽字 登記 登記 蓋章、 審批單歸檔 傳真正式合同 蓋章確認、簽字 郵寄正式合同 蓋章確認、簽字 存檔 回傳 寄回合同 通知到款 通知到款 口頭 詢問 口頭 通知 清算 寄送托管憑證 (一級、二級 ) 寄達 結(jié)算 劃撥手續(xù)費 接收劃款 接收劃款 口頭 通知 列手續(xù)費明細 劃手續(xù)費 存檔 審核單據(jù)是否與協(xié)議相符合 2 2 2 國泰君安固定收益業(yè)務(wù) 資金管理流程 編號： GTJA－ FI— 02 1 1 3 4 4 序號 業(yè)務(wù)流程現(xiàn)狀 流程改進建議 1 ? 公司目前尚沒有一個統(tǒng)一的營銷平臺，也沒有統(tǒng)一的客戶管理系統(tǒng)。 3 ? 和證券投資部沒有聯(lián)系。 2 ? 可轉(zhuǎn)換債券的承銷和其他部門有重疊現(xiàn)象發(fā)生。這樣公司可以更加關(guān)注最有價值的客戶。在合同簽字時，就可以同時計算手續(xù)費，總經(jīng)理可以在該簽字步驟同時對手續(xù)費進行簽字，此后催款、到賬查詢工作可以由財務(wù)部代勞。 4 ? 在承銷款到賬后才考慮劃撥手續(xù)費。 3 ? 由部門內(nèi)部財務(wù)核查款項是否到賬，并進行催款。 ? 在每個年度結(jié)束時，部門內(nèi)的研究人員應(yīng)該和母公司的研究所一起，對下年度進行宏觀研究預(yù)測、行業(yè)研究預(yù)測。 2 ? 由部門內(nèi)部的研究員出具研究報告，因為覺得公司研究所的支持并非很有效。此項工作可以根據(jù)實際情況，考慮由本部門進行分析或委托公司研究所、公司營銷進行分析。 ? 客戶信息應(yīng)當進行電子化集中存儲，并利用計算機輔助進行分析。 ? 總部應(yīng)該有一個統(tǒng)一的客戶關(guān)系管理系統(tǒng)，通過各個營業(yè)部來進行客戶關(guān)系管理。 ? 本部門有專門的營銷部門來負責客戶關(guān)系維護。 國泰君安法律事務(wù)管理業(yè)務(wù) 代理訴訟流程（續(xù)） 編號： GTJA－ LA— 04 國泰君安股份有限公司 固定收益業(yè)務(wù) 流程改進建議 安達信公司 2022年 4月 序號 流程編號 流程名稱 1 GTJA－ FI— 01 債券投標及分銷流程 2 GTJA－ FI— 02 資金管理流程 3 GTJA－ FI— 03 企業(yè)債券融資流程 4 GTJA－ FI— 04 證券自營投資流程 5 GTJA－ FI— 05 證券理財投資流程 6 GTJA－ FI— 06 新產(chǎn)品研發(fā)流程 7 GTJA－ FI— 07 信息收集流程 8 GTJA－ FI— 08 課題研究流程 9 GTJA－ FI— 09 銀行間債券市場流程 10 GTJA－ FI— 10 未上市企業(yè)債券付息、兌付流程 國泰君安業(yè)務(wù)流程重組項目 固定收益證券總部流程