【正文】 67中超 電纜 經(jīng)營 數(shù)據(jù)　 2023年 6月 30日 2023年 12月 31日 2023年 12月 31日 2023年 12月 31日收入 50,867 90,782 99,892 66,527 凈利潤 2,302 5,031 4,547 2,172 總資產(chǎn) 99,604 83,727 79,055 69,941 凈資產(chǎn) 24,157 21,854 19,752 15,777 資產(chǎn)負債率 % % % %總資產(chǎn)收益率 % % % %凈資產(chǎn)收益率 % % % %銷售利潤率 % % % %6869 謝謝 謝謝 ！！演講完畢，謝謝觀看！。 IPO信息： 2023年 9月 10日 創(chuàng)業(yè) 板上市 發(fā) 行。 主 營 ： 電 力 電纜 、 電 氣裝 備 用 電線電纜 、裸 電線 。 公司背景：公司是江 蘇 中超集 團 控股 設 立的股份有限公司，公司通 過 ISO9001質 量管理、 ANAB國 際認證 、 電 能 認證 和出口 產(chǎn) 品 質 量 許 可 認證 及 3C認證 等。 發(fā) 行市盈率 為 ；融 資 ， 發(fā) 行 3500萬股，占發(fā) 行后的 25%。167。167。 公司背景：金杯 電 工股份有限公司 (原湖南湘能 線纜 有限公司、湖南湘能 電線電纜 有限 責 任公司 )成立于 1999年 9月。與其他單位合作研發(fā)的，還需說明合作協(xié)議的主要內容、研究成果的分配方案及采取的保密措施等；p 披露其核心技術人員、研發(fā)人員占員工總數(shù)的比例，所取得的專業(yè)資質及重要科研成果和獲得的獎項，披露最近兩年核心技術人員的主要變動情況及對發(fā)行人的影響；p 將財務會計信息和管理層分析兩章合為一體；主板的 “ 股利分配政策 ” 一章并入該章；p 實際募集資金數(shù)額與預計募集資金存在差異的，發(fā)行人應說明資金運用和資金管理的安排；p 業(yè)務發(fā)展目標由主板的兩年增加到三年，強調結合募集資金運用說明在增強成長性、自主創(chuàng)新能力、提升核心競爭優(yōu)勢等方面擬采取的措施，并要求聲明在上市后通過定期報告持續(xù)公告規(guī)劃實施和目標實現(xiàn)的情況；p 要求披露控股股東、實際控制人最近三年內是否存在重大違法行為，如不存在，應作聲明。p 董事、監(jiān)事、高管聲明： “ 本公司全體董事、監(jiān)事、高級管理人員承諾本招股說明書及其摘要不存在虛假記載、誤導性陳述或重大遺漏，并對其真實性、準確性、完整性承擔個別和連帶的法律責任。若發(fā)行前的滾存利潤歸發(fā)行前的股東享有，應披露滾存利潤的審計和實際派發(fā)情況，同時在招股說明書首頁對滾存利潤中由 發(fā)行前股東單獨享有的金額以及 是否派發(fā)完畢 作 “ 重大事項提示 ” 。p 募集資金運用： 披露預計募集資金投入的時間進度，項目的審批、核準或備案情況，投資概算情況，投資項目的預計竣工時間，環(huán)境影響及其解決措施 。分析包括財務因素和非財務因素，通過縱向逐年比較、與同行業(yè)橫向對比分析等方式進行。 p 謹慎分析未來趨勢 —— 報告期內出現(xiàn)對公司財務狀況和盈利能力產(chǎn)生重大影響的因素，分析其對公司未來財務狀況和盈利能力可能產(chǎn)生的影響 。p 財務會計信息： 披露發(fā)行人根據(jù)新會計準則編制的最近三年及最近一期的財務報告及其審計意見、非經(jīng)常性損益情況、重要財務指標等。p 公司治理： 披露公司治理結構是否完善，大股東是否曾侵占公司財產(chǎn)，公司內部控制的執(zhí)行情況。p 關聯(lián)交易 —— 根據(jù) 《 公司法 》 和 《 企業(yè)會計準則 》 的相關規(guī)定披露關聯(lián)方、關聯(lián)關系和關聯(lián)交易 ；根據(jù)交易的性質和頻率，按照經(jīng)常性和偶發(fā)性分類披露關聯(lián)交易及關聯(lián)交易對其財務狀況和經(jīng)營成果的影響 ；披露擬采取的減少關聯(lián)交易的措施 。 首次公開發(fā)行股票招股說明書 ——1 號準則（主板 中小板）p 業(yè)務與技術： 分業(yè)務披露發(fā)行人所處行業(yè)概況，發(fā)行人在行業(yè)中的競爭地位，經(jīng)營模式，主要的客戶與供應商，與其業(yè)務相關的主要資產(chǎn)等。99 特定行業(yè)（或企業(yè)）的管理部門出具的相關意見 原件或律師見證首次公開發(fā)行股票必備申報文件 ——9 號準則（主板 中小板）p 第一章 目錄和釋義p 第二章 概 覽p 第三章 本次發(fā)行概況p 第四章 風險因素p 第五章 發(fā)行人基本情況p 第六章 業(yè)務和技術p 第七章 同業(yè)競爭與關聯(lián)交易p 第八章 董事、監(jiān)事、高級管理人員與核心技術人員p 第九章 公司治理p 第十章 財務會計信息p 第十一章 管理層討論與分析p 第十二章 業(yè)務發(fā)展目標p 第十三章 募集資金運用p 第十四章 股利分配政策p 第十五章 其他重要事項p 第十六章 董事、監(jiān)事、高級管理人員及有關中介機構聲明p 第十七章 備查文件內容目錄首次公開發(fā)行股票招股說明書 ——1 號準則（主板 中小板）p 發(fā)行人基本情況： 披露發(fā)行人的歷史沿革，設立過程、設立前后重大資產(chǎn)或業(yè)務的變化情況，發(fā)行人與其控股股東（或實際控制人的關系）等。97 發(fā)行人全體董事對發(fā)行申請文件真實性、準確性和完整性的承諾書全體董事簽字，加蓋公章。首次公開發(fā)行股票必備申報文件 ——9 號準則（主板 中小板）第九章 其他文件 簽署要求91 產(chǎn)權和特許經(jīng)營權證書 －911 發(fā)行人擁有或使用的商標、專利等知識產(chǎn)權以及土地使用權、房屋所有權、采礦權等產(chǎn)權證書清單 經(jīng)辦律師簽字，律師事務所加蓋公章。第七章 關于本次發(fā)行募集資金運用的文件 簽署要求71 募集資金投資項目的審批、核準或備案文件 原件或律師見證首次公開發(fā)行股票必備申報文件 ——9 號準則（主板 中小板）第八章 與財務會計資料相關的其他文件 簽署要求81 發(fā)行人最近三年的納稅情況 －811 發(fā)行人最近三年所得稅納稅申報表（須與報稅務部門一致） 原件或律師見證812 有關發(fā)行人稅收優(yōu)惠、財政補貼的證明文件 原件或律師見證813 主要稅種納稅情況的說明及注冊會計師出具的意見發(fā)行人納稅情況說明須由：法定代表人、主管會計工作的負責人、會計機構負責人簽字（不得以人名章代替），加蓋公章；會計師意見同審計報告要求。52 律師工作報告 同上第六章 發(fā)行人的設立文件 簽署要求61 發(fā)行人的企業(yè)法人營業(yè)執(zhí)照 原件或律師見證62 發(fā)起人協(xié)議 協(xié)議雙方法定代表人簽字、雙方加蓋公章。42 盈利預測報告及審核報告（如需） 同審計報告要求43 內部控制鑒證報告發(fā)行人內控自我評估須由：法定代表人、主管會計工作的負責人、會計機構負責人簽字（不得以人名章代替），加蓋公章。第三章 保薦人關于本次發(fā)行的文件 簽署要求31 發(fā)行保薦書 項目主辦人、保薦代表人、內核負責人、投資銀行部門負責人、法定代表人簽字，加蓋公章。13 發(fā)行公告 【 發(fā)審會前提供 】 略第二章 發(fā)行人關于本次發(fā)行的申請及授權文件 簽署要求21 發(fā)行人關于本次發(fā)行的申請報告 發(fā)行人簽發(fā)公文22 發(fā)行人董事會有關本次發(fā)行的決議 董事長、參會董事簽字，加蓋公章。第六章第六章 發(fā)行上市信息披露的主要要求發(fā)行上市信息披露的主要要求p 信息披露內容與格式準則第 9號 —— 首次公開發(fā)行股票并上市申請文件p 信息披露內容與格式準則第 1號 — 招股說明書p 信息披露內容與格式準則第 29號 —— 首次公開發(fā)行股票并在創(chuàng)業(yè)板上市申請文件p 信息披露內容與格式準則第 28號 —— 創(chuàng)業(yè)板公司招股說明書50首次公開發(fā)行股票必備申報文件 ——9 號準則（主板 中小板）第一章 招股說明書及發(fā)行公告 簽署要求　 關于 A股招股說明書不適用部分的說明 加蓋公章。近年來因為該原因被否決的案例占比接近 20%。其他問題其他問題p 主要是中介報告瑕疵。內控機制及管理層義務內控機制及管理層義務p 主要包括內控機制薄弱、大股東資金占用和管理層未盡應有義務三方面。募投項目應履行的法律手續(xù)、應取得的政府批文等，均應齊全完備且合法合規(guī)；p 避免不足以解釋融資必要性的項目。募投項目導致大幅增加產(chǎn)能或改變企業(yè)經(jīng)營模式，導致募投項目未來經(jīng)營效益、市場前景和盈利能力難以保證；p 避免匹配風險較大的項目。募集資金的合理運用募集資金的合理運用p 募集資金運用問題主要包括效益風險、合規(guī)風險、匹配風險和融資合理性幾個方面。p 業(yè)績依賴主要表現(xiàn)為對稅收優(yōu)惠、財政補貼等依賴較大，對關聯(lián)方依賴較大；p 重要資產(chǎn)交易合理性不足主要是公司部分業(yè)務或資產(chǎn)的重組缺乏必要的合理性，導致難以判斷其盈利能力和經(jīng)營業(yè)績的真實性；p 其他重要影響因素主要包括專利糾紛、合資條款、銷售結構變化、未決訴訟或仲裁、重大合同不利影響、尚未取得部分關鍵權屬證書或許可證書等。這是資產(chǎn)不完整的表現(xiàn)形式之一。p 企業(yè)應具備完整的采購、生產(chǎn)、銷售等業(yè)務系統(tǒng)和配套設施，合法擁有相關的土地、廠房、機器設備以及商標、專利、非專利技術的所有權或者使用權。p 關聯(lián)交易重點在于解釋其存在的必要性、定價的公允性，并體現(xiàn)出不斷減少的趨勢。p 同業(yè)競爭在上市前就應消除，募集資金不得用于收購同一控制下的資產(chǎn)或業(yè)務，否則會被認為是改制不徹底。重大變動習慣認定比例為 1/3，如果董事長、總經(jīng)理或財務負責人在報告期內發(fā)生變化，則傾向于認定為管理層發(fā)生重大變動。p 審核中認可家族控制，但報告期內發(fā)生親屬之間股權轉讓、繼承，如被轉讓方之前不參與公司經(jīng)營和重大決策，則不可認定公司實際控制人未發(fā)生變更。p 主張無實際控制人的主要是股權高度分散，最近 3年內股權未發(fā)生重大變化，持股比例最高的幾個股東也未發(fā)生重大變化，但持股比例較高的前幾名股東也應參照控股股東的要求鎖定 3年。實際控制人及管理層的重大變動認定實際控制人及管理層的重大變動認定p 實際控制人的認定主要參照 《 證券期貨法律適用意見第 1號 — 關于 “實際控制人沒有發(fā)生變更的理解和適用 ”》 的相關規(guī)定。主要包括：國有股權轉讓未獲得國有資產(chǎn)管理部門的審批核準；內部員工股權轉讓復雜混亂，部分轉讓未經(jīng)員工同意；可能涉及公開發(fā)行或變相公開發(fā)行的問題；企業(yè)上市前對內部員工股進行清理，需要相關員工簽署申明函并由中介見證，表明是自愿行為且知道公司將上市。主要包括：股東用于出資或增資的房產(chǎn)當時未辦理權屬轉移手續(xù)；股東用發(fā)行人的無形資產(chǎn)出資或增資；無形資產(chǎn)出資作價不合理或股東用于出資的無形資產(chǎn)難以區(qū)分是個人發(fā)明還是職務發(fā)明等情況。p 發(fā)審委認為上述做法違反了相關規(guī)定而予以否決。近年來因該問題而導致審核被否決的案例占比接近 25%。p 例如某案例，某企業(yè)歷史沿革中存在股份代持和多次內部股權轉讓，但申請材料對歷次股權轉讓的原因披露不準確、不完整，且未披露股東代持股份的情形，導致審核被否決。近年來因信息披露質量不過關的原因而導致審核被否決的案例占比達到 40%。p須上報的財務資料包括審計報告、內控報告等一系列報告，工作量較大。如有房地產(chǎn)業(yè)務12 證監(jiān)會、銀監(jiān)會、保監(jiān)會、央行等特定行業(yè)管理部門特定行業(yè)的特殊要求 主要是銀行、券商、保險公司上市所需A股上市基本流程 — 計劃準備階段主要工作尋求政府及監(jiān)管部門支持p應與證監(jiān)會保持密