【正文】 (五) 建立良好的企業(yè)文化和員工培訓、成長以及激勵機制，為優(yōu)秀人才提供良好的成長環(huán)境；建立人才儲備機制，以保證重要崗位人員因各種原因離開公司時，后續(xù)人員能迅速補上；加強對員工的守法意識、職業(yè)道德的教育，員工必須保證嚴格執(zhí)行國家有關法律、法規(guī)和公司《員工職業(yè)守則》中的有關規(guī)定。(三) 公司設立風控總監(jiān)及各職能部門合規(guī)風控崗位人員，對公司管理和基金管理過程中的遵規(guī)守法情況以及公司內部控制制度的實施和落實情況進行監(jiān)督、評價，及時、準確地發(fā)現(xiàn)問題并提出警示，最大限度降低公司和基金的違規(guī)風險。建立合法有效的內控制度體系，避免決策與運營的隨意性，同時充分發(fā)揮風險控制委員會和公司合規(guī)風控人員在公司內部風險管理中的作用。事前風險控制主要是指通過股票池管理、股票倉位控制、投資限制等來回避風險的一種措施；事中風險控制是指投資指令是否能夠有效執(zhí)行的過程，這主要依賴于決策者或者模型；而事后風險控制主要是指對前面兩個環(huán)節(jié)的總結和修正。二、 風險控制為了保持公司長期良性發(fā)展，杜絕重大經(jīng)營風險的發(fā)生，公司團隊注重系統(tǒng)性風險防控措施和體系建設，建立規(guī)范的內部風險控制制度，并定期進行經(jīng)營風險分析，加強內部控制制度建設。(七) 人員流失風險是指對公司業(yè)務運作發(fā)揮重要作用的人員離開公司，從而給公司業(yè)務發(fā)展帶來影響的風險。(六) 職業(yè)道德風險是指員工行為違背國家有關法律、法規(guī)和公司《員工職業(yè)守則》中的有關規(guī)定，對公司產(chǎn)生不良影響的風險。(五) 操作風險是公司各部門或者業(yè)務各個環(huán)節(jié)在操作中，因人為因素或管理系統(tǒng)設置不當、違反操作流程等造成操作失誤而引致的風險，例如，越權違規(guī)交易、會計部門欺詐、電腦系統(tǒng)故障等。(四) 合規(guī)性風險是指公司運作違反國家法律、法規(guī)的規(guī)定，或者基金投資違反法規(guī)及基金契約有關規(guī)定的風險，出現(xiàn)此類風險，有可能導致證券監(jiān)管部門的處罰，關系到公司的特許經(jīng)營資格與公司聲譽，是基金管理公司必須加以嚴格控制的風險。(三) 流動性風險是基金資產(chǎn)不能迅速轉變成現(xiàn)金以應付投資者支付要求的風險，是今后公司發(fā)展私募基金業(yè)務需要特別加以管理的風險?？蛇M一步分為投資研究風險、投資決策風險、投資交易風險和交易指令風險等。同時，基金管理人的投資管理制度、風險管理和內部控制制度是否健全，能否有效防范道德風險和其他合規(guī)性風險，以及基金管理人的職業(yè)道德水平等，也會對基金的風險收益水平造成影響。雖然基金可以通過投資多樣化來分散這種非系統(tǒng)風險，但不能完全避免。如果基金所投資的上市公司經(jīng)營不善，其股票價格可能下跌，或者能夠用于分配的利潤減少，使基金投資收益下降?；鹜顿Y于債券和股票，其收益水平可能會受到利率變化的影響。(三) 利率風險：金融市場利率的波動會導致證券市場價格和收益率的變動。一、 主要風險證券私募投資基金的外部風險主要來自以下因素：(一) 政策風險：因財政政策 、貨幣政策 、產(chǎn)業(yè)政策、地區(qū)發(fā)展政策等國家宏觀政策發(fā)生變化，導致市場價格波動，影響基金收益而產(chǎn)生風險。結合“內在價值”理論，將市場環(huán)境變化導致的預期變化，進行細分和定性定量分析，戰(zhàn)略上注重基本分析，戰(zhàn)術上注重技術分析，并將兩者有機結合，且結合宏觀與微觀基本面和技術面的統(tǒng)合分析方法。前面所稱金融資產(chǎn)包括銀行存款、股票、債券、基金份額、資產(chǎn)管理計劃、銀行理財產(chǎn)品、信托計劃、保險產(chǎn)品、期貨權益等。(三) 金融管理部門視為合格投資者的其他情形。(一) 具有2年以上投資經(jīng)歷，且滿足以下條件之一：家庭金融凈資產(chǎn)不低于300萬元，家庭金融資產(chǎn)不低于500萬元，或者近3年本人年均收入不低于40萬元。投資者簽署基金風險揭示書后，完成合格投資者確認，設置24小時投資冷靜期，回訪確認等流程開展。為了有利于行業(yè)長遠發(fā)展，響應國家有效防控系統(tǒng)性風險進行的行業(yè)規(guī)范行為，公司以合法合規(guī)為前提，建立規(guī)范的募集程序，以非公開方式，向符合適當性原則的投資者募集資金。企業(yè)可以拿出一部分資金用于投資，上市公司本身也有市值管理的需求。第四，各類FOF母基金。除此之外，有較小的可能能拿到銀行的委外資金，這部分的委外資金是能夠承擔一定風險的。第三，銀行。公司預期對接的機構大致包括：主要以私募代銷機構，基金銷售公司為主的第三方機構。中期通過組建專業(yè)的營銷團隊，聘請擁有基金從業(yè)資格證書且具有職業(yè)操守與營銷能力的營銷人員，進行產(chǎn)品非公開銷售。(五) 根據(jù)宏觀市場情況、行業(yè)發(fā)展現(xiàn)狀、企業(yè)事件、經(jīng)營成果做出實時的股票估值預期，并根據(jù)市場價格調整，進行倉位操作，低買高賣，為客戶爭取最大的盈利空間。(四) 根據(jù)基金運作流程作出投資操作計劃。股票的初步篩選主要通過市盈率、市凈率、股利分紅情況、公司過去近幾年的利潤發(fā)展情況等判斷指標進行初步篩選，然后把符合條件的股票放入投資的股票備選池。具體步驟包括如下：(一) 對宏觀經(jīng)濟或細分行業(yè)進行基本的分析與研究，細化投資的新興行業(yè)領域，公司重點投資于新興行業(yè)中的新能源、新材料、信息技術三大方向。該策略在我國目前有效性偏弱的A股市場中有一定的生存空間。另外，事件驅動型的投資策略就是通過分析重大事件發(fā)生前后對投資標的影響不同而進行的套利。股票多頭是指基金經(jīng)理基于對某些股票看好從而在低價買進股票，待股票上漲至某一價位時賣出以獲取差額收益。股