【正文】 small and medium sized enterprises。 第 10 頁 參考文獻(xiàn) [1]胡娟、程樹武 .中小企業(yè)的現(xiàn)狀及對策 [J].人民論壇 .20xx 年 [2]陸岷峰 .中國中小企業(yè)金融問題研究 [M].中國經(jīng)濟(jì)出版社 .20xx0712 [3]程建鳴、孫曉嶺 .中小企業(yè)融資 [M].北京：清華大學(xué)出版社 .20xx [4]肖凌 .中小企業(yè)理財 [M].北京：清華大學(xué)出版社 .20xx0501 [5]王鐵軍、胡堅 .中國中小企業(yè)融資 28 種模式成功案例 [M].中國金融出版社 .20xx1106 [6]陳金麗 .全球金融危機(jī)對我國中小企 業(yè)的影響和對策分析 [J].當(dāng)代經(jīng)濟(jì) .改革與戰(zhàn)略 。銀行自身進(jìn)行金 融產(chǎn)品創(chuàng)新，制定適合中小企業(yè)融資的金融產(chǎn)品。 給予中小企業(yè) 較國有大型企業(yè)更加優(yōu)惠的 財政補(bǔ)貼， 這樣 會在一定程度上鼓勵商業(yè)銀行給中小企業(yè)貸款。 寫作論文中，參考了很多文獻(xiàn)，對于解決中小企業(yè)融資難的問題，這是一個需要長期努力研討的話題。 結(jié)論 中小企業(yè)數(shù)量眾多，在經(jīng)濟(jì)貢獻(xiàn)方面，是我國國民經(jīng)濟(jì)中的重要組成部分 ,中小企業(yè)的 的不斷 發(fā)展壯大 ,對于推動我國經(jīng)濟(jì)發(fā)展，解決人口就業(yè)，穩(wěn)定社會經(jīng)濟(jì)方面起著至關(guān)重要的作用。中小企業(yè)投資公司和風(fēng)險投資公司，主要是在金融投資公司的形式。有它的功能四個方面：第一，以資助中小型企業(yè)，提供擔(dān)保中小企業(yè)貸款。中小金融機(jī)構(gòu)主要是 為 中小企業(yè) 提供 貸款。美國的社區(qū)銀行，其在 該地區(qū)更好地了解中小企業(yè)，及時貸款，他們的需求可以把握，因此融資政策將 是 準(zhǔn)確的 。同時，企業(yè)應(yīng)該保證企業(yè)財務(wù)報表的真實(shí)性。 中小企業(yè)應(yīng)該 樹立良好的企業(yè)信用形象。其次是我國中小企業(yè)應(yīng)該 積極 完善 企業(yè) 產(chǎn)權(quán)制度，明確產(chǎn)權(quán)關(guān)系。中小企業(yè)資金 來源不穩(wěn)定 、 企業(yè)自身信用低、占領(lǐng)市場 規(guī)模小等特點(diǎn)是 其融資難的原因之一。所以，要想使公司在融資方面有進(jìn)步，必須從治理公司本身的結(jié)構(gòu)出發(fā)。其次，建立聯(lián)合擔(dān)保模式。適當(dāng)調(diào)整政策，降低中小企業(yè)貸款門檻， 適當(dāng) 提高中小企業(yè)的信貸額度。不斷開拓銀行為中小企業(yè)提供服務(wù)的市場，不僅僅方便了中小企業(yè)貸款融資，在某種程度上也加快銀行在在金融市場上所占的份額。 中小企業(yè)畢竟有自己貸款的特點(diǎn)，所需資金少、資金貸款頻率高、所需資金期限短。銀行在中國中小企業(yè)的發(fā)展過程中，具有支持中小企業(yè)的發(fā)展，承擔(dān)重要的社會責(zé)任。在全面了解中小企業(yè)的經(jīng)營情況的同時，找到適合中小企業(yè)貸款融資的金融產(chǎn)品。 積極推行標(biāo)準(zhǔn)化管理。 （二） 金融機(jī)構(gòu)采取政策 銀行為了支持中小企業(yè)的進(jìn)一步融資，應(yīng)該重點(diǎn)應(yīng)對中小企業(yè)經(jīng)營管理特點(diǎn)進(jìn)行創(chuàng)新。 第 7 頁 政府應(yīng)該積極鼓勵中小企業(yè)進(jìn)行創(chuàng)新，企業(yè)的創(chuàng)新是企業(yè)新的生命力的發(fā)展 的前提條件，中小企業(yè)的發(fā) 展同時也會帶動中國國民經(jīng)濟(jì)繁榮 發(fā)展。這種專門的風(fēng)險擔(dān)保中介機(jī)構(gòu)可以分擔(dān)中小企業(yè)的融資信用風(fēng)險，是中小企業(yè)在融資難方面的問題有所緩解。政府可以建立跨部門的支持機(jī)制，充分發(fā)揮經(jīng)濟(jì)的協(xié)調(diào)功能，在中小企業(yè)的融資方面予以支持。 最后，中小企業(yè)嚴(yán)重缺乏信用觀念，借貸銀行款項后，不 積極主動還款，甚至于有意拖欠銀行債務(wù)，銀行會記錄他們的借貸記錄及借貸誠信，這樣一來，直接影響了企業(yè)下一次借貸資金的信用。企業(yè)不具有創(chuàng)新性，一旦市場產(chǎn)品成本增加，企業(yè)可能會出于破產(chǎn)的狀況。 （三） 中小企業(yè)自己問題的分析 融資難 不僅僅 有政府政策的支持不到位，金融機(jī)構(gòu)的企業(yè)歧視，同時也應(yīng)該從融資主體即中小企業(yè)出發(fā)來說。這種審批手續(xù)極其嚴(yán)格，審批手續(xù)需要調(diào)查、擔(dān)保、抵押、登記、評估、公正等 一系列復(fù)雜 手續(xù)。能夠?yàn)橹行∑髽I(yè)提供資金上支持的 還 有地方性商業(yè)銀行、農(nóng)村信用社和村鎮(zhèn)銀行等一些農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)。從中小企業(yè)的融資特點(diǎn)出發(fā)，他們?nèi)谫Y具有短、頻、快、急。根據(jù)企業(yè)的性質(zhì)不同，國有企業(yè)有國有企業(yè)的信貸政策，中小企業(yè)有中小企業(yè)對應(yīng)的信貸政策。材料不齊全的中小企業(yè)， 一般 通過個人儲蓄賬戶結(jié)算， 并不開立公司對公賬戶，無組織機(jī)構(gòu)代碼證 等 等 這些條件都是中小企業(yè)不符合銀行貸款融資的準(zhǔn)入條件。商業(yè)銀行是金融行業(yè)，是一種高風(fēng)險的行業(yè)，為了防止風(fēng)險，信用貸款的投放必須遵循的一定的銀行規(guī)則。銀行在放貸上的條件進(jìn)一步嚴(yán)謹(jǐn)，提高對企業(yè)的貸款“門檻” ,中小企業(yè)的貸款更是難上加難。另一方面 ,銀行對中小企業(yè)貸款的準(zhǔn)入門攬設(shè)定過高 ,中小企業(yè) 根本 達(dá)不到 銀行所設(shè)定的門檻 ，進(jìn)一步加大了中小企業(yè)融資的難度。相比于三資企業(yè)即中外合資經(jīng)營企業(yè)、中外合作經(jīng)營企業(yè)、外商獨(dú)資經(jīng)營企業(yè)，國有企業(yè) ,中小企業(yè)由于不能享受優(yōu)惠的稅收政策，所以在稅收負(fù)擔(dān)上明顯偏高。這一類的政策性金融機(jī)構(gòu)正好 可以在中小企業(yè)的融資過程中發(fā)揮良好的積極作用，從一定程度上解決了中小企業(yè)的融資問題，有助于一些創(chuàng)新型的中小企業(yè)擺脫融資困境，走上持續(xù)發(fā)展道路。 銀行利益損失了。如在銀行貸款中為中小企業(yè)提供擔(dān)保的中小企業(yè)擔(dān)保機(jī)構(gòu)，進(jìn)行信用評級的的信用評級機(jī)構(gòu)等社會中介機(jī)構(gòu)對中小企業(yè)的發(fā)展缺乏完善的法律法規(guī)的支持保障 ,盡管目前已經(jīng)建立了多家信用評級機(jī)構(gòu)，但是真正能夠?yàn)?廣大中小企業(yè)服務(wù)的信用評級機(jī)構(gòu)并不多，外部信用評級的缺乏， 直接 影響著企業(yè)的間接融資。我國中小企業(yè)的融資模式單一，中小企業(yè)大多靠自有資金以及銀行的貸款維系生存，難以從股票和債券市場上直接籌集資金，一旦內(nèi)源資金不足， 銀行有不愿貸款給中小企業(yè)的時候， 中小企業(yè)的資金鏈斷裂，將危機(jī)企業(yè)的生存。也可以通過變賣自己企業(yè)的固定資產(chǎn)等方式來籌措資金。這種不確定性就決定了高成本融資。這種信用擔(dān)保融資方式也給中小企業(yè)造成了經(jīng)濟(jì)上成本的增加。在取得銀行貸款方面，中小企業(yè)的成本比較高。中國的中小企業(yè)數(shù)量眾多，而且呈現(xiàn)快速增長的趨勢。 融資渠道過于單一，商業(yè)銀行已經(jīng)完全成為中小企業(yè)融資的“大靠山”了， 但 中小企業(yè)對銀行的融資模式這一個方式 過度依賴， 不僅對于銀行來說，對于企業(yè)自身來說，都承擔(dān)了很大的風(fēng)險。這表明，中國的中小企業(yè) 很難直接從股票和債券市場籌集資金，大多數(shù)中小企業(yè)需要靠 籌 集的 自有資金和 申請的 銀行貸款來維持生存，很難直接從股票和債券市場籌集資金，一旦缺乏內(nèi)部資金， 或者很難取得銀行貸款 的時候 ，如果 資金鏈斷裂， 很大程度上直接危及 企業(yè)生存 。對于中小企業(yè) 的 上市融資來講，是有點(diǎn)困難的。直接融資包括股權(quán)融資，債權(quán)融資。 畢竟，實(shí)際的內(nèi)部融資無法解決 所有 企業(yè) 經(jīng)營過程中所有 的融資 困難。現(xiàn)階段的 中 小企業(yè)融資有一部分 都 是 依靠自己 內(nèi)部的資金積累，依靠自身 的資金 力量 向前 發(fā)展；一般的中小企業(yè) 的融資都會首先選擇其自身的融資，即 內(nèi)部融資， 既然中小企業(yè)得以 建立，一般 中小企業(yè)的 建立者自己 的手頭會持有一定量的資金。相對應(yīng)的， 企業(yè)的融資成本也在不斷地變化。 但上市發(fā)行股票籌集資金，對于中小企業(yè)來講是困難的，下文作詳細(xì)闡述。同時也通過不斷的增強(qiáng)企業(yè)的技術(shù)、提高 產(chǎn)品的創(chuàng)新能力及提高企業(yè)的信用等級，通過企業(yè)自身的改變來獲得更多的融資渠道。在一定程度上穩(wěn)定了社會經(jīng)濟(jì)的發(fā)展。 中小企業(yè)所創(chuàng)造的 服務(wù)的價值 和 最終產(chǎn)品 占 到了 國內(nèi)生產(chǎn)總值的 60%左右， 已經(jīng)超過了國民生產(chǎn)總值的一半。 課題從政府機(jī)構(gòu)的政策支持、 金融機(jī)構(gòu) 以 及中小企業(yè)自身 等三個方面出 發(fā)，研究中小企業(yè)貸款難的根本原因，對企業(yè)融資難進(jìn)行科學(xué)的分析，從政府機(jī)構(gòu)、金融機(jī)構(gòu)、中小企業(yè)本身提出對策， 找出適合中小企業(yè)融資的最佳渠道。 政府、金融機(jī)構(gòu)為了穩(wěn)定社會經(jīng)濟(jì)的發(fā)展， 應(yīng)該重視中小企業(yè)的發(fā)展，應(yīng)該把扶持中小企業(yè)的發(fā)展作為其重要工作。 相比 之中 ， 中小企業(yè) 是指 在業(yè)務(wù)上是指規(guī)模較小的企業(yè)， 通俗的來講，即 聘請了一 批人，營業(yè)額是不確定的。中小企業(yè)融資難是現(xiàn)在一個急需解決的問題，論文就 我國 中小企業(yè) 發(fā)展過程中 融資難的現(xiàn)狀； 從