13保險準(zhǔn)備金與保險投資-wenkub.com
2025-03-02 11:02 本頁面
【正文】 ? 。 ? 不過 ,項目投資建立的獨立的企業(yè) ,具有獨立于保險公司之外的 法人資格 ,其經(jīng)濟(jì)效益要接受市場的檢驗。 ? 保險公司對不動產(chǎn)的投資 ,大體上分為兩類 : ? 一類是因業(yè)務(wù)經(jīng)營所需或其他原因所取得的不動產(chǎn) ,包括辦公樓及附屬建筑、因?qū)嵭械盅簷?quán)或為受領(lǐng)債務(wù)清償而取得的不動產(chǎn)、因贈與而取得的不動產(chǎn) 。按其形式可以分為 : ? (一 )抵押貸款 ? 抵押貸款即財產(chǎn)擔(dān)保貸款 ,分為動產(chǎn)或有價證券抵押、不動產(chǎn)抵押、銀團(tuán)擔(dān)保、銀行保付等 ,是期限較長而又比較穩(wěn)定的投資業(yè)務(wù)。 ? (三 )證券投資基金 ? 保險公司購買證券投資基金券實際上是一種委托投資行為 ,即保險公司通過購買專門的投資管理公司的基金券完成投資行為 ,由投資基金管理公司專門負(fù)責(zé)資金的運營 ,保險公司憑所購基金券分享證券投資基金的投資收益 ,同時承擔(dān)證券投資基金的投資風(fēng)險。 ? (一 )股票 ? 保險公司進(jìn)行股票投資的優(yōu)點在于可轉(zhuǎn)讓 ,方式靈活 ,能夠享有股東所具有的盈余分配權(quán)、剩余財產(chǎn)分配請求權(quán)、新股認(rèn)購權(quán)、表決權(quán)等多項權(quán)利 ,能夠獲取較高的投資收益和資本利潤。 ? 因此 ,根據(jù)國外保險公司資金運用的實踐 ,儲蓄存款往往不是保險資金運用的主要形式 ,各保險公司的儲蓄存款只是留作必要的、臨時性的機動資金 ,一般不會保留太多的數(shù)量。 ? 歐美國家的保險公司之所以較為普遍地選擇 專業(yè)化控股投資組織模式 和集中統(tǒng)一投資組織模式 ,主要是美國與日本都有著保險投資組織模式選擇方面的教訓(xùn)。西方國家一些投資失敗導(dǎo)致保險公司經(jīng)營失敗的個案通常是以這種模式運作保險投資的結(jié)果。 ? 其缺點是對集團(tuán)或控股公司總部的控制力度有較高的要求 ,在這種模式下 ,保險公司與投資公司之間的關(guān)系相對于集中統(tǒng)一投資模式而言 ,顯得較為松散。 ? (三 )內(nèi)設(shè)投資部門 投資模式 ? 這種保險投資組織模式是指在保險公司內(nèi)部設(shè)立專門的 投資管理部門 ,具體負(fù)責(zé)本公司的保險投資活動。 第三節(jié) 保險投資的組織模式 ? 知識框架 ? 一、保險投資的組織模式 ? 二、保險投資組織模式的基本評價 ? 三、對保險投資組織模式的選擇 一、保險投資的組織模式 ? 西方國家的保險投資組織模式 ,大體上可以分為 專業(yè)化控股投資模式 、 集中統(tǒng)一投資模式 、 內(nèi)設(shè)投資部門投資模式 和 委托外部機構(gòu)投資模式 四種。 ? 分散投資 是保證保險資金運用穩(wěn)妥與安全的有效手段 ,各國保險法律對此均有明確的規(guī)定和限制。 二、保險投資的原則 ? 同其他各種資金運用一樣 ,保險資金的運用既要看到宏觀的和長遠(yuǎn)的利益 ,又要注重微觀的和近期的效益 ,從而必須遵循一些共同準(zhǔn)則。 ? 壽險公司的保險基金可供 長期投資 ,壽險公司可獲取長期收益 ,這一點與非壽險公司的資金運用大有差異。 ? 總準(zhǔn)備金的閑置和責(zé)任準(zhǔn)備金的部分閑置 為保險公司開展資金運營提供了條件。 ? (二 )非壽險保險準(zhǔn)備金 ? 非壽險包括 財產(chǎn)保險、責(zé)任保險、信用保險及意外傷害保險等保險業(yè)務(wù) ,是壽險業(yè)務(wù)之外一切保險業(yè)務(wù)的統(tǒng)稱。因此 ,各國保險法律與政策規(guī)定 ,保險公司只能運用 其總額貨幣資金中的一部分 ,包括資本金的絕大部分、保險總準(zhǔn)備金與各種責(zé)任準(zhǔn)備金。保險公司投資的最大目標(biāo)則是通過保險資金的有償營運 ,創(chuàng)造最大的投資價值。 ? 預(yù)期法 ,就是預(yù)先確定 將來可能賠付的死亡給付 ,扣除將來可能流入的保費收入及投資收益后 ,其余額即為應(yīng)提取的責(zé)任準(zhǔn)備金數(shù)量。 ? (三 )壽險責(zé)任準(zhǔn)備金的計提 ? 在計算壽險準(zhǔn)備金時 ,首先有兩個基本的前提假設(shè) :(1)保險人在年初收取保費 。 ? 在均衡純保費方式下 ,保費金額在各繳費期限內(nèi)是均衡的 ,但保險責(zé)任卻是變動的。 ? 上述三種純保費 ,盡管繳費形式不同 ,但其本質(zhì)都是用于保險人未來的給付支出。 ? 。 ? 其中最重要的是 責(zé)任準(zhǔn)備金 ,它是專門針對 1年期以上的長期人壽保險計提的準(zhǔn)備金 ,由保險人所收的 純保費中超繳的部分及其利息積累而成 。 ? 。 ? (2)當(dāng)保險合同在到期前依法被解除時 ,其 未到期部分的保費 應(yīng)退還投保人。因此 ,所謂未 到期責(zé)任準(zhǔn)備金 ,就是指保險公司在年終會計決算時 ,把屬于 未到期責(zé)任部分的保費 提存出來 ,用做將來賠償準(zhǔn)備的基金。 ? 。這種方法較大程度上依賴于保險公司理賠部門的經(jīng)驗判斷 ,較適用于大額賠案。 ? (2)保險人對索賠案件已 經(jīng)理算完畢 ,應(yīng)賠付金額也已經(jīng)確定 ,但尚未
教學(xué)課件相關(guān)推薦
鄂ICP備17016276號-1