【正文】 公司將根據(jù)資本市場(chǎng)的狀況和公司發(fā)展的需要，不斷引入投資者，在完成第一筆增資后，將著重考慮引入金融專業(yè)投資機(jī)構(gòu)和海外投資機(jī)構(gòu)。第六章、資本運(yùn)營(yíng)計(jì)劃**擔(dān)保計(jì)劃按照國(guó)際規(guī)范，在2016年完成5億元人民幣資本金的募集，在保證原始股東的股份不被過分沖淡的前提下提高企業(yè)的抗風(fēng)險(xiǎn)能力和進(jìn)一步完善治理結(jié)構(gòu)。（6）國(guó)內(nèi)資本市場(chǎng)將開辟二板市場(chǎng)，香港也已開辟創(chuàng)業(yè)板。另外，聯(lián)合擔(dān)保也是分散轉(zhuǎn)移風(fēng)險(xiǎn)的有效方法；（3）利用現(xiàn)代電子信息技術(shù)，開發(fā)建立出一套科學(xué)完善的信用風(fēng)險(xiǎn)評(píng)價(jià)指標(biāo)體系，并使之得到有效實(shí)施。同時(shí)，中國(guó)正在建立的信用評(píng)估機(jī)制，也為這一風(fēng)險(xiǎn)的防范提供了有利的保證；（2）把銀行、企業(yè)、擔(dān)保機(jī)構(gòu)三方統(tǒng)一考慮，形成一個(gè)有三方共同組成的擔(dān)保咨詢機(jī)構(gòu)，開展法律、會(huì)計(jì)、稅務(wù)等各種咨詢服務(wù)，形成有效的扶優(yōu)扶強(qiáng)的體系；建立風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移和聯(lián)合擔(dān)保機(jī)制。**擔(dān)保將采取以下措施有效防范風(fēng)險(xiǎn)：（1）信用擔(dān)保最大的風(fēng)險(xiǎn)是被擔(dān)保者的資信風(fēng)險(xiǎn)。B． 投資擔(dān)保的投資風(fēng)險(xiǎn)。六、財(cái)務(wù)分析和財(cái)務(wù)預(yù)測(cè)**擔(dān)保目前還處在籌建階段，本計(jì)劃更多的側(cè)重分析商業(yè)模式和市場(chǎng)以及運(yùn)營(yíng)計(jì)劃，具體的基于會(huì)計(jì)報(bào)表的財(cái)務(wù)分析另行提供。 **擔(dān)保2011～2012年管理費(fèi)用計(jì)劃 單位：人民幣萬元指 標(biāo)2011年2012年2013年2014年2015年工資福利60 120 180 240 300 辦公費(fèi)用50 60 80 100 120 設(shè)備折舊10 50 150 200 250 社會(huì)保險(xiǎn)1224364860律師、會(huì)計(jì)師費(fèi)60 100 200 300 500 研發(fā)費(fèi)用30 50 70 90 110 其 它20100150200250合 計(jì)242 50486611781590四、經(jīng)濟(jì)效益分析綜合以上所有表格, 即可進(jìn)行2011～2015年**擔(dān)保經(jīng)濟(jì)效益分析。二、資金計(jì)劃　　由于擔(dān)保行業(yè)和投資行業(yè)的特點(diǎn), **擔(dān)保本身不可能過多靠借貸的方式擴(kuò)張。**擔(dān)保2011～2015年經(jīng)營(yíng)計(jì)劃如下表所示： **擔(dān)保2011～2015年經(jīng)營(yíng)計(jì)劃 單位：人民幣萬元指 標(biāo)2011年2012年2013年2014年2015年一、運(yùn)營(yíng)資金資本金500010000200004000050000擔(dān)保放大倍數(shù)356810總擔(dān)保金額150003500060000160000250000短期投資10003000800020000250000二、收入保費(fèi)收入4501050180048007500擔(dān)保保證金利息1002004008001000財(cái)務(wù)顧問收入4501050180048007500短期投資收入200600160040005000收入合計(jì)1200290056001080021000編制說明：(1) 短期投資為可運(yùn)營(yíng)資本金20%，以后逐年增漲10%至50%為止；(2) 擔(dān)保費(fèi)按總擔(dān)保金額的3%計(jì)算；(3) 利息收入為用于擔(dān)保保證金部分按年利息率2%計(jì)算；(4) 財(cái)務(wù)顧問費(fèi)為企業(yè)提供財(cái)務(wù)顧問和管理顧問業(yè)務(wù)的收入，按為企業(yè)融資（股權(quán)和債權(quán)）額的3%計(jì)算；(5) 短期投資指用于準(zhǔn)上市企業(yè)的上市前私募、MBO過橋貸款等金融類短線投資，投資收益按20%計(jì)算。第四章 經(jīng)營(yíng)計(jì)劃與財(cái)務(wù)分析 一、經(jīng)營(yíng)計(jì)劃**擔(dān)保1999～2005年的發(fā)展趨勢(shì)分為創(chuàng)業(yè)期（2003年），成長(zhǎng)期（2003～2005年）， 和成熟期（2006年及以后）三個(gè)階段。5風(fēng)險(xiǎn)防范與管理企業(yè)內(nèi)部管理是金融機(jī)構(gòu)風(fēng)險(xiǎn)防范的最重要環(huán)節(jié)之一。集中化是使每一項(xiàng)決策能從上到下追索到?jīng)Q策全過程的相關(guān)人員。2現(xiàn)代化管理**擔(dān)保極其重視按準(zhǔn)金融企業(yè)要求, 逐步引進(jìn)現(xiàn)代化、信息化辦公手段和資料管理。四、企業(yè)內(nèi)部管理1業(yè)務(wù)管理**擔(dān)保制定了一系列業(yè)務(wù)流程和服務(wù)質(zhì)量的管理制度與操作手冊(cè), 建立健全了完備的業(yè)務(wù)制度, 如《擔(dān)保業(yè)務(wù)暫行辦法》、《投資業(yè)務(wù)管理辦法》、《項(xiàng)目審核工作細(xì)則》、《項(xiàng)目管理流程》等, 實(shí)現(xiàn)了標(biāo)準(zhǔn)化的制度管理。**擔(dān)保鼓勵(lì)員工在外參加各種方式的進(jìn)修和資格考試，以補(bǔ)充內(nèi)部培訓(xùn)的不足，提高員工的素質(zhì)。主要采用以下幾種方式：(1) 員工工作前培訓(xùn)及資格考試。5公司日常管理機(jī)構(gòu)**擔(dān)保實(shí)行董事會(huì)領(lǐng)導(dǎo)下的總經(jīng)理負(fù)責(zé)制。4擔(dān)保評(píng)審委員會(huì)和投資決策委員會(huì)**擔(dān)保董事會(huì)下設(shè)擔(dān)保評(píng)審委員會(huì)/投資決策委員會(huì)，對(duì)董事會(huì)負(fù)責(zé)。公司監(jiān)事會(huì)根據(jù)公司章程行使以下職權(quán):(1) 檢查公司的財(cái)務(wù)；(2) 對(duì)董事、總經(jīng)理和其它高級(jí)管理人員執(zhí)行公司職務(wù)時(shí)違反法律、法規(guī)或章程的行為進(jìn)行監(jiān)督；(3) 當(dāng)董事、總經(jīng)理和其它高級(jí)管理人員的行為損害公司的利益時(shí), 要求其予以糾正, 必要時(shí)向股東大會(huì)或國(guó)家有關(guān)主管機(jī)關(guān)報(bào)告；(4) 提議召開臨時(shí)股東大會(huì)；(5) 檢查公司經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)。董事會(huì)由七名董事組成, 其中兩人為獨(dú)立董事。一、股東大會(huì)1股東結(jié)構(gòu)**擔(dān)保2003年2月開始籌建，擬發(fā)起設(shè)立時(shí)總股本為5,000萬股, 每股1元人民幣, 實(shí)收5,000萬元人民幣現(xiàn)金入股, 股東及持股比例如下:深圳市**投資發(fā)展有限公司（包括關(guān)聯(lián)機(jī)構(gòu)）投資2,000萬元, 占股40%；引入策略股東3—4家，認(rèn)購(gòu)其余3000萬股份，每家認(rèn)購(gòu)上限1500萬股；所有股東必須以現(xiàn)金方式出資，并在一年內(nèi)享有優(yōu)先認(rèn)股權(quán)，具體條款在股東協(xié)議中約定。因此, **擔(dān)保要在中國(guó)入關(guān)后保持先行者的優(yōu)勢(shì), 就必須在封閉保護(hù)期打造自己的核心競(jìng)爭(zhēng)力, 將公司發(fā)展成與國(guó)際金融和資本市場(chǎng)接軌的準(zhǔn)金融企業(yè)。在深圳注冊(cè)的商業(yè)擔(dān)保機(jī)構(gòu)目前享受的政策性優(yōu)惠有:(1) 擔(dān)保收入三年?duì)I業(yè)稅減免；(2) 可提取最高到50%擔(dān)保收入的風(fēng)險(xiǎn)保證金稅前在成本項(xiàng)列支；(3) 深圳特區(qū)企業(yè)所得稅15%的優(yōu)惠；(4) 擔(dān)保企業(yè)保費(fèi)國(guó)家只頒布指導(dǎo)性意見，基本上是企業(yè)按市場(chǎng)定價(jià)的原則；4宏觀經(jīng)濟(jì)環(huán)境下的市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)擔(dān)保業(yè)一定會(huì)受到宏觀經(jīng)濟(jì)環(huán)境, 特別是金融環(huán)境的影響。但是, 中國(guó)人大已頒布《中小企業(yè)促進(jìn)法》, 從而最終以立法形式, 確定擔(dān)保業(yè)對(duì)中小企業(yè)發(fā)展的地位。第二, 中國(guó)目前將商業(yè)擔(dān)保歸于國(guó)家經(jīng)貿(mào)委管理。從短期來看, 以上因素在五年內(nèi)很難形成真正的競(jìng)爭(zhēng)性風(fēng)險(xiǎn)。和銀行的經(jīng)營(yíng)管理一樣, **擔(dān)保將引進(jìn)ABC管理方法, 同時(shí)節(jié)儉風(fēng)險(xiǎn)投資機(jī)構(gòu)的項(xiàng)目管理辦法對(duì)項(xiàng)目進(jìn)行深度管理，不斷發(fā)掘一批資信條件好的客戶進(jìn)行長(zhǎng)期跟蹤服務(wù)。在傳統(tǒng)擔(dān)保市場(chǎng)領(lǐng)域內(nèi), 由企業(yè)貸款逾期引起的擔(dān)保連帶責(zé)任案件比比皆是。因此, 擔(dān)保市場(chǎng)容量巨大, 不等于沒有市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)。四、企業(yè)形象與公共關(guān)系商業(yè)擔(dān)保在中國(guó)是一個(gè)嶄新的行業(yè)。5服務(wù)品牌營(yíng)銷(1) 與所有產(chǎn)品營(yíng)銷一樣, **擔(dān)保積極開展信用擔(dān)保產(chǎn)品、**財(cái)務(wù)顧問服務(wù)和投資擔(dān)保產(chǎn)品的全程工作，**擔(dān)保認(rèn)識(shí)到擔(dān)保業(yè)務(wù)是一項(xiàng)準(zhǔn)金融服務(wù)業(yè)，因此高度重視其服務(wù)品牌的經(jīng)營(yíng), 并把服務(wù)品牌經(jīng)營(yíng)作為市場(chǎng)營(yíng)銷的環(huán)節(jié)之一。4市場(chǎng)規(guī)劃**擔(dān)保根據(jù)其營(yíng)銷策略，制定了中長(zhǎng)期的市場(chǎng)開發(fā)計(jì)劃，并以此為藍(lán)本，滾動(dòng)制定年度市場(chǎng)開發(fā)計(jì)劃，指導(dǎo)公司市場(chǎng)營(yíng)銷策略的實(shí)施。公司的市場(chǎng)營(yíng)銷計(jì)劃是以下列經(jīng)營(yíng)原則為基礎(chǔ)的：(1) **擔(dān)保將綜合考慮自己獨(dú)立以及與其它機(jī)構(gòu)聯(lián)合的方式開展擔(dān)保與投資業(yè)務(wù)；(2) 公司嚴(yán)格控制客戶的行業(yè)隸屬和業(yè)務(wù)的基本面，確保大部分合作企業(yè)為可以進(jìn)行深度增殖服務(wù)（包括財(cái)務(wù)顧問和投資）的優(yōu)秀企業(yè)；(3) 企業(yè)融資和經(jīng)濟(jì)合同履約擔(dān)保業(yè)務(wù)的開展，特別是企業(yè)融資擔(dān)保必須注重與投資擔(dān)保相結(jié)合。1客戶開發(fā)措施客戶開發(fā)及信息收集是擔(dān)保及投資業(yè)務(wù)的基礎(chǔ)工作，客戶資源將成為**擔(dān)保的寶貴財(cái)富，**擔(dān)保對(duì)此十分重視。**擔(dān)保的競(jìng)爭(zhēng)性分析將著重本地區(qū)分析。特別是擔(dān)保機(jī)構(gòu)要求的資本規(guī)模和準(zhǔn)金融水平的人力資源，是一般企業(yè)特別是民營(yíng)企業(yè)不敢輕易進(jìn)入的行業(yè)門檻。中國(guó)制定經(jīng)濟(jì)合同法還不到十年。大型企業(yè)信用擔(dān)保更不可能解決中小民營(yíng)企業(yè)貸款難的問題。而僅深圳一個(gè)城市企業(yè)貸款的平均規(guī)模年均3,000億元人民幣，同期個(gè)人貸款的規(guī)模已達(dá)300億元人民幣，并以較高的年增長(zhǎng)率繼續(xù)擴(kuò)大，預(yù)計(jì)全國(guó)個(gè)人貸款每年市場(chǎng)份額將以50%的速度增長(zhǎng)，某可達(dá)到60%的增長(zhǎng)速度。同時(shí)，《中小企業(yè)促進(jìn)法》也于2002年頒布。因而中國(guó)中小企業(yè)“融資難、擔(dān)保難、尋保難”的問題十分突出，為從根本上解決這一問題。到本世紀(jì)中葉，擔(dān)保業(yè)務(wù)已經(jīng)發(fā)展到證券化的最高形式。2投資擔(dān)保的投資風(fēng)險(xiǎn)投資擔(dān)保業(yè)務(wù)雖然力求以擔(dān)保手段降低投資風(fēng)險(xiǎn)。(7) 與其他機(jī)構(gòu)的合作帶來的創(chuàng)新商業(yè)機(jī)會(huì)帶來的利潤(rùn)。特別是作為公司戰(zhàn)略投資人的國(guó)外金融機(jī)構(gòu)，可利用其在公司的股份進(jìn)行更緊密的戰(zhàn)略合作，從而放大這些國(guó)外金融機(jī)構(gòu)資本對(duì)中國(guó)金融工具的作用。這種戰(zhàn)略合作關(guān)系的衍生業(yè)務(wù)主要包括：（1） 保費(fèi)投資擔(dān)保（2） 投資保險(xiǎn)產(chǎn)品擔(dān)保（3） 擔(dān)保業(yè)務(wù)和反擔(dān)保業(yè)務(wù)的保險(xiǎn)證券公司與衍生業(yè)務(wù)公司已與若干家大型綜合類券商形成戰(zhàn)略合作意向，為券商及其客戶提供廣泛的業(yè)務(wù)合作。與保險(xiǎn)業(yè)一樣，擔(dān)保業(yè)最終將形成由若干層次再擔(dān)保機(jī)構(gòu)與眾多直接擔(dān)保機(jī)構(gòu)的信用擔(dān)保與再擔(dān)保市場(chǎng)體系。以擔(dān)保為手段，策略性介入風(fēng)險(xiǎn)投資和資本營(yíng)運(yùn)領(lǐng)域，方式主要有：(1) 債轉(zhuǎn)股。信用擔(dān)保類似于保險(xiǎn)行業(yè)，