【正文】 110 萬元，采用直線折舊法，殘值率取 4％，建筑物的折舊年限取 30 年，專用設(shè)備和工作設(shè)備、動力設(shè)備、運(yùn)輸設(shè)備和管網(wǎng)的折舊年限分別取取 10 年、11 年、10 年、11 年。目前資產(chǎn)凈值為 7948 萬元，再由于二水廠技改，形成固定資產(chǎn) 4823 萬元，將此也計(jì)入固定資產(chǎn)總值，自來水公司固定資產(chǎn)凈值為 億元。已獲得自來水公司的固定資產(chǎn)明細(xì)匯，如下表所示。表 14 自來水公司固定資產(chǎn)一覽表 （單位：萬元）：合計(jì) 生產(chǎn)用固定資產(chǎn) 非生產(chǎn)用固定資產(chǎn)編號部門 原值 凈值 原值 凈值 原值 凈值1 生產(chǎn)部門 一水廠 二水廠 二水廠技改 三水廠 營業(yè)所(管網(wǎng)) 凈化劑廠 2 管理部門 機(jī)關(guān) 化驗(yàn)室 65 / 40汽車修理隊(duì) 3 合計(jì) 該數(shù)據(jù)和自來水公司 2022 的年報(bào)“資產(chǎn)負(fù)債表”中的固定資產(chǎn)凈值數(shù)據(jù) 億元略有差異。該資產(chǎn)中已包含管網(wǎng)部分。由于每年城市的部分新建管網(wǎng)并未全部納入自來水公司的資產(chǎn)中，如一些小區(qū)開發(fā)商負(fù)責(zé)新建的管網(wǎng)，實(shí)際并未納入自來水公司的資產(chǎn)總額中。2. 應(yīng)收帳款截止 2022 年底，自來水公司應(yīng)收帳款達(dá) 萬元，2022 年和 1999 年應(yīng)收帳款分別為 萬元和 萬元。應(yīng)收帳款主要是歷史水費(fèi)欠帳。雖然目前自來水公司已采取一些措施，如實(shí)行居民用水和工業(yè)用水分離，并加大水費(fèi)收繳力度，但歷史欠帳太多，實(shí)際已形成壞賬。而且水費(fèi)欠繳大戶往往屬于效益不好的國有企業(yè)，自來水公司又不得不對它們進(jìn)行供水，從而形成新的水費(fèi)收繳困難，據(jù)統(tǒng)計(jì)每年自來水公司的水費(fèi)收繳率約在 94%左右。其他應(yīng)收款 萬元，主要是四水廠籌建的開銷掛賬。預(yù)付帳款 萬元，主要是工程款項(xiàng)。3. 專項(xiàng)應(yīng)付款年末數(shù)為 萬元，年初數(shù)為 萬元，實(shí)際應(yīng)付款為 萬元。據(jù)介紹，該款項(xiàng)主要用于每年的管網(wǎng)建設(shè)和維修。其實(shí)際來源于水價，將水價中的 專項(xiàng)用于管網(wǎng)建設(shè)。過去其財(cái)務(wù)部門的作法是將該資金放在資產(chǎn)折舊中，稱為“加速折舊” ，并得到當(dāng)?shù)氐亩悇?wù)、財(cái)政主管部門的同意，根據(jù)售水收入每年該資金大約有 800 多萬元。后來經(jīng)省里的檢查，按以前的賬上的加速折舊法是不容許的，因此今年將該資金在帳目上調(diào)整為專項(xiàng)應(yīng)付款。根據(jù) 2022 年的售水量 萬噸，實(shí)際的專項(xiàng)資金應(yīng)為 795 萬元，與賬上的 萬元略有差距。4. 各種擔(dān)保自來水公司作為國有單位，隸屬建委，為建委下屬單位進(jìn)行了貸款擔(dān)保。擔(dān)保單位為：建委下屬事業(yè)單位如建管處、市政處、城建開發(fā)處，建委下屬企業(yè)單位如市66 / 40房產(chǎn)公司、市政建設(shè)總公司、公交總公司、當(dāng)涂縣自來水公司。由于擔(dān)保時都是建委領(lǐng)導(dǎo)協(xié)調(diào)，自來水公司不得不進(jìn)行擔(dān)保。到目前為止，除建管處和公交總公司的擔(dān)保還未到期外，其余擔(dān)保均已到期，目前擔(dān)?？偨痤~約 3800 萬元(具體擔(dān)保日期對方不予出據(jù))。5. 對外投資自來水公司對外的長期投資，主要是投資 300 萬元參股市商業(yè)銀行(商業(yè)銀行總股本為 1 億元 )，2022 年， 2022 年，1999 年，1998 年的投資收益分別為為 13 萬元，12 萬元， 13 萬元，和 萬元。從歷年的投資收益來看，投資收益率遠(yuǎn)遠(yuǎn)低于 8％的水平。該長期投資資產(chǎn)從2022 年底的 萬元猛升到 2022 年底的 萬元，說明公司除參股市商業(yè)銀行外，在 2022 年又有新的投資，但尚需證實(shí)。6. 土地面積和土地使用稅自來水公司對土地一直采用行政劃撥的方式，無形資產(chǎn)中無土地使用權(quán)，經(jīng)了解自來水對土地按每年每平方米 2 元的標(biāo)準(zhǔn)繳納土地使用稅。自來水公司的總土地使用面積為 130,856㎡。二. 資產(chǎn)評估及認(rèn)可目前自來水公司的帳面固定資產(chǎn)約為 億元，流動資產(chǎn)約為 5100 萬元，長期投資約為 960 萬元。資產(chǎn)總額約為 億元。根據(jù)財(cái)政部有關(guān)規(guī)定，國有資產(chǎn)的轉(zhuǎn)讓必須進(jìn)行資產(chǎn)評估，并由財(cái)政部門最后批準(zhǔn)。因此在項(xiàng)目合作中要對擬進(jìn)行合作的資產(chǎn)進(jìn)行評估。鑒于業(yè)內(nèi)慣例，資產(chǎn)的價值往往由合資雙方根據(jù)投資額及投資回報(bào)等條件洽談好資產(chǎn)總值，然后由資產(chǎn)評估機(jī)構(gòu)按這個數(shù)值進(jìn)行評估。由于馬鞍山市目前的水價較低，每年的水費(fèi)收入有限，這些限定了合作的資產(chǎn)總值范圍，不可能資產(chǎn)總值溢價太高，否則首創(chuàng)的投資收益將無法得到保證。在后面的合資方案中將初步提出首創(chuàng)的投資額，從而反推出資產(chǎn)總值。67 / 40第二節(jié) 制水成本一. 直接制水成本三個水廠的直接制水成本包括電耗、原水費(fèi)、凈水材料、工資福利、折舊、制造費(fèi)用等科目；附件一（1）：一水廠 1997 年～2022 年歷年制水成本明細(xì)表；附件一（2）：二水廠 1997 年～2022 年歷年制水成本明細(xì)表；附件一（3）：三水廠 1997 年～2022 年歷年制水成本明細(xì)表；附件一（4）：上述三廠加權(quán)平均計(jì)算的歷年制水成本明細(xì)表；將最近三年來三個水廠的制水成本繪成曲線，如下圖所示。1997 1998 1999 2022 2022 年元/噸三 水 廠一 水 廠二 水 廠加 權(quán) 平 均圖 2 三個水廠的歷年直接制水成本和加權(quán)平均制水成本從圖中可見，? 在三個制水廠中，一水廠的制水成本最低，三水廠次之，二水廠的制水成本最高。因此今后在三個水廠聯(lián)合運(yùn)行時，應(yīng)充分發(fā)揮一水廠和二水68 / 40廠的制水能力，這樣可降低總的制水成本。? 自 1999 年以來，各個水廠的制水成本基本保持在相對穩(wěn)定的狀態(tài)。這具有一定的參考意義，是和自來水公司執(zhí)行新水價的時間間隔一致的。馬鞍山市水價在 1998 年 2 月 23 日調(diào)整一次，最近將于 2022 年 3 月執(zhí)行新水價，水價調(diào)整間隔四年。按照國企的一般作法，水價調(diào)整的當(dāng)年，反映在制水成本上將有較大的成本上升。? 98 年制水成本比 97 年有較大的增長，主要體現(xiàn)在折舊費(fèi)用提取加大，尤其是二水廠的折舊費(fèi)用從 97 年的 119 萬元驟增到 98 年的 647 萬元， 主要原因是二水廠實(shí)施了技改，新建工程計(jì)入了固定資產(chǎn)。? 2022 年的制水電耗總計(jì)為 1100 萬元比 2022 年的電耗 961 萬元明顯增加，增幅達(dá) 20％，主要是由于電費(fèi)漲價緣故。單位制水成本 元/噸比2022 年增加 元/噸。? 在所有的制水成本要素中，工資福利增速歷年都保持穩(wěn)步增長速度，平均年增長率為 10%左右。因此認(rèn)為自來水廠的近三年的直接生產(chǎn)成本是真實(shí)的，三個水廠的加權(quán)制水成本不超過 元/噸。二. 間接制水成本間接制水成本包括車隊(duì)、化驗(yàn)室、管網(wǎng)營運(yùn)、維修和管網(wǎng)折舊、管理費(fèi)用和財(cái)務(wù)費(fèi)用等科目，具體如下表所示。從表中可見，管理費(fèi)用和管網(wǎng)的營運(yùn)、維修和折舊占主要部分。下面將對管理費(fèi)用和管網(wǎng)的情況進(jìn)行分析說明。1. 管理費(fèi)用附件 2 中列出了近三年來的管理費(fèi)用和管理費(fèi)用的構(gòu)成。從中可以看到：? 近三年管理費(fèi)用持續(xù)上升，年平均上升 20％左右。? 從管理費(fèi)用分構(gòu)成來看，上升原因主要在于，管理人員的工資福利增幅太快，年增幅高達(dá) 20％以上，遠(yuǎn)遠(yuǎn)高于制水車間普通員工的 10％左右的工資增幅?？梢岳斫鉃楣芾砣藛T過多或工資漲幅過大。69 / 40? 2022 年增加了 100 萬元的住房公積金和壞賬提取增加也是管理費(fèi)用增加的原因之一。? 除工資和住房公積金增加額較大外，其他費(fèi)用均變化不大，保持在正常水平。2. 管網(wǎng)的營運(yùn)、建設(shè)和維修管網(wǎng)的每年的維護(hù)費(fèi)用約 100 多萬元，管網(wǎng)的建設(shè)資金來源于水價中 元/ 噸的專項(xiàng)資金，按銷售水量計(jì)算，實(shí)際每年水費(fèi)收入中大概有 800 萬元左右的資金可用于管網(wǎng)的營運(yùn)、建設(shè)和維修。隨著城市的快速擴(kuò)展，將來管網(wǎng)建設(shè)資金將有較大的缺口，目前的水費(fèi)收入還不足以解決管網(wǎng)建設(shè)資金問題，這是將來雙方合作中需要解決的關(guān)鍵問題之一。表 15 自來水公司的制水間接成本(2022 年)序號 項(xiàng)目 支出( 萬元) 備注1 車隊(duì) 2 化驗(yàn)室 3 管網(wǎng)營運(yùn) 4 維修和管網(wǎng)折舊 5 管理費(fèi)用 6 財(cái)務(wù)費(fèi)用 7 合計(jì) 馬鞍山市2022年供水量為；。產(chǎn)%。8 間接制水成本(元/噸) 以供水量計(jì)。9 間接制水成本(元/噸) 以售水量計(jì)。三. 總成本根據(jù)制水的直接成本和間接成本可以計(jì)算出其實(shí)際的制水總成本，如下表所示。70 / 40表 16 自來水公司實(shí)際制水成本(2022 年)編號 項(xiàng)目 單位 支出 備注1 直接成本 萬元 動力 萬元 源水費(fèi) 萬元 藥劑費(fèi) 萬元 工資 萬元 福利 萬元 折舊 萬元 制造費(fèi)用 萬元 詳細(xì)數(shù)據(jù)來源見附件一(4)2 間接成本 萬元 詳細(xì)數(shù)據(jù)見表9 所示。3 成本小計(jì) 4 售水量 萬噸 5 單位制水成本 元/噸 6 水資源費(fèi) 元/噸 7 專項(xiàng)資金 元/噸 用于管網(wǎng)建設(shè)。8 單位總成本 元/噸 以售水量計(jì)2022 年自來水公司的制水單位總成本為 元/噸。而這次自來水公司報(bào)批政府請求調(diào)價的綜合水價為 元/噸（含稅價為 元/噸） 。因此調(diào)價后的自來水公司，主營業(yè)務(wù)不會有任何利潤，每年虧損約 360 萬元。71 / 40附件72 / 40附件一(1)：一水廠直接制水成本和歷年制水量項(xiàng)目 1997 1998 1999 2022 2022動力電 源水費(fèi)藥劑費(fèi) 工資 福利 折舊 制造費(fèi)用 合計(jì)(萬元 ) 水量(萬噸 ) 單位成本(元/噸) 附件一(2)：二水廠直接制水成本和歷年制水量項(xiàng)目 1997 1998 1999 2022 2022動力 源水費(fèi)藥劑費(fèi) 工資 福利 折舊 制造費(fèi)用 合計(jì)(萬元 ) 水量(萬噸 ) 單位成本(元/噸) 73 / 40附件一(3)：三水廠直接制水成本和歷年制水量項(xiàng)目 1997 1998 1999 2022 2022動力 源水費(fèi)藥劑費(fèi) 25 22 15工資 福利 折舊 132 108制造費(fèi)用 合計(jì)(萬元 ) 水量(萬噸 ) 單位成本(元/噸) 附件一(4)：三個水廠的加權(quán)平均直接制水成本項(xiàng)目 1997 1998 1999 2022 2022動力(萬元) 源水費(fèi)(萬元)藥劑費(fèi)(萬元) 工資(萬元) 福利(萬元) 折舊(萬元) 制造費(fèi)用(萬元) 合計(jì)(萬元) 供水量(萬噸) 售水量(萬噸) 單位成本(元/噸，供水計(jì)) 單位成本(元/噸， 售水計(jì)) 漏損率(%)