【正文】 資額度（萬元）備 注1 管道類 DN500PVC 2500 m DN315PVC 3000 m DN200PVC 1000 m DN160DN110PVC 1000 m 2DN90DN50PVC 2022 m 42 閥門類 Φ500閘閥 10 只 Φ315閘閥 20 只 Φ200閘閥 20 只 Φ160Φ110閘閥 20 只 Φ90Φ50閘閥 100 只 3 供水、提水泵類 5提水泵 3 臺（套） 2每套 15千瓦供水泵 3 臺（套） 2每套 22千瓦變頻機 1 臺 1 50 千瓦4 其他設備 350合 計 總投資費用構成表序 號 內(nèi) 容 投資額度 備 注1 前期工程費 1602 工程建設費 14213 設備費用 4 流動資金 3505 建設期利息 69 貸款 1200 萬元6 合 計 資金籌措 項目總投資 萬元，項目的資金來源主要為企業(yè)自籌、銀行貸款、財政配套及上級扶持資金等，其中企業(yè)自籌 萬元，銀行貸款1200 萬元，申請地方財政配套資金 260 萬元，申請上級扶持資金 630 萬元。第十四章 財務評價 經(jīng)濟評價和效益分析依據(jù)財務評價依據(jù)（1）本項目按國家發(fā)改委、建設部 2022 年頒發(fā)的《建設項目經(jīng)濟評價——方法與參數(shù)》（第三版）對項目進行經(jīng)濟效益分析。財務估算依據(jù)項目建設所在地的同類項目的產(chǎn)出水平和投入水平，并根據(jù)主要材料的市場銷售價格和投入物料，勞動力成本價格估算。（2）本項目建設期為 年，項目完全投產(chǎn)后實現(xiàn)投產(chǎn)，項目計算期12 年（含建設期）。（3）項目固定資產(chǎn)折舊采用直線折舊法，設備按 10 年計提折舊，房屋按 20 年計提折舊，固定資產(chǎn)殘值率為 5%。（4）無形資產(chǎn)及其他資產(chǎn)攤銷均按 10 年平均攤銷。詳見無形資產(chǎn)及其他資產(chǎn)攤銷費用估算表（5）項目的基準折現(xiàn)率為 10%。財務評價基礎數(shù)據(jù)（1）經(jīng)營成本估算1）外購原材料費，主要為過濾劑、消毒劑及液氯等，預計每年 200 萬元。2)外 購 燃料及 動力費：主要為電、燃油等消耗，估算 240 萬元/ 年。3）工資及福利費估算本項目建成后，根據(jù)實際產(chǎn)業(yè)的規(guī)模需要，預計年平均用于人員工資及福利費 35 萬元/ 年。4）修理費設備維護費用為日常設備的維修、檢測及設備更新等費用，預計每年為 15 萬元/年。5）其他費用其他費用為，主要用于技術交流費、差旅費、運輸費和其他管理費，預計每年為 35 萬元。根據(jù)以上預測，項目的年經(jīng)營成本為 525 萬元。 營業(yè)收入估算和成本費用分析營業(yè)收入估算根據(jù) xx 鎮(zhèn)現(xiàn)階段自來水市場價格，居民生活用水水價為 元/噸，工業(yè)用水價格為 元/ 噸。居民自來水管網(wǎng)初裝費為 500 元/ 戶。因此本項目預計年自來水運營收入為 920 萬元。成本費用分析本項目的成本計算主要為外購原材料、外購燃料及動力、工資及福利費、修理費、折舊費、攤銷費、利息支出以及其他費用，其計算依據(jù)為財務評價基礎數(shù)據(jù)。具體分析見總成本費用估算表。 經(jīng)濟效益分析和評價利潤情況和現(xiàn)金流量分析分別見利潤分配表和現(xiàn)金流量表本項目的經(jīng)濟效益指標主要有財務凈現(xiàn)值、財務內(nèi)部收益率、動態(tài)投資回收期以及投資利潤率（1）財務凈現(xiàn)值折現(xiàn)率為 10%時,財務凈現(xiàn)值為 萬元（稅前）、 萬元（稅后）（2）財務內(nèi)部收益率本項目財務內(nèi)部收益率為 %（稅前）、%（稅后）。（3）動態(tài)投資回收期本項目在 10%的折現(xiàn)率下，動態(tài)投資回收期為 年（稅前）、 年（稅后）。（4）投資利潤率項目的投資利潤率為項目的利潤總額/ 項目總投資，經(jīng)測算得出，項目的投資利潤率為 %。詳見下文利潤分配表（5）投資利稅率項目的投資利稅率為項目的利稅總額/ 項目總投資，經(jīng)測算，本項目的投資利稅率為 %。第十五章 風險及社會效益分析 敏感性分析 項目的敏感性分析，選取了三個敏感性因素作為分析對象，分別為項目的投資、價格變化及原材料燃料價格成本的，經(jīng)分析得出項目的供水價格對本項目的財務抗風險能力影響最大，詳見下圖和附表 9：財務敏感性分析成果表 盈虧平衡分析本項目的盈虧平衡點采用采用生產(chǎn)能力利用率表示盈虧平衡點=年固定總成本/（年產(chǎn)品銷售收入年可變總成本年銷售稅金及附加）*100% =%當生產(chǎn)達到設計生產(chǎn)能力的 %就能達到經(jīng)營保本，也就是說項目只要在完全達產(chǎn)年份，只要生產(chǎn)能力達到 %，項目就能保本經(jīng)營，大于該生產(chǎn)能力，項目既能實現(xiàn)盈利。因此，經(jīng)測算項目的盈利能力較強。 社會效益評價xxxxx 鎮(zhèn)自來水工程改造項目，主要為在原供水能力、設備陳舊的基礎上進行自來水供水的擴容、設備、工藝改造升級等。項目的擴建具有較好的社會效益：有利于城鎮(zhèn)居民提高生活質(zhì)量、改善身體健康。自來水的供應相比傳統(tǒng)的自備井采集的地下水，水的質(zhì)量和衛(wèi)生程度均有較大的提高，相比之下，城鎮(zhèn)居民能使用更干凈、更健康的生活飲用水。有利于 xx 鎮(zhèn)工業(yè)園區(qū)及企業(yè)的快速發(fā)展，進一步促進鎮(zhèn)經(jīng)濟的發(fā)展和城鎮(zhèn)居民增收。xx 鎮(zhèn)供水公司供水能力的不足，主要在于鎮(zhèn)企業(yè)數(shù)量的不斷增多，工業(yè)用水矛盾日益突出所致，因此項目的建設運營，對于鎮(zhèn)工業(yè)的快速發(fā)展必有推波助瀾之功效，而地方經(jīng)濟的發(fā)展主要依靠工業(yè)，因此項目的建設必將帶來 xx 鎮(zhèn)經(jīng)濟進步的又一個飛躍。項目的建設是 xx 鎮(zhèn)經(jīng)濟良性循環(huán)發(fā)展的助推器。項目的建設不僅局限于供水公司給地方帶來的就業(yè)、經(jīng)濟效益，關鍵在于城鎮(zhèn)的供水直接影響著地方經(jīng)濟的發(fā)展和城鎮(zhèn)化建設。xx 鎮(zhèn)作為全國重點鎮(zhèn)、全國發(fā)展改革試點小城鎮(zhèn)，全國創(chuàng)建文明村鎮(zhèn)工作先進集體、全國小城鎮(zhèn)建設示范鎮(zhèn)，城市化的進程離不開城市的供水系統(tǒng)，因此，本項目的建設一定程度上也是實現(xiàn) xx 鎮(zhèn)城市化進程的關鍵基礎設施。第十六章 研究結論與建議 研究結論通過對項目的必要性和可行性論證，項目具備改擴建的必要性，盡快實現(xiàn) xxxxx 鎮(zhèn)自來水供水能力的改造是實現(xiàn) xx 鎮(zhèn)經(jīng)濟和社會進一步快速發(fā)展的必要條件，自來水的供給能力關系到千家萬戶的老百姓生活，關系到 xx 鎮(zhèn)工業(yè)園區(qū)和企業(yè)的發(fā)展，直接影響著 xx 鎮(zhèn)國民經(jīng)濟和社會的發(fā)展與進步。xxxxx 鎮(zhèn)自來水 2 萬噸/ 日改 擴建工程可行性研究報告，通過對項目定性及定量的分析，科學合理的規(guī)劃，項目的經(jīng)濟效益、社會效益、生態(tài)環(huán)境效益等各項評價指標均符合國家有關標準、符合投資者要求，評價顯示本項目具有較強的可行性和建設的必要性。 建議本工程業(yè)主單位應盡快清查城區(qū)用水情況，為本工程下一步設計工作做好準備，抓緊落實凈水廠前期準備工作等事宜，盡快落實資金，為工程早日實施做好準備。本報告經(jīng)上級主管部門審批后，應盡快進行水源地、凈水廠的前期測量和工程地質(zhì)勘探工作，為下階段工作做好準備。xx 鎮(zhèn)地下水開采現(xiàn)狀較為混亂，建議政府加大地下水資源管理力度，特別是自備井的管理力度，隨著城區(qū)供水能力的增加，逐步關閉自備井，使地下水資源達到合理有效的利用。為改擴建供水工程創(chuàng)造一個好的經(jīng)營環(huán)境。大力開展節(jié)水工作，尤其應注意推廣節(jié)水型衛(wèi)生器具，提高用水重復利用率，降低用水單耗。建議環(huán)保部門加大執(zhí)法力度，治理水源地污染源，以保證水質(zhì)符合標準，確保水廠安全生產(chǎn)。自來水價格與居民生活息息相關，也關系到供水企業(yè)的發(fā)展，售水價格對內(nèi)部收益率影響最大，應制定合理的水價，確保工程貸款如期償還，使企業(yè)走上良性循環(huán)的軌道。項 目 總 投 資 使 用 計 劃 與 資 金 籌 措 表附表 1 單位 : 萬元序 　 合 建 設 期 生 產(chǎn) 期號 項 目 計第 1年第 2年第 3年 . . .第 12年1 總投資 1217 350 . . . 0 建設投資 1200 0 . . . 0 建設期利息 69 17 52 0 . . . 0 流動資金 350 0 0 350 . . . 02 資金籌措 1217 350 . . . 0 項目資本金 600 0 . . . 0① 用于建設投資 600 0 . . . 0　 優(yōu)先股 　 0 0 0 . . . 0　 xx 供水有限公司 600 0 . . . 0② 用于流動資金 　 0 0 0 . . . 0　 xx 供水有限公司 　 0 0 0 . . . 0③ 用于建設期利息 　 0 0 0 . . . 0　 xx 供水有限公司 　 0 0 0 . . . 0 債務資金 1619 617 652 350 . . . 0① 用于建設投資 1200 600 600 0 . . . 0　 銀行貸款 1200 600 600 0 . . . 0② 用于建設期利息 69 17 52 0 . . . 0　 銀行貸款 69 17 52 0 . . . 0③ 用于流動資金 350 0 0 350 . . . 0 其他 　 0 0 0 . . . 0總 成 本 費 用 估 算 表附表 2 單位 : 萬元生 產(chǎn) 期序號項 目 合計 第 3年第 4年第 5年第 6年第 7年第 8年第 9年第 10年第 11年第 12年1 外購原材料費 2022 200 200 200 200 200 200 200 200 200 2002外購燃料及動力費 2400 240 240 240 240 240 240 240 240 240 2403 工資及福利費 350 35 35 35 35 35 35 35 35 35 354 修理費 150 15 15 15 15 15 15 15 15 15 155 其他費用 350 35 35 35 35 35 35 35 35 35 356 經(jīng)營成本 5250 525 525 525 525 525 525 525 525 525 5257 折舊費 8 攤銷費 230 23 23 23 23 23 23 23 23 23 239 利息支出 21 10 總成本費用6659.7 　其中:1. 可變成本 4400 440 440 440 440 440 440 440 440 440 440　 2. 固定成本2259.7 利　　　潤　　　與　　　利　　　潤　　　分　　　配　　　表附表 3單位 : 萬元序 　 合 生 產(chǎn) 期號 項 目 計第 3年第 4年第 5年第 6年第 7年第 8年第 9年第 10年第 11年第 12年1 銷售收入 9200 920 920 920 920 920 920 920 920 920 9202各種稅金及附加合計 3 總成本費用 4 利潤總額(123) 2475 246 5 彌補以前各期虧損 　 0 0 0 0 0 0 0 0 0 06 應納稅所得額 2475 246 7 所得稅 58 8 凈利潤(69) 154 154 9 期初未分配利潤 0 0 286 10可供分配的利潤(10+11) 154 154 627 804 11提取法定盈余公積金 12提取其他法定盈余公積金 　 0 0 0 0 0 0 0 0 0 013可供投資者分配的利潤 286 906 14 應付優(yōu)先股股利 　 0 0 0 0 0 0 0 0 0 015提取任意盈余公積金 　 0 0 0 0 0 0 0 0 0 016 應付普通股股利 286 906 17 本期普通股實際分 0 0 0 0 0 配的利潤實際用于分配的本期凈利潤 0 0 0 0 0 用結余資金歸還未分配利潤 0 0 0 0 0 0 18 本期未分配利潤 　 0 286 19 息稅前利潤 20息稅折舊攤銷前利潤 21各普通股股東實分利潤 0 0 0 0 0 總投資收益率=%(多期平均) 總投資收益率=%(達產(chǎn)期) 　 　 　 　 　 　 　 　項目資本金凈利潤率=%(多期平均) 項目資本金凈利潤率=%(達產(chǎn)期) 　 　 　 　 　 　 　借 款 還 本 付 息 計 劃 表附表 4 單位 : 萬元序 　建 設 期生 產(chǎn) 期號 項 目 第 1年第 2年第 3年第 4年第 5年第 6年第 7年第 8年第