【正文】 條規(guī)定：“禁止任何人以下列手段獲取不正當(dāng)利益或者轉(zhuǎn)嫁風(fēng)險(xiǎn)： (1)通過單獨(dú)或者合謀，集中資金優(yōu)勢(shì)、持股優(yōu)勢(shì)或者利用信息優(yōu)勢(shì)聯(lián)合或者連續(xù)買賣，操縱證券交易價(jià)格； (2)與他人串通，以事先約定的時(shí)間、價(jià)格和方式相互進(jìn)行證券交易或者相互買賣并不持有的證券，影響證券交易價(jià)格或者證券交易量； (3)以自己為交易對(duì)象，進(jìn)行不轉(zhuǎn)移所有權(quán)的自買自賣以影響證券交易量 ,(4)以其他方法操縱證券交易價(jià)格?！薄蹲C券法》第74 條規(guī)定：“在證券交易中，禁止法 人以個(gè)人名義開立賬戶，買賣證券。” 32．案例二： (15)（一）案情： 某年 5 月初，甲證券公司以 100 多人的名義開設(shè)自營賬戶炒作 M 股票，成為炒作 M 股票的莊家。 5 月底，甲證券公司大量買人M 股票，持倉量由 5 月初占總股本的 15%，增加到 5 月底的 19%，至 6 月底，再次大量建倉，持倉量占股票總股本的 22%。甲證券公司用自營賬戶買賣 M 股票，運(yùn)用資金共 億元，并使用不同的賬戶對(duì) M 股票作價(jià)格數(shù)量相近，方向相反的交易，拉高股票價(jià)格，使該股票價(jià)格由 6. 52 元升至 13. 74 元，甲證券公司實(shí)際上已操縱了 M 股票價(jià)格的漲跌。 （二）問題： (1)操縱證券交易價(jià)格行為有幾種？ (2)甲 證券公司的行為屬于哪幾種？ (3)你認(rèn)為操縱市場(chǎng)行為有什么危害？ (4)應(yīng)該如何防范證券市場(chǎng)操作行為？。 (5)甲證券公司可能承擔(dān)什么樣的法律責(zé)任？ (1)①單獨(dú)或者合謀，集中資金優(yōu)勢(shì)，聯(lián)合或者連續(xù)買賣，操縱證券交易價(jià)格的行為；②與他人串通，以事先約定的時(shí)間、價(jià)格和方式相互買賣證券或者進(jìn)行虛買虛賣，制造證券交易虛假價(jià)格或者證券交易量的行為；③以自己為交易對(duì)象進(jìn)行不轉(zhuǎn)移證券所有權(quán)的自買自賣，以影響證券價(jià)格或者證券交易量的行為。． (2)本案中，甲證券公司動(dòng)用資金 億元，使用不同的賬戶對(duì) M股票作價(jià)格數(shù)量相近、 方向相反的交易，提高股票價(jià)格，是集中資金優(yōu)勢(shì)連續(xù)買賣證券的行為，屬于第一種。甲公司以自己為交易對(duì)象進(jìn)行不轉(zhuǎn)移所有權(quán)的自買自賣，影響證券價(jià)格，屬于第三種。 (3)是競(jìng)爭(zhēng)機(jī)制的天敵；是盤剝投資者的工具；是形成虛構(gòu)的供求關(guān)系的罪魁。 (4)①大量持股報(bào)告義務(wù)；②禁止單位以個(gè)人名義開戶買賣證券；③禁止挪用公款買賣證券；④禁止國有企業(yè)及上市公司炒作上市交易股票。 (5)根據(jù)不同情況單處或者并處警告、沒收非法所得、罰款、限制或暫停其證券經(jīng)營活動(dòng)和證券業(yè)務(wù)。 33．案例三： (20 分 )（一）案情： 王某購得一輛夏利 轎車準(zhǔn)備作為出租車使用，并向保險(xiǎn)公司投保了車輛損失險(xiǎn)和第三者責(zé)任險(xiǎn)，保險(xiǎn)期限為一年，并交付了全部保險(xiǎn)費(fèi)。投保后兩個(gè)月，王某的汽車被盜，王某立即向當(dāng)?shù)毓矙C(jī)關(guān)報(bào)了案。不久，市交通部門通知王某，他的車在某區(qū)超速駕駛，撞傷一名行人后司機(jī)棄車逃跑。該行人被送人醫(yī)院治療，其家屬要求王某賠償全部醫(yī)療費(fèi)用以及其他相關(guān)費(fèi)用。王某立即將事故通知了保險(xiǎn)公司，并向保險(xiǎn)公司要求贈(zèng)付該筆款項(xiàng)以及其車輛本身由于竊賊不良使用造成的部分損失。保險(xiǎn)公司經(jīng)過調(diào)查后認(rèn)為，王某的汽車被盜后，竊賊肇事并致人損傷的事實(shí)，不屬于《機(jī)動(dòng)車輛保險(xiǎn)條款》中規(guī) 定的第三者責(zé)任險(xiǎn)的范圍，保險(xiǎn)公司對(duì)此不負(fù)賠償責(zé)任，只能理賠王某車輛損失的部分。王某不服，向人民法院提起訴訟。 （二）問題： (1)保險(xiǎn)公司應(yīng)不應(yīng)該為王某賠付被撞行人的醫(yī)療費(fèi)？ (2)本案的主要責(zé)任人應(yīng)該是誰？ (1)本案中的事故則是由盜走王某車輛的竊賊所致，既非王某本人也非其允許的合格駕駛員，因此主體不適合，保險(xiǎn)公司不需要對(duì)此次事故造成的第三者損失負(fù)賠償責(zé)任。 (2)本案的主要責(zé)任人應(yīng)當(dāng)是竊賊，他除應(yīng)受盜竊罪和交通肇事并逃逸的刑事處罰外，還應(yīng)承擔(dān)事故中的一切經(jīng)濟(jì)損失，除了被撞行人的醫(yī)療費(fèi)和相關(guān)費(fèi)用，還有王某車輛的損失費(fèi)也應(yīng)由其賠償?，F(xiàn)保險(xiǎn)公司已經(jīng)向王某理賠了車輛損失費(fèi)，根據(jù)《中華人民共和國保險(xiǎn)法》第 45 條規(guī)定：“因第三者對(duì)保險(xiǎn)標(biāo)的損害而造成保險(xiǎn)事故的，保險(xiǎn)人向被保險(xiǎn)人賠付保險(xiǎn)金之日起，在賠償金額范圍內(nèi)代位行使被保險(xiǎn)人對(duì)第三者請(qǐng)求賠償?shù)臋?quán)利。”從而保險(xiǎn)公司可以從王某那里得到對(duì)車損的代位求償權(quán)，并向竊賊追償。 1. 2021 年 10 月 3 日， A 汽車運(yùn)輸公司為公司一 輛“長城”牌汽車向保險(xiǎn)公司投保，保險(xiǎn)期限為 1 年，保險(xiǎn)金額為 3 萬元。2021 年 2 月，汽車運(yùn)輸公司將該“長城”牌汽車賣給了個(gè)體運(yùn)輸戶甲。為省事，汽車運(yùn)輸公司沒有到保險(xiǎn)公司辦理該車的保險(xiǎn)合同過戶批改手續(xù)。同年 3 月中旬，甲開車外出，與他人汽車相撞，致使對(duì)方車人嚴(yán)重受損。甲知道自己所駕汽車曾投過保，遂通知保險(xiǎn)公司出險(xiǎn)。保險(xiǎn)公司因該車保險(xiǎn)合同未批改過戶，拒絕派人勘查現(xiàn)場(chǎng)。后經(jīng)交通管理部門處理，甲需賠償 萬元。于是，甲向保險(xiǎn)公司索賠，遭拒絕，遂向法院起訴，要求保險(xiǎn)公司履行賠付義務(wù)。 問：保險(xiǎn)公司是否應(yīng)理賠？其法律依據(jù) 是什么？ 1．答：保險(xiǎn)公司無須賠償甲的損失。 根據(jù)《保險(xiǎn)法》第 33 條的規(guī)定，財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)合同“保險(xiǎn)標(biāo)的的轉(zhuǎn)讓應(yīng)當(dāng)通知保險(xiǎn)人，經(jīng)保險(xiǎn)人同意繼續(xù)承保后，依法變更合同。但是，貨物運(yùn)輸保險(xiǎn)合同和另有約定的合同除外”。同時(shí)，《中國人民保險(xiǎn)公司機(jī)動(dòng)車輛保險(xiǎn)條款》也規(guī)定：“在保險(xiǎn)有效期內(nèi)，保險(xiǎn)車輛過戶、變更用途等，被保險(xiǎn)人應(yīng)當(dāng)向保險(xiǎn)人申請(qǐng)辦理批改?！? 本案中，汽車運(yùn)輸公司作為該“長城”牌汽車的投保人，在出售該車給甲前沒有履行通知義務(wù)，沒有申請(qǐng)辦理批改手續(xù)，已違反合回約定和法律規(guī)定，從出售時(shí)起，保險(xiǎn)公司的保 險(xiǎn)責(zé)任已經(jīng)終止。甲要求保險(xiǎn)公司賠付，自然無法律依據(jù)。 2．個(gè)體戶甲某因做生意需資金而與乙農(nóng)村信用社簽訂借款合同，雙方約定，借款 50000 元，月利率為 5‰，借款期限為 2021年 3 月 19 日至 2021 年 3 月 18 日，丙某以其所有的一套三室一廳的住房作抵押擔(dān)保。同日丙某與乙信用社簽訂了一份《房屋限期抵押合同》，且雙方到房監(jiān)所辦理了抵押登記。該抵押合同約定：抵押期限自本抵押合同登記之日起至 2021 年 4 月 18 日止，若甲某不履行還款義務(wù)，信用社須在抵押期限內(nèi)向法院起訴，否則，抵押期限屆滿后抵押人丙某將不承擔(dān)擔(dān)保責(zé)任 。借款合同訂立后乙信用社如期向甲某發(fā)放借款，但到期后甲某僅給付了部分借款利息后，便杳無蹤影。 2021 年 9 月 10 日，乙信用社訴至法院要求判令甲某還款，并要求丙某承擔(dān)抵押擔(dān)保責(zé)任。 問題：本案的抵押合同是否違反《擔(dān)保法》的相關(guān)規(guī)定？ 2．答：《擔(dān)保法解釋》第 12 條第 2 款規(guī)定“擔(dān)保物權(quán)所擔(dān)保的債權(quán)的訴訟時(shí)效結(jié)束后，擔(dān)保權(quán)人在訴訟時(shí)效結(jié)束后的兩年內(nèi)行使其擔(dān)保物權(quán)的，人民法院應(yīng)當(dāng)予以支持。”因?yàn)榈盅簷?quán)為擔(dān)保物權(quán)，屬于支配權(quán)的范疇而非請(qǐng)求權(quán)，不宜適用與抵押擔(dān)保的債權(quán)相同的訴訟時(shí)效制度，但是抵押權(quán)的行使又不能沒有 期間的限制，否則將不利于抵押擔(dān)保交易關(guān)系的穩(wěn)定。本案抵押合同中關(guān)于“信用社須在抵押期限內(nèi)向法院起訴，否則，抵押期限屆滿后抵押人丙某將不承擔(dān)擔(dān)保責(zé)任”的約定是無效的。甲某無力償還借款時(shí)，乙信用社可以通過行使其對(duì)丙某住房的抵押權(quán)而實(shí)現(xiàn)自己的債權(quán)。 3．建設(shè)銀行甲市分行某辦事處李某與同學(xué)劉某密謀，盜用該行已公告作廢的業(yè)務(wù)印簽和銀行現(xiàn)行票據(jù)格式憑證，于 2021 年 12月簽署了金額為 80 萬元的銀行承兌匯票 1 張。匯票上記載的出票的付款人及承兌人均為該辦事處，收款人為劉某所開辦的沙發(fā)廠。劉某找到某電力公司請(qǐng)求其在票 據(jù)上簽署了保證。之后，劉某持票向某農(nóng)村信用合作銀行申請(qǐng)貼現(xiàn)，得到貼現(xiàn)款 77 萬元。匯票到期，某農(nóng)村信用合作銀行向該辦事處提示付款，遭拒絕。 問：請(qǐng)結(jié)合案例回答下列問題： (1)李某簽署匯票的行為是票據(jù)偽造還是票據(jù)變?cè)欤? (2)本案有哪些票據(jù)行為？并說明其效力。 (3)某農(nóng)村信用合作銀行是否享有票據(jù)權(quán)利？如何行使？ (4)李某應(yīng)承擔(dān)什么責(zé)任？ 答： (1)是票據(jù)偽造。 李某假冒出票人的名義進(jìn)行原始的票據(jù)創(chuàng)設(shè)，是票據(jù)本身的偽造。 (2)李某偽造簽章進(jìn)行的出票和 承兌行為。 相對(duì)于甲市分行某辦事處的現(xiàn)行有效印鑒而言，李某使用的作廢印鑒為假印鑒。出票和承兌行為屬偽造，行為本身無效。 電力公司的票據(jù)保證行為有效。 沙發(fā)廠的貼現(xiàn)行為有效。 雖然該沙發(fā)廠惡意取得票據(jù)，不得享有票據(jù)權(quán)利，但其背書簽章真實(shí)，符合形式要件，且有行為能力，故有效。 (3)信用合作銀行不知情，為善意持票人，且給付了相當(dāng)對(duì)價(jià)，故享有票據(jù)權(quán)利?？梢韵虮ＷC人或背書人行使追索權(quán)。 (4)李某在票據(jù)上無簽章，不負(fù)票據(jù)上的責(zé)任。 李某應(yīng)負(fù)民事?lián)p害賠償責(zé)任和刑事責(zé)任。 分析題 以任何一個(gè)金融市場(chǎng)、金融機(jī)構(gòu)或金融業(yè)務(wù)為案例，說明金融法規(guī)的體系層次。 以商業(yè)銀行此類金融機(jī)構(gòu)為例，商業(yè)銀行受到各層次法律法規(guī)的保護(hù)與約束。金融法，是指調(diào)整金融關(guān)系的法律規(guī)范的總稱。而，首先，“憲法”是國家的根本大法，是各項(xiàng)法律立法的基礎(chǔ)，包括金融法規(guī)，是有關(guān)商業(yè)銀行各項(xiàng)立法的基礎(chǔ)。金融法律是金融法的主要淵源，像針對(duì)商業(yè)銀行的《中華人民共和國商業(yè)銀行法》 ；金融行政法規(guī)是國務(wù)院頒布的專門針對(duì)金融行政管理活動(dòng)的規(guī)范性文件，如有關(guān)商業(yè)銀行的《個(gè)人存款賬戶實(shí)名制規(guī)定》等；金融行政規(guī)章制度則是由金融主管部門制定的金融關(guān)系發(fā)生行為中的具體操作規(guī)定；法律解釋主要指司法解釋，是司法部門對(duì)某項(xiàng)行為適用金融法律與金融法規(guī)所作的解釋，如最高人民法院的《關(guān)于人民法院審理貸款案件若干問題的規(guī)定》 ；最后，國際條約對(duì)調(diào)整我國商業(yè)銀行涉外金融關(guān)系時(shí)具有法律約束力，如各項(xiàng)國際公約、多邊條約等等。 選擇某金融機(jī)構(gòu)的案例，說明法人治理結(jié)構(gòu)的相關(guān)理論和法律制度 2021 年 12 月 19 日，華夏 證券所有分支機(jī)構(gòu)完成了翻牌，改名中信建投證券。證券公司的大問題也暴露無疑，沒有健全的法人治理結(jié)構(gòu)，即所有者、董事會(huì)和執(zhí)行經(jīng)理組成的一種組織架構(gòu)，這也是公司制度的核心。法人治理結(jié)構(gòu)按照公司法的規(guī)定必須由四個(gè)部分組成： ，由公司股東組成。 會(huì)，由股東大會(huì)選舉產(chǎn)生，對(duì)公司的發(fā)展目標(biāo)和重大經(jīng)營活動(dòng)作出決策，維護(hù)股東利益。 ，是公司的監(jiān)督機(jī)構(gòu)，對(duì)公司的的財(cái)務(wù)和董事經(jīng)營等行為發(fā)揮監(jiān)督作用。 ，由董事會(huì)聘任，是經(jīng)營者與執(zhí)行者。 而公司的法人治理結(jié)構(gòu)的建立應(yīng)當(dāng)遵循以下原則： 則， ， ， 。華夏證券有著眾多公司同樣的缺點(diǎn)。首先，少數(shù)大股東控制公司，眾多小股東利益被忽視。董事會(huì)一手獨(dú)大，把公司分權(quán)制衡變?yōu)槎聲?huì)領(lǐng)導(dǎo)下的理負(fù)責(zé)制，董事與經(jīng)理高度重合，董事會(huì)產(chǎn)生隨意性極大。有些經(jīng)理層完全控制公司，而監(jiān)事會(huì)人員不獨(dú)立或無法進(jìn)入權(quán)力中心形成不了監(jiān)管作用。公司對(duì)利益相關(guān)者的治理機(jī)制欠缺，眾多利益相關(guān)人被忽視。而在中信證券股份有限公司和中國建銀投資有限責(zé)任公司入主后，進(jìn)行相關(guān)改革后，中信建投證券也成為了一家資產(chǎn)優(yōu)良、內(nèi)控嚴(yán)密、管理先進(jìn)、效益良 好的優(yōu)質(zhì)證券公司。 從法律法規(guī)的角度解析我國商業(yè)銀行或證券公司組織機(jī)構(gòu)制度的變遷 商業(yè)銀行組織機(jī)構(gòu)制度的變遷基本可以分為銀行體制商業(yè)化轉(zhuǎn)型初期、市場(chǎng)化銀行體制形成時(shí)期、銀行體系日益國際化時(shí)期三個(gè)階段。在改革開放初期，四家大型銀行按專業(yè)分工開展業(yè)務(wù)，國家對(duì)其承擔(dān)無限責(zé)任，對(duì)商業(yè)銀行無資本約束。 1994 年國務(wù)院《關(guān)于金融體制改革的決定》正式提出建立以國有商業(yè)銀行為主體的金融體系，實(shí)施了由國家專業(yè)銀行向國有商業(yè)銀行的戰(zhàn)略性轉(zhuǎn)變，成為獨(dú)立的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)主體，以法人財(cái)產(chǎn)對(duì)外承擔(dān)有限責(zé)任。亞洲金融危機(jī)后，國家加強(qiáng)對(duì)銀行 的監(jiān)督機(jī)制，恢復(fù)商業(yè)銀行清償力、增強(qiáng)銀行體系對(duì)外沖擊能力， 03 年修訂了〈商業(yè)銀行法〉，并通過了〈銀行業(yè)監(jiān)督管理法 〉。隨著中國加 WTO，銀行業(yè)改革開放進(jìn)入新階段，市場(chǎng)化的銀行體系初步形成。 分析中國與美國的金融監(jiān)管模式，以美國次貸危機(jī)發(fā)生原因?yàn)榫€索，分析中美兩國金融監(jiān)管優(yōu)劣。 中國形成了由銀監(jiān)會(huì)、證監(jiān)會(huì)、保監(jiān)會(huì)三家分業(yè)監(jiān)管的金融監(jiān)管格局 。美國采用的監(jiān)管模式是雙線多頭金融監(jiān)管模式，各職能機(jī)構(gòu)建立起了日常協(xié)商機(jī)制。這是由美國政治上實(shí)行聯(lián)邦制地域遼闊，生產(chǎn)力布局極大決定的。其實(shí)，美國方面也是將金融機(jī)構(gòu)按金 融市場(chǎng)劃分為銀行、證券、保險(xiǎn)三個(gè)領(lǐng)域，在每個(gè)領(lǐng)域分別設(shè)立一個(gè)專業(yè)的監(jiān)管機(jī)構(gòu)負(fù)責(zé)全面監(jiān)管。按照監(jiān)管主體標(biāo)準(zhǔn)來劃分的話，美國采取的是功能監(jiān)管，即對(duì)一個(gè)給定的金融活動(dòng)均由一個(gè)監(jiān)管者監(jiān)管。而中國采取的是機(jī)構(gòu)監(jiān)管，除中央銀行負(fù)責(zé)宏觀調(diào)控外，其他幾個(gè)監(jiān)管機(jī)構(gòu)都是集中于相對(duì)行業(yè)的微觀規(guī)制層面。其實(shí)，從金融危機(jī)來看，中美的金融監(jiān)管有著各自獨(dú)特的優(yōu)勢(shì)與劣勢(shì)。中國比較堅(jiān)持金融創(chuàng)新與風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管并重，對(duì)任何金融創(chuàng)新業(yè)務(wù)和產(chǎn)品都設(shè)置了不能違背商業(yè)規(guī)律和最基本的審慎操作原則。中國近來年也比較注重金融機(jī)構(gòu)特別是銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)建立良好的公司 治理制度。相比美國來說，中國在政策目標(biāo)與商業(yè)目標(biāo)的協(xié)調(diào)中首先以政策目標(biāo)為基礎(chǔ)，以不放松監(jiān)管為條件適當(dāng)開放。但從總體上來看，美國在金融監(jiān)管方面的技術(shù)、手段、經(jīng)驗(yàn)和方法等各個(gè)方面比中國還是有著比較明顯的優(yōu)勢(shì)。美國的金融監(jiān)管部門聚焦了眾多的來自金融市場(chǎng)的人才，金融市場(chǎng)的基礎(chǔ)設(shè)施極為完善，重大金融監(jiān)管決策機(jī)制和效率極為高效，從而也使金融產(chǎn)品與技術(shù)不斷創(chuàng)新，這也是所謂的堅(jiān)持謹(jǐn)慎性的中國金融監(jiān)管下的中國金融市場(chǎng)所