【導(dǎo)讀】樂山中天地林產(chǎn)業(yè)有限公司30000畝。優(yōu)質(zhì)核桃產(chǎn)業(yè)化開發(fā)項(xiàng)目。編制時(shí)間：20xx年8月。、帶動(dòng)核桃加工產(chǎn)業(yè)、貿(mào)易業(yè)、林下多種經(jīng)營產(chǎn)業(yè)發(fā)展，促進(jìn)就業(yè)...7

　　

【正文】 675 135 270 270 債務(wù)資金 3000 20xx 1000 0 0 用于固定資產(chǎn)投資 3000 20xx 1000 用于固定資產(chǎn)利息 0 用于流動(dòng)資金 0 38 38 第八章 財(cái)務(wù)評價(jià) 、 基本數(shù)據(jù) 本項(xiàng)目 生命周期 為 10 年 ，其中建設(shè)期 3 年， 項(xiàng)目運(yùn)營 期 7 年，項(xiàng)目建成后將形成年產(chǎn)核桃 種苗 50 萬株 、干核桃 100 噸、精制核桃油 500 的生產(chǎn)能力 。 、 營業(yè)收入、營業(yè)稅金及附加和增值稅 銷售收入 核桃 種苗 預(yù)計(jì) 6 萬元 /萬株 、 干核桃 預(yù)計(jì) 3 萬元 /噸、 精制核桃油預(yù)計(jì) 萬元 /噸 。 營業(yè)稅金及附加 城建稅按 7％、教育費(fèi)附加按 5％計(jì)算 。 有關(guān)數(shù)據(jù)詳見《營業(yè)收入、營業(yè)稅金及附加和增值稅估算表》。 、 成本費(fèi)用測算 39 39 外購原輔材料、燃料及動(dòng)力 ：按產(chǎn)品的材料、燃料消耗定額進(jìn)行測算。 工資及附加 ：根據(jù)項(xiàng)目所需人員及人均年工資和附加進(jìn)行測算。 折舊及攤銷 ：根據(jù)項(xiàng)目的固定資產(chǎn)，無形資產(chǎn)及其他資產(chǎn)計(jì)提。房屋按 30 年計(jì)提折舊，機(jī)器設(shè)備按 10 年計(jì)提折舊，土地使用權(quán)按10 年攤銷 。有關(guān)數(shù)據(jù)詳見 《折舊及攤銷測算表》。 其他費(fèi)用 ：根據(jù)企業(yè)及同行 業(yè)的現(xiàn)有水平進(jìn)行測算。 各年的總成本費(fèi)用、經(jīng)營成本詳見《總成本費(fèi)用測算表》。 40 40 、 利潤及利潤分配 本項(xiàng)目所得稅稅率按 25%計(jì)，法定盈余公積金按凈利潤的 10%計(jì)提， 公益金 按凈利潤的 5%計(jì)提。 有關(guān)計(jì)算見《利潤與利潤分配表》。 41 41 、 財(cái)務(wù)盈利能力分析 財(cái)務(wù)現(xiàn)金流量分析 項(xiàng)目投資現(xiàn)金流量的計(jì)算詳見《項(xiàng)目投資現(xiàn)金流量表》，根據(jù)該表可計(jì)算以下財(cái)務(wù)評價(jià)指標(biāo)： 項(xiàng)目投資所得稅前的財(cái)務(wù)內(nèi)部收益率為 %， 財(cái)務(wù)凈現(xiàn)值（ ic＝ 12%）為 3, 萬元；項(xiàng)目投資所得稅后的財(cái)務(wù)內(nèi)部收益率為%，財(cái)務(wù)凈現(xiàn)值（ ic＝ 12%）為 1, 萬元。財(cái)務(wù)內(nèi)部收益率均大于行業(yè)基準(zhǔn)收益率和銀行貸款利率，說明項(xiàng)目有較好的財(cái)務(wù)盈利能力，財(cái)務(wù)凈現(xiàn)值均大于零，說明本項(xiàng)目在財(cái)務(wù)上是可以接受的。 項(xiàng)目投資所得稅前的投資回收期為 年（含建設(shè)期），所得稅后的投資回收期為 年（含建設(shè)期），這表明項(xiàng)目投資能及時(shí)回收。 靜態(tài)評價(jià)指標(biāo)分析 （ 1） 投資利潤率： % （ 2） 投資利稅率： % 以上指標(biāo)表明：本項(xiàng)目的投資利潤率，投資利稅率均高于同行業(yè)的平均指標(biāo)，說明項(xiàng)目的經(jīng)濟(jì)效益較好。 詳見《 項(xiàng)目投資現(xiàn)金流量表 》 、《 項(xiàng)目資本金現(xiàn)金流量表 》 、 《 項(xiàng)目資產(chǎn)負(fù)債表 》 。 42 42 項(xiàng)目投資現(xiàn)金流量表 單位：萬元 、建設(shè)投資借款償還 本項(xiàng)目建設(shè)投資借款為 3,000 萬元，在項(xiàng)目建成后歸還。償還建設(shè)投資借款本金的資金來源為：折舊及未分配利潤。 詳見《 借款還本付息計(jì)劃表 》。 借款還本付息計(jì)劃表 單位：萬元 序 項(xiàng) 目 合計(jì) 計(jì) 算 期 備注 號 1 2 3 4 5 6 7 8 1 建設(shè)投資借款 期初借款余額 43 43 當(dāng)期借款 當(dāng)期應(yīng)計(jì)利息 其中：建設(shè)期利息 當(dāng)期還本付息 還本 付息 其中：⑴、由業(yè)主自有資金支付 ⑵、計(jì)入總成本費(fèi)用 期末借款余額 償還借款本金的來源 可用于還款的折舊、攤銷及未分配利潤 其他來源 小 計(jì) 借款年利率 % 、 財(cái)務(wù)計(jì)劃現(xiàn)金流量 詳見《財(cái)務(wù)計(jì)劃現(xiàn)金流量表》。 44 44 、 不確定性分析 盈虧平衡分析 以生產(chǎn)能力利用率表示的盈虧平衡點(diǎn) (BEP) 固定成本 ＝ 100% 營業(yè)收入－可變成本－營業(yè)稅金及附加 ＝ % 計(jì)算結(jié)果表明：當(dāng)達(dá)到設(shè)計(jì)能力的 % ，企業(yè)可以保本。 敏感性分析 為測算項(xiàng)目可能發(fā)生有關(guān)不確定因素變動(dòng)，而使項(xiàng)目的經(jīng)濟(jì)指標(biāo)有所波動(dòng)，從而給項(xiàng)目帶來風(fēng)險(xiǎn)，應(yīng)控制其負(fù)影響，以確保項(xiàng)目的總 45 45 體安全。本項(xiàng)目采取經(jīng)營成本、銷售收入的可能增減而 產(chǎn)生變動(dòng)因素對項(xiàng)目內(nèi)部收益率、凈現(xiàn)值及靜態(tài)投資回收期的相應(yīng)影響進(jìn)行稅前敏感性分析見下表。 表 81 項(xiàng)目敏感性分析 項(xiàng)目 變化幅度(%) 財(cái)務(wù)內(nèi)部收益率 (稅前 )(%) 凈現(xiàn)值 投資回 收期 與 正 常 情 況 比 較 （萬元） （年） 內(nèi)部收益率 (%) 凈現(xiàn)值 （萬元） 投資回收期（年） 基本方案 % 3, 經(jīng)營成本 5 % 2, % 1, 5 % 4, % 1, 銷售收入 5 % 4, % 5 % 3, % 從上表可以看出，從敏感性角度看，項(xiàng)目銷售收入 和成本 的增減變化，對項(xiàng)目影響 較 大，企業(yè)須注意確保銷售收入和產(chǎn)量，同時(shí)還應(yīng)嚴(yán)格 控制成本 。 、 財(cái)務(wù)評價(jià)結(jié)論 主要數(shù)據(jù)及評價(jià)指標(biāo)詳見《主要數(shù)據(jù)及評價(jià)指標(biāo)匯總表》。 主要數(shù)據(jù)及評價(jià)指標(biāo)匯總表 序號 項(xiàng) 目 單位 數(shù)據(jù)及指標(biāo) 備 注 1 總投資 萬元 6, 建設(shè)投資 萬元 4, 建設(shè)期利息 萬元 流動(dòng)資金 萬元 1, 46 46 2 項(xiàng)目資本金 萬元 3, 用于建設(shè)投資 萬元 1, 用于建設(shè)期利息 萬元 用于流動(dòng)資金 萬元 1, 3 債務(wù)資金 萬元 3, 用于建設(shè)投資 萬元 3, 用于流動(dòng)資金 萬元 4 原有固定資產(chǎn)原值 萬元 5 折舊及攤銷 萬元 2, 6 流動(dòng)資金借款利息 萬元 7 總成本費(fèi)用 萬元 51, 8 經(jīng)營成本 萬元 49, 9 產(chǎn)品銷售收入 萬元 70, 其中：出口創(chuàng)匯 萬美元 10 增值稅 萬元 5, 營業(yè)稅 萬元 11 消費(fèi)稅 萬元 12 城市維護(hù)建設(shè)稅 萬元 13 教育費(fèi)附加 萬元 出口退稅 萬元 14 利潤總額 萬元 18, 15 所得稅 萬元 4, 47 47 16 凈利潤 萬元 13, 17 所得稅前的財(cái)務(wù)內(nèi)部收益率 % % 項(xiàng)目投資 18 所得稅前的財(cái)務(wù)凈現(xiàn)值 萬元 3, 項(xiàng)目投資 19 所得稅前的投資回收期 年 項(xiàng)目投資 20 所得稅后的財(cái)務(wù)內(nèi)部收益率 % % 項(xiàng)目投資 21 所得稅后的財(cái)務(wù)凈現(xiàn)值 萬元 1, 項(xiàng)目投資 22 所得稅后的投資回收期 年 項(xiàng)目投資 23 投資利潤率 % % 24 投資利稅率 % % 25 盈虧平衡點(diǎn) % % 以上財(cái)務(wù)評價(jià)及不確定性分析表明：本項(xiàng)目投資效果明顯，效益較好，有 較好 的抗風(fēng)險(xiǎn)能力，在財(cái)務(wù)上是可行的。 、 項(xiàng)目實(shí)施風(fēng)險(xiǎn)評價(jià) 項(xiàng)目示范推廣及產(chǎn)業(yè)化開發(fā)的 “ 日本清香 ” 核桃 品種是來自公司擁有知識產(chǎn)權(quán)的新品種。此外，項(xiàng)目生產(chǎn)工藝先進(jìn)成熟，生產(chǎn)管理規(guī)范嚴(yán)格。公司建立了一支 經(jīng)濟(jì)林 種植領(lǐng)域經(jīng)驗(yàn)豐富的生產(chǎn)研發(fā)隊(duì)伍和技術(shù)支持團(tuán)隊(duì)，成立了專門的技術(shù)研發(fā)和質(zhì)量控制部門，并與 河北農(nóng)業(yè)大學(xué) 、 四川農(nóng)業(yè)大學(xué)、云南大理林科所 等科研院所建立了良好的技術(shù)合作關(guān)系，使項(xiàng)目具有了可靠的技術(shù)保障，技術(shù)風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生的可能性較小。 任何產(chǎn)業(yè)在不斷發(fā)展的過程中， 都會(huì)伴隨著市場的規(guī)律性變化， 48 48 項(xiàng)目在運(yùn)營過程中將面臨銷售風(fēng)險(xiǎn)、價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)等。由于市場信息缺乏引導(dǎo)、物流體系不夠完善、市場監(jiān)管存在漏洞等問題，金銀花市場一直伴隨著供需不穩(wěn)，價(jià)格大幅波動(dòng)問題。為有效搞好產(chǎn)品的銷售問題，解決種植的后顧之憂。公司已進(jìn)行詳細(xì)的市場調(diào)查，進(jìn)行了合理的銷售定位。公司還將組建專業(yè)的營銷隊(duì)伍進(jìn)行專業(yè)培訓(xùn)，通過必要的產(chǎn)品宣傳攻勢，吸引廣大消費(fèi)者進(jìn)行購買，逐步打開市場局面。并且，公司擬通過強(qiáng)化成本管理與提高產(chǎn)品質(zhì)量兩方面入手，改善經(jīng)營環(huán)境，在完善產(chǎn)業(yè)鏈的同時(shí)，開辟新的銷售市場，減少價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)。優(yōu)良的產(chǎn) 品品質(zhì)、光明的市場前景、合理的市場營銷模式、先進(jìn)的成本管理意識，決定了本項(xiàng)目強(qiáng)大的抗市場風(fēng)險(xiǎn)能力。 在我國， 核桃 種植規(guī)模雖然已有較長的歷史，也具有了相當(dāng)?shù)囊?guī)模，但栽培管理仍然較粗放，采收、加工、包裝、倉儲(chǔ)等技術(shù)還比較落后，產(chǎn)品質(zhì)量普遍還不高。企業(yè)的管理水平以及產(chǎn)業(yè)工人、農(nóng)戶的技能水平和安全意識也是影響產(chǎn)品品質(zhì)的重要因素。為保證 核桃 的產(chǎn)量與質(zhì)量，在 核桃 規(guī)范化種植基地建設(shè)過程中，以企業(yè)帶動(dòng)為主，規(guī)范化種植。加強(qiáng)產(chǎn)業(yè)工人和農(nóng)戶的技術(shù)培訓(xùn)，形成系統(tǒng)配套的規(guī)范化生產(chǎn)技術(shù)，做到質(zhì)量與 產(chǎn)量并重，以規(guī)避產(chǎn)品質(zhì)量風(fēng)險(xiǎn)，是產(chǎn)品質(zhì)量達(dá)到國內(nèi)和國際市場準(zhǔn)入標(biāo)準(zhǔn)。 《馬邊彝族自治縣林業(yè)局：烏蒙山片區(qū)區(qū)域林業(yè)產(chǎn)業(yè)發(fā)展規(guī)劃方案》、《 馬邊彝族自治縣“十二五”林業(yè)發(fā)展規(guī)劃》 《 全國農(nóng)業(yè)和農(nóng)村 49 49 經(jīng)濟(jì)發(fā)展 “ 十二五 ” 規(guī)劃》、《四川省農(nóng)業(yè)和農(nóng)村經(jīng)濟(jì)發(fā)展 “ 十二五 ”規(guī)劃》等都將 黑桃 列為大力發(fā)展和重點(diǎn)支持的優(yōu)勢特色產(chǎn)業(yè)。本項(xiàng)目的發(fā)展不僅可加快促進(jìn)四川 核桃業(yè) 種植優(yōu)勢布局，帶動(dòng)農(nóng)民增收致富，而且還具有良好的示范作用，能夠有效地帶動(dòng)四川省地區(qū) 核桃 材種植產(chǎn)業(yè)的發(fā)展，是中央和各級政府地方重點(diǎn)支持的行業(yè)，不但沒有任 何政策風(fēng)險(xiǎn)，反而享有政府提供的各項(xiàng)政策優(yōu)惠。