【文章內(nèi)容簡介】 6000007000008000009000001980 1981 1982 1983 1984 1985 1986 1987 1988 1989 1990 1991 1992 1993 1994 1995 1996 1997 1998 1999 2023 2023 2023 2023 2023 2023 2023 2023 2023 2023 2023 2023 20232023e 2023e 2023e 2023e 2023e 2023e 2023e 2023e億元02468101214161820%GDP 增長率%%201 2年我國人均粗鋼消費量與世界主要產(chǎn)鋼國對比0100200300400500600公斤/ 人 美國 日本 德國 法國 英國 巴西 南非 中國 印度世界主要產(chǎn)鋼國產(chǎn)量達到峰值時人均粗鋼積蓄量與我國對比0510152025噸/ 人到峰值年 英國 美國 德國 法國 日本 中國1973年1973年1973年1974年1974年？201 5年和20 20年我國粗鋼消費量預(yù)測7500001000020230300004000050000600007000080000900002023 2023 2023 2023 2023 2023 2023 2023 2023 2023 2023 20232023e 2023e萬噸051015202530%消費量 增幅% 我國 鋼鐵 產(chǎn)業(yè)政策要求逐步淘汰 1000立方米以下高爐 ，我國高爐大型化將支撐優(yōu)質(zhì)鐵礦石進口量保持較高水平。 我國鋼鐵業(yè)大型高爐占較大比例，支撐優(yōu)質(zhì)鐵礦石進口量 我國鐵礦石市場的基本特征與未來發(fā)展趨勢 201 2年我國高爐生鐵產(chǎn)能按爐型大小分布10002023m179。,29987 ,31%2023m179。以上, 2 759 0, 29%1000m179。以下, 3 901 3, 40% 預(yù)計到 2023年，中國廢鋼回收量 ，較 2023年增加 7500萬噸。 2023年和 2023年中國鐵鋼比分別為 %和 86%，分別較 2023年下降 。 2023年中國鐵礦石需求（ 62%） ，國內(nèi)供應(yīng) ，進口 。 2023年中國鐵礦石需求（62%） ，鐵礦石進口依存度在 60%左右。 隨著我國鋼鐵積蓄量快速增加，將改善我國鋼鐵業(yè)原料結(jié)構(gòu) 我國鐵礦石市場的基本特征與未來發(fā)展趨勢 20232023年我國 廢鋼回收量800010500155000202340006000800010000120231400016000180002023 2023 2023 2023 2023 2023 2023 20232023e 2023e 2023e 2023e 2023e 2023e 2023e 2023e萬噸20232023 年我國鐵鋼比預(yù)測9 1 . 5 %86%9 1 . 8 %01000020230300004000050000600007000080000900002023 2023 2023 2023 2023 2023 2023 2023 2023 2023 2023 20232023e 2023e 2023e萬噸405060708090100110%粗鋼生鐵鐵鋼比20232023年中國 鐵礦石進口量與進口依存度0200400600800100012001400百萬噸01020304050607080%進口 92 112 148 208 275 326 383 444 628 619 686 744 790 770 640 需求 251 276 345 407 556 668 769 780 917 962 1042 1061 1165 1180 1060 依存度 65 60 2023 2023 2023 2023 2023 2023 2023 2023 2023 2023 2023 2023 2023 15年 20年 20232023年三大礦山產(chǎn)量情況 2023年力拓、必和必拓、 FMG、淡水河谷四大供應(yīng)商實際增產(chǎn)量在 3200萬噸左右，其中淡水河谷產(chǎn)量略減。從目前四大礦的投資計劃來看，保守估計 2023年四大礦山能增產(chǎn) 5300萬噸鐵礦，其中力拓增加 1200萬噸，必和必拓增加 2023萬噸、 FMG增加 3500萬噸，淡水河谷則減少 1400萬噸左右。 2023年力拓鐵礦石總產(chǎn)量 （按所持股份計 ），必和必拓 ，淡水河谷 ，F(xiàn)MG產(chǎn)量 6777萬噸。 2023年上半年澳大利亞三大礦山繼續(xù)保持增長，力拓增長 6%， BHP增長 %， FMG同比增長 82%，淡水河谷產(chǎn)量卻同比下降 %。 050001000015000202302500030000350002023 2023 2023 2023 2023 2023 2023 2023 2 5 2 0 1 5 1 05051015202530B H P 產(chǎn)量 力拓產(chǎn)量 V a l e 產(chǎn)量 B H P 增幅% 力拓增幅% V a l e 增幅%我國鐵礦石市場的基本特征與未來發(fā)展趨勢 國際主要礦業(yè)巨頭積極擴產(chǎn)，未來兩三年鐵礦石市場供應(yīng)將會過剩 我國鐵礦石市場的基本特征與未來發(fā)展趨勢 四大礦山擴產(chǎn)計劃 公司名稱 現(xiàn)有產(chǎn)能 計劃擴建項目 產(chǎn)能 投資 計劃總產(chǎn)能 完成時間 VALE Serra Sul 194億美元 2023年 Serra Norte 力拓 Simandou 50億美元 2023年 BHP jimblebar 2023年 FMG Kings 2023年 Nyidinghu 2023年 影響鐵礦石市場價格的因素分析 我國鐵礦石市場基本特征及影響價格的因素分析 ●我國國產(chǎn)鐵礦石采選成本決定鐵礦石進口價格底部，人民幣升值抬高國產(chǎn)鐵礦石成本。 ●美元與鐵礦石價格負(fù)相關(guān)，主要鐵礦石出口國家匯率與鐵礦石價格正相關(guān)。 ●海運費是鐵礦石進口價格的重要組成部分，海運費與世界經(jīng)濟發(fā)展密切相關(guān)。 ●冬季我國北方鋼廠進行鐵礦石冬儲，鐵礦石進口價格基本處于全年高位。 2023年國內(nèi)主要礦山生產(chǎn)成本分布圖 據(jù)鋼之家調(diào)研，目前國內(nèi)礦山生產(chǎn)成本在 400600元 /噸占總量的 20%左右， 600800元的占 40%左右 （對應(yīng) 80110美元 /噸） ， 8001000元的占 3540% （對應(yīng) 110135美元 /噸） ，另有少量的在 1000元以上。 110130美元 /噸為多數(shù)礦山的生產(chǎn)成本。 0200400600800100012000 1000 2023 3000 4000 5000產(chǎn)量成本（元/噸）我國鐵礦石市場的基本特征與未來發(fā)展趨勢 我國鐵礦石進口量取決于進口價格 我國鐵礦石市場的基本特征與未來發(fā)展趨勢 2 0 0 8 2 0 1 3 年鐵礦石進口均價與國產(chǎn)礦產(chǎn)量0202304000060000800001000001202301400001600001800002023 年 1 月 2023 年 12 月 2023 年 11 月 2023 年 10 月 2023 年 9 月 2023 年 8 月 2023 年 7 月020406080100120140160180200國產(chǎn)年化 進口均價萬噸$ / t 剔除季節(jié)性因素影響，國內(nèi)鐵礦石產(chǎn)量和進口價格具有一定正相關(guān)性。