【文章內容簡介】 毛利的下降332,110,。利潤表分部分析按產品劃分的主營業(yè)務收入及利潤構成情況 單位：元產品主營業(yè)務收入主營業(yè)務成本毛利率（%）主營業(yè)務收入增減(%)主營業(yè)務成本增減(%)毛利率增減(%)化工業(yè)58,400,93541,247,744 林業(yè)76,339,31560,007,637 造紙業(yè)6,217,247,2045,297,467,896 一、 按產品劃分的主營業(yè)務收入及利潤構成分析根據表分析可知：化工業(yè)本年度實現營業(yè)收入58400935元，相應的營業(yè)成本為41,247,744元，%，是導致營業(yè)利潤中毛利率增長的最主要因素。%，%，%。這反映出2012年度岳陽林紙化工業(yè)銷售狀況可以；林業(yè)本年度實現營業(yè)收入76,339,315元，相應的營業(yè)成本為60,007,637元，%，是導致營業(yè)利潤中毛利率增長的最主要因素。%，%， %。3造紙業(yè)本年度實現營業(yè)收入6,217,247,204元，相應的營業(yè)成本為5,297,467,896元，%，是導致營業(yè)利潤中毛利率增長的最主要因素。%，%，%。利潤表分項分析財務費用項目本期發(fā)生額上期發(fā)生額增減額利息支出620,430,541,498,78,931, 減：利息收入14,565,22,161,7,595, 匯兌損益8,081,23,215,15,133, 銀行手續(xù)費10,538,8,391,2,147, 其他1,294,17,684,16,389, 合計609,615,522,196,87,418, 一．財務費用分析根據表各分析可知：岳陽林紙財務費用較一般企業(yè)財務費用本期增加了87,418,，其主要原因是利息支出大幅度上升所引起的。本期利息收入與去年相比，增加7,595,，利息支出與去年相比，增加了78,931,，匯兌損益較去年相比，增加了15,133,。增減相抵，共同使財務費用增加了87,418,。資產減值損失項 目本期數上年同期數增減額壞賬損失1,175,26,079,27,254, 存貨跌價損失20,401,553,19,847, 合 計21,576,25,525,47,102, 二，資產減值損失分析根據表各分析可知：岳陽林紙資產減值損失本期增加47,102,，其主要原因是壞賬損失大幅度上升引起的。本期壞賬損失與去年相比，增加27,254,，存貨跌價損失較去年相比，增加了19,847,，結果導致資產減值損失本期增加47,102,。營業(yè)外收入項 目本期數上年同期數增減額非流動資產處置利得合計1,435,992,443, 其中：固定資產處置利得1,435,992,443, 政府補助71,998,60,999,10,999, 罰沒收入234,318,84, 無法支付款項4,686,5,558,872, 其他3,006,6,145,3,138, 合 計81,362,74,015,7,346, 三．營業(yè)外收入分析。岳陽林紙股份有限公司本期營業(yè)外收入增加了7,346,，主要由公司營業(yè)外收入中各項目增加所引起的，其中固定資產處置利得增加了443,，政府補助增加了10,999,，罰沒收入減少了84,，無法支付款項減少了872,，其他減少了3,138,，計入營業(yè)外收入的金額增加了7,346,。三、現金流量表分析現金流量表水平分析 單位：元現金流量表水平分析項目2012年金額2011年金額增減額增減率一、經營活動產生的現金流量：銷售商品、提供勞務收到的現金3,694,267,5,848,423,2,154,156, %收到的稅費返還1,087,11,020,9,933, %收到其他與經營活動有關的現金85,218,226,941,141,723, %經營活動現金流入小計3,780,573,6,086,386,2,305,812, %購買商品、接受勞務支付的現金2,613,787,4,475,052,1,861,264, %支付給職工以及為職工支付的現金318,129,313,945,4,184, %支付的各項稅費332,004,436,464,104,460, %支付其他與經營活動有關的現金495,079,517,287,22,207, %經營活動現金流出小計3,759,001,5,742,749,1,983,747, %經營活動產生的現金流量凈額21,571,343,636,322,065, %二、投資活動產生的現金流量：收回投資收到的現金取得投資收益收到的現金處置固定資產、無形資產和其他長期資產收回的現金凈額919,2,586,1,666, %處置子公司及其他營業(yè)單位收到的現金凈額收到其他與投資活動有關的現金11,080,6,990,4,090, %投資活動現金流入小計11,999,9,576,2,423, %購建固定資產、無形資產和其他長期資產支付的現金339,223,383,976,44,753, %投資支付的現金0485,027,485,027, %取得子公司及其他營業(yè)單位支付的現金凈額支付其他與投資活動有關的現金投資活動現金流出小計339,223,869,003,529,780, %投資活動產生的現金流量凈額327,223,859,427,532,203, %三、籌資活動產生的現金流量：吸收投資收到的現金1,049,000,01,049,000, 取得借款收到的現金5,512,188,3,950,839,1,561,348, %收到其他與籌資活動有關的現金1,557,038,978,911,578,127, %籌資活動現金流入小計8,568,227,5,579,750,2,988,476, %償還債務支付的現金5,741,373,4,870,376,870,996, %分配股利、利潤或償付利息支付的現金639,138,647,798,8,659, %支付其他與籌資活動有關的現金2,262,324,574,220,1,688,104, %籌資活動現金流出小計8,642,836,6,092,394,2,550,441, %籌資活動產生的現金流量凈額74,609,512,643,438,034, %四、匯率變動對現金及現金等價物的影響五、現金及現金等價物凈增加額373,667,1,030,594,%加：期初現金及現金等價物余額885,991,1,916,586,1,030,594, %六、期末現金及現金等價物余額512,324,885,991,373,667, %從表看出，%。其中經營活動、投資活動、籌資活動的變動額分別為322,065,、532,203,、438,034,。，%.由現金流量的變動可以看出，格力電器公司2010年凈利潤的減少主要是由于投資活動凈現金流的關系不大。經營活動現金流。經營活動凈現金流比去年增加了532,203,，%%，流入量比去年減少了2,305,812,，%，流出量比去年減少了1,983,747,，%。經營活動現金流入量中，銷售商品、提供勞務收到的現金較去年減少了2,154,156,，%，結合利潤表中數據，本年營業(yè)收入本年較上期減少422,531,，%，由此可知，岳陽林紙采取了寬松的收賬正常，增加了大量的應收賬款。收到的稅費返還，%，%。綜合作用, 經營活動凈現金流入量比去年減少了2,305,812,。經營活動現金流出量中，購買商品、接受勞務支付的現金減少了1,861,264,，%，是導致經營活動現金流出的最主要原因。同時，%，%%，綜合作用，使得經營活動現金流出量比去年減少了1,983,747,。投資活動現金流。投資活動凈現金流比去年增加了532,203,，%%，投資活動現金流入量比去年增加了2,423,，%，投資活動現金流出量比去年減少了529,780,，%。投資活動現金流入量中，主要是因為收到其他與投資活動有關的現金本期增加了4,090,。投資活動現金流出量中，導致投資活動現金流出下降的最主要因素：購建固定資產、無形資產和其他長期資產支付的現金和投資支付的現金分別下降了44,753,027,，%，是岳陽林紙股份有限公司本期進行對外投資所致，是減少投資活動現金流出的有利因素?；I資活動現金流。籌資活動產生的凈現金流量2012年比去年增加了438,034,，%%，說明企業(yè)2012年籌資活動現金流入大于去年籌資活動現金流出，%所導致的?，F金流量表垂直分析現金流量表垂直分析 2011年項目2011年金額流入結構流出結構內部結構一、經營活動產生的現金流量：銷售商品、提供勞務收到的現金5,848,423,%%收到的稅費返還11,020,%%收到其他與經營活動有關的現金226,941,%%經營活動現金流入小計6,086,386,%%購買商品、接受勞務支付的現金4,475,052,%%支付給職工以及為職工支付的現金313,945,%%支付的各項稅費436,464,%%支付其他與經營活動有關的現金517,287,%%經營活動現金流出小計5,742,749,%%經營活動產生的現金流量凈額343,636,二、投資活動產生的現金流量：收回投資收到的現金取得投資收益收到的現金處置固定資產、無形資產和其他長期資產收回的現金凈額2,586,%%處置子公司及其他營業(yè)單位收到的現金凈額收到其他與投資活動有關的現金6,990,%%投資活動現金流入小計9,576,%%購建固定資產、無形資產和其他長期資產支付的現金383,976,%%投資支付的現金485,027,%%取得子公司及其他營業(yè)單位支付的現金凈額支付其他與投資活動有關的現金投資活動現金流出小計869,003,%%投資活動產生的現金流量凈額859,427,三、籌資活動產生的現金流量：吸收投資收到的現金0取得借款收到的現金3,950,839,%%收到其他與籌資活動有關的現金978,911,%%籌資活動現金流入小計5,579,750,%%償還債務支付的現金4,870,376,%%分配股利、利潤或償付利息支付的現金647,798,%%支付其他與籌資活動有關的現金574,220,%%籌資活動現金流出小計6,092,394,%%籌資活動產生的現金流量凈額512,643,現金流入總額11,675,712,%現金流出總額12,704,147,%四、匯率變動對現金及現金等價物的影響五、現金及現金等價物凈增加額1,030,594,加：期初現金及現金等價物余額1,916,586,六、期末現金及現金等價物余額885,991,現金流量表垂直分析 2012年項目2012年金額流入結構流出結構內部結構一、經營活動產生的現金流量：銷售商品、提供勞務收到的現金3,694,267,%%收到的稅費返還1,087,%%收到其他與經營活動有關的現金85,218,%%經營活動現金流入小計3,780,573,%%購買商品、接受勞務支付的現金2,613,787,%%支付給職工以及為職工支付的現金318,129,%%支付的各項稅費332,004,%%支付其他與經營活動有關的現金495,079,%%經營活動現金流出小計3,759,001,%%經營活動產生的現金流量凈額21,571,二、投資活動產生的現金流量：收回投資收到的現金取得投資收益收到的現金處置固定資產、無形資產和其他長期資產收回的現金凈額919,%%處置子公司及其他營業(yè)單位收到的現金凈額收到其他與投資活動有關的現金11,080,%%投資活動現金流入