【正文】 性最大的一部分。風(fēng)險(xiǎn)的理念風(fēng)險(xiǎn)的理念是企業(yè)營(yíng)運(yùn)資金管理中最關(guān)鍵的一項(xiàng)指導(dǎo)思想，以為企業(yè)一定時(shí)期營(yíng)運(yùn)資金管理好壞直接影響到企業(yè)資產(chǎn)的流動(dòng)性、籌資能力，可能決定企業(yè)的生存和發(fā)展，一個(gè)企業(yè)營(yíng)運(yùn)資金開始失控之時(shí)，就是走上衰敗之日，一旦企業(yè)的營(yíng)運(yùn)資金完全失控，并被債權(quán)人起訴時(shí)，企業(yè)就必然由于喪失償債能力而導(dǎo)致破產(chǎn)。所以，營(yíng)運(yùn)資本的存在形式可能永遠(yuǎn)都沒有固定的形式，而是在不斷變化和運(yùn)動(dòng)的，這種運(yùn)動(dòng)形式是以其空間上并存和時(shí)間上繼起為重要特征。影響盈利能力的重要因素是營(yíng)運(yùn)資本的周轉(zhuǎn)速度。不論是廣義還是狹義，營(yíng)運(yùn)資金從財(cái)務(wù)角度看應(yīng)該是流動(dòng)資產(chǎn)與流動(dòng)負(fù)債關(guān)系的總和，在這里“總和”不是數(shù)額的加總，而是關(guān)系的反映，對(duì)營(yíng)運(yùn)資金的管理要注意流動(dòng)資產(chǎn)與流動(dòng)負(fù)債這兩個(gè)方面的問題。但是，企業(yè)戰(zhàn)略目標(biāo)能否順利實(shí)現(xiàn)，在很大程度上還將取決于日常財(cái)務(wù)控制水平的高低，尤其是營(yíng)運(yùn)資本管理效率的高低。因此通過營(yíng)運(yùn)資本管理，可以在充分滿足企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)周轉(zhuǎn)需要并充分考慮企業(yè)財(cái)務(wù)安全性的前提下，不斷提高營(yíng)運(yùn)資本的利用水平和周轉(zhuǎn)能力，以降低營(yíng)運(yùn)資本的持有成本，提高企業(yè)的整體盈利能力，實(shí)現(xiàn)企業(yè)目標(biāo)。效益理念穩(wěn)定的利潤(rùn)是企業(yè)生存和發(fā)展的基礎(chǔ)。應(yīng)收賬款數(shù)量普遍增高，且相互拖欠情況比較嚴(yán)重，平均拖欠時(shí)間增長(zhǎng)，應(yīng)收賬款中有很大一部分發(fā)生壞賬的可能性較大。就其相關(guān)問題，本文對(duì)其相關(guān)內(nèi)容談?wù)劥譁\的看法。四、工作進(jìn)度安排Ⅰ.12月1日到12月30日 查找相關(guān)資料，閱讀相關(guān)文獻(xiàn)，構(gòu)思論文，開題報(bào)告Ⅱ.1月1日到2月15日 完成初稿，寄予指導(dǎo)教師，指導(dǎo)教師提出修改意見。部分企業(yè)現(xiàn)金管理有很大的隨意性，經(jīng)常出現(xiàn)沒有足夠的現(xiàn)金支付貨款和各種費(fèi)用或現(xiàn)金過?，F(xiàn)象，對(duì)現(xiàn)金的粗放型管理模式是不能適應(yīng)市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)趨勢(shì)的。企業(yè)管理的目標(biāo)是生存、發(fā)展、獲利，而現(xiàn)金、應(yīng)收賬款和存貨是企業(yè)營(yíng)運(yùn)資金的主要組成部分，也是構(gòu)成營(yíng)運(yùn)資金管理的主要內(nèi)容。從營(yíng)運(yùn)資產(chǎn)持有成本研究的角度講，企業(yè)營(yíng)運(yùn)資產(chǎn)的持有成本主要有機(jī)會(huì)成本、利息成本、管理成本和損失成本四種。企業(yè)營(yíng)運(yùn)資本的實(shí)物形態(tài)往往是隨著企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)的變動(dòng)而變動(dòng)的，一般是按貨幣資金、儲(chǔ)備資金、生產(chǎn)資金、結(jié)算資金然后又回到貨幣資金的過程運(yùn)作的。成功的企業(yè)通過營(yíng)運(yùn)資本的支持和運(yùn)動(dòng)，在動(dòng)資產(chǎn)和流動(dòng)負(fù)債的反復(fù)循環(huán)轉(zhuǎn)變中，不斷獲取利潤(rùn)。營(yíng)運(yùn)資金又稱營(yíng)運(yùn)資本，有廣義和狹義之分，廣義的營(yíng)運(yùn)資金又稱毛營(yíng)運(yùn)資金，是指一個(gè)企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)中占用在流動(dòng)資產(chǎn)上的資金；狹義的營(yíng)運(yùn)資金又稱凈營(yíng)運(yùn)資金，是指企業(yè)流動(dòng)資產(chǎn)減流動(dòng)負(fù)債后的余額。由于資本投資決策表現(xiàn)為如何對(duì)現(xiàn)金流量進(jìn)行預(yù)測(cè)、決策以及規(guī)劃，而短期投資則表現(xiàn)為如何優(yōu)化現(xiàn)金流量缺口，以提高流動(dòng)性。二、營(yíng)運(yùn)資金的特點(diǎn)為了有效地進(jìn)行企業(yè)營(yíng)運(yùn)資金管理，必須認(rèn)真研究并全面把握企業(yè)營(yíng)運(yùn)資本的特點(diǎn)，了解營(yíng)運(yùn)資本在企業(yè)資本運(yùn)作中的地位以及和其它資本的關(guān)系。程博在《營(yíng)運(yùn)資金管理研究述評(píng)》中認(rèn)為雖然現(xiàn)在提倡財(cái)務(wù)管理的目標(biāo)為股東財(cái)富最大化，但應(yīng)該看到，股東財(cái)富最大化也存在一些缺點(diǎn)：首先，它只適合上市公司，對(duì)非上市公司則很難適用；其次，它只強(qiáng)調(diào)股東的利益，而對(duì)企業(yè)其他利益關(guān)系人的利益重視不夠；最后股票價(jià)格受多種因素影響，并非都是公司所能控制的，把不可控因素引入理財(cái)目標(biāo)是不合理的。（2）應(yīng)付賬款使用率差距大。(一)注重資金需求預(yù)測(cè)，進(jìn)行科學(xué)的事前控制(二)加強(qiáng)事中控制，提高資金使用效率，促進(jìn)資金的有效使用