【正文】 不公平和決定獎賞標準的不確定性。我國上市公司治理結(jié)構(gòu)與日德模式相近，但也有明顯區(qū)別。這一時期過去研究過的老的論題有了新的見解，同時又開辟樂許多新的領(lǐng)域，提出許多新觀點。其代表性的觀點是：（ 1）經(jīng)濟效益最大化；（ 2）利潤最大化；（ 3）權(quán)益資本利潤率最大化；（ 4）股東財富最大化；（ 5）企業(yè)價值最大化。 七、所有者財務(wù)、經(jīng)營者財務(wù)和財務(wù)經(jīng)理財務(wù)問題。非財務(wù)指標包括：顧客滿意度、產(chǎn)品和服務(wù)的質(zhì)量、戰(zhàn)略目標、公司潛在發(fā)展能力、創(chuàng)新能力、技術(shù)目標、市場份額。 —— 多換思想少換人。但是，亞馬遜（ Amazon）和美國在線（ AOL）的成功模式使這一傳統(tǒng)的估值方法受到了挑戰(zhàn)。 （四）利益結(jié)構(gòu) 國有資產(chǎn)管理部門由于是代表政府行使職能，應(yīng)按照出資人管理制度維護國有資本權(quán)益。但由于人們對作業(yè)成本法抱有過高的期望，因而形成了以下認識上的誤區(qū)： 第一，作業(yè)成本法適用于各種類型企業(yè)。知識經(jīng)濟條件下經(jīng)濟的發(fā)展不再屬于資源依賴型，而轉(zhuǎn)化為知識依賴型，依賴于人的知識的發(fā)展程度。隨之，財務(wù)人員在成本管理方面扮演了越來越重要的角色，成為降低現(xiàn)場成本的組織者。 因此，企業(yè)不應(yīng)該僅僅局限于關(guān)注發(fā)展戰(zhàn)略的制定，更應(yīng)在明確戰(zhàn)略目標的同時，重新設(shè)計與戰(zhàn)略目標相關(guān)的業(yè)務(wù)流程，使企業(yè)每個員工在日常工作的每個環(huán)節(jié)都能體現(xiàn)企業(yè)戰(zhàn)略目標、使命和價值觀導(dǎo)向，使戰(zhàn)略目標化為行動，再以行動來實現(xiàn)企業(yè)戰(zhàn)略目標。 智力資本比傳統(tǒng)會計中的無形資產(chǎn)概念外延大得多。 二、戰(zhàn)略成本管理的方法措施體系 戰(zhàn)略成本管理的方法措施體系在內(nèi)容上包括戰(zhàn)略成本分析體系、成本管理的戰(zhàn)略方法措施體系、成本管理保障措施體系三個方面。在此基礎(chǔ)上作者構(gòu)建了基于管理熵的企業(yè)戰(zhàn)略評價體系，其評議指標體系分為兩大部分，即評議性的企業(yè)行為指標和評價性的企業(yè)績效指標兩方面。 此資料來自 企業(yè) ()，大量的管理資料下載 所有者（政府的國有資本管理機構(gòu)）對客觀隨機沖擊與代理人的行為參數(shù)風(fēng)險規(guī)避與努力的邊際成本遞增率缺 乏充分的信息所產(chǎn)生代理成本占 2/3，而由代理人風(fēng)險規(guī)避而導(dǎo)致的代理成本占 1/3。企業(yè)評價的形式雖然是多種多樣的，但究其本質(zhì)主要是企業(yè)目標實現(xiàn)程度與實現(xiàn)手段的測度，其評價的內(nèi)容也隨企業(yè)目標改變而變化，因此所需要設(shè)立的指標體系就會有所不同。 作者運用“ 2020 年國有企業(yè)改制調(diào)查”中的激勵工資數(shù)據(jù)集，在特定的生產(chǎn)函數(shù)和代理人的效用函數(shù)的框架內(nèi)，按 BroydenFletcherGoldfarbShanno的最大似然估計模擬程序，對中國國有企業(yè)代理成本的規(guī)模、原因作了估計與分析。企業(yè)戰(zhàn)略管理體系是由幾個緊密聯(lián)系不可分割的部分組成，包括外部分析和內(nèi)部分析兩個方面。 戰(zhàn)略成本管理的基本思想包括成本的源流管理思想、與企業(yè)戰(zhàn)略相匹配思想、成本管理方法措施的融入思想和培養(yǎng)職工的成本意識。但用兩個等式就能說明智力 資本的內(nèi)涵和特點。然而，在實際運作中得到的結(jié)果卻常常與 此資料來自 企業(yè) ()，大量的管理資料下載 制定戰(zhàn)略時的初衷相偏離，難以達到預(yù)期的目標，致使一本本厚厚的戰(zhàn)略報告最終成為企業(yè)家書架上的陳設(shè)。 “ 財務(wù)會計 ” 的 “ 二維結(jié)構(gòu) ” 向 “ 三維結(jié)構(gòu) ” 轉(zhuǎn)變，走上自己獨立發(fā)展的道路。作業(yè)成本法雖然是一種先進的成本計算方法，但并未獲得我國有關(guān)會計準則和制度的認可，因此企業(yè)要實施作業(yè)成本法，將作業(yè)成本信息用于財務(wù)披露和稅收目的顯然還存在法律障礙。 ，處于整個財務(wù)理論的統(tǒng)帥地位；財務(wù)基礎(chǔ)理論是由一組相互聯(lián)系又相互獨立的財務(wù)概念群按其內(nèi)在邏輯關(guān)系排列而成的一個有機整體。 國有資產(chǎn)經(jīng)營公司作為國有資產(chǎn)管理部門委托對國有資本進行經(jīng)營的具體產(chǎn)權(quán)代表，其責(zé)任目標是確保國有資本安全和增值 ； 國有資產(chǎn)經(jīng)營者作為國有企業(yè)法人財產(chǎn)權(quán)的代表，其責(zé)任目標是實現(xiàn)企業(yè)價值最大化。它們通常是市場資本化過程中的重要部分。 的作用。就當前而言，評價經(jīng)理業(yè)績的標準主要是公司現(xiàn)實財務(wù)業(yè)績。國家財務(wù)問題是郭復(fù)初于 1986年首先提出來的，他認為，國家財務(wù)是社會主義國家作為生產(chǎn)資料所有者，對國有資產(chǎn)生產(chǎn)經(jīng)營單位所進行的本金投入與取得收益及其所形成的經(jīng)濟關(guān)系。（ 2）三職能說：組織，調(diào)節(jié)、監(jiān)督。只有現(xiàn)金管理上謀求最佳現(xiàn)金流，才能實現(xiàn)利潤的穩(wěn)定增長，我國上市公司中使用的大量國有資產(chǎn)，才能實現(xiàn)保值增值。 要健全企業(yè)內(nèi)部資本運營的管理制度。 （李茜整理自《云南財政與會計》 2020 年第 5 期，作者：陳蓉 徐朝能） 主觀性和業(yè)績評價方法：來源于平衡積分卡的證據(jù) 這項研究驗證了不同類型的業(yè)績評價方法在一個主要財務(wù)服務(wù)公司所采用的主觀的平衡積分卡獎金計劃中的影響。 （一） ESOP 的公司治理功能 從本質(zhì)上講， ESOP 是企業(yè)設(shè)立的一種員工養(yǎng)老金計劃，它將股票紅利與貨幣購買結(jié)合，使雇員退休時的財富與公司股票業(yè)績聯(lián)系起來，為雇員提供了一種長期激勵，從而兼具福利與激勵的雙重功能。 ，我國很多企業(yè)正在進行組織設(shè)計，尤其是財務(wù)體制設(shè)計。 一、組織及分類 組織是為了一定的目標而設(shè)計的。文章首先簡要地總結(jié)經(jīng)典 (主流 )現(xiàn)代財務(wù)理論所取得的主要成就和面臨的挑戰(zhàn)；隨后介紹行為財務(wù)學(xué) (Behavioral Finance)的發(fā)展；第三部分主要從方法論的角度引出后現(xiàn)代財務(wù)(Postmodern Finance)；最后部分為總結(jié)。 “擦邊球”的做法，如安然事件，是由于安達信不把真 實的財務(wù)狀況告訴投資者。而且，一連串 財務(wù)報告舞弊案件的事實足以反證舞弊性財務(wù)報告是一種有授意、有策劃、有組織的合伙行為，這就進一步暴露了財務(wù)報告舞弊行為還具有合伙犯罪的特征。項目起草組應(yīng)對公開征求的意見進行匯總，并根據(jù)反饋意見對征求意見稿進行修改，形成草案，由會計司再次提交會計準則委員會征求意見。 要考慮經(jīng)濟發(fā)展背景。這時，相關(guān)的會計專業(yè)知識及會計實踐經(jīng)驗就能發(fā)揮作用。因此，統(tǒng)計檢驗是實證研究方法的核心。由于目前人們對會計目標認知上的差異，根據(jù)單一目標建立起來的會計模式，在會計信息已成為公共信息 此資料來自 企業(yè) ()，大量的管理資料下載 的今天，其有效性正越來越受到懷疑。 ，會計問題具有復(fù)雜化和多樣化的特點，需要在理論上加以研究 。尋求新框架，建立新原則，需要我們努力探索。 此資料來自 企業(yè) ()，大量的管理資料下載 會計基本理論 財務(wù)報告目標革新與現(xiàn)行會計一般原則的沖突 一、時期企業(yè)財務(wù)報告目標的革新 隨著我國企業(yè)的資本結(jié)構(gòu)日趨多元化，企業(yè)不僅要考慮現(xiàn)有投資者的信息要求，更要關(guān)注潛在投資者的信息需求，以此增強其融資潛力。 （鐘俊華整理自《財務(wù)與會計》 2020 年第 5 期，作者：趙愛玲） 當前會計理論研究中的幾個問題 當前，我國正處于經(jīng)濟發(fā)展的轉(zhuǎn)軌時期， 會計工作倍受各方面關(guān)注，如何做好會計市場經(jīng)濟服務(wù)，是我們面臨的一大課題。 。 實證研究方法的出發(fā)點是指以事實結(jié)果為標準，驗證與衡量理論或觀點、假說的正確性。 二、統(tǒng)計檢驗在實證會計一般實證過 程中的體現(xiàn) 統(tǒng)計檢驗在實證會計的一般實證過程中的核心作用可通過以下四個步驟來體現(xiàn)。 （梅玲整理自《財務(wù)與會計導(dǎo)刊》 2020 年第 6 期，作者：龔風(fēng)乾） 會計研究方法論 會計研究方法，又稱會計理論研究方法，是指進行會計理論研究所運用的方法，即研究者為發(fā)展和完善會計理論 ，在搜集和整理會計實踐經(jīng)驗材料并開展理性思維的過程中采用的一切途徑、手段、工具和方法。研究方法具有客觀性，會計環(huán)境不同的國家也可以采用同樣的研究方法，同時我們在選擇研究方法時還要考慮經(jīng)濟發(fā)展背景。 在發(fā)布階段，項目起草組根據(jù)會計準則委員會的意見對草案 進行修改，形成送審稿，會計司按規(guī)定程序報送財政部領(lǐng)導(dǎo)審核后，由財政部發(fā)布并組織實施。 財務(wù)報告舞弊行為已經(jīng)定位在是一種“合伙、故意犯罪” ,就不存在“構(gòu)成犯罪”和“不構(gòu)成犯罪”之分 ,只有起訴和免于起訴、犯罪輕與重之別。相反，我國有些上市公司和會計師事務(wù)所聯(lián)合造假，公然違背會計制度。 作者系統(tǒng)地歸納了經(jīng)典現(xiàn)代財務(wù)理論取得的主要成就有：無套利假設(shè)；有效市場假說；完美資本市場下的儲蓄和投資；均值 方差分析；資本資產(chǎn)定 價模型；要素定價模型；資本結(jié)構(gòu)以及股利無關(guān)性；凈現(xiàn)值；金融衍生產(chǎn)品估價技術(shù)；事件研究；代理問題與信號傳遞；市場時機把握能力；公司估價技術(shù)等。我們所要解決的問題是如何從組織體制設(shè)計上來提高組織運行效率與效益，提高組織的活力。財務(wù)體制設(shè)計的核心是財務(wù)控制權(quán)的劃分，集中型財務(wù)體制可能是我國較為可行的制度選擇。要達到激勵與福利的雙重效果，有兩點是重要的：一是規(guī)范的設(shè)計機制與交易結(jié)構(gòu)；二是合理的股權(quán)結(jié)構(gòu)，即合理的內(nèi)部職工持股比例。根據(jù)經(jīng)濟學(xué)和心理學(xué)對業(yè)績評價和補償標準的研究，我們發(fā)展關(guān)于 不同類型評價方法權(quán)重的假設(shè)。主要手段有建立現(xiàn)代企業(yè)制度；加強風(fēng)險的科學(xué)管理；慎重考慮行業(yè)的選擇；培養(yǎng)核心競爭力；實施穩(wěn)健操作，重視盡職調(diào)查。 （李茜整理自《河北財會》 2020 年第 4 期，作者：易顏新 劉國華） 我國近期財務(wù)管理若干理論觀點述評 新中國成立五十年來，我國財務(wù)理論的發(fā)展大體上經(jīng)歷三個階段。（ 3）二職能說：資源分配，財務(wù)監(jiān)督。 六、資本、基金分流問題。近年來評價經(jīng)理業(yè)績的標準大大擴展，其顯著特征是標準中增加了很多非財務(wù)指標。政府在企業(yè)并購活動中往往擔(dān)當重要角色。 費用資本化也是 “e 時代 ” 的鮮明特征。 此資料來自 企業(yè) ()，大量的管理資料下載 （三）權(quán)力結(jié)構(gòu) 國有資產(chǎn)管理部門從其行政性來看，具有一定的行政管理權(quán)；從其經(jīng)濟性來看，具有代表國家從總體上對國有資產(chǎn)行使其監(jiān)督管理、投資、收益和處分等權(quán)力。它是財務(wù)理論的根基和出發(fā)點，是建立行為理論和約束理 論，即財務(wù)管理理論體系的前提和基礎(chǔ)；以財務(wù)目標為邏輯起點的財務(wù)管理理論體系，是財務(wù)理論體系中的核心部分，是對財務(wù)工作進行操作和管理的跟蹤性描述。 企業(yè)必須根據(jù)自身的技術(shù)水平、成本結(jié)構(gòu)和成本效益原則，對作業(yè)成本法的實施進行可行性分析。會計從它的基本結(jié)構(gòu)上看，已經(jīng)完成了從 “ 一維結(jié)構(gòu) ” 向 “ 二維結(jié)構(gòu) ” 的發(fā)展，即從 “ 單式簿記 ” 向 “ 復(fù)式簿記 ” 的發(fā)展。 仔細分析這 一現(xiàn)象 背后的原因，其中有一點我們認為是國內(nèi)企業(yè)普遍容易犯的錯誤 ——在實施戰(zhàn)略規(guī)劃的過程中，常常單純依 靠個人能力。第一個等式為 :企業(yè) =有形資產(chǎn) +智力資本 (安妮 成本管理要從成本發(fā)生的源流著手，所采取成本管理戰(zhàn)略方法措施要與企業(yè)的基本戰(zhàn)略、企業(yè)的發(fā)展階段相適應(yīng)，各種戰(zhàn)略措施之間要協(xié)調(diào)配合。從整個戰(zhàn)略體系分析，戰(zhàn)略實施與戰(zhàn)略評價保障了企業(yè)確定的戰(zhàn)略目標的實現(xiàn)。結(jié)果發(fā)現(xiàn)，中國國有企業(yè)的代理成本，相當于 60到 70％的利潤潛力。從我國先后出臺的指標體系看，由于各自評價的目的不同，從不同的角度與層面進行設(shè)計，因而呈現(xiàn)出多樣性，基本上擺脫了以產(chǎn)值、產(chǎn)量為中心，而轉(zhuǎn)變以財務(wù)評價為中心，較。代理成本由兩方面原因產(chǎn)生，信息不充分與代理人風(fēng)險規(guī)避態(tài)度。 作者簡要回顧了企業(yè)評價體系的演變的四個階段（觀察性業(yè) 績評價、統(tǒng)計性業(yè)績評價、財務(wù)性業(yè)績評價和戰(zhàn)略管理評價），指出現(xiàn)有的戰(zhàn)略評價體系的特點是通過多層次財務(wù)指標和非財務(wù)進行企業(yè)評價，同時指出已有評價體系的不足是大多停留在以財務(wù)指標為主，或者存在將財務(wù)指標與非財務(wù)指標簡單加權(quán)的嚴重邏輯錯誤?？刂瞥杀拘枰w職工的共同參 與，需要培養(yǎng)職工的成本意識。第二個等式就是 :智力資本 =市場價值 賬面價值，即智力資本 (IC)為企業(yè)市場價值 (MV)與賬面價值 (BV)之差。事實上，首先，實施一項戰(zhàn)略舉措，可能使很多員工的切身利益發(fā)生改變，因此，員工中可能存在不小的思想阻力，依靠個人力量很難消除這些阻力；其次，對于涉及多個業(yè)務(wù)部門和分支機構(gòu)的大中型企業(yè)的變革，部門、單位間協(xié)調(diào)機制的建設(shè)非常重要，而這絕非個人力量所能輕易完成的；再次，領(lǐng)導(dǎo)個人的精力、才智有限，一旦負責(zé)的領(lǐng)導(dǎo)對戰(zhàn)略規(guī)劃本身的理解產(chǎn)生偏差或自己就心存抱怨，那整個戰(zhàn)略的實施 都會受到嚴重的影響。 (徐晶摘自《中國財經(jīng)網(wǎng)》 2020 年 7月 9日，作者： 余緒纓 ) 財務(wù)人員是降低現(xiàn)場成本的組織者 寶鋼推行標準成本管理制度以來，成本管理的重心轉(zhuǎn)移到了作業(yè)區(qū)， 作業(yè)長從以往只管生產(chǎn)、質(zhì)量轉(zhuǎn)到還必須管現(xiàn)場成本上來。 （王玉紅摘自《財務(wù)與會計導(dǎo)刊》 2020 年第 9 期，作者：王東 ） 論知識經(jīng)濟的社會文化觀與現(xiàn)代管理會計 知識經(jīng)濟是工業(yè)經(jīng)濟的進一步發(fā)展 和深化，其基本特點表現(xiàn)為它以人的創(chuàng)造性知識（廣義理解的知識）作為最重要的生產(chǎn)要素。 （耿云江整理自中華財會網(wǎng) 2020 年 8 月 20 日，作者：景莉） 此資料來自 企業(yè) ()，大量的管理資料下載 成本管理會計 作業(yè)成本法的五大認識誤區(qū) 與傳統(tǒng)成本計算方法相比，作業(yè)成本法的創(chuàng)新主要有兩點 ：一是在成本分配方法上引入了成本動因概念，將傳統(tǒng)的單一數(shù)量分配基準改為財務(wù)變量與非財務(wù)變量相結(jié)合的多元分配基準，增強了成本信息的準確性；另一點是它強調(diào)成本的全程戰(zhàn)略管理，將成本控制視野延伸到市場需求和設(shè)計階段，注重優(yōu)化作業(yè)鏈和增加顧客價值，提升了企業(yè)的管理層次。國有企業(yè)經(jīng)營者對所擁有的國有資產(chǎn)享有法人財產(chǎn)權(quán)，其中財權(quán)包括籌資權(quán)、投資權(quán)、留用資金支配權(quán)、資產(chǎn)處置權(quán)、成本費用開支權(quán)、定價權(quán)、營業(yè)收入支配權(quán)等。利潤是對過去經(jīng)營業(yè)績的總結(jié)，利潤同增長率相結(jié)合曾被認為是對公司未來業(yè) 績進行預(yù)測的可靠方法。有并購計劃的企業(yè)充分考慮政府行為，特別是當?shù)卣畬Σ①彽膽B(tài)度，十分重要。非財務(wù)指標則相反，他們往往是面向未來。資