【正文】 醫(yī)院： 總體說來，當(dāng)前醫(yī)藥流通市場的變革對醫(yī)院的影響不大 (只是有少量的處方外流 )。 20xx 年年初，有 20 多家生產(chǎn)企業(yè)聯(lián)名上書，建議取消藥品集中招標(biāo)采購這一政策。綠色藥品是以綠色標(biāo)準(zhǔn)對藥品進行重新評估，特別注重對重金屬、黃曲霉素、農(nóng)藥殘留、微生物等世界公認(rèn)的“四害”進行檢驗的藥品。 二、各級醫(yī)療機構(gòu)可憑麻醉藥品印鑒卡到所在地麻醉藥品經(jīng)營單位購買鹽酸羥考酮控釋片供醫(yī)療使用。 “醫(yī)藥分開”與“醫(yī)藥分業(yè)”的目的都是為了斬斷醫(yī)院與藥品收入的利益關(guān)系，但因“以藥養(yǎng)醫(yī)”的歷史原因和醫(yī)院補償機制的未能形成，至今這兩項改革均未有大成效。零售市場品種結(jié)構(gòu)將出現(xiàn)新的調(diào)整，來自國內(nèi)外大型企業(yè)的新的 OTC 強勢品牌在未來兩年將陸續(xù)登場。但是在項目的實施中決定成功的主要因素是領(lǐng)導(dǎo)重視 (親自參與 )、技術(shù)適用、投資回報、服務(wù)質(zhì)量、降低成本。中國 1500 億元藥品生產(chǎn)的物流需求是很大的。農(nóng)村醫(yī)療和城市醫(yī)療都有問題，農(nóng)村更為嚴(yán)重，因為三農(nóng)問題一直沒有得到妥善解決，這次十六屆三中全會提出解決農(nóng)民問題是十分及時的。由于國有企業(yè)改制、藥價降低，市場份額有所改變，但從銷售數(shù)量上，比例應(yīng)該變化不大，低于以銷售額計 算的市場占有率變化。外資對物流介入的興趣遠(yuǎn)遠(yuǎn)高于藥品批發(fā)和零售業(yè)；但在管理市場開發(fā)等方面仍然存在很大的問題。 (3)外資企業(yè)加快向我國轉(zhuǎn)移生產(chǎn)的同時未同步轉(zhuǎn)移先進技術(shù)。截至 20xx 年 11 月末，生物制藥行業(yè)完成產(chǎn)品銷售收入 189 億元， 比上年同期增長 %，高于行業(yè)平均水平 個百分點；實現(xiàn)利潤 億元，比上年同期增長 %，與行業(yè)平均增幅基本持平。 截至 20xx 年 11 月末，醫(yī)藥工業(yè)企業(yè)產(chǎn)品銷售成本占銷售收入比重為 %，較上年同期下降了 個百分點。但其中也有一定風(fēng)險， 4 月下旬，公司高價進了一批免疫球蛋白，當(dāng)天中央電視臺的新聞里就播出專家訪談，指出免疫球蛋白對非典的預(yù)防作用沒有依據(jù)，結(jié)果可想而知。如生產(chǎn)雙黃蓮口服液的哈藥六廠、生產(chǎn)利巴韋林的麗珠集團。 20xx 年，東盛集團技工貿(mào)總收入 30 億元人民幣，集團現(xiàn)擁有 1 個藥物研究所，6 個藥品生產(chǎn)基地， 1 個醫(yī)藥公司和 1 個保健品公司。 遠(yuǎn)大系。而早在 20xx 年 8 月，復(fù)星即注資 億元人民幣擁有天津藥業(yè)集團 22%的股份，成為天津藥業(yè)集團第二大股東。 1998 年 5 月，上市僅半年的太極集團就斥資 1 億元收購?fù)┚w全部國有股，成為桐君閣的絕對控股公司，實現(xiàn)了本企業(yè)資金、技術(shù)、產(chǎn)品優(yōu)勢與桐君閣百年老字號品牌和龐大商業(yè)零售網(wǎng)點等優(yōu)勢資源的整合。據(jù)測算，美洲消費 120 億美元，歐洲消費 120 億美元，亞洲消費 120 億美元，其他地區(qū)消費 90 億美元。 2.“改”字當(dāng)頭，實現(xiàn)三個轉(zhuǎn)變。 合研制與開發(fā)攻勢。由于資金投入的不足，國內(nèi)生產(chǎn)的大部分新藥物都是模仿而來的，這勢必潛伏著巨大的生存危機：一方面這些產(chǎn)品不可能出口，只能內(nèi)部銷售；另一方面仿制的做法也越來越受到諸多的限制，甚至引起知識產(chǎn)權(quán)的糾紛。 國家食品藥品監(jiān)督管理局對 GMP 認(rèn)證時限不延期，標(biāo)準(zhǔn)不降低。通過對以上因素的變動分析，可以發(fā)掘出該行業(yè)有哪些潛力可以挖掘，明了該行業(yè)的市場競爭、抵御風(fēng)險能力，據(jù)以擬定出下階段的目標(biāo)方案。 算術(shù)平均法 較好值 中間值 較差值 注 ： 企業(yè)指標(biāo)參考為 該項指標(biāo)根據(jù)統(tǒng)計局 20xx 年末全國 18 萬家工業(yè)企業(yè)統(tǒng)計數(shù)據(jù)計算整理 而得，單位為千元，僅供參考。四是產(chǎn)品質(zhì)量、性能有待提高；五是外貿(mào)產(chǎn)品結(jié)構(gòu)不合理。這就必然誘導(dǎo)眾多醫(yī)藥企業(yè)、甚至是一些非制藥企業(yè)紛紛投資生物醫(yī)藥項目，造成了同一產(chǎn)品多家生產(chǎn)的重負(fù)現(xiàn)象；四是企業(yè)規(guī)模小，缺乏參與國際競爭的能力。 。 ，商業(yè)效益下滑，兩極分化加劇。由于生存環(huán)境的不斷提高，“回歸大自然”的思潮會更加強勁；人們生活水平的提高，對醫(yī)療保健體系也就有更高和多樣化的要求。 醫(yī)藥行業(yè)和證券市場上，一家大的集團公司控股和參股數(shù)京公司，我們往往稱這些母公司及控股參股公司為一個醫(yī)藥系。 復(fù)星系。而昆明制藥公司的主營產(chǎn)品主要有高甲醚系列、三七系列、天麻素系列藥品等。而麗珠在消化道用藥、心腦血管用 藥和抗感染用藥上有一定優(yōu)勢，并具有較為完善的處方藥銷售渠道，這與太太藥業(yè)較為成熟的 0TC 渠道形成有效互補。 廣州白云山制藥廠的板藍根銷量占到了全國市場的 60%，在非典肆虐的 3 月曾經(jīng)一天銷售各類板藍根藥物 600 余萬元，創(chuàng)下了該廠最高日銷售記錄。原因有兩個，一是大批量銷售非典藥液，一瓶虧損 1 元多，估計這一塊的損失就要達到上百萬元；二是該公司主要以銷售處方藥為主，而 4 月份到醫(yī)院就診的病人減少，致使處方藥的 銷售也大受影響。從實現(xiàn)效益的總量看，已經(jīng)創(chuàng)出歷史性新高。近年來中藥工業(yè)效益增長始終弱于行業(yè)平均水平，增勢“不溫不火”。有專 家提出，繼以彩電、冰箱等家電制造業(yè)和汽車、鋼鐵等生產(chǎn)線為標(biāo)志的兩輪重復(fù)建設(shè)后，以生物醫(yī)藥工程、電子信息、新材料為代表的第三輪重復(fù)建設(shè)正在我國凸顯，相關(guān)產(chǎn)業(yè)風(fēng)險亦加速集聚。實際上對進口藥品零售價的影響，不僅有關(guān)稅的影響，還包括市場的影響。這方面的實例很多，如偽劣商品、低價競爭等。真正能自己負(fù)擔(dān)大病的人口可能在 5000 萬人，甚至更少。 (3)國內(nèi)的商業(yè)企業(yè)也在進行整合，外資仍然沒有真正進入這個領(lǐng)域，但是 TNT、 DHL 等外資物流企業(yè)都專門成立了生命科學(xué)物流部門，準(zhǔn)備進人醫(yī)藥物流領(lǐng)域。越來越多的企業(yè)開始應(yīng)用 ERP 管理軟件，說明現(xiàn)代企業(yè)管理思想開始著陸中國企業(yè)。該規(guī)定實施一年后，一批靠大眾媒體廣告拉動銷售的處方藥品種市場份額急劇下降，而新的 OTC 強勢品牌正在逐步形成。 20xx 年上半年，國家計委又對西藥 199 種、2200 個規(guī)模，中成 藥 267 個品種，進行了調(diào)價，平均降價幅度為 1520%。北京萌蒂制藥有限公司于 1998 年申請從英國進口鹽酸羥考酮控釋片， 經(jīng)審核，我局現(xiàn)已批準(zhǔn)該藥品在臨床使用。 (四 )全新理論催生新一代中藥助眠藥 中國中醫(yī)研究院中藥研究所研制出純中藥植物制劑“一身清晚安顆?！薄? (5)消費者的選擇自 主權(quán)以及對藥價的敏感程度在不斷加強。“藥品超市”的進入將加速醫(yī)藥商業(yè)企業(yè)的整合，以后的藥品流通市場將會向少數(shù)的幾個大的能覆蓋全國的批發(fā)企業(yè)集中，大量的中小批發(fā)企業(yè)將被迫轉(zhuǎn)型，或進人零售領(lǐng)域，或定位于醫(yī)藥物流，或被兼并。 對其影響較大的是醫(yī)藥分離的潛在趨勢，目前，有不少醫(yī)院和地方已經(jīng)開始醫(yī)藥分開的試點。在“藥品超市”進來之前，由于地方保護以及其他政策上的限制，如距離的限制、稅收政策的限制等形成了局部區(qū)域市場的壟斷，市場保持相當(dāng)?shù)姆€(wěn)定，如上海的市區(qū)藥品零售市場，基本由十幾家大型國營連鎖藥店所共享，在各區(qū)均有一到二家連鎖藥店處于相對優(yōu)勢地位。 目前，藥品流通市場的競爭主體有：生產(chǎn)企業(yè)、批發(fā)企業(yè)、零售企業(yè) (包括醫(yī)院、連鎖藥店、單體藥店 )以及包括藥品超市 (平價藥店 )在內(nèi)的及正準(zhǔn)備進入藥品流通市場的企業(yè)和等待中國藥品流通市 場的外資醫(yī)藥流通企業(yè)。用于非癌癥慢性疼痛治療 時，應(yīng)遵循國家藥品監(jiān)督管理局、衛(wèi)生部聯(lián)合下發(fā)的《關(guān)于芬太尼透皮貼劑 (多瑞吉 )增加適應(yīng)癥的通知》 (國藥監(jiān)安 [20xx]194 號 )附件 1 中第四條“強阿片類藥物在慢性非癌痛治療中的指導(dǎo)原則”的各項規(guī)定。但一旦該改變試點有成功的突破，則有可能解決招標(biāo)購藥帶來的困難，醫(yī)藥利潤分配格局將會發(fā)生新的變化，同時也將給零售藥業(yè)帶來新的發(fā)展機遇。從政府的意愿看，招標(biāo)購藥的目的有二：一是降低藥價，減輕政府和老百姓的負(fù)擔(dān)，二是引入“公開、公正、公平”的競爭機制，糾正購銷活動中的不正 之風(fēng)。 總之，中國加入 WTO 二年的“與狼共舞”，我們獲得了很多經(jīng)驗，我們也有了一些準(zhǔn)備，雖然有的地方仍然是我行我素，但是大多數(shù)都在 跟著時代的進步與時俱進。 在藥品流通過程中的不正之風(fēng)仍然沒有得到完全的遏制，但是已經(jīng)是過街老鼠，人人喊打。 (2)中國的醫(yī)藥事業(yè)已經(jīng)持續(xù)多年快速發(fā)展，近年的產(chǎn)值增長率都超過 20%， 20xx 年估計在 23～ 25%。 20xx 年中國經(jīng)歷了 SARS 的考驗，藥價繼續(xù)在下降，醫(yī)療體制改革仍然沿著原來的方向在緩慢前進。這些條款的影響，眾說紛紜，有的認(rèn)為，多少年下來了，沒什么了不起；有的擔(dān)心以后日子不好過；有的認(rèn)為外資會借中國加入 WTO 的東風(fēng)，大舉迅速占領(lǐng)中國市場。 年行業(yè)發(fā)展三大趨勢 (1)分化發(fā)展已成必然 從醫(yī)藥經(jīng)濟走勢看，雖然呈現(xiàn)前高后低的運行態(tài)勢，但醫(yī)藥工業(yè)基本面向好，運行質(zhì)量有所增強，經(jīng)營績效水平有所提高，為 20xx 年醫(yī)藥經(jīng)濟快速增長奠定了基礎(chǔ)。 其中：器官植 (介 )入制造業(yè)、病房護理設(shè)備制造業(yè)利潤增 長超過 50%，是醫(yī)療器械行業(yè)中利潤增長最快的。 (5)虧損企業(yè)虧損面、虧損額雙雙減虧。根據(jù)國家統(tǒng)計局的統(tǒng)計數(shù)據(jù)顯示，醫(yī)藥工業(yè)各項主要經(jīng)濟指標(biāo)均創(chuàng)近年來的新高，超額完成既定目標(biāo)已成定局。 還有一類企業(yè)并不生產(chǎn)銷售與非典有關(guān)的藥品，但卻因為非典概念而使股價一路走高。 1999年 11 月，東盛集團受讓青海同仁鋁業(yè)股份有限公司國家股股權(quán) ，以 %的股權(quán)成為該公司第一大股東， 20xx 年 3 月，同仁鋁業(yè)更名為東盛科技。但是 20 世紀(jì) 80 年代后，遠(yuǎn)大在國際貿(mào)易、房地產(chǎn)、科技、制藥等領(lǐng)域發(fā)展勢頭迅猛。 一系列的收購令復(fù)星實業(yè)成為一個龐大的醫(yī)藥產(chǎn)業(yè)綜合體 ，而在醫(yī)藥商業(yè)渠道上的擴張目前已經(jīng)成為公司的投資重點。 20xx 年 2 月太極 托管本地區(qū)的另一家上市公司西南藥業(yè)，并不擁有其產(chǎn)權(quán)，只是負(fù)責(zé)向西南藥業(yè)提供新藥報批的支持，同時委托西南藥業(yè)加工曲美、睡寶等產(chǎn)品。雖然我國傳統(tǒng)中藥出口量在不斷增長，但由于一些產(chǎn)品尚不符合國際醫(yī)藥市場的標(biāo)準(zhǔn)和要求，銷售份額只有百分之幾。 二、行業(yè)強勢、弱勢、機會與風(fēng)險（ SWOT） 強勢 ，我國醫(yī)藥行業(yè)年均增長 %，已成為當(dāng)今世界上發(fā)展最快的醫(yī)藥市場之一。D 投入持續(xù)上升，蓬勃勢頭不減。 主要產(chǎn)品變動 20xx 年 1～ 11 月，我國醫(yī)藥生產(chǎn)企業(yè)共完成化學(xué)原料藥 萬噸，比上年同期增長%；完成中成藥產(chǎn)量 萬噸，比上年同期增長 %。 GMP 是國際通用的藥品生產(chǎn)質(zhì)量管理標(biāo)準(zhǔn)。 市場風(fēng)險 隨著全球經(jīng)濟一體化的發(fā)展和我國加入世界貿(mào)易組織，國內(nèi)醫(yī)藥市場成為一個國際性的競爭市場已勿庸質(zhì)疑。 【結(jié)論】 工業(yè)經(jīng)濟效益繼續(xù)回升，商業(yè)效益下 滑，兩極分化加?。幻駹I經(jīng)濟發(fā)揮更重要作用。 III 行業(yè)風(fēng)險揭示、政策分析及負(fù)面信息 一、風(fēng)險揭示 一是企業(yè)規(guī)模問題突出，大 多數(shù)中小企業(yè)規(guī)模小、管理水平低且布局分散。 三、負(fù)面信息 一是我國的傳統(tǒng)中草藥具有優(yōu)勢，但在生物制藥方面與發(fā)達國家還有著相當(dāng)?shù)牟罹?。，并正呈現(xiàn)“少流通環(huán)節(jié)”的趨勢。 行業(yè)前景預(yù)測 ，增幅高于 20xx 年。 ，產(chǎn)品創(chuàng)新能力不足。醫(yī)藥行業(yè)大部分都屬于競爭性行業(yè)，國有資本存在很大的退出空間，這無疑給民營資本獲得了絕佳的投資機會。 20xx 年中國醫(yī)藥史上最大的并購案就是以華源為主角的。 由重慶川儀更名而來的華立控股，目 前配成為華立集團發(fā)展生物制藥產(chǎn)業(yè)的旗艦，發(fā)展方向是青蒿素。 太太藥業(yè) (已更名為健康藥業(yè) )是一家典型的保健品企業(yè)，雖然保健品利潤豐厚，太太藥業(yè)的太太口服液、靜心口服液銷售也不錯，但太太藥業(yè)一直都想在處方藥和非處方藥市場尋求突破，將發(fā)展空間延伸到生化醫(yī)藥領(lǐng)域。 七大醫(yī)藥系成員 醫(yī)藥系 控股／參股的主要公司 太極系 太極集團、桐君閣、西南藥業(yè) 華源系 上藥集團、華源制藥、華源股份 復(fù)星系 復(fù)星實業(yè)、豫園商城、友誼股份、天藥股份、 羚銳股份、重慶藥友、花紅藥業(yè)、北京金象 華立系 華立控股、昆明制藥、華立科技 太太系 麗珠集團、健康藥業(yè) (H 股 ) 遠(yuǎn)大系 華東醫(yī)藥、如意 集團、浙江醫(yī)藥 東盛系 東盛科技、潛江制藥、蓋天力制藥、青海制藥 下篇：行業(yè)分析說明 I醫(yī)藥行業(yè)分析 一、 20xx 年醫(yī)藥行業(yè)運行分析 20xx 年醫(yī)藥行業(yè)運行情況 20xx 年上半年一場突如其來的 SARS 風(fēng)暴，給生產(chǎn)非典藥品的相關(guān)醫(yī)藥企業(yè)帶來意想不到的發(fā)展良機，他們成為非典藥品賣方市場的寵兒、非典時期最大的贏家。 20xx 年四月份后，由于人們的恐慌心理有所緩和，購買藥品趨于理性，中藥材價格才平穩(wěn)下來。 回顧 20xx 年全年醫(yī)藥工業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營形勢，二季度在非典和國內(nèi)市場急劇增長的影響下，增幅出現(xiàn)陡然增長態(tài)勢，其后于三季度有所減緩，回復(fù)常態(tài)發(fā)展，繼續(xù)保持穩(wěn)定發(fā)展軌跡?；瘜W(xué)制藥行業(yè)仍是我國醫(yī)藥制造業(yè)中最具競爭力的“鼎足”行業(yè)。但多年來低于全國工業(yè)平均產(chǎn)銷率水平 4～ 5 個百分點的狀況仍沒有根本扭轉(zhuǎn)，且產(chǎn)成品資金占用較上年同期增長 %，產(chǎn)成品庫存可供銷售天數(shù)居高不下，年末劇增達 50%以上。 附件：我國醫(yī)藥行業(yè)加入 WTO 兩周年分析 中國加入 WTO 已經(jīng) 2 年了。從實際情況看，發(fā)展慢的地區(qū)，往往是觀念落后，做法和想法仍然有封建殘余的地方。 (1)中國醫(yī)療事業(yè)的基本估計我國有 13 億人口，但是醫(yī)療事業(yè)費用只有 400 億美元，美國有 2 億人口，醫(yī)療事業(yè)費為 14000 億美元。上藥集團拍賣資產(chǎn)成為國有企業(yè)資本運作的一種模式。但是，中國醫(yī)療保險的品種仍然有限，由于歷史的原因，參與保險的人數(shù)比較少。也就是說，尚有約 2/3 的工業(yè)和大部分商業(yè)企業(yè)未通過認(rèn)