【正文】 第五章 信用評(píng)級(jí)流程 49 二、評(píng)級(jí)項(xiàng)目存檔 ? 要求保存項(xiàng)目過程中形成的所有資料，尤其是企業(yè)的財(cái)務(wù)信息、經(jīng)營信息及市場信息。 ? 評(píng)級(jí)聲明是評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)向社會(huì)表明評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)的身份與行為的原則，承諾的職業(yè)道德原則。這種方式對(duì)于國內(nèi)的民營企業(yè)尤其適用。 ? 主要原材料及產(chǎn)品市場信息。 第五章 信用評(píng)級(jí)流程 11 二、委托評(píng)級(jí) ? 整體上講，評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)的評(píng)級(jí)項(xiàng)目以委托評(píng)級(jí)為主。1 第五章 信用評(píng)級(jí)流程 2 本章要點(diǎn) ? 信用評(píng)級(jí)流程概況 ? 項(xiàng)目立項(xiàng)與項(xiàng)目準(zhǔn)備 ? 信息收集與盡職調(diào)查 ? 信用風(fēng)險(xiǎn)分析 ? 信用等級(jí)確定 ? 等級(jí)公示與跟蹤 第五章 信用評(píng)級(jí)流程 3 第一節(jié) 信用評(píng)級(jí)流程概況 信用評(píng)級(jí)流程是對(duì)評(píng)級(jí)項(xiàng)目自項(xiàng)目立項(xiàng)到項(xiàng)目完成發(fā)布公告，各個(gè)階段影響評(píng)級(jí)質(zhì)量的重要環(huán)節(jié)的行為做出的明確規(guī)定，是評(píng)級(jí)人員進(jìn)行評(píng)級(jí)分析、提出評(píng)級(jí)觀點(diǎn)的行為規(guī)范，是評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)評(píng)級(jí)項(xiàng)目流程管理的指南。 ? 委托評(píng)級(jí)是由受評(píng)主體直接委托評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)對(duì)其整體信用質(zhì)量或特定融資行為的信用風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行評(píng)級(jí)。 第五章 信用評(píng)級(jí)流程 20 一、外部信息搜集 ? 對(duì)于國內(nèi)的評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)，公開信息的收集過程不僅為項(xiàng)目分析提供了最新的信息資料，而且為分析人員在進(jìn)行盡職調(diào)查之前進(jìn)行了行業(yè)知識(shí)培訓(xùn)。 第五章 信用評(píng)級(jí)流程 29 五、盡職調(diào)查之管理層訪談 ? 目的：了解企業(yè)管理經(jīng)營理念、管理制度的設(shè)計(jì)思想、企業(yè)決策層對(duì)企業(yè)歷史經(jīng)營表現(xiàn)的評(píng)價(jià)、對(duì)市場環(huán)境的預(yù)測、對(duì)競爭對(duì)手實(shí)力的評(píng)價(jià)。 第五章 信用評(píng)級(jí)流程 40 四、評(píng)級(jí)報(bào)告撰寫 ? 報(bào)告正文是評(píng)級(jí)小組信用風(fēng)險(xiǎn)分析水平的綜合體現(xiàn)，表現(xiàn)了信息分析整理的效果，對(duì)重點(diǎn)信用風(fēng)險(xiǎn)把握的準(zhǔn)確程度。 第五章 信用評(píng)級(jí)流程 50 三、信用風(fēng)險(xiǎn)跟蹤 ? 信用風(fēng)險(xiǎn)跟蹤是在評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)確定了信用等級(jí)之后，長期關(guān)注與受評(píng)企業(yè)有關(guān)的各種風(fēng)險(xiǎn)信息，定期或在出現(xiàn)可能影響信用等級(jí)重大信息時(shí)，重新對(duì)信用等級(jí)進(jìn)行及時(shí)審議，調(diào)整或保持信用等級(jí)及評(píng)級(jí)觀點(diǎn)的行為。 ? 在信用等級(jí)公示期間，評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)有責(zé)任、無償解答各種涉及評(píng)級(jí)報(bào)告與信用評(píng)級(jí)的質(zhì)疑與咨詢。 ? 報(bào)告摘要：報(bào)告的首頁，主要包括評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)的評(píng)級(jí)觀點(diǎn)及受評(píng)企業(yè)反映信用實(shí)力的重要財(cái)務(wù)指標(biāo)。查看受評(píng)主體的生產(chǎn)現(xiàn)場主要適用于工業(yè)企業(yè)，直觀感覺受評(píng)主體的經(jīng)營規(guī)模與經(jīng)營氛圍，體會(huì)受評(píng)企業(yè)的實(shí)際經(jīng)營是否與其資料反映的一致。 ? 行業(yè)市場競爭以及競爭對(duì)手公開的信息。 第五章 信用評(píng)級(jí)流程 10 ? 在主動(dòng)評(píng)級(jí)中，評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)擁有自主權(quán)，是否開始針對(duì)某一領(lǐng)域或區(qū)域的主動(dòng)評(píng)級(jí)，