【正文】 樣的 關(guān)鍵時(shí)期，就要重點(diǎn)關(guān)注上市增發(fā)條件中要求的業(yè)績(jī)水平，判別企業(yè)在這段期間對(duì) 可疑的交易和活動(dòng)帶來(lái)財(cái)務(wù)舞弊行為的可能性。(二)動(dòng)機(jī)識(shí)別法進(jìn)行財(cái)務(wù)舞弊的上市公司舞弊的手法多種多樣，要有效的發(fā)現(xiàn)和預(yù)防舞弊行為 就要在該行為發(fā)生時(shí)分析出問(wèn)題發(fā)生的原因，從而更快的推斷出舞弊行為的如何進(jìn) 行的，這樣來(lái)講，對(duì)動(dòng)機(jī)的識(shí)別將成為一種有效的識(shí)別方法，有助于發(fā)現(xiàn)線索，降 低風(fēng)險(xiǎn)。控制系統(tǒng)不健全時(shí)，企業(yè)產(chǎn)生舞弊的可能性更大。對(duì)于有季節(jié)性或階段性的行業(yè)，應(yīng)判斷企業(yè)所處階段與企業(yè)當(dāng)前盈利狀況是否相符。非經(jīng)常性損益構(gòu)成了企業(yè)利潤(rùn)的一部分，對(duì)利潤(rùn)會(huì)產(chǎn)生暫時(shí)性的影響，因而一些企業(yè)虛列非經(jīng)常性損益，抬高當(dāng)期利潤(rùn)。此外，對(duì)于各種準(zhǔn)備的沖回方面，上市公司有很大的自我調(diào)節(jié)的余地。虛增應(yīng)收賬款，可以導(dǎo)致資產(chǎn)增加，主營(yíng)業(yè)務(wù)收入增加，而要達(dá)到虛增應(yīng)收賬款的目的，企業(yè)常常虛構(gòu)交易事實(shí)或少提甚至不提壞賬準(zhǔn)備。還有一些上市公司會(huì)利用時(shí)間差，在會(huì)計(jì)期間結(jié)束前突擊重組，進(jìn)行重大資產(chǎn)的買賣，確認(rèn)暴利。上交所的一份研究報(bào)告表明，我國(guó)一些上市公司的資產(chǎn)重組績(jī)效不明顯，重組后利潤(rùn)呈拋物線式的增長(zhǎng)，即在虧損情況下 重組，重組后一兩年內(nèi)利潤(rùn)顯著增長(zhǎng)，此后盈利能力逐漸回落，回到起點(diǎn)甚至更低，這個(gè)過(guò)程中很難排除財(cái)務(wù)舞弊的可能性。除此之外，關(guān)聯(lián)交易還包括控股股東利用上市公司的資金對(duì)外投資；關(guān)聯(lián)方之 間相互提供借款擔(dān)保；上市公司與關(guān)聯(lián)方之間委托或者受托經(jīng)營(yíng)資產(chǎn)，從而獲取委 托或者受托經(jīng)營(yíng)收益，保持上市公司業(yè)績(jī)等。例如，一些企業(yè)以高于或者低于市場(chǎng)價(jià)格的價(jià)格從事關(guān)聯(lián)購(gòu)銷，或者與關(guān)聯(lián)方虛構(gòu)購(gòu)銷業(yè)務(wù)，操縱利潤(rùn)，人為的抬高上市公司業(yè)務(wù)和效益。上市公司財(cái)務(wù)舞弊行為往往牽涉到企業(yè)股 票交易，涉及金額巨大，企業(yè)從財(cái)務(wù)舞弊行為中獲取的非法利益也十分巨大，這種 巨大的利益誘惑與受到輕微處罰之間的巨大發(fā)差，使得處罰不但無(wú)法對(duì)財(cái)務(wù)舞弊行 為起到警示作用，反而有可能加劇上市公司財(cái)務(wù)舞弊行為的發(fā)生。正如契約理論所闡述的一樣，企業(yè)各種契約的締結(jié)者之間存在著利益沖突，他 們的行為也受著不同目標(biāo)的支配，一旦企業(yè)的內(nèi)部控制制度不健全，內(nèi)部監(jiān)督機(jī)制 缺失，企業(yè)的重大決策無(wú)法做到充分的科學(xué)化、民主化，在利己動(dòng)機(jī)的驅(qū)動(dòng)下，企 業(yè)股東、管理者或企業(yè)員工等各利益集團(tuán)，為滿足自身的利益需要，往往會(huì)犧牲企 業(yè)財(cái)務(wù)信息的真實(shí)性，產(chǎn)生財(cái)務(wù)舞弊行為。第三，從道德層面看，部分會(huì)計(jì)人員的素質(zhì)低下也是產(chǎn)生舞弊行為的重要原因。一些上市公司以財(cái)務(wù)舞弊手段虛減利潤(rùn)，或增加免稅項(xiàng)目或減免項(xiàng)目，從而達(dá)到減少納稅的目的。一方面，上市公 司會(huì)立刻喪失公開(kāi)發(fā)行或配售股票籌集資金的條件；另一方面，公司在市場(chǎng)上的信 譽(yù)度和財(cái)務(wù)上的信用度都會(huì)受到在一定程度上降低，影響企業(yè)的融資和經(jīng)營(yíng)，使企 業(yè)面臨更大的壓力和困境，嚴(yán)重者甚至威脅到企業(yè)的生存。由此可見(jiàn)，公司法為企業(yè)為股票上市和增發(fā)新股都設(shè)置了一道盈 利門檻，要想獲取股權(quán)籌集的巨大優(yōu)勢(shì)和利益，很多企業(yè)不得不在財(cái)務(wù)報(bào)表上做手 腳。圖2．1 風(fēng)險(xiǎn)因子理論示意圖(二)個(gè)別風(fēng)險(xiǎn)因子分析1．財(cái)務(wù)舞弊的動(dòng)機(jī)和目的(1)籌措資金，爭(zhēng)取上市或配股 股權(quán)融資是企業(yè)融資的重要方式之一，是企業(yè)快速籌措資金的重要渠道，與債權(quán)融資相比，股權(quán)融資籌措到的資金具有沒(méi)有到期日，不需要?dú)w還本金，沒(méi)有固定 的股利負(fù)擔(dān)，因而具有很大的優(yōu)勢(shì)。隨后，美國(guó)注冊(cè)舞弊審核 師協(xié)會(huì)創(chuàng)始人Albrecht博士在索耶先生研究的基礎(chǔ)上完善了財(cái)務(wù)舞弊三角理論，認(rèn)為是壓力、機(jī)會(huì)和借口三要素共同作用導(dǎo)致財(cái)務(wù)舞弊行為發(fā)生，這一觀點(diǎn)被認(rèn)為是 比較成熟的財(cái)務(wù)舞弊產(chǎn)生動(dòng)因的三因素論。在沒(méi)有稅收的條件下，會(huì)計(jì)政策變動(dòng)不會(huì)影響股票價(jià)格。3．有效市場(chǎng)假說(shuō) 二十世紀(jì)六十年代，美國(guó)芝加哥大學(xué)財(cái)務(wù)學(xué)家法瑪提出了有效市場(chǎng)假說(shuō)。聯(lián)系二者 的紐帶為受托經(jīng)濟(jì)責(zé)任。在 對(duì)企業(yè)經(jīng)營(yíng)發(fā)展做出決策的時(shí)候，股東更傾向以企業(yè)的長(zhǎng)遠(yuǎn)發(fā)展為出發(fā)點(diǎn)，而高管 人員則可能更多的考慮自己任期內(nèi)的薪酬，從而更加注重短期利益。企業(yè)契約的締結(jié)者將通過(guò)不同種類的契約將他們所擁有的資源投入 到企業(yè)中，并以此獲得相應(yīng)的回報(bào)，這些資源通常包括：資本、技術(shù)、服務(wù)、信息世弋丁O會(huì)計(jì)在本質(zhì)上也是一種經(jīng)濟(jì)契約。因此MulfordaIld Comiskey指出，確定盈余管理和財(cái)務(wù)舞弊之間的界 限更多的是門藝術(shù)而不是科學(xué)。Scott認(rèn)為盈余管理的目的是使經(jīng)營(yíng)者自身利益或企業(yè) 市場(chǎng)價(jià)值達(dá)到最大化。這種觀點(diǎn)被稱之為信息觀。、(2)國(guó)內(nèi)對(duì)財(cái)務(wù)舞弊的定義我國(guó)《獨(dú)立審計(jì)具體準(zhǔn)則第8號(hào)——錯(cuò)誤與舞弊》對(duì)舞弊的定義為：“舞弊是指導(dǎo)致會(huì)計(jì)報(bào)表產(chǎn)生不實(shí)反映的故意行為?！边@一定義與艾利奧特和威林哈姆在著作《管理舞弊： 發(fā)現(xiàn)和威懾》中的定義十分相似，他們將財(cái)務(wù)報(bào)表舞弊定義為：“企業(yè)管理層通過(guò)重大誤導(dǎo)性的財(cái)務(wù)報(bào)表來(lái)?yè)p害投資者和債權(quán)人的利益而形成故意舞弊。第五部分，博達(dá)公司財(cái)務(wù)舞弊案剖析。本文邏輯結(jié)構(gòu)包括： 第一部分，引言。他認(rèn)為治理財(cái)務(wù)舞弊行為可以通過(guò)降低企業(yè)再融資的凈資產(chǎn)收益率，或者 放寬再融資條件。蔣堯明(2003)從需求的角度分析了財(cái)務(wù)舞弊行為。(二)國(guó)內(nèi)外研究現(xiàn)狀1．財(cái)務(wù)舞弊識(shí)別研究 財(cái)務(wù)舞弊行為的識(shí)別即是對(duì)財(cái)務(wù)舞弊行為的預(yù)警和判別，國(guó)外學(xué)者的相關(guān)研究重點(diǎn)主要集中在對(duì)財(cái)務(wù)舞弊發(fā)生征兆的分析上。但是，我國(guó)上市公司的信息 披露狀況不容樂(lè)觀，財(cái)務(wù)舞弊案件不斷曝光。22(三)報(bào)表項(xiàng)目識(shí)別法??????????????????????．．22 1．資產(chǎn)負(fù)債表項(xiàng)目分析????????????????????．．232．利潤(rùn)表項(xiàng)目分析??????????????????????．．24五、臺(tái)灣博達(dá)財(cái)務(wù)舞弊案例分析???????????????????????26(一)博達(dá)財(cái)務(wù)舞弊案背景????????????????????．．26(二)博達(dá)財(cái)務(wù)舞弊成因分析????????????????????271．目的和動(dòng)機(jī)????????????????????????一272．道德品質(zhì)?????????????????????????．．273．舞弊機(jī)會(huì)??????????????????????????284．被發(fā)現(xiàn)的可能???????????????????????．．285．受懲罰的性質(zhì)和程度????????????????????。隨著全球資本市場(chǎng)的快速發(fā)展和變遷，上市公司的財(cái)務(wù)環(huán)境發(fā)生了快速而 劇烈的變化，新型行業(yè)和新型金融產(chǎn)品的興起使得企業(yè)的交易模式也發(fā)生了重大變 化，而且變的越來(lái)越復(fù)雜。對(duì)本文的研究做出重要貢獻(xiàn)的個(gè)人和集體，均已在文中以明確方 式標(biāo)明。指導(dǎo)教師簽名：——日期： 學(xué)位論文作者簽名：——日期：學(xué)位論文版權(quán)使用授權(quán)書本學(xué)位論文作者完全了解吉林財(cái)經(jīng)大學(xué)有關(guān)保留、使用學(xué)位論文的規(guī)定，有權(quán) 保留并向國(guó)家有關(guān)部門或機(jī)構(gòu)送交論文的復(fù)印件和磁盤，允許論文被查閱和借閱。對(duì)上市公司財(cái)務(wù)舞弊行為的識(shí)別，關(guān)鍵在于看透財(cái)務(wù)舞弊的手段，掌握最新的 識(shí)別方法。(一)選題意義2l世紀(jì)初，世界各個(gè)國(guó)家的經(jīng)濟(jì)社會(huì)發(fā)展進(jìn)入了一個(gè)嶄新的階段，經(jīng)濟(jì)的騰飛推動(dòng)了上市公司數(shù)量的大幅度增加。上市公司財(cái)務(wù)舞弊已經(jīng)成為了社會(huì)上一 個(gè)敏感而沉重的話題，它像一塊毒瘤時(shí)刻威脅著人類社會(huì)和經(jīng)濟(jì)活動(dòng)的良性發(fā)展。實(shí)證研究的結(jié)果顯示，董事會(huì)成員中外部董事所占的比例比較低的公司，發(fā)生財(cái)務(wù)舞弊的可能性比較小。另外，還可以通過(guò)建立審計(jì)委員會(huì)防止高層管理人員發(fā)生財(cái)務(wù)舞弊行為。但從研究方法上看，大多數(shù)學(xué)者都采用了定量的 研究方法，從大量的上市公司財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)中發(fā)現(xiàn)問(wèn)題，尋求解決辦法。包括財(cái)務(wù)舞弊相關(guān)概念和相關(guān)經(jīng)濟(jì)理論。針對(duì)博達(dá)案中值得注意的關(guān)鍵點(diǎn)，對(duì)注冊(cè)會(huì)計(jì)師、投資者、以及上市公司的治理提出建議。在1987年報(bào)告中，Tread、vay委員會(huì)將財(cái)務(wù)報(bào)表舞弊定義為“由于故意或輕率的錯(cuò)報(bào)或漏報(bào)，導(dǎo)致財(cái)務(wù)報(bào)告嚴(yán)重誤導(dǎo)”?！备鶕?jù)以上定義，可以將舞弊的特征概括為以下幾點(diǎn)：①有意識(shí)性，企業(yè)實(shí)施舞弊行為通常有既定的 目的和設(shè)想，并有意識(shí)的付諸行動(dòng)；②手段不正當(dāng)，舞弊的手段通常包括偽造、變 造、隱瞞和欺騙；③利益驅(qū)動(dòng)性，舞弊的目的是獲取超額的利益；④舞弊的性質(zhì)屬 違法或違規(guī)。Scott認(rèn)為盈余管理是在GAAP的范圍內(nèi)，是否構(gòu) 成財(cái)務(wù)舞弊主要體現(xiàn)在盈余管理是否“越界”的問(wèn)題上。(3)盈余管理的手段。通過(guò)定義可以看出，會(huì)計(jì)錯(cuò)誤與財(cái)務(wù)舞弊的主要區(qū)別體 現(xiàn)在是否具有主觀故意性上。在企業(yè)的經(jīng)營(yíng)過(guò)程中，資源的投入和利益回報(bào)都需要通 過(guò)會(huì)計(jì)信息進(jìn)行計(jì)量，這兩個(gè)契約的執(zhí)行情況也需要通過(guò)會(huì)計(jì)契約加以反映。針對(duì)會(huì)計(jì)契約而言，企業(yè)除遵守會(huì)計(jì)準(zhǔn)則之外，還可以通過(guò)制定內(nèi)部會(huì)計(jì)制度影響 企業(yè)會(huì)計(jì)行為，企業(yè)內(nèi)部會(huì)計(jì)制度的制定具有很大的彈性和自由空間，企業(yè)高管人 員完全有機(jī)會(huì)借此對(duì)企業(yè)會(huì)計(jì)信息的披露施加影響，影響企業(yè)財(cái)富的再分配，從而 為企業(yè)財(cái)務(wù)舞弊行為的發(fā)生提供可能。但是由于代理人不擁 有剩余索取權(quán)，其行為目標(biāo)與所有者所追求的利益并不完全一致，委托人總是希望 憑借對(duì)財(cái)產(chǎn)的最終擁有權(quán)分享全部盈余，而代理人卻希望保留一定比例盈余擴(kuò)大生 產(chǎn)經(jīng)營(yíng)，同時(shí)還要考慮自身的回報(bào)，可能做出損害股東利益的決策和行為，如通過(guò) 較高的財(cái)務(wù)報(bào)告盈利提高薪酬，增加以股票為基礎(chǔ)薪酬的個(gè)人所持公司股票的價(jià) 值，將公司的資產(chǎn)轉(zhuǎn)換成自己的所用，在公司內(nèi)獲得提升或保持現(xiàn)有的職位等。在有效市場(chǎng)假說(shuō)提出以前，企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表被視為是了解企業(yè)財(cái)務(wù)狀況的唯一信 息來(lái)源，投資者處理會(huì)計(jì)信息的成本巨大，他們對(duì)于不同的會(huì)計(jì)處理程序所產(chǎn)生的 數(shù)據(jù)無(wú)法加以區(qū)分或者調(diào)整，這使得企業(yè)管理當(dāng)局可以通過(guò)選擇不同的會(huì)計(jì)程序達(dá) 到操縱股價(jià)和轉(zhuǎn)移財(cái)富的目的。一在有效市場(chǎng)假說(shuō)下，高管人員試圖通過(guò)扭曲財(cái)務(wù)報(bào)表信息來(lái)影響股票價(jià)格的做法是無(wú)法取得效果的，因?yàn)橛行袌?chǎng)假說(shuō)中的市場(chǎng)是一名相當(dāng)精明的“分析師”，高管人員的財(cái)務(wù)報(bào)表舞弊行為不會(huì)影響這名“分析師”對(duì)股票的定價(jià)。四因素理論對(duì)財(cái)務(wù)舞弊動(dòng)因的概括已經(jīng)較為全面?；谝陨显?，企業(yè)通常都將股權(quán)融資以及股票上市擺在重要的位置上。ST是英文單詞Special Treatlnent的縮寫，意思為“特別處理”。企業(yè)股票上市之后，便可以 在交易所市場(chǎng)流通轉(zhuǎn)讓。誠(chéng)信屬于經(jīng)濟(jì)、制度、道德范疇，三個(gè)范疇是相互影響、共同作用的。(三)一般風(fēng)險(xiǎn)因子分析1．舞弊機(jī)會(huì)(1)信息不對(duì)稱 在兩權(quán)分離的代理制度下，資產(chǎn)所有者和代理人之間信息不對(duì)稱的情況必然存在，而且無(wú)法完全消除，因?yàn)檫@種不對(duì)稱，使得委托人無(wú)法完全有效的監(jiān)督受托人的經(jīng)營(yíng)行為，無(wú)法準(zhǔn)確識(shí)別財(cái)務(wù)信息的真實(shí)性，受托人為展示自身經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)，提高受托報(bào)酬，就會(huì)利用這種信息的不對(duì)稱性，進(jìn)行財(cái)務(wù)舞弊。2．被發(fā)現(xiàn)的可能 財(cái)務(wù)舞弊行為如果不會(huì)被發(fā)現(xiàn)或者被發(fā)現(xiàn)的可能性很小，則必然會(huì)加劇財(cái)務(wù)舞弊行為的產(chǎn)生。這樣，關(guān)聯(lián)交易就成為了一種重要的財(cái)務(wù)舞弊手段。關(guān)聯(lián)方資金融通。對(duì)于合并重組的上市公司，投資者雖然注意到了公司一時(shí)的損失，但是更 關(guān)心重組之后的未來(lái)，因而股價(jià)可能不跌反漲，當(dāng)市場(chǎng)預(yù)測(cè)發(fā)生改變或者公司盈利 不足時(shí)，已注銷的合并重組費(fèi)用可進(jìn)行保守測(cè)算，被夸大的合并重組費(fèi)用可以變成 另一會(huì)計(jì)年度的盈利。資產(chǎn)剝離的方式主要有協(xié)議轉(zhuǎn)讓、拍賣、出售等方式。(三)粉飾報(bào)表數(shù)據(jù)1．虛增資產(chǎn) 在各種各樣的財(cái)務(wù)舞弊手法中，資產(chǎn)造假占據(jù)了重要地位。上市公司虛增存貨的方法主要是虛構(gòu)存貨，變更存貨計(jì)價(jià) 方法、少提或不提存貨跌價(jià)準(zhǔn)備等。3．收益性支出資本化 在收益性支出資本化的手法中，利息費(fèi)用資本化是最突出的手法。內(nèi)外 部環(huán)境的劇烈變化，很可能會(huì)增大企業(yè)的財(cái)務(wù)壓力，為了抵御財(cái)務(wù)壓力追逐利益，財(cái)務(wù)舞弊行為就會(huì)產(chǎn)生。對(duì)于已經(jīng)在行業(yè)內(nèi)取得巨大市場(chǎng)份額的企業(yè)，企業(yè)的增長(zhǎng)很難再高于行業(yè)的平均增長(zhǎng)。要將企 業(yè)與同行業(yè)其他企業(yè)進(jìn)行比較，分析公司股價(jià)與其目前和未來(lái)運(yùn)營(yíng)業(yè)績(jī)的關(guān)聯(lián)性。企業(yè)內(nèi)外部的經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)考核，不僅涉及到企業(yè)總體經(jīng)營(yíng)情 況的評(píng)價(jià)，還涉及到企業(yè)管理層管理業(yè)績(jī)的考核，影響其提升和薪酬。例如對(duì)外籌集資金比較容易，資金成本相對(duì)較低；有利于維護(hù)和提高公司股票的價(jià) 值，樹立良好形象；展開(kāi)商業(yè)信用比較便利等。應(yīng)收賬款項(xiàng)目在報(bào)表上反映了企業(yè)的經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)，日后無(wú)法收回時(shí)會(huì)造成壞賬損失，嚴(yán)重影響企業(yè)經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)。分析固定資產(chǎn)項(xiàng)目時(shí)，要著重關(guān)注固定資 產(chǎn)的入賬價(jià)值、計(jì)價(jià)方法、減值準(zhǔn)備、折舊率等?？梢苑譃橹苯颖硗庳?fù)債、間接表外負(fù) 債和轉(zhuǎn)移表外負(fù)債。其次，要分析主營(yíng)業(yè)務(wù)稅金與主營(yíng)業(yè)務(wù)收入比例是否合理。通 常來(lái)講，銷售費(fèi)用與銷售收入之間存在著正相關(guān)的關(guān)系，例如產(chǎn)品的運(yùn)輸費(fèi)、外包 裝的包裝費(fèi)、隨產(chǎn)品的保險(xiǎn)費(fèi)等，都應(yīng)該與產(chǎn)品銷售量之間有明顯的正相關(guān)關(guān)系。并且利用利得操縱利潤(rùn)操作上容易，效果直接而明顯，是上市公司的常用手段。隨后，博大公司不斷向外界宣布公司經(jīng)營(yíng)的利好消息，如營(yíng)業(yè)收入創(chuàng)歷 史新高、獲得美日大訂單、涉足新領(lǐng)域等。博達(dá)申請(qǐng)重整時(shí)，宣稱公司擁有大量現(xiàn)金，但是大部分投資 于衍生工具，因此用途是受限制的，不能自由動(dòng)用。(二)博達(dá)財(cái)務(wù)舞弊成因分析基于財(cái)務(wù)舞弊動(dòng)因的風(fēng)險(xiǎn)因子理論，本文將從個(gè)別風(fēng)險(xiǎn)因子和一般風(fēng)險(xiǎn)因子兩方面逐一對(duì)博達(dá)財(cái)務(wù)舞弊發(fā)生的原因進(jìn)行分析。應(yīng)該說(shuō)葉素菲本人有很高的學(xué)識(shí)和豐富的經(jīng)歷，1991年，她白手起家創(chuàng)辦了博達(dá)科技，從四名員工、兩臺(tái)計(jì)算機(jī)發(fā)展到擁有六家制造公司、四家投資公司的上市企業(yè)。這些金融工具的運(yùn)用使交易運(yùn)作環(huán)節(jié)大量增加，博達(dá)公司以此達(dá)到了通過(guò)復(fù)雜的金融工具粉飾財(cái)務(wù)報(bào)表、套取現(xiàn)金的目的。對(duì)于重要評(píng)估事項(xiàng)未實(shí)行必要的輔 導(dǎo)及評(píng)估程序，致使評(píng)估結(jié)論與事實(shí)有重大差異者，或有違反證券管理法或其它相 關(guān)法令規(guī)定的情形者，金管會(huì)應(yīng)視缺失情節(jié)輕重依《證券交易法》規(guī)定處以警告、解除經(jīng)理人職務(wù)、停業(yè)或撤銷營(yíng)業(yè)許可等行政處分。④共謀廠商從博達(dá)倉(cāng)庫(kù)提領(lǐng)先前博達(dá)寄放的存貨。在企業(yè)的會(huì)計(jì)核算中，企業(yè)員工的分紅配股的那部分金額將計(jì)入盈余分配，不計(jì)入薪酬費(fèi)用，博達(dá)獲得員工分紅配股的股票后再將股票賣出，將所得到的錢款匯入自己建立的海外人頭公司的賬戶，作為人頭公司向博達(dá)虛假購(gòu)買商品的貨款，從而為博達(dá)創(chuàng)出新的訂單，虛增博達(dá)的營(yíng)業(yè)收入。進(jìn)過(guò)如此巧妙的安排，博達(dá)公司的應(yīng)收賬款變?yōu)榱似湓诎闹薰餐y行的4500 萬(wàn)美元存款，以此掩蓋了應(yīng)收賬款惡化的情況。圖5．5利用擔(dān)保虛增存款示意圖六、對(duì)上市公司財(cái)務(wù)舞弊行為治理的建議(一)對(duì)注冊(cè)會(huì)計(jì)師的建議全球資本及金融市場(chǎng)的變遷、產(chǎn)業(yè)環(huán)境的快速變化、電子行業(yè)的迅速興起使企 業(yè)的