【正文】 循環(huán)使用 信用 農(nóng)行 短期 4, % 20xx 年 1 月 4 日 20xx 年 1 月 4 日 循環(huán)使用 信用 農(nóng)行 短期 2, % 20xx 年 1 月 31 日 20xx 年 1 月 30 日 循環(huán)使用 信用 農(nóng)行 短期 1, % 20xx 年 4 月 1 日 20xx 年 3 月 31 日 循環(huán)使用 信用 建行 短期 20, % 20xx 年 2 月 1 日 20xx 年 1 月 30 日 循環(huán)使用 信用 工行 短期 5, % 20xx 年 4 月 9 日 20xx 年 3 月 27 日 循環(huán)使用 信用 工行 短期 5, % 20xx 年 5 月 28 日 20xx 年 5 月 22 日 循環(huán)使用 信用 浦發(fā)行 短期 2, % 20xx 年 7 月 24 日 20xx 年 7 月 24 日 循環(huán)使用 信用 浦發(fā)行 短期 10, % 20xx 年 6 月 27 日 20xx 年 7 月 27 日 循環(huán)使用 信用 交行 短期 7, % 20xx 年 9 月 18 日 20xx 年 9 月 17 日 循環(huán)使用 信用 交行 短期 10, % 20xx 年 4 月 26 日 20xx 年 10 月 13 日 循環(huán)使用 信用 交行 短期 10, % 20xx 年 4 月 12 日 20xx 年 10 月 13 日 循環(huán)使用 信用 交行 短期 3, % 20xx 年 6 月 18 日 20xx 年 10 月 13 日 循環(huán)使用 信用 交行 短期 5, % 20xx 年 6 月 20 日 20xx 年 10 月 13 日 循環(huán)使用 信用 交行 短期 2, % 20xx 年 6 月 26 日 20xx 年 10 月 13 日 循環(huán)使用 信用 中信 短期 20, % 20xx 年 4 月 11 日 20xx 年 10 月 10 日 循環(huán)使用 信用 合計 183, 資料來源：客戶提供 據(jù) 介紹，中核華興未來擬加強與金融機構(gòu)和相關(guān)方的合作，嘗試銀行借款以外的融資模式以實現(xiàn)融資渠道的多元化，如采用應(yīng)收賬款保理、發(fā)行非公開定向債務(wù)融資工具等方式加快資金回籠及降低融資成本。 （ 3）本部 現(xiàn)金流量表 單位：萬元 20xx 年度 20xx 年度 20xx 年度 報告期與基期變動率 基期 報告期 經(jīng)營活動現(xiàn)金流入小計 568,273 709,057 792,226 % 經(jīng)營活動現(xiàn)金流出小計 505,591 735,884 745,810 % 經(jīng)營活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額 62,682 (26,827) 46,416 % 投資活動現(xiàn)金流入小計 1,151 3,511 677 % 投資活動現(xiàn)金流出小計 27,231 25,134 49,987 % 投資活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額 (26,080) (21,623) (49,310) % 籌資活動現(xiàn)金流入小計 66,685 144,286 216,501 % 籌資活動現(xiàn)金流出小計 66,881 77,930 151,316 % 籌資活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額 (196) 66,356 65,185 % 匯率變動對現(xiàn)金的影響 (213) (332) (358) % 現(xiàn)金及現(xiàn)金等價物凈增加額 36,193 17,574 61,933 % 加：期初現(xiàn)金及現(xiàn)金等價物余額 31,067 67,260 84,834 % 期末現(xiàn)金及現(xiàn)金等價物余額 67,260 84,834 146,767 % 注：現(xiàn)金及現(xiàn)金等價物不包括其他貨幣資金， 20xx 年末現(xiàn)金及現(xiàn)金等價物余額 億元包括存入中國核建股份資金結(jié)算中心的存款 億元（該款項在資產(chǎn)負債表中的其他應(yīng)收款中列示） ，不包括其他貨幣資金 億元 。 應(yīng)付票據(jù)： 20xx 年 12 月 31 日余額為 億元，其中銀行承兌匯票 億元，商業(yè)承兌匯票 億元； 20xx 年 6 月 30 日余額為 億元。 預(yù)付款項： 20xx 年 12 月 31 日余額為 億元； 20xx 年 6 月 30 日余額為 億元，主要為預(yù)付的分包工程款， 其中預(yù)付中核華譽工程有限責任公司分包款 5180 萬元，預(yù)付江蘇省蘇中建設(shè)集團股份有限公司分包款 3524 萬元，預(yù)付中國核工業(yè)二三建設(shè)有限公司工程款 2639 萬元。 20xx 年主營業(yè)務(wù)收入構(gòu)成上， 核電工程收入 億元，同比增長 %，占主營業(yè)務(wù)收入 %， 同比下降 個百分點；民用及其他工程收入 億元，同比增長 %， 占主營業(yè)務(wù)收入 60%， 同比增加 個百分點；軍工工程收入 億元，同比下降 %， 占主營業(yè)務(wù)收入 %， 同比下降 個百分點。 核電工程主要包括核電土建工程、核電設(shè)計與安裝、核維修與核服務(wù)等，業(yè)主為中廣核和中核集團。具體組織結(jié)構(gòu)如下： 核電工程事業(yè)部 及國際工程事業(yè)部下設(shè)項目部，由項目部負責具體核電工程項目的施工，并通過內(nèi)部分包將部分工程分包給具有某一項技術(shù)專長的專業(yè)子公司。經(jīng)過重組改制，集團公司擁有的工程建設(shè)及其 配套業(yè)務(wù)的核心業(yè)務(wù)及相關(guān)資產(chǎn)、人員等經(jīng)營要素整體投入到股份公司， 包括以工程建設(shè)為主營業(yè)務(wù)的二級單位 8 家 (包括中核華興公司 )，以核電工程建設(shè)配套為主營業(yè)務(wù)的二級單位 2 家。 信托到期日仍不足部分，由中投保代償或受讓應(yīng)收款，代償或受讓后中投保對南京新城科技園和中核華興展開追償，追償措施包括法律訴訟等。 （ 5）中投保與長安信托對建設(shè)情況及應(yīng)收賬款回款情況進行抽查和監(jiān)控； （ 6）每個月中核華興提供自身的財務(wù)報表信息； （ 7） 對于信托到期前 20 個工作日南京新城科技園應(yīng)支付滿足信托本金及收益在內(nèi)的 應(yīng)收賬款， 如金額不足，則當天要求中核華興在 3 個工作日內(nèi)補足 ； （ 8） 當中核華興未能在信托到期前 17 個工作日內(nèi)補足，則長安信托可當天向中投保要求代償，中投保在 17 個工作日內(nèi)代償或有條件受讓應(yīng)收賬款 。 （ 2）研發(fā)總部項目融資。 應(yīng)收賬款回款 據(jù) 南京新城 的項目負責人介紹，研發(fā)總部項目原計劃 20xx 年 12 月 30 日開工，因拆遷拖延，實際 20xx 年 2 月才開工，但拆遷直到 20xx 年 1 月才全部完成，目前進度為：地下施工完成，地上部分 1樓 10 層、 3樓 5 層、其他 5 棟樓均為78 層，總施工進度約為 45%。雙方設(shè)立共管帳戶，對項目資金進行共同管理，并約定了資金投入、資金占用費支付、回購款支付等的具體時點和金額。具體方案為中核華興將其持有的對南京新城的應(yīng)收賬款轉(zhuǎn)讓給其子公司中核華譽，由 長安信托 成立特定信托計劃買斷此應(yīng)收賬款 ， 因采用 買斷 方式，本筆應(yīng)收賬款可以出表，在緩解資金壓力的同時，改善報表結(jié)構(gòu) 。 中核華興為央企中國核工業(yè)建設(shè)集團公司的子公司，實力較強，同時因為與南京建鄴區(qū) 的良好關(guān)系，所以承接了 建鄴區(qū)南京新城科技園 的 BT 項目，項目占壓資金較多，賬期較長，大額的應(yīng)收賬款影響了中核華興及其母公司中國核工業(yè)建設(shè)集團公司的財務(wù)報表。 研發(fā)總部項目位于南京新城科技園內(nèi)，土地面積 萬平方米，建筑面積 萬平方米，其中，地上 29 萬平方米，地下 萬平方米。經(jīng)雙方在施工現(xiàn)場排計劃，預(yù)計 20xx 年 9 月末可以竣工驗收。 南京新城 擬以研發(fā)總部項目土地和在建工程抵押貸款，目前尚在與銀行商談中。 具體到期日之間的關(guān)系見下圖： （五）項目收入估算 保費 /利息收入 保費費率 %/年，按實際擔保額度，每季度收取一次，本期 3 億元二年期項目，預(yù)計收取保費 900 萬元。 三、 項目申請人中核華興資信分析 （一）企業(yè)基本情況 基本信息 目標公司名稱： 中國核工業(yè)華興建設(shè)有限公司（簡稱“中核華興”） 營業(yè)執(zhí)照號碼： 320xx0000002627 機構(gòu)代碼證號： 134756540 稅務(wù)登記號： 320xx5134756540 注冊登記機關(guān)： 江蘇省工商行政管理局 企業(yè)類型： 有限責任公司（國有控股） 行業(yè)分類： 建筑業(yè) 注冊資本： 人民幣 56,006 萬元 注冊時間： 1986 年 7 月 29 日 法定代表人： 徐曉明 經(jīng)營期限： 1986 年 7 月 29 日至長期 法定住所： 南京市建鄴區(qū)云龍山路 79 號 經(jīng)營范圍： 房屋建筑、電力、市政、機電安裝、公路、土石方、鋼結(jié)構(gòu)、起重設(shè)備安裝、爆破與拆除、核工程施工總承包，建筑工程設(shè)計，室內(nèi)外裝修裝飾工程、環(huán)境藝術(shù)工程施工，建筑材料及設(shè)備的銷售安裝等 最新年檢情況： 已通過 20xx 年度年檢 辦公地點： 南京市建鄴區(qū)云龍山路 79 號 上年度主營業(yè)務(wù)收入 ： 億元 上年度實現(xiàn)凈利潤 ： 億元 上年末資產(chǎn)總額 ： 億元 上年末所有者權(quán)益 ： 億元 經(jīng)營場所權(quán)屬 ： 自有 歷史沿革 中國核工業(yè)華興建設(shè)有限公司（簡稱“中核華興”）組建于 1958 年，其前身為 102 公司第四工程處， 下屬于第二機械工業(yè)部（原核工業(yè)部前身） ，作為我國核工業(yè)的開拓者，曾承擔過我國 “ 兩彈一艇 ” 試驗基地以及眾多重要核工程、軍工工程的建設(shè)任務(wù)； 1973 年改建為核工業(yè)部二七建筑工程公司； 1978 年為響應(yīng)國家 “ 軍轉(zhuǎn)民 ” 的號召，承擔紡織部江蘇儀征化纖總廠的施工任務(wù)； 1984 年承擔建設(shè)我國自行設(shè)計、建造和運營管理的第一座核電站 ——秦山核電站； 1986年參與建設(shè)我國大陸首座使用國外技術(shù)和資金建設(shè)并投入商業(yè)運營的大型商用核電站 ——大亞灣核電站； 1992 年 2 月更名為現(xiàn)名； 1999 年 6 月起隸屬于中國核工業(yè)建設(shè)集團公司（簡稱“中國核建集團”）； 20xx 年 4 月完成債轉(zhuǎn)股改制；20xx 年 12 月引入戰(zhàn)略投資者中廣核工程有限公司； 20xx 年 12 月中國核建集團和中國信達資產(chǎn)管理公司分別將持有的本公司股權(quán)作為出資的一部分發(fā)起設(shè)立中國核工業(yè)建設(shè)股份有限公司（簡稱：“中國核建股份”），改制完成后公司成為中國核建股份的子公司。 中國核工業(yè)集團 、 中 國廣核集團 中國核工業(yè)集團（簡稱“中核集團”）與中國廣核集團（原中國廣東核電集團，簡稱“中廣核”，）為我國核電站的投資方和業(yè)主 ，即中國核建集團承建的核電工程的甲方。 國內(nèi)工程事業(yè)部下設(shè)區(qū)域分公司，由區(qū)域分公司負責管理各區(qū)域內(nèi)的建設(shè)工程項目，一般會對外進行施工勞務(wù)分包。據(jù)介紹，我國目前已完工及在建的核電站核反應(yīng)堆全部由中國核建集團建設(shè)，其中中核華興負責建設(shè)國內(nèi)已建成發(fā)電的 15 個機組中的11 個，在建的 32 個機組中的 20 個，市場份額達到 2/3， 同時還承擔了我國目前出口到國外的全部兩個核電站的土建總承包任務(wù)。 中核華興及下屬子公司 20xx 年 16 月實現(xiàn)主營業(yè)務(wù)收入 億元，同比增長 %，其中核電工程收入 億元，占比 %；民用工程收入 億元，占比 %；軍工工程收入 億元，占比 %。 其他應(yīng)收款： 20xx 年 12 月 31 日余額為 億元，其中由于國資委要求央企資金集中管理于年末臨時存入控股股東中國核建股份資金結(jié)算中心的存款余額 億元； 20xx 年 6 月 30 日余額為 億元，其中投標保證金 億元，臨時存入中國核建股份資金結(jié)算中心的存款 億元，其余主要為內(nèi)部往來款、履約保證金、代收代付款項等。 應(yīng)付賬款： 20xx 年 12 月 31 日余額為 億元； 20xx 年 6 月 30 日余額為 億元，主要為應(yīng)付的勞務(wù)分包款及材料款，其中深圳市國富建筑有限公司 億元，深圳市國富建筑勞務(wù)分包有限公司 億元，重慶市鼎元建筑工程有限公司 8993 萬元，上海櫻平貿(mào)易有限公司 4233 萬元。 20xx 年經(jīng)營活動 現(xiàn)金凈流入 億元，投資活動現(xiàn)金凈流出 億元，籌資活動現(xiàn)金凈流 入 億元，綜合現(xiàn)金凈流 入 億元。 四 、 BT 項目 情況 （一）項目概況 BT 項目名稱為南京新城科技園國際研發(fā)總部（以下簡稱“研發(fā)總部項目”），位于南京新城科技園內(nèi)，具體四至為東到云龍山路、西到泰山路、南到奧體大街、北到新安江街。 新城建設(shè) 負責辦理立項、審批、拆遷、堪查、設(shè)計、監(jiān)理，并按約定回購本項目，向 中核華興 支付代付費、建安投資、資金占用費等。 補充協(xié)議 20xx 年 2 月 25 日， 新城建設(shè) 和 中核華興簽訂了 補充協(xié)議，主要內(nèi)容如下 ： （ 1）由資金占用費所產(chǎn)生的流轉(zhuǎn)稅由 中核華興 承擔。 付款流程 （ 1）代付費用的支付較簡單，由中核華興根據(jù)新城建設(shè)的支付函直接對外支付即可。