【正文】 務(wù)。漓江大瀑布飯店以境內(nèi)外高端游客 和商務(wù)游客為主，收購漓江大瀑布飯店填補(bǔ)了公司在高端酒店市場的空缺，是 公司實(shí)施高端客戶細(xì)分市場戰(zhàn)略的重要支撐點(diǎn)。 以評估結(jié)果確定的本次收購的轉(zhuǎn)讓價款，結(jié)合交割審計，最終交易價格為： 有 關(guān)權(quán)益的 最終應(yīng)付 轉(zhuǎn)讓價款 ＝評估價 值＋評估基 準(zhǔn)日到交 割審計基 準(zhǔn)日 期間的盈虧值－評估價值增減值在評估基準(zhǔn)日到交割審計基準(zhǔn)日期間的變化。 10 Sel ect 。 自評估基準(zhǔn)日到交割審計基準(zhǔn)日，有關(guān)權(quán)益所產(chǎn)生的盈利或虧損由旅游總公 司享有或承擔(dān)。 漓江大瀑布飯店和 “兩江四 7 Sel ect i on. Par agr aphFor mat. LineSpacingLinesToPoi nts(2) Sel ect aphForm at .Li neSpaci ngLinesToPoint selecti on. Paragra aaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaphFor mat. LineSpacingLi nesToPoi nts(2) Sel ect aphForm at .Li neSpaci ngLinesToPoction. Par agr aphFor m Selecti on. ParagraphFor maaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaat. LineSpacingLi nesToPoi nts(2) Sel ect aphForm at .Li neSpaci ngLinesToPoint selecti mat. LineSpaci ngLi nesToPoints(2) Select agr aphFor neSpacingLinesToPocti on. Par agraphFor mat. LineSpaci ngLi nesToPoi nts(2Selecti on. Par agraphFor mat. 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Par agr aphFaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaa aa hF 收購桂林漓江大瀑布飯店項(xiàng)目可行性分析報告 湖 ”環(huán)城水系聯(lián)動發(fā)展，可以實(shí)現(xiàn)住、游一體化 ——住漓江大瀑布飯店、游 “兩江 四湖 ”， 于閑 暇之時在飯店欣 賞 “千峰環(huán) 野立，一水抱城流 ”的 “兩江四湖 ”夜景， 還 可以使漓 江大瀑布 飯店和 “兩江四湖 ”的旅游品 牌相得益 彰，擴(kuò)大 其市場影 響 力。 交通通達(dá)性的改善為漓江大瀑布飯店帶來 重要的發(fā)展機(jī)會 桂 林－梧州、廣州－賀州高速公路將于 2020 年底或 2020 年開通，桂林 黃 沙河高速公路（通往湖南）正在建設(shè)中。桂林大規(guī)模城市改造完成后，旅游城 市配套功能進(jìn)一步完善，環(huán)境有了根本改觀，桂林旅游業(yè)迎來了難得發(fā)展機(jī)遇， 近年來旅游收入穩(wěn)步增長，入境旅游人數(shù)連創(chuàng)新高，旅游產(chǎn)業(yè)綜合效益不斷提高。 位置優(yōu)勢 漓江大瀑布飯店位于桂林城中區(qū)，又處于杉湖與漓江的交匯處，從商業(yè)區(qū)位 而言，飯店地處桂林市黃金地段中心廣場，東西兩側(cè)是桂林最繁華的旅游購物休 閑街 ——正陽步行街和中山步行街，南面是桂林 “兩江四湖 ”環(huán)城水系旅游路線的 駁船點(diǎn)之一和桂林水上公園的入 口，匯集了桂林市最密集的人流、客 流和商流； 從自然景觀而言，飯店東臨秀麗 的漓江，正對碧波蕩漾的杉湖，南鄰象山公園， 北望獨(dú)秀峰、疊彩山，堪稱 “江山會景處 ”，景色宜人。 第一，受 2020 年 “非典 ”疫情的滯后影響及 2020 年禽流感疫情的干擾， 2020 年飯店入住率僅有 %， 2020 年和 2020 年是旅游市場逐步恢復(fù)的兩年，游客 接待量穩(wěn)步提升，入住率分別上升到 %和 %，飯店收入和盈利能力逐 步改善。 漓江大瀑布飯店平均房價逐年上升， 2020 年 16 月平均房價約為 460 元 /間。旅游總公司組建后，由政府劃撥給旅游總公司。 桂林漓江大瀑布飯店原名漓江飯店，系于 1976 年 8 月 10 日設(shè)立的全民所有 制企業(yè)，隸屬于桂林市旅游局。經(jīng)營情況具體如下： （一）接待情況 漓江大瀑布飯店自 2020 年改擴(kuò)建對外營業(yè)以來，平均客房出租率和床位利 用率呈穩(wěn)步上升趨勢， 2020 年分別達(dá)到 %和 %； 2020 年 16 月平均客 房出租率和床位利用率為 %和 %。通過對飯店收入和成本費(fèi)用進(jìn)行 分析可知，飯店 2020 年和 2020 年虧損及整體盈利能力不高的原因主要有三方 面。漓江大瀑布飯店已成為桂林標(biāo)志性建筑和高檔酒店的代表，九天銀 河瀑布成為桂林市新的標(biāo)志性景觀，在國內(nèi)外享有較高知名度。桂林已提出了建設(shè)現(xiàn)代化國際旅游城市 的總目標(biāo)，建成中國旅游強(qiáng)市的近期目標(biāo)。漓江大瀑布飯店作為桂林市規(guī)模 最大、功能設(shè)施最齊備、最具品牌的高星級酒店，具有接待大規(guī)模高端商務(wù)游客 和休閑度假游客、舉辦各等規(guī)模商務(wù)會議和會展、提供全方位高品質(zhì)旅游服務(wù)的 先天優(yōu)勢，將在桂林酒店業(yè)的競爭中處于優(yōu)勢地位。漓江大瀑布飯店位于 “兩江四湖 ”游覽 線上，飯店前有供客人游 覽 “兩江四湖 ”的專用碼頭。據(jù)此初步確定本次收購的轉(zhuǎn)讓價款為人民幣 13, 萬元。 為減輕漓江大瀑布飯店的債務(wù)負(fù)擔(dān)、改善財務(wù)結(jié)構(gòu)，充分挖掘漓江大瀑布飯 店的盈利能力，本公司擬通過本次增發(fā) A 股募集資金償還漓江大瀑布飯店向中 國農(nóng)業(yè)銀行桂林象山支行借取的 35,000 萬元長期貸款。 債權(quán)債務(wù)的處理 本次收購?fù)瓿珊?，原以漓江大瀑布飯店為主體的債權(quán)債務(wù)仍然由本公司受讓 后的漓江大瀑布飯店承繼。 五、漓江大 瀑布飯店的財務(wù)狀況和評估結(jié)果 （一）財務(wù)狀 況 經(jīng)大信會計師事務(wù)有限公司審計，漓江大瀑布飯店最近三年及一期主要財 務(wù)信息如下表所示，其中 20202020 年財務(wù)數(shù)據(jù)依照舊會計準(zhǔn)則編制， 2020 年 16 月比較式財務(wù)數(shù)據(jù)依照新的會計準(zhǔn)則編制。漓江大瀑布飯店收購的完成 將填補(bǔ)公司在獨(dú)立酒店經(jīng)營業(yè)務(wù) 中的空白，并可以與公司景區(qū)中的酒店，如龍勝 溫泉中心酒店、豐魚巖貴賓樓等在客源和市場上形成聯(lián)動和互動，使公司的旅游 產(chǎn)品鏈條更加完善和豐滿。 桂林旅游產(chǎn)業(yè)的優(yōu)化升級將改變酒店業(yè) 的競爭格局 為改善桂林旅游環(huán)境，實(shí)現(xiàn)旅游產(chǎn)業(yè)升級，桂林市政府自 1998 年起投入巨 資進(jìn)行城市改造，完成中山中路、中心廣場、解放橋、國際會展中心等一大批重 點(diǎn)工程，特別是 “兩江四湖 ”工程竣工后，城市面貌煥然一新，旅游城市功能日趨 完善，桂林旅游產(chǎn) 業(yè)具備了由傳統(tǒng)的觀光旅游產(chǎn)品向休閑度假、歷史文化、會展 商務(wù)、民族風(fēng)情等多元化復(fù)合型旅游產(chǎn)品升級的基礎(chǔ)設(shè)施條件。 5 項(xiàng)目 2020 年 2020 年 2020 年 利息支出（萬元） 2, 2, 2, 利息支出 /財務(wù)費(fèi)用 % % % 利息支出 /主營業(yè)務(wù)利潤 % % % 利息支出 /主營業(yè)務(wù)收入 % % % Sel ect i on. Par agr aphFor mat. LineSpacingLinesToPoi nts(2) Sel ect aphForm at .Li neSpaci ngLinesToPoint selecti on. Paragra aaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaphFor mat. LineSpacingLi nesToPoi nts(2) Sel ect aphForm at .Li neSpaci ngLinesToPoction. Par agr aphFor m Selecti on. ParagraphFor maaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaat. LineSpacingLi nesToPoi nts(2) Sel ect aphForm at .Li neSpaci ngLinesToPoint selecti mat. LineSpaci ngLi nesToPoints(2) Select agr aphFor neSpacingLinesToPocti on. Par agraphFor mat. LineSpaci ngLi nesToPoi nts(2Selecti on. Par agraphFor mat. LineSpaci ngLi nesToPoi nts(2) Sel ect agr aphForm at .Li neSpacingLinesToPoint sel ect .Li neSpaci ngLi nesToPoints( 2) Selecti on. Par agr aphFor mat. LineSpacingLi nesToPocti mat .LineSpaci ngLi nesToPoints( 2) Selection. Par agr aphFaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaa aaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaaahF Sel ect i on. Par agr aphFor mat. 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